市场表现 - 沪指午盘涨0.22%报3879.28点 深证成指涨1.07% 创业板指涨2.13% 北证50指数涨1.18% [1] - 沪深北三市合计成交15249亿元 超3200只个股下跌 [1] - 汽车 半导体 农业板块拉升 网游 人形机器人概念活跃 [1] - 地产 钢铁 酿酒 有色板块走低 [1] 机构观点 - 基本面因素可能重回视野 市场估值修复完成进入慢牛整理期 [1] - 慢牛格局需景气赛道作为先锋队 同时需整体基本面支撑 [1] - 通缩倾向扭转可能成为吸引海外资金配置中国资产的关键因素 [1] - 当前市场资金面和情绪面高位整理未崩塌 景气赛道催化不断 [1] - AI算力主线核心逻辑未被证伪 市场整理期需注意高低切换 [1]