行业前景与市场观点 - 尽管市场存在对人工智能泡沫的担忧，但一些领先的半导体和网络公司仍有可能在2026年再次跑赢大盘 [1] - 摩根大通分析师团队估计，2026年用于数据中心资本支出的业务支出可能会再增长50% [1] 算力需求与能源挑战 - 英伟达CEO黄仁勋近期预警AI能源危机，指出算力需求爆发将挑战传统能源供应 [1] - 美国电力短缺已制约其AI发展 [1] 中国电力设备产业链机遇 - 中国电力装机规模领先，国内电力设备产业链完整 [1] - 国内电力设备产业链有望同时受益于国内电网稳健投资与全球（尤其是北美）AI数据中心扩容带来的增量机遇 [1]