公司基本信息 - 公司股票代码为002790，上市证券交易所为深圳证券交易所[15] - 公司法定代表人为罗远良，注册地址和办公地址均为厦门市海沧区后祥路18号，邮编361028 [15] - 公司网址为www.rtplumbing.com，电子信箱为rtplumbing@rtplumbing.com [15] - 董事会秘书为陈雪峰，证券事务代表为吴燕娥，联系电话均为0592 - 6059559，传真均为0592 - 6539868 [16] - 公司披露年度报告的证券交易所网站为深圳证券交易所（http://www.szse.cn），媒体有巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）、《中国证券报》等[17] - 公司年度报告备置地点为厦门市海沧区后祥路18号[17] - 公司注册地址于2016年由厦门市海沧新阳工业区阳明路18号变更为厦门市海沧区后祥路18号[15] 利润分配 - 公司经董事会审议通过的利润分配预案为以418,011,500股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本[4] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年营业收入18.68亿元，较2020年增长45.48%[20] - 2021年归属于上市公司股东的净利润1.39亿元，较2020年增长21.58%[20] - 2021年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.14亿元，较2020年增长36.75%[20] - 2021年经营活动产生的现金流量净额1.02亿元，较2020年增长17.30%[20] - 2021年末总资产22.39亿元，较2020年末增长7.15%[21] - 2021年末归属于上市公司股东的净资产17.74亿元，较2020年末增长5.39%[21] - 2021年基本每股收益0.34元/股，较2020年增长21.43%[21] - 2021年稀释每股收益0.33元/股，较2020年增长22.22%[21] - 2021年加权平均净资产收益率8.05%，较2020年增加1.15%[21] - 2021年公司实现营业收入18.68亿元，同比增长45.48%，净利润1.34亿元，同比增长16.81%[62] - 2021年销售费用9462.48万元，同比增83.84%；管理费用9944.53万元，同比增31.51%；财务费用977.37万元，同比降51.19%；研发费用7151.81万元，同比增33.54%[76][77] - 2021年研发人员数量310人，同比增55.78%，占比14.47%，较2020年提高3.71%[78] - 2021年研发投入金额7151.81万元，同比增33.54%，占营业收入比例3.83%，较2020年降低0.34%[79] - 2021年本科研发人员217人，同比增26.90%；硕士7人，同比增133.33%[78][79] - 2021年30岁以下研发人员112人，同比增25.84%；30 - 40岁171人，同比增74.49%[79] - 2021年经营活动现金流入小计16.52亿元，同比增长54.81%；现金流出小计15.50亿元，同比增长58.16%；现金流量净额1.02亿元，同比增长17.30%[81] - 2021年投资活动现金流入小计6.55亿元，同比减少19.75%；现金流出小计7.07亿元，同比减少16.72%；现金流量净额-5125.64万元，同比增长60.69%[81] - 2021年筹资活动现金流入小计为0，同比减少100%；现金流出小计7157.88万元，同比减少14.48%；现金流量净额-7157.88万元，同比增长33.84%[81] - 2021年投资收益1621.19万元，占利润总额比例10.82%；公允价值变动损益-423.66万元，占比-2.83%；资产减值-818.45万元，占比-5.46%[83] - 2021年末应收账款4.68亿元，占总资产比20.90%，较年初比重增加3.96%；存货2.87亿元，占比12.84%，比重增加1.55%[85] - 