公司股价表现与市场观点 - 自6月以来 Sandisk 股价已上涨约435% 但仍被认为有充足的上行机会 [1] - 美国银行分析师给予该股“买入”评级 目标价为300美元 [1] - 公司最新季度调整后每股收益为1.22美元 超出市场预期0.33美元 [7] - 最新季度营收为23.1亿美元 同比增长22.6% 超出市场预期1.6亿美元 [7] NAND闪存市场供需状况 - NAND闪存市场处于显著供不应求状态 [1] - 花旗分析师预计 NAND市场在2026年将保持供不应求 部分预测甚至延续至2027年底 [3] - 美国银行分析师同样认为 NAND市场至少到2026年都将保持供不应求 [3] 人工智能与数据中心需求驱动 - 人工智能数据中心对内存和闪存产能的巨大消耗正在加剧NAND市场紧张 [2] - 人工智能将持续为数据中心创造巨大需求 进而推动对NAND的需求 [4] - NAND是AI基础设施中实现海量数据存储、速度和性能的关键部分 [4] - 麦肯锡报告指出 到2030年 AI基础设施投资需求将达5.2万亿美元 [5] - 美国约有3000个数据中心 [5] - 麦肯锡分析表明 2023年至2030年间 对AI就绪数据中心容量的需求将以年均33%的速度增长 [6] 行业增长前景 - 对数据处理和存储的需求激增 正推动数据中心经历前所未有的增长 [6] - 数据中心需求爆炸式增长 将需要更多NAND [4] - 在已经紧张的市场中 数据中心需求的增长意味着对NAND内存需求的增长 [5] - AI数据中心的需求特性将推动NAND需求上升 为相关股票带来更多上行空间 [6]