市场动态与投资者关注点 - 市场在盘前交易中由跌转升，出现短期波动 [1] - 投资者当前更关注大型科技公司财报、人工智能基础设施支出以及牛市行情所处阶段，而非美联储在12月的可能行动 [2] - 每次出现短期波动时，都有资金入场进行“逢低买入”操作，这种趋势预计将持续到2025年第四季度 [3] - “逢低买入”的交易主要集中在“美股七巨头”，其中Meta是最大受益者之一，零售投资者持续买入科技股而非指数 [3] 牛市前景与行业轮动 - 当前牛市已持续三年，历史数据显示牛市在满三年后平均会持续八年，暗示本轮牛市可能还有五年上涨空间 [4] - 未来牛市的领涨股可能并非过去三年的领先股票，市场需要行情拓宽才能维持牛市的可持续性 [5] - 人工智能革命仍在持续，大型科技股仍有价值，但在人工智能生态系统内部也存在其他投资机会 [5] 公司案例：Amphenol (AP) - 公司是全球互联器、传感器和互连解决方案供应商，其业务体现了全球经济和人工智能生态系统的互联性 [6] - 公司第三季度业绩表现强劲，盈利和收入均超预期，销售额同比增长53% [7] - 公司近期宣布以约105亿美元现金收购Comop的电缆和连接解决方案业务 [7] - 公司股价年内涨幅超过100%，目前远期市盈率约为34倍 [7]