核心财务表现 - 第二季度每股收益1.41美元 超出市场预期6.82% 同比增长15.6% [3] - 季度营收44.5亿美元 超出市场预期3.23% 同比增长16% [4] - 营业利润15.6亿美元 同比增长25.2% 营业利润率35.1% 同比提升250个基点 [8] 业务板块表现 - 模拟芯片业务营收34.5亿美元(占总营收77.6%) 同比增长18% 超出模型预期3.34亿美元 [5] - 嵌入式处理业务营收6.79亿美元(占总营收15.3%) 同比增长10.4% 超出模型预期6.625亿美元 [5] - 其他业务营收3.17亿美元(占总营收7.1%) 同比增长13.6% 超出模型预期2.809亿美元 [6] 盈利能力指标 - 毛利润25.8亿美元 同比增长16% 毛利率58% 与去年同期持平 [7] - 销售及行政费用4.85亿美元 同比增长4.3% 占营收比例10.9% 同比下降130个基点 [7] - 研发费用5.27亿美元 同比增长5.8% 占营收比例11.8% 同比下降160个基点 [7] 现金流与资本配置 - 季度经营现金流18.6亿美元 [10] - 当季股票回购3.02亿美元 股息支付12.4亿美元 [10] - 上半年经营现金流27.1亿美元 通过回购和股息返还股东34.4亿美元 [10] 资产负债表状况 - 现金及短期投资余额53.6亿美元 较上季度50亿美元有所增加 [9] - 长期债务140.4亿美元 较上季度128.5亿美元有所上升 [9] 业绩指引 - 第三季度营收指引44.5-48亿美元 每股收益指引1.36-1.60美元 [11] - 预计有效税率12-13% [11] 市场表现与估值 - 财报发布后股价上涨7.8% 表现优于标普500指数 [1] - 增长评分C级 动量评分F级 价值评分D级 综合VGM评分F级 [13] - 获Zacks评级3级(持有) 预期未来数月回报与市场持平 [14]