市场表现 - 存储芯片概念股强势拉升，德明利、盈新发展涨停，香农芯创涨约8%续创新高，江波龙涨逾5% [1] - 盈新发展股价表现突出，近14个交易日已斩获11个涨停板 [1] 行业供需与价格动态 - 全球存储芯片市场因AI需求爆发正经历结构性供需失衡，数据中心对DRAM的巨大需求导致其供应更为紧缺 [1] - 三星电子已于10月暂停DDR5合约报价，SK海力士、美光等DRAM原厂相继跟进，导致DRAM供应链面临严重供货中断 [1] - 供应中断迫使急需的客户转向现货市场抢货，推动DDR5现货价格在一周内大幅上涨25% [1] - 预计DDR5价格季度涨幅或达到30%至50% [1] 产业链影响与投资机会 - 存储芯片涨价、长鑫存储大幅扩产以及HBM3产品的交付有望带动上游材料端需求持续增长 [1] - 在外部限制可能加码的背景下，国内将加快科技自立自强步伐，国产替代与自主可控进程或将加速，从而拉动半导体材料增量需求 [1] - 建议关注长鑫产业链，重点布局国产半导体材料细分龙头 [1]