市场整体走势 - 市场短期走好但量能压力未改变 容易引发再次震荡 [1] - 4000点上下震荡越充分越好 [1] 银行股表现 - 除农业银行连续上涨外 其他银行股整体表现很一般 [1] - 慢牛结构下资金不太可能愿意持续抱团红利 此时抱团银行看不到逻辑 [1] 油运板块分析 - 油运板块启动因运价跳涨刺激 [1] - 8月以来超大型油轮运价迎来快速上涨 9月份运价水平创出1990年以来同期历史新高 [1] - 油运周期非常长 通常在15年至20年 上次高峰是2008年距今有17年 [1] - 油运大行情来自于供需两端不平衡 当前新增运力锐减 现有船只面临淘汰 [1] - 未来五年行业几乎没有增量 还可能减少 [1] - 今年4月开始OPEC持续推出减产导致油价走低 全球主要国家迎来战略性补库存 增加石油运输需求 [1] - 拉美国家产能增长加大油运路径 带来超大型油轮增量需求 [1] - 长期看行业持续转强的预期越来越明显 [1]