核心订单与合作进展 - 优必选智慧物流子公司UQI优奇与A股上市公司天奇股份签订总价3000万元的Walker S系列工业人形机器人采购合同，计划于2025年12月31日前完成交付 [1] - 天奇股份是知名自动化制造业解决方案供应商，客户涵盖比亚迪、吉利、蔚来、赛力斯、理想、特斯拉、福特等主流车企，双方自2020年设立合资公司以来持续紧密合作 [1] - 优必选与鸿海富士康关联公司云智汇科技签署2025年至2027年全球战略合作协议，共同推进人形机器人在全球厂域的制造、落地与交付 [3] - 优必选已与东风柳汽、吉利汽车、一汽大众、一汽奥迪、比亚迪等汽车主机厂，以及富士康、顺丰等3C、物流厂商进行广泛试训合作，相关合作有望转化为实质性订单 [3] 2025年订单业绩与市场表现 - 2025年以来，优必选新获人形机器人订单金额合计超过4.3亿元，其中包括上半年已交付的5000万元订单 [1] - 9月3日，优必选获得某国内知名企业2.5亿元具身智能人形机器人产品及解决方案采购合同，以Walker S2为主，被认为是全球最大的单笔人形机器人合同，计划于今年内启动交付 [2] - 今年7月，优必选中标觅亿（上海）汽车科技有限公司总额9051.15万元的机器人设备采购项目，主要采购Walker S工业人形机器人系列产品 [2] - 受订单与合作推动，截至9月29日，优必选股价在9月累计上涨47.75%，总市值达到667.31亿港元 [1] 产品技术升级与产能规划 - 优必选完成Walker S2系列产品升级，部署NVIDIA Isaac Sim及Jetson AGX Thor系统，通过英伟达高算力芯片和训练平台提升工作能力 [4] - 随着技术平台收敛和算力提升，人形机器人表现能力有望获得长足进步，订单导入有望加速 [5] - 公司已将2025年工业系列机器人客户订单预测从300-500台上调至500台以上，全能人形机器人“天工”将完成约800单，预计2026年人形机器人出货量将达到2000-3000台 [5] - 随着量产规模扩大，公司已对部分部件生产从CNC加工改为模具化制造，通过标准化模具生产提升效率和降低成本 [6] 行业动态与产品线拓展 - 优必选主要专注于工业场景解决方案，但今年其全尺寸科研教育人形机器人“天工行者”已正式上架京东，拓展产品线 [2] - 行业人士指出，人形机器人规模化量产尚处早期，面临训练数据与本体无法解耦、技术路线与硬件参数未收敛、具身智能VLA模型能力存在短板等瓶颈 [3] - 宇树科技CEO表示，未来人形机器人应更多地投入实际工作，而非仅用于“唱歌跳舞”等展示性应用 [5]