公司基本信息 - 公司股票简称水羊股份，代码300740，上市于深圳证券交易所[21] - 公司法定代表人是戴跃锋[21] - 公司注册及办公地址为长沙高新开发区岳麓西大道588号芯城科技园9栋1层101号，邮编410000，网址www.syounggroup.com，电子信箱ir@syounggroup.com[23] - 公司报告期初注册日期为2019年08月28日，报告期末为2021年03月31日[27] 报告相关声明与保证 - 所有董事均出席了审议本报告的董事会会议[6] - 公司本半年度报告涉及的未来计划等前瞻性陈述不构成实质承诺[6] - 公司在半年度报告中描述了经营中可能存在的风险及应对措施[6] - 公司董事会等保证半年度报告内容真实、准确、完整[5] - 公司负责人等保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整[5] - 半年度报告未经审计[172] 财务数据 - 本报告期营业收入21.19亿元，上年同期14.14亿元，同比增长49.83%[28] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润8893.87万元，上年同期3362.84万元，同比增长164.48%[28] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额1.49亿元，上年同期 - 9494.55万元，同比增长256.50%[28] - 本报告期末总资产24.00亿元，上年度末21.73亿元，同比增长10.48%[31] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产14.64亿元，上年度末13.53亿元，同比增长8.18%[31] - 报告期内公司实现营业收入211,905.80万元，同比增长49.83%；净利润8,893.87万元，同比增长164.48%；扣非净利润7,869.41万元，同比增长149.09%[47] - 2021年上半年公司初步实现“营收增长率行业领先、利润增长率行业领先”双高增目标[56] - 线上自有平台自营本报告期金额8440.14万元，占比3.98%，同比增长143.82%；第三方平台自营、经销、代销本报告期金额177384.16万元，占比83.71%，同比增长47.42%[57] - 淘系平台自营、经销、代销本报告期金额103741.15万元，占比48.96%，同比增长41.93%[57] - 淘系渠道贴式面膜总交易金额14182.87万元，总订单数10036620个，人均消费频次1.18[57] - 公司2021年上半年营业收入21.19亿元，同比增长49.83%，主要系销量增加所致[70] - 公司2021年上半年营业成本9.93亿元，同比增长44.41%，主要系收入增加相应成本增加且毛利改善所致[70] - 现金及现金等价物净增加额为22,016,856.62元，同比增长138.02%，主要系经营活动现金流改善所致[73] - 面膜 - 贴式面膜营业收入413,571,197.33元，同比增长8.62%；面膜 - 非贴式面膜营业收入236,868,240.46元，同比增长25.11%；水乳膏霜营业收入1,302,502,188.88元，同比增长83.85%[73] - 投资收益为2,637,823.58元，占利润总额比例2.34%，主要系外部投资分红所致，不具有可持续性[74] - 本报告期末在建工程金额381,079,299.58元，占总资产比例15.88%，较上年末比重增加7.86%，主要系全球面膜智能生产基地开展建设所致[77] - 本报告期末货币资金403,443,746.78元，占总资产比例16.81%，较上年末比重减少4.36%[77] - 本报告期末存货717,437,275.70元，占总资产比例29.89%，较上年末比重减少2.13%[77] - 报告期投资额为351,649,215.96元，上年同期投资额为304,963,867.15元，变动幅度为15.31%[83] - 其他收益为8,835,039.29元，同比增长681.89%，占利润总额比例7.84%，主要系政府补助增加所致，不具有可持续性[73][76] - 公允价值变动收益为3,626,229.86元，同比增长584.94%，占利润总额比例3.22%，主要系远期外汇合约公允价值变动所致，不具有可持续性[73][76] - 信用减值损失为 -718,387.18元，同比增长76.24%，占利润总额比例 -0.64%，主要系坏账计提减少所致，具有可持续性[73][76] 公司业务 - 公司主要从事化妆品研发、生产与销售，产品品牌包括“御泥坊”“小迷糊”等[41] - 