百威亚太业绩与评级调整 - 公司第二季中国业务持续改善但第三季将面临挑战，影响因素包括官方场合禁酒后的反奢侈规定、餐厅渠道受限、渠道持续去库存及收入基数较高 [1] - 目标价由10.4港元下调至9.3港元，维持"跑赢大市"评级，5%以上股息率为股价提供下行保障 [1] - 下调盈利预测，预计2025年营收及Ebitda分别下跌6%和9% [1]