盈利预测调整 - 上调中国财险2025至2027年除税后净溢利预测11%、5%及4%，反映自然灾害损失低于预期及股市表现改善 [1] - 目标价由16.3港元上调至18.7港元，维持"买入"评级 [1] 保费收入预测 - 预计上半年总保费、汽车保费、非汽车保费同比增长率分别为3.6%、3.4%及3.8%，与第一季度基本持平 [1] - 预计上半年保险收入增长超过5% [1] 承保盈利能力 - 预计上半年综合成本率增加0.9个百分点至95.3% [1] - 汽车综合成本率持续受益于佣金结构调整 [1] - 健康险和农业险业务显著改善，因业务组合优化 [1] - 预计上半年总承保利润同比增长29% [1]