利润分配方案 - 公司拟向全体股东每10股派发现金红利11.40元（含税），总派发现金红利80,000,000元[6] - 本年度公司现金分红金额占归属于公司股东净利润的比例为45.61%[6] - 公司报告期利润分配预案尚需提交2020年年度股东大会审议[6] - 2020年度现金分红总额8000万元人民币（含税）[166] - 每股派发现金红利11.40元（含税）[166] - 现金分红占归属于股东净利润比例45.61%[167] - 2019年度现金分红4000万元人民币（含税）[169] - 2019年度分红占净利润比例26.94%[169] 审计与合规状况 - 公司2020年年度报告经立信会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[5] - 公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[8] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[9] - 公司全体董事出席董事会会议[4] - 公司已详细阐述经营过程中可能面临的各种风险及应对措施[4] - 公司续聘立信会计师事务所为2020年审计机构，支付报酬70万元[199] - 公司2020年无重大诉讼、仲裁事项[200] - 公司报告期内不存在资金被占用情况[197] - 公司报告期无业绩承诺事项，不适用商誉减值测试影响说明[197] - 公司报告期无会计差错更正事项[198] - 公司报告期无破产重整及终止上市情况[200] 公司基本情况 - 公司前身为西安瑞联近代电子材料有限责任公司[13] - 公司涉及OLED材料、液晶材料和医药中间体等业务领域[14] - 公司主营OLED材料、单体液晶及创新药中间体，产品应用于OLED显示、TFT-LCD显示及医药CDMO领域[35] 收入与利润表现 - 公司2020年营业收入为10.50亿元人民币，同比增长6.00%[24] - 归属于上市公司股东的净利润为1.75亿元人民币，同比增长18.15%[24] - 基本每股收益为3.00元/股，同比增长6.38%[26] - 第四季度营业收入为3.22亿元人民币，为全年最高季度收入[28] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为5195.53万元人民币[28] - 公司2020年总收入104,961万元，同比增长6%[79] - 归属于上市公司股东的净利润17,541万元，同比增长18%[79] - 公司实现营业收入104,960.98万元，同比增长6%[97][99] - 归属于上市公司股东的净利润17,540.95万元，同比增长18.15%[97] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为1.92亿元人民币，同比增长32.84%[24] - 经营活动产生的现金流量净额191,859,727.92元，同比增长32.84%[101] - 经营活动现金流量净额同比增长32.84%至19,185.97万元，投资活动现金流量净额流出扩大至-54,895.72万元[118] 资产与负债状况 - 2020年末归属于上市公司股东的净资产为26.92亿元人民币，同比增长300.36%[24] - 2020年末总资产为29.25亿元人民币，同比增长136.06%[24] - 交易性金融资产期末余额为410,950,015.90元，当期新增410,950,015.90元[33] - 货币资金同比大幅增长746.03%至131,269.55万元，占总资产比例44.88%[121] - 交易性金融资产新增41,095.00万元，应收账款增长52.34%至23,561.42万元[121] - 合同负债为464.61万元，占总负债0.16%，因新收入准则调整预收款项所致[123] - 一年内到期非流动负债减少至8614.75万元，降幅100%，因偿还银行贷款所致[123] - 其他应付款减少至174.56万元，同比下降34.95%，因退回投标保证金所致[123] - 递延收益增至1014.04万元，同比上升31.22%，因与资产相关的政府补助增加所致[123] - 实收资本增至7018.16万元，同比增长33.34%，因报告期发行新股所致[123] - 资本公积增至21.81亿元，同比增长514.89%，因发行新股导致资本溢价增加所致[123] - 未分配利润增至4.06亿元，同比增长70.30%，因本期净利润增加所致[123] - 货币资金受限2756.37万元，原因为保证金[125] - 公司持有以公允价值计量的金融资产余额为4.11亿元人民币，全部为银行保本理财产品[146] 成本与费用 - 研发投入占营业收入的比例为4.03%，同比增加0.1个百分点[26] - 公司总成本同比增长4.88%至62,656.70万元，其中制造费用增长19.67%至15,280.47万元[107] - 研发费用同比增长8.74%至4,230.19万元，财务费用增长23.54%至1,585.59万元[116] - 基础化学品采购量8024.50吨，价格同比上涨13.07%[141] 非经常性损益 - 非流动资产处置损益2020年为-3,493,202.25元，2019年为-1,341,228.92元，2018年为-883,326.01元[30] - 计入当期损益的政府补助2020年为20,184,978.63元，2019年为9,903,547.96元，2018年为3,378,122.67元[30] - 