公司运营状况 - 电动车和ESS生产均处于满载状态 [1] - 需求强劲 尤其是海外ESS市场 [1] 财务预测调整 - 上调2026及2027年每股盈利预测各9% [1] - 假设2026至2027年电池出货量增加10% [1] 投资评级与目标价 - 对A股目标价由390元人民币上调至490元人民币 [1] - 对H股目标价由535港元上调至670港元 [1] - 重申跑赢大市评级 [1]