2021年末在建工程5894.36万元，占总资产比2.63%，较年初比重增加2.46%，因年产120万套智能卫浴产品项目投资增加[86] - 交易性金融资产（不含衍生金融资产）期初数3.28亿元，本期公允价值变动损益-423.66万元，本期购买金额5.64亿元，出售金额6.38亿元，期末数2.50亿元[88] - 2021年现金及现金等价物净增加额-2868.95万元，同比增长25.63%[81] 各业务线数据关键指标变化 - 水箱及配件营收7.76亿元，占比41.54%，同比增长31.38%；智能座便器及盖板营收8.55亿元，占比45.75%，同比增长57.51%；同层排水系统产品营收1.73亿元，占比9.26%，同比增长87.64%[64] - 境内收入13.43亿元，占比71.91%，同比增长47.24%；境外收入5.25亿元，占比28.09%，同比增长41.16%[64] - 线上销售1742.57万元，占比0.93%，同比增长59.07%；线下销售18.51亿元，占比99.07%，同比增长45.37%[65] - 工业毛利率22.59%，同比下降1.58%；水箱及配件毛利率22.09%，同比下降2.48%；智能座便器及盖板毛利率19.09%，同比下降0.61%[67] - 境内收入毛利率21.62%，同比增长0.99%；境外收入毛利率25.05%，同比下降7.78%；线下销售毛利率22.34%，同比下降1.68%[67] - 橡胶和塑料制品制造业销售量3672.97万套，同比增长43.10%；生产量3695.78万套，同比增长46.90%；库存量177.85万套，同比增长14.71%[68] - 工业营业成本14.46亿元，同比增长48.51%[70] - 2021年水箱及配件成本6.05亿元，占比41.81%，同比增35.70%；智能座便器及盖板成本6.92亿元，占比47.82%，同比增58.69%；同层排水系统产品成本1.12亿元，占比7.75%，同比增108.97%[71] 行业情况 - 公司主要从属于卫浴配件行业和智能卫浴行业，全球节水型冲水组件细分行业发展成熟稳定，国内智能坐便器行业处于发展初期并进入爆发式竞争阶段[31][32] - 2015年中国有68家智能坐便器制造商，截至2021年12月增至300家以上，线上品牌数量从2017年的240个攀升至2021年的738个[38] - 智能坐便器在中国市场普及率约为5%，一线城市普及率在5 - 10%以上，新一线城市约3 - 5%，日本接近90%、韩国约60%[39] - 卫浴行业集中度提高带动卫浴配件行业发展，公司与知名卫浴品牌商合作有竞争优势[34] - 国内冲水组件产品质量两极分化，中高端市场份额增长，低端缩小[35] - 中国智能坐便器市场于2010年前后发展，2015年后加速，成为卫浴行业主要趋势[37] - 全球高端冲水组件制造领域主要由吉博力、福马、瑞尔特、威迪亚等企业占据[112] - 我国冲水组件生产制造企业主要分布在福建厦门、广东中山、河北任丘等地[111] - 2015年我国有68家智能坐便器制造商，截至2021年12月增至300家以上[116] - 智能坐便器线上品牌数量从2017年的240个攀升至2021年的738个[116] - 全球淡水占水资源总量的2.5%，易供人类使用的淡水不足水资源总量的1%[118] - 2020年全国水资源总量31605.2亿m³，比多年平均值偏多14.0%，比2019年增加8.83%[118] - 2020年全国用水总量5812.9亿m³，其中生活用水863.1亿m³，占用水总量的14.9%[118] - 与2019年相比，2020年用水总量减少208.3亿m³，其中生活用水减少8.6亿m³[118] - 2020年全国人均综合用水量412m³，城镇人均生活用水量（含公共用水）207L/d，农村居民人均生活用水量100L/d[118] - 生活用水中的75%左右消耗在卫生间的便器及附属配套设施[118] - 2015年强制性国家标准GB/T6952 - 2015规定节水型坐便器用水量≤5.0升，节水型蹲便器用水量≤6.0升[121] - 2015年推荐性国家标准GB/T 31436 - 2015规定高效节水型坐便器名义用水量≤4.0升，高效节水型蹲便器名义用水量≤5.0升[121] - 坐便器水效等级指标2级平均用水量≤5升，1级平均用水量≤4升，节水型蹲便器名义用水量≤6升，高效节水型蹲便器名义用水量≤5升[124] - 