交易性金融资产公允价值变动及处置收益2020年为950,015.90元[30][33] - 其他营业外收支净额2020年为-627,431.33元，2019年为101,238.25元，2018年为75,983.18元[31] - 非经常性损益所得税影响额2020年为-2,552,154.14元，2019年为-1,299,533.59元，2018年为-385,618.59元[31] - 非经常性损益合计2020年为14,462,206.81元，2019年为7,364,023.70元，2018年为2,185,161.25元[31] 各业务线收入表现 - 液晶板块销售收入4.8亿元，同比下降16%，其中国内市场销售额2.15亿元（增29%），海外市场销售额2.65亿元（降34%）[80] - OLED材料业务销售收入2.82亿元，同比增长23%，其中发光层材料收入占比73%[82] - 医药中间体CDMO业务销售收入2.47亿元，同比增长58%，综合毛利率68%（降3.76个百分点）[83] - 电子化学品及其他精细化学品业务销售4,002万元，同比增长14%[84] - 医药中间体营业收入24,747.11万元，同比增长58.38%[102] - 显示材料营业收入76,210.87万元，同比下降4.61%[102] - 海外业务收入66,590.45万元，同比下降14.84%[102] 各业务线成本表现 - 显示材料产品总成本同比下降1.60%至52,570.75万元，直接材料成本下降4.22%至34,895.44万元[107] - 医药中间体产品总成本同比大幅增长79.63%至7,870.68万元，直接材料成本激增121.97%至4,444.75万元[109] - 电子化学品及其他产品总成本增长14.56%至2,215.26万元，制造费用增长22.03%至802.89万元[109] 毛利率表现 - 综合毛利率40.30%，同比上升0.63个百分点[101] - 医药中间体毛利率68.20%，同比下降3.76个百分点[102] - 化学原料和化学制品制造业营业收入10.50亿元，毛利率40.30%，同比上升0.63个百分点[143] 研发投入与成果 - 研发投入总额为4230.19万元，同比增长8.74%[61] - 研发投入占营业收入比例为4.03%，较上年增加0.1个百分点[61] - 研发投入资本化比例为0%，无资本化研发投入[61] - 公司累计获得授权专利38项，其中发明专利32项[59] - 本年度新申请专利30项，累计待审核专利73项[59] - 2020年完成新品研发及工艺优化项目共438个[59] - 科研开发费用支出4,230万元，占主营业务收入4%[85] - 中试放大项目80余个，成功率超90%[75] - 研发人员数量195人，占公司总人数比例13.34%，研发人员薪酬合计2691.95万元[70] 技术能力 - 公司可将卤素杂质控制在PPb级别[57] - 公司实现单一手性异构体杂质控制在PPm级别，最多可控制7种手性异构体杂质[57] - 金属离子分析检测精度达PPb级别[57] - 痕量杂质监测精度达到PPm级别[57] - 公司催化偶联反应技术实现高转化率超98%，具宽底物适用性特点[56] 客户与供应商集中度 - 前五大客户收入占营业收入比例为52.21%[90] - 以美元结算的营业收入占主营业务收入比重为63%[96] - 前五名客户销售额54,798.70万元占年度销售总额52.21%，其中最大客户占比17.63%[115] - 前五名供应商采购额15,397.01万元占年度采购总额34.31%，最大供应商占比14.71%[115] 子公司财务表现 - 子公司渭南海泰总资产4.34亿元人民币，净资产1.29亿元人民币，营业收入4.20亿元人民币，净利润2543.77万元人民币[147] - 子公司蒲城海泰总资产8.99亿元人民币，净资产1.71亿元人民币，营业收入5.30亿元人民币，净利润4221.20万元人民币[148] - 子公司瑞联制药总资产3131.27万元人民币，净资产2524.59万元人民币，净利润-194.42万元人民币[148] 行业趋势与市场地位 - AMOLED面板2020年占手机屏幕出货量约30%，预计2022年将超40%[46] - 2021年OLED在大中尺寸领域应用渗透率预计将有较大提升[46] - 公司OLED升华前材料全球市场份额从2019年约14%提升至2020年估算约16%[50] - 公司已开发OLED前端材料化合物约1450种，覆盖发光层材料和通用层材料等主要终端材料[50] - 公司同时供应国际混晶厂商Merck和JNC，并合作国内三大混晶厂商[49] - 全球混合液晶需求总量预计从2019年779吨增长至2023年874吨[151] - 2020年全球OLED面板市场规模297亿美元，同比增长19.26%，预计2021年达380亿美元，增长28.25%[152] - 2020年OLED电视出货量360万台，预计2021年达676万台，增长72%[152] - 2020年全球OLED终端材料需求总量88.2吨，同比增长13.40%，预计2021年达110.3吨，增长25%[153] - 2020年OLED发光层材料市场规模4.47亿美元，通用层材料8.26亿美元[153] - 全球CMO市场规模预计从2017年628亿美元增至2021年1025亿美元，复合增长率13.03%[154] - 未来5-10年液晶显示材料整体增速预计为个位数[159] 医药CDMO业务发展 - 医药CDMO业务管线总数从2019年底36个增至2020年底61个，年增25个新管线[54] - 2020年新增医药管线中创新药项目16个（占64%），仿制药项目9个（占36%）[54] - 