财务预测 - 花旗上调公司2025年每单位分派预测至按年增长1% 2026年预测为持平 [1] - 公司融资成本有望在2025年底进一步降至约3% 主要基于50%浮动利率债务占比及HIBOR维持1%的假设 [1] 经营表现 - 零售销售及客流量自第二季度起回稳 周期性因素可能推动下半年出现温和增长 [1] - 出租率保持95%的韧性水平 租户续约率达到82% [1] - 通过租户组合调整和资产提升工程 公司业绩存在上行空间 [1] 投资评级 - 花旗维持对公司"买入"评级 目标价从4.6港元上调至5.56港元 [1]