核心观点 - 市场呈现宽幅震荡格局，指数探底回升，大盘股表现优于小微盘股，半导体设备与红利方向成为市场焦点 [7][8][9] - 宏观经济数据显示韧性，月度用电量连续两个月突破万亿千瓦时，8月同比增长5.0% [14][15] - 政策层面积极布局未来产业，工信部与交通运输部明确将在"十五五"时期推动人形机器人、脑机接口及"人工智能+交通运输"等新赛道发展 [19][20][21][22] - 行业动态分化，工程机械出口表现强劲（8月美元计同比增长15.4%），而国内游戏市场收入因高基数效应同比下滑13.01% [23][26][27] 市场策略与资金层面 - 主要指数表现分化：创业板指上涨0.21%，而上证指数下跌0.18%，北证50指数跌幅达2.63% [7] - 规模风格差异显著：代表大盘股的沪深300指数微跌0.06%，而代表小微盘股的中证2000指数下跌1.43% [8] - 市场成交额显著放大至25,184.71亿元，较前一交易日增加3,760.09亿元 [8] - 投资策略建议关注AI产业链（消费电子、半导体芯片）、智能制造产业链（机器人、汽车零部件）以及具备防御属性的贵金属和红利方向 [9] 宏观经济数据 - 8月全社会用电量达10,154亿千瓦时，同比增长5.0%，其中第三产业用电量同比增长7.2% [15] - 1-8月全社会用电量累计68,788亿千瓦时，同比增长4.6% [15] - 央行开展2,761亿元7天期逆回购操作，当日实现净回笼109亿元 [16] - 前8个月移动互联网累计流量达2,534亿GB，同比增长16.4%，8月DOU值达20.87GB/户月，同比增长14.3% [18] 行业动态 - 国内游戏市场：8月总收入292.63亿元，同比下降13.01%，移动游戏市场收入215.41亿元，同比下降4.25% [23] - 工程机械出口：8月以美元计出口额51.15亿美元，同比增长15.4%；1-8月累计出口额385.97亿美元，同比增长11.4% [26][27] - OpenAI与英伟达达成战略合作，计划构建至少10吉瓦的AI数据中心，英伟达计划投资高达1,000亿美元 [25] 公司跟踪 - 佰仁医疗自主研发的射频消融系统进入创新医疗器械特别审查程序，用于心外科手术治疗房颤 [28][29] - 湘财股份吸收合并上海大智慧的重大资产重组相关工作已基本完成审计和尽职调查 [31] 地方经济与政策 - 湖南省计划到2035年累计建成174座高速公路LNG加气站和16座加氢站，打造LNG加气网络和加氢示范走廊 [35][36] - 天桥起重控股股东株洲国投增持公司股份比例达1.55%，总持股比例增至26.55% [33]