港股IPO发行概况 - 公司计划于2026年1月12日在港交所上市，发行2326.3万股H股，其中10%为香港公开发售，90%为国际发售 [3] - 每股招股价为104.8港元，每手100股，入场费为10,585.69港元 [3] - 此次集资净额预期为46.93亿港元 [6] 基石投资者与认购情况 - 基石投资者共9家，包括Wildlife Willow、UBS AM Singapore、FOL、华勤通讯、天进、JSC International Investment Fund SPC、PST、Ghisallo、中邮理财 [4] - 基石投资者合计认购2.7938亿美元，占全球发售股份的约45.28%，占已发行股本总额的约1.65% [5] - 其中，Wildlife Willow认购7000万美元，占发售股份约11.35%；UBS AM Singapore认购4000万美元，占发售股份约6.48%；FOL认购3368万美元，占发售股份约5.46% [5] 募集资金用途 - 约70%的集资净额将用于未来五至十年投资关键技术的研发 [6] - 约10%将用于强化全球市场渗透及业务扩张 [6] - 约10%将用于战略投资及/或收购，以产生协同效应并提升设计、工艺技术与供应链能力 [6] - 约10%将用于营运资金及一般公司用途 [6] 公司业务与市场地位 - 公司是一家Fabless半导体设计公司，2024年出货量超过110亿颗 [11] - 公司提供传感器解决方案、模拟解决方案和显示解决方案，应用于智能手机、汽车电子、安防/物联网、医疗、电脑/平板、工业/机器视觉及新兴领域 [11] - 公司早期名称为韦尔股份，于2025年6月更名，此前于2019年完成对图像传感器芯片设计公司豪威科技的收购，构建了三大业务体系 [8] - 2024年，公司图像传感器解决方案业务实现营业收入191.90亿元，占主营业务收入的比例为74.76% [8] 财务业绩表现 - 营收从2022年的200.402亿元增长至2024年的257.068亿元 [12] - 毛利从2022年的47.412亿元增长至2024年的72.392亿元，毛利率从23.7%提升至28.2% [12] - 年内利润从2022年的9.51亿元增长至2024年的32.786亿元，年内利润率从4.8%提升至12.7% [12] - 2025年前9个月营收为217.83亿元，同比增长15.2%；净利为32.1亿元，同比增长35% [13] - 2025年第三季度营收为78.27亿元，同比增长14.81%；净利为11.82亿元，同比增长17.26% [14] 股权结构与控制权 - 创始人、董事长虞仁荣控制公司约33.6%的股权 [15][25] - 截至2025年9月30日，虞仁荣直接持股27.64% [22] - 其他主要股东包括：香港中央结算有限公司持股11.77%，绍兴市韦豪股权投资基金合伙企业持股6.15%，宁波东方理工大学教育基金会持股3.37% [21] - IPO后，虞仁荣持股将变为24.17%，宁波东方理工大学教育基金会持股将变为5.67% [27] 创始人背景与关联 - 创始人虞仁荣，59岁，拥有35年电子行业经验，于2007年创立公司，自2011年4月起担任董事长 [16][17] - 虞仁荣于1990年7月毕业于清华大学，获工程学学士学位 [19] - 虞仁荣同时担任新恒汇电子股份有限公司董事及北京君正集成电路股份有限公司董事 [17][19] - 虞仁荣与虞小荣为兄弟关系，虞小荣持股0.08% [25][27] 重大捐赠与教育投资 - 2025年12月，公司控股股东向宁波东方理工大学教育基金会无偿捐赠3000万股公司股份，占公司总股本的2.48% [28] - 以公司市值约1530亿元计算，该笔捐赠股权价值约38亿元 [29] - 此次捐赠后，大学基金会持股比例从3.36%增至5.89% [29] - 2020年，虞仁荣决定捐资创办宁波东方理工大学，项目总投资预算460亿元，其中虞仁荣个人承担300亿元 [30] A股市场表现 - 公司已在A股上市，截至新闻发布前一个周五收盘，公司股价为125.9元，市值为1522亿元 [6]