政策与监管突破 - 中国自动驾驶产业迎来历史性转折点，正式跨越“测试示范”与“商业化应用”的分水岭 [1] - 工业和信息化部公布首批L3级有条件自动驾驶车型准入许可名单，长安汽车与北汽极狐成为首批入围车企 [1] - 获批车型将在重庆指定拥堵路段（限速50km/h）和北京指定高速路段（限速80km/h）开展上路试点 [1] - 政策核心意义在于打破责任界定僵局，L3级允许驾驶员在特定条件下视线移开，系统运行期间发生事故且满足条件时，责任主体将从驾驶员转向车企及系统供应商 [1] - 监管层面构建了“车端安全技术认证+使用场景限定+事故责任界定”三位一体的闭环，从“能测”进入“能跑”的新阶段 [4] 技术定义与标准 - L3级自动驾驶要求系统在设计条件下持续执行全部驾驶任务，驾驶员仅在系统请求时介入，这与特斯拉在中国获批的L2级FSD系统存在本质区别 [7] - 新的监管框架明确了车企和零部件供应商在系统故障导致事故时的赔偿责任，形成责任倒逼机制 [7] 商业化路径与趋势 - 无人驾驶商业化运营存在两种技术路线：Waymo代表的“跨越式路线”和特斯拉代表的“渐进式路线” [10] - 行业趋势正向“渐进式”靠拢，主流玩家通过消费级量产车进军Robotaxi业务，以降低部署成本并利用海量数据优化模型 [11] - 基于量产车型的Robotaxi业务正在提速，该模式能形成数据驱动的商业闭环 [11] 主要参与者布局 - 小鹏汽车计划于2026年推出三款Robotaxi，采用不依赖高精地图的纯视觉方案，并复用量产车的智驾芯片与软件架构 [12] - 华为力争在2026年实现高速L3规模商用及城区L4商用试点，预期2027年全面开启无人化新时代 [12] - 地平线机器人与哈啰合作，首款前装量产Robotaxi车型计划2026年量产，目标2027年部署超5万辆 [14] - Momenta计划2025年推出前装量产Robotaxi方案 [14] - 元戎启行宣布将于2025年底落地Robotaxi业务，实现与量产车共用技术框架 [14] 产业链影响与机遇 - L3级商业化通过“准入许可+试点运行”模式落地，市场焦点将从L2级普及率转向L3级技术可靠性 [1] - 激光雷达、高算力芯片、智能底盘（线控转向/制动）以及高精度地图等核心部件供应商，将迎来更明确的“车规级”量产订单需求 [1] - 中国自动驾驶行业正从单一技术竞赛，转向技术、法规与商业模式的综合博弈 [14]