公司与天猫、淘宝等主流电商平台及屈臣氏等线下渠道合作，实现线上线下全覆盖[41] - 公司开展海外品牌代理业务，运营日本城野医生、意大利KIKO等跨境品牌[41] - 公司设立水羊创新研发中心，与国内外科研机构合作研发护肤产品[42] - 2021年上半年化妆品类零售额1917亿元，同比大幅增长26.6%[43] - 公司参与制定的两项国家标准正式发布，参与的十二项行业标准已有六项颁布执行[47] - 报告期内公司共申请15项国家发明专利、4项外观专利，获得8项国家发明专利授权[47] - 公司与苏州大学在皮肤生物节律研究领域达成合作协议，并与多机构加强合作[47] - 公司多项原料实现自主掌控，灵芝发酵液技术获三项国家发明专利、两篇国际论文成果[47] - 公司全球面膜智能生产基地一期处于收尾验收阶段，二期主体结构施工，建成后可实现年产值20亿元[47] - 公司员工平均年龄不超过30岁，组织进入数据化、智能化阶段[47] - 公司基于“双科技赋能战略”与“品牌五指的品牌经营理念”升级数字化体系[47] - 公司搭建全渠道数字化整合管理系统，推进用户分层裂变与个性化分享推荐[50] - 公司形成以自主品牌为核心，自主品牌与代理品牌双业务驱动的增长模式[50] - 2021年上半年御泥坊在抖音、快手等新媒体渠道GMV同比10倍增长，7月在两平台GMV排名均占国货美妆类目TOP5；线下销售同比增长超100%[51] - 小迷糊爆款产品战痘白泥单品连续数月销量超40万瓶，5月销量为天猫面膜品类TOP1[51] - 御MEN爆款洁面产品完成第四代升级，公众号用户数增长超5000%[51] - 城野医生377美白淡斑精华上半年GMV同比增长超80%，成上半年天猫国际美妆精华品类TOP单品[52] - “Rogaine”首次参战618大促，全渠道销售额破千万，天猫国际618店铺跻身国际医药类目排名TOP2[52] - KIKO爆款防晒粉饼6月达淘系粉饼类目排名TOP1，上半年增速排名粉饼类目TOP1[52] - 公司研发团队超100人，与多机构合作开展产学研项目，掌握多项独有技术和产品配方[65] - 公司自主研发的销售管理信息系统支持千万级日订单处理能力，所有业务已数据化[68] - 公司核心管理团队年轻稳定，积极储备提拔年轻人才[69] - 公司2021年上半年研发投入3063.05万元，同比增长72.71%，主要系加大研发投入所致[70] 募集资金使用 - 募集资金总额7.82亿元，报告期投入2862.15万元，已累计投入7.50亿元，募集资金余额6369.57万元[90] - 研发与质量管理检测中心建设项目募集资金承诺投资总额1.07亿元，本报告期投入1137.01万元，截至期末累计投入7415.94万元，投资进度69.11%[94] - 信息化与移动互联网商城升级改造项目募集资金承诺投资总额8540万元，本报告期投入1703.29万元，截至期末累计投入6655.21万元，投资进度77.93%[94] - 品牌建设与推广项目募集资金承诺投资总额3.90亿元，本报告期投入21.85万元，截至期末累计投入4.07亿元，投资进度104.32%[94] - 补充流动资金募集资金承诺投资总额2亿元，本报告期投入0元，截至期末累计投入2.02亿元，投资进度101.11%[94] - 研发与质量管理检测中心建设项目和信息化与移动互联网商城升级改造项目因行业发展、竞争态势等因素延期[94] - 募集资金到位前公司用自筹资金对募集资金项目累计投入2261万元，到位后以募集资金完成置换[98] - 截至2021年6月30日，公司尚未使用的募集资金为6369.57万元，均在募集资金专户[98] 子公司情况 - 湖南水羊电子商务有限公司净利润1208.21万元，水羊化妆品制造有限公司净利润3871.89万元[107] - 湖南御强化妆品有限公司净利润2971.58万元，香港御家国际科技有限公司净利润2445.95万元，香港水羊国际贸易有限公司净利润 - 1011.68万元[110] - 报告期内新设海南水羊科技有限公司、湖南水羊生物科技有限公司、长沙水羊信息科技有限公司，利于业务拓展[110] 风险提示 - 公司面临供应链管理风险，若管理不善或制度执行不力，会给经营带来不利影响[111] - 化妆品行业竞争激烈，若公司应对不当，将面临市场份额和盈利能力下滑风险[111] - 募投项目多个同时实施，若公司项目组织和管理不佳，实施进度可能无法达预期[112] - 公司面临用户体验下降、投资效益不达预期或亏损等风险，将对业绩产生不利影响[114] 投资者关系 - 2021年公司接待多次实地调研和其他活动，涉及多家机构和投资者[115] - 2021年第一次临时股东大会投资者参与比例为47.36%，2020年年度股东大会投资者参与比例为54.32%[120] 