政策与行业动态 - 工业和信息化部等八部门印发《有色金属行业稳增长工作方案（2025—2026年）》，提出加快全固态电池材料等高端产品应用验证 [1] - 锂电板块9月排产较为旺盛，下游储能景气度持续向好，海外或将逐步进入新车周期，明年国内购置税减免退坡进一步激化锂电池抢装 [1] - 开源证券指出创业板指上涨呈现"多元共存"特征，涵盖AI、新能源、反内卷等，政策发力下电池和储能将带动创业板加速修复 [1] 业绩与产能 - 头部电池厂产能利用率已提升至历史较高水平，上半年锂电龙头产能利用率达89.9% [1] - 设备龙头2025年上半年新签订单实现高增长，全年订单有望超过年初预期目标，下游资本开支恢复、需求释放，锂电设备或将迎来周期拐点 [1] 人工智能与科技产业 - 人工智能产业处于技术突破与商业化落地关键阶段，算力需求持续爆发带动AI芯片、光模块、服务器等硬件产业链维持高景气 [2] - 人工智能在金融、医疗、教育等垂直领域渗透率快速提升，大模型技术商业化应用加速推进，预计未来两年产业链保持高速增长，细分领域龙头企业持续受益 [2] - 光模块行业业绩表现亮眼，AI技术快速发展带动需求持续增长，运营商云收入持续提升，商业航天发展给卫星互联网行业带来机遇 [2] 市场表现与资金流向 - 创业板指数(399006)强势上涨2.34%，第一大权重宁德时代涨超4%，成分股湖南裕能上涨16.21%、长盈精密上涨9.94%、亿纬锂能上涨9.58% [2] - 创业板ETF广发(159952)上涨2.25%，近1月累计上涨15.02%，近2周规模增长8.57亿元，份额增长2.41亿份，近10个交易日合计资金流入8.15亿元 [2][3] - 创业板指数行业权重占比电池22.03%、通信设备16.30%、证券7.84%、光伏设备4.98%，电池+光伏含量超27%，第一大权重股宁德时代权重超17% [3] 产品与指数结构 - 创业板ETF广发(159952)紧密跟踪创业板指数，由市值大、流动性好的100只股票构成，聚焦电力设备、医药生物、电子等战略性新兴产业 [3]