财务业绩表现 - 首三季营收按年增长4.8%，税前利润按年增长4.5% [1] - 营收及税前利润增速较今年上半年分别放缓0.9个百分点及0.6个百分点 [1] 股息与股东回报 - 董事会批准派发第三次股息，每股普通股0.1美元，股息总额约17.2亿美元 [1] 未来业绩指引 - 上调2025年ROTE指引至有望高于15%，此前指引为约15% [1] - 将2025年银行账簿净利息收入指引由420亿美元上调至430亿美元 [1] 盈利预测与估值 - 预测2025至2027年归母净利润分别为228.62亿美元、234.9亿美元及258.04亿美元，较前次预测分别上调6.9%、3.3%及6.5% [1] - 给予2026年目标市账率1.5倍，目标价由134.83港元上调至143.08港元 [1] 战略与评级 - 公司战略定位及架构调整与香港资本市场形成共振 [1] - 组织架构调整提升营运效率，维持"买入"评级 [1]