核心观点 - 报告期内（截至2025年9月19日当周），两种主要的ESG投资策略均出现回撤，表现弱于基准指数沪深300 [1][4][8] - ESG筛选策略（沪深300）本周下跌1.61%，超额收益为-1.16% [1][4] - ESG舆情整合策略（沪深300）本周下跌2.03%，超额收益为-1.58% [1][8] ESG策略近一周表现 ESG筛选策略（沪深300） - 策略基于马科维兹资产组合理论，结合ESG提供的增量风险信息构建 [1][4] - 本周表现：下跌1.61%，同期基准沪深300指数下跌0.44%，超额收益为-1.16% [1][4] - 最近一个月表现：总回报为-2%，相对总回报为-7%，最大涨幅1%，最大跌幅-4%，夏普比例为-2.74 [1][4] ESG舆情整合策略（沪深300） - 策略同样基于马科维兹资产组合理论，并整合ESG舆情提供的增量风险信息 [1][8] - 本周表现：下跌2.03%，同期基准沪深300指数下跌0.44%，超额收益为-1.58% [1][8] - 最近一个月表现：总回报为-3%，相对总回报为-8%，最大涨幅2%，最大跌幅-4%，夏普比例为-2.69 [1][8] 附录：指标说明 - 报告附录部分提供了用于评估策略表现的关键指标定义和计算公式，包括年化收益、Alpha、Beta、夏普比率、特雷诺比率、信息比率等 [12][13] - 这些指标用于全面衡量策略的收益率、风险调整后收益以及与基准的相关性 [12][13]