公司决策与计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[7] - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[122] - 2021年公司实施限制性股票激励计划，相关议案经多轮会议审议通过[123][126] 环境与社会责任 - 公司及子公司不属于重点排污单位，报告期内未因环境问题受行政处罚[130][131] - 公司重视社会责任管理，积极履行对各利益相关方的责任并从事公益事业[132] - 公司制定相关制度保护股东权益，确保股东充分行使权利并公平披露信息[133] - 公司建立供应商档案并优胜劣汰，签订《廉洁保密协议》保护双方权益[134] - 公司建立劳动、薪酬奖励等制度，公平对待员工，推进薪酬福利提升[134] - 公司设立水羊商学院，覆盖员工关键培养阶段，建立外派培训体系[134] - 公司核心品牌御泥坊参与湖南关爱留守儿童公益行动，创新筹款捐款[137] 股份限售与减持 - 戴跃锋承诺任职期间每年转让股份不超直接或间接持有总数的25% [141] - 戴跃锋若锁定期满后两年内减持，减持价格不低于公司股票首发价[141] - 长沙汀汀企业管理咨询合伙企业等锁定期至2021年2月8日已履行完毕[141] - 若公司上市后6个月内连续20个交易日收盘价低于首发价，相关股份锁定期延长6个月[141] - 水羊股份董事、监事、高管任职期间每年转让股份不得超过转让时直接或间接持有股份总数的25%[144] - 水羊股份董事、监事、高管离职后半年内不转让直接或间接持有的股份[144] - 若在上市之日起六个月内（含第六个月）申报离职，自申报离职之日起十八个月内不转让股份[144] - 若在上市之日起第七个月至第十二个月之间（含第七个月、第十二个月）申报离职，自申报离职之日起十二个月内不转让股份[144] - 公司上市后6个月内如股票连续20个交易日收盘价均低于发行价，或6个月期末收盘价低于发行价，间接持有首次公开发行前已发行股份锁定期自动延长6个月[144] - 戴开波、王歧钊自公司公开发行股票并上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理公开发行前已发行股份[144] - 长沙汀汀企业管理咨询合伙企业等拟长期持股，锁定期满减持需遵守规定，提前5个交易日提交说明，提前3个交易日公告[159][162] - 部分股东减持首次公开发行前已发行股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[162] - 陈喆等锁定期届满后减持价格不低于发行价，并及时申报股份数量及变动[162] - 股东减持股份方式包括集中竞价、大宗交易、协议转让等[159][162] - 股东及一致行动人持有公司股份低于5%以下时，减持信息披露有除外情况[162] - 如监管对股份上市流通有新规定，相关方承诺按新规定执行[159][162] 股价稳定措施 - 触发股价稳定措施启动条件时，公司应在10个交易日内召开董事会审议回购股份议案[144] - 董事会做出决议后2个交易日内公告董事会决议、有关议案及召开股东大会的通知[144] - 公司回购股份单次资金不低于上一会计年度经审计归母净利润的10%，不高于20%；同一会计年度内回购资金合计不超50%[147] - 控股股东、实际控制人自股价稳定措施启动条件成就日起一个会计年度内，增持股票金额不低于其上一年度自发行人处取得的现金分红金额，增持股份数量不超发行人股份总数的2%[147] - 公司应在股东大会审议通过回购方案后的5个交易日内启动稳定股价具体方案实施[147] - 控股股东、实际控制人应在触发稳定股价措施日起10个交易日内书面通知公司增持计划并公告，在稳定股价方案公告后的5个交易日内启动实施[147] - 负有增持义务的董事、高级管理人员应配合实施稳定股价措施[147] - 负有增持义务的董事、高级管理人员增持公司股票金额不低于其上年度从发行人处领取的现金分红、薪酬和津贴合计金额的30%，但增持股份数量不超过发行人股份总数的1%[150] 关联交易与规范 - 公司严格执行关联交易决策程序，控股股东和实际控制人出具相关承诺，公司承诺采取措施规范和减少关联交易[150] - 报告期不存在控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[170] - 报告期无违规对外担保情况[171] - 报告期内关联交易方与公司发生的日常关联交易金额在获批额度内[181][182][183] - 湖南拙燕仓物流有限公司向关联人采购仓配