核心观点 - 93阅兵作为国家级战略事件 显著提升中国大国地位影响力 向国际社会传递和平与责任信号 同时强化"股市映射国运"的市场叙事 有助于提升投资者信心并推动A股估值中枢上移 短期提振市场情绪并吸引资金回流 中长期结合"新质生产力"战略推动估值抬升 建议配置军工 科技 红利三大方向[5][8][13] 事件总结 - 9月3日北京天安门广场举行中国人民抗日战争暨世界反法西斯战争胜利80周年纪念大会 总书记发表重要讲话并检阅部队 共有26位外国国家元首和政府首脑出席包括俄罗斯总统普京 朝鲜劳动党总书记金正恩 柬埔寨国王西哈莫尼等 此次阅兵是国家综合实力的集中展示 通过国家力量展示增强民族认同与市场参与者信心 强化"国运决定估值"的长期叙事[2][8] 点评总结 - 阅兵集中亮相高超音速武器 无人装备 信息化作战系统等"新质力量" 彰显国防现代化阶段性成果 塑造中国"负责任大国"国际形象 在"百年未有之大变局"背景下有助于稳固我国在国际格局中的战略地位 提升外资和全球资本市场对中国长期发展的认同度[5][9] - 在企业盈利仍处温和修复阶段背景下 阅兵强化"股市映射国运"叙事 提升投资者战略信心并推动股市估值中枢逐步抬升 叠加政策层面对"预期管理"的强调 有望吸引保险 社保 汇金等长线资金持续流入 外资可能在事件刺激下阶段性回流A股并优化全球资产配置[5][9] - 阅兵展示的新型装备直接利好军工产业链 凸显的"新质生产力"相关技术如网电攻防装备 无人智能化装备与"十五五规划"科技强国战略高度契合 不仅短期为军工板块提供催化 更中长期强化科技产业链投资逻辑 凸显战略价值与成长空间[5][10] - 阅兵释放国家发展自信与制度优势信号 有助于稳定企业和居民经济预期 提振消费与投资意愿 叠加政策"保持历史耐心 稳中求进"进一步巩固宏观政策托底效应 在外部不确定性增加和出口压力持续背景下 增强国际合作预期 军贸订单增长与产业链自主可控能力提升为外贸和高端制造业提供支撑 增强整体经济韧性与稳定性[5][10] 投资建议总结 - 短期内阅兵有助于提振市场情绪并推动资金回流 中长期阅兵叠加"新质生产力"战略将推动A股估值中枢逐步上移 建议结合"阅兵+十五五规划"主线配置三大方向：军工领域高端装备制造龙头受益于国防订单增长 科技领域人工智能 算力 网络安全等"新质生产力" 红利领域央企红利 公用事业 保险银行等长线资金重点配置方向[5][13][15]