上市概况 - 车规级激光雷达解决方案提供商图达通于2025年12月10日，通过借壳SPAC公司TechStar在香港联合交易所主板成功上市，股票代码02665.HK，上市权证代码02673.HK [2][12] - 公司上市首日午间收市股价为13.30港元，较发行价10港元上涨33%，总市值达到约172.74亿港元 [5][15] - 上市首日交易活跃，开盘价11.000港元，最高价触及17.310港元，最低价10.000港元，成交额为1.23亿港元 [6][16] 融资与股权结构 - 本次上市通过发售约3708.16万股（发行价每股10港元）募集资金总额约3.71亿港元，募资净额约3.61亿港元 [3][13] - 上市前，公司获得了来自3名PIPE投资者的投资，总额约5.513亿港元，投资者包括黄山市国资委旗下黄山建投资本（投资3.875亿港元）、龚虹嘉旗下富策（投资1.56亿港元）以及华盖资本通过珠海横琴华盖（投资0.78亿港元）[2][12] - 主要股东蔚来汽车旗下Nio Nextev Limited作为PIPE投资者，认购了约2867.21万股，总认购金额未明确披露，交割后持有公司约2.21%的股份 [2][4][12][14] - 交割后，公司总股本为1,298,816,637股，现有目标公司股东（包括High Altos Limited、Phthalo Blue LLC等）合计持股90.08%，PIPE投资者、TechStar A类股东及发起人合计持股7.06%，公众持股部分还包括获准许股权融资承配人持有的0.65% [4][14] 公司业务与市场地位 - 图达通成立于2016年，是全球车规级激光雷达解决方案的设计、开发及生产领导者，产品应用于高级驾驶辅助系统、自动驾驶系统及其他汽车与非汽车场景 [4][14] - 根据灼识咨询资料，2024年公司交付了超过23万台车规级激光雷达，按ADAS激光雷达解决方案销售收入计算，公司在全球市场排名第四，市场份额为12.8% [4][14] - 公司是蔚来汽车的重要供应商，蔚来已在其九款车型上采用了图达通的激光雷达解决方案 [4][14] 上市中介团队 - 本次SPAC借壳上市的联席保荐人、整体协调人及全球协调人为清科资本、中信证券和中信建投国际 [6][16] - 联席全球协调人及账簿管理人还包括信银投资和星展亚洲 [6][16] - 联席账簿管理人及牵头经办人团队包括大和资本、中州国际、富途证券、老虎证券、TradeGo Markets、中银国际、农银国际等多家机构 [6][16] - 其他关键中介包括审计师德勤，行业顾问灼识咨询，以及方达、达维、贝克·麦坚时、汉坤、竞天公诚、Allen Overy Shearman Sterling等多家律师事务所 [7][17]