商业化阶段医药管线从16个增至18个，覆盖肺癌、糖尿病等疾病领域[54] - 临床III期及临床后管线从5个增至12个，治疗子宫肌瘤、皮肤硬化症等疾病[54] - 临床II期管线从6个增至10个，针对癌症、白血病等疾病[54] - 临床I期及临床前管线从9个大幅增至21个，涵盖肾病、乳腺癌等领域[54] - 医药CDMO业务已成为公司目前重要的利润增长点[158] 研发项目投入 - 二氧杂硼烷系列OLED材料项目预计总投资规模551万元，本期投入40.3万元，累计投入40.3万元[64] - 咔唑系列有机发光材料项目预计总投资规模700万元，本期投入75.7万元，累计投入75.7万元[64] - 第三代TADF材料项目预计总投资规模280万元，本期投入202.03万元，累计投入224.86万元[64] - 喹啉酯类医药中间体项目预计总投资规模550万元，本期投入428.83万元，累计投入428.83万元[64][65] - 草酸盐系列医药项目预计总投资规模220万元，本期投入26.98万元，累计投入26.98万元[65] - 抗癌药医药新品项目预计总投资规模1500万元，本期投入355.21万元，累计投入1012.48万元[65] - 吡嗪系列医药中间体项目预计总投资规模150万元，本期投入14.81万元，累计投入14.81万元[65] - 双环己烷苯液晶显示项目预计总投资规模457万元，本期投入28.13万元，累计投入28.13万元[65] - 双环己基烯烃类液晶显示项目预计总投资规模517万元，本期投入41.2万元，累计投入41.2万元[65][66] 未来业务规划与指引 - 2025年医药CDMO业务营收规模将超过OLED业务，在公司整体营收总额中占比超过50%，盈利贡献超过70%[158] - 力争2022至2023年OLED材料营收占公司整体营收比重超过传统液晶材料[157] - 2021年研发费用支出占主营业务收入比例由2020年的4.03%至少提升至4.65%以上[161] - 2021年底科研人员总数从2020年底的195人扩充到260人以上[161] - 2021年科研开发项目总数从2020年的438个至少增加到550个[161] - 2021年底医药CDMO产品管线扩增到100+[160] - 公司未来3年内需重点规划解决OLED业务中试及量产产能扩充问题[157] 产能建设与资本开支 - 2021年西安总部科研检测大楼建设计划完成主体工程总量80%[162] - 西安总部科研楼改造工程预计2021年9月底前完成并投入使用[163] - 瑞联制药主要建设项目（含车间、仓库、三废处理等）完成进度60-70%[163] - 蒲城海泰308车间及304东车间计划2021年第三季度投产[163] - 310/311车间厂房建设2021年底前目标完成80%进度[163] - 资源无害化处理及污水站二期工程预计2021年第二季度验收[163] 股份锁定与减持承诺 - 公司首次公开发行前股份锁定期为上市之日起36个月[174] - 集中竞价交易方式减持股份在任意连续90日内不得超过公司股份总数1%[174][175][176] - 大宗交易方式减持股份在任意连续90日内不得超过公司股份总数2%[174][175][176] - 协议转让方式单个受让方受让比例不得低于公司股份总数5%[174][175] - 锁定期满后两年内减持价格不低于首次公开发行价[174] - 持股5%以上股东股份锁定期为上市之日起12个月[175] - 董事及高级管理人员任职期间每年转让股份不超过持有总数25%[176] - 董事及高级管理人员离职后半年内不得转让股份[176] - 公司上市后6个月内股价连续20日低于发行价将自动延长锁定期6个月[174] - 违反减持承诺所获增值收益归公司所有[174][175][176] - 集中竞价交易方式减持在任意连续90日内不得超过公司股份总数1%[177][179] - 大宗交易方式减持在任意连续90日内不得超过公司股份总数2%[177][179] - 协议转让方式单个受让方受让比例不得低于公司股份总数5%[177][179] - 锁定期届满后两年内减持价格不低于首次公开发行股票发行价[177] - 上市后6个月内若股价连续20个交易日低于发行价则锁定期自动延长至少6个月[177] - 任职期间每年转让股份不超过持有公司股份总数25%[179] - 离职后半年内不得转让持有公司股份[179] - 核心技术人员自限售期满起4年内每年转让首发前股份不得超过上市时持有总数25%[181] - 创业投资基金股东若符合特别规定可按《上市公司创业投资基金股东股份减持的特别规定》进行减持[181] - 违反股份锁定及减持承诺所获增值收益归公司所有[177][179][181] - 股份减持在任意连续90日内通过集中竞价交易方式总数不超过公司股份总数1%[182] - 股份减持在任意连续90日内通过大宗交易方式总数不超过公司股份总数2%[182] - 协议转让方式单个受让方受让比例不低于公司股份总数5%[182] - 股份锁定期为公司股票上市之日起12个月内[182] - 减持操作需遵守上海证券交易所减持实施细则[182][184] - 违反股份减持承诺所获增值收益归公司所有[182][184] 同业竞争与关联交易承诺 - 实际控制人承诺不从事与公司构成同业竞争业务[184] - 实际控制人承诺将同业竞争业务纳入公司经营或转让给无关联第三方[184] - 实际控制人承诺公司拓展业务范围后避免产生新同业竞争[185] - 卓世合伙承诺不从事与公司构成同业竞争业务[185] - 公司第一大股东承诺避免同业竞争并承担全部责任[