公司战略与定位 - 云天励飞已从AI解决方案提供商转向更具长期价值的AI推理芯片赛道[1] - 公司战略方向始终未变，但市场策略与时俱进，经历了三个发展周期，与全球及中国AI行业发展阶段同步[3] - 在算力驱动阶段，公司并未盲目追随GPU路线或贸然切入训练芯片赛道，而是坚持立足自身技术积累和产业定位的发展道路[4] 行业周期与趋势 - 全球人工智能行业经历了三个周期：2012-2020年的智能感知时代、2020-2024年的大模型时代、以及当前开启的算力驱动阶段[3] - 训练时代由英伟达主导，但在推理时代，所有参与者站在新的起跑线上，成本、效率和系统能力成为建立优势的关键[1] - 推理已进入算力中心舞台，未来将构建更繁荣的推理芯片和应用生态，硬件架构可能呈现更多异构组合[1] - AI新时代帷幕已拉开，格局未定，芯片厂商正围绕算力、架构与成本进行长期竞赛并不断加速[2] 市场机会与规模 - 中国在AI发展上更多是应用驱动，强项在于将技术快速转化为规模化、可落地的应用[5] - 中国策略重点在于鼓励大规模市场化应用，加速AI在各行各业渗透，而高效运行的推理芯片是亟待补齐的关键环节[6] - 训练芯片市场规模远无法与推理芯片相比，到2030年，全球训练芯片市场规模可能达约1万亿美元，而推理芯片市场至少将达4万亿美元甚至更高[7] - 英伟达收购专注于AI推理芯片的Groq，强化了推理基础设施加速演进的行业信号[8] 发展挑战 - 推理芯片研发和市场推进的挑战包括硬件本身的复杂性，芯片从设计、流片到量产是高投入、长周期的过程[9] - 软件生态构建是另一大挑战，需投入大量资源打造完整软件栈以充分发挥硬件性能[10] - AI技术快速演进，大模型架构、计算范式等持续变化，而芯片设计和制造周期长达一到两年，要求芯片架构必须具备足够的前瞻性与灵活性[10]