赴港上市计划 - 公司已向香港联交所递交H股上市申请 拟在香港联交所主板挂牌上市 [2] - 募集资金将用于加强全球化运营和先进制造能力 开启国际化新篇章 [2] - 2025年是公司成立二十周年 已成长为年营收超千亿元的行业龙头 [2] 核心业务与市场地位 - 公司是全球知名智能产品ODM厂商 2023年8月8日在A股上市 [3] - 2020-2024年智能手机ODM累计出货量全球第一 2024年平板电脑和智能穿戴ODM出货量全球第一 [3] - 是全球第四、中国大陆第一的笔记本电脑ODM厂商 2024年营业收入突破千亿元 [3] - 业务涵盖高性能计算、智能终端、汽车及工业产品、AIOT及其他板块 [3] 战略升级与布局 - 推出"3+N+3"智能产品平台战略 以智能手机、个人电脑和数据中心业务为三大核心 [3] - 衍生拓展智慧生活、商业数字生产力及数据中心全栈解决方案的多品类产品组合 [3] - 积极拓展汽车电子、软件和机器人三大新兴领域 [3] 行业发展趋势 - 全球智能手机ODM/IDH渗透率预计从2015年24.4%提升至2025年42% 相比PC行业80%渗透率仍有提升空间 [4] - 2025年AI PC在大中华区渗透率有望达34% AI手机全球渗透率从2024年18%提升至2029年57% [4] - 中国数据中心建设行业2024年市场规模2773亿元 同比增长26.7% 预计2025年突破3180亿元 2030年达1.2万亿元 [5] 研发投入与技术实力 - 近三年累计研发投入147.5亿元 研发技术人员超1.9万人 占员工总数27.4% [5] - 在数据中心服务器领域具备全栈式产品出货能力 针对主流AI芯片平台有研发适配储备 [5] 垂直整合举措 - 2022年起连续收购东莞华誉、西勤精密、南昌春勤等智能终端结构件厂商 [6] - 2024年7月以23.9亿元战略投资晶合集成6%股权 切入晶圆制造领域 [8] - 晶合集成2024年营业收入92.49亿元 归母净利润5.33亿元 是全球第九大晶圆代工厂商 [8] 横向并购拓展 - 2024年12月以28.5亿港元收购易路达80%股份 切入电声产品制造领域 [10] - 易路达2023年营业收入45.49亿港元 净利润5.45亿港元 是苹果公司供应商 [10] - 2025年1月通过全资子公司收购豪成智能75%股份 切入扫地机器人市场 [11] 并购整合策略 - 通过ODMM高效运营能力实现供应链、制造自动化、全球化等平台能力融合 [12] - 在人力资源、财务等模块对并购标的进行赋能 实现快速整合 [12] - 并购聚焦高成长性赛道 注重技术壁垒和长期增长动力 实现优质协同 [13]