近年来中国卫生陶瓷出口量约占国内产量的40%，国内产量约占世界产量的30%[126] - 国内卫浴行业进入高质量发展阶段，低端品牌面临淘汰，中高端配件企业市场份额有望增长[125] - 卫浴行业困境促使洗牌和产业升级，劣质产品和企业将被淘汰，行业集中度提升[127] - 境外知名品牌垄断国内高端卫浴市场，国内知名品牌在中高端市场竞争[127] - 全球少数国际知名卫浴品牌在国内高端领域占较大份额，国内知名品牌在中高档市场占一定份额[127] - 瑞尔特等中高端卫浴配件企业产品质量性能优、寿命长、性价比高，代表行业发展水平[124] - 低端冲水组件将被中高端产品替换，中高端市场空间有望拓展[124] - 国家重视节水政策，推进卫浴配件行业节水产品发展[124] - 国内卫浴行业曾产量两位数增长，后随房地产发展加速[126] - 2018年日本智能坐便器一般家庭普及率为80.2％[129] - 2013年以前二十多年，中国市场智能坐便器年均销量仅10余万台、年营业额不到20亿元[129] 公司业务模式 - 公司主营卫浴配件、智能卫浴和同层排水系统产品，节水型冲水组件是核心产品，智能坐便器是重点新产品[44] - 公司采用“订单式”经营模式，报告期内未发生重大变化[45] - 公司国内外卫浴配件产品主要采用直销模式，在亚洲部分区域辅以经销模式；智能卫浴产品为部分企业提供ODM贴牌，通过多种渠道销售，智能坐便器To B业务以ODM贴牌模式为主占比较高[47][48] - 公司定价模式为“细分市场定价”[49] - 采购方面，固定生产性物料核对后按合同期限付款，非生产性物资或预付款按流程付款；销售方面，国内客户发货后按月结算，国外客户采用FOB模式交割，用T/T、L/C、O/A、Forfeiting方式结算[50] 公司技术与荣誉 - 公司及其全资子公司拥有1466项专利权，其中发明专利90项（含美国发明专利11项，欧洲发明专利2项）[51] - 公司自2003年起被认定为“高新技术企业”，2009年获“国家高新技术企业”资格，此后多次通过资格复审和重新认定[52] - 公司先后参与起草、制定多项协会标准和国家标准[52] - 公司曾获“厦门市专利试点企业”等多项技术荣誉，2020 - 2021年获“智能卫浴科技创新奖”等多个奖项[53][54] - 公司拥有先进模具制造设备和完整技术团队，能快速响应客户需求，为新产品提供模具解决方案[55] - 公司产品获得美国、中国、澳大利亚等十多个国家或地区的权威机构认证，认证机构每年对公司进行1 - 4次年度审核[59] - 公司早在2004年通过ISO9001质量管理体系认证，建立了高标准的质量管理体系[58] 公司子公司情况 - 2021年1月29日，公司子公司水滴投资对上海红点增资950万元，持股增至59.38%，上海红点成为其控股子公司，购买日至年末收入244.93万元，净利润 - 1111.51万元[72] - 厦门派夫特卫浴科技有限公司注册资本60万元，总资产22,358,043.49元，净资产3,314,973.01元，营业收入138,058,275.07元，营业利润 -1,097,796.7元，净利润 -869,710.4元[106] - 厦门一点智能科技有限公司注册资本3亿元，总资产589,207,973.26元，净资产405,005,513.06元，营业收入529,851,084.22元，营业利润19,166,446.69元，净利润18,904,471.74元[106] - 厦门水滴投资有限公司注册资本1亿元，总资产101,204,816.74元，净资产101,092,607.32元，营业收入0元，营业利润510,270.21元，净利润462,228.83元[106] - AQUATIZ INVESTMENT PTE.LTD注册资本400万美元，总资产18,585,583.28美元，净资产18,441,883.16美元，营业收入0美元，营业利润546,250.18美元，净利润404,676.22美元[106] - AQUATIZ HOME INNOVATION PRIVATE LIMITED注册资本3500万卢比，总资产18,278,455.58卢比，净资产 -6,884,298.40卢比，营业收入57,278.76卢比