定增融资方案 - 公司拟以每股6.3元向海鲸药业定向发行股票募资不超过10.33亿元 用于日常研发与经营投入 [1] - 发行完成后海鲸药业将持有公司20%股份并向董事会提名5名董事 成为控股股东 张现涛成为实际控制人 [1] 股权结构变化 - 发行前公司无控股股东和实际控制人 发行后董事会9名董事中海鲸药业提名5名超过半数 [1] 业务发展现状 - 公司核心产品MRX-4新药申报申请已获国家药监局受理 首款产品2021年上市销售 [1] - 2022-2023年产品销售收入年增速88.31% 2023-2024年增速43.51% 2025年半年度同比增长10.26% [1] - 自有销售团队覆盖终端医院有限 难以实现爆发式增长 需要通过外部赋能提升商业化效率 [2] 研发与生产能力 - 公司拥有国际化研发团队和自主创新药物设计能力 专注耐药菌抗菌药研发 [2] - 全部产品委托华海药业代工 无自主生产能力 生产工艺研发和CDMO业务主要通过委外实施 [2] 战略合作价值 - 海鲸药业为研发驱动型医药高新技术企业 具备原料药开发 药学研究与CDMO经验 [2] - 产业整合可提升公司生产研发水平 降低产品成本 补足全产业链研发能力短板 [2] - 通过引入具有强销售能力的产业投资人作为控股股东 可提升商业化能力和销售规模 [2]