收入和利润（同比环比） - 营业收入为16.35亿元人民币，同比下降1.42%[19] - 归属于上市公司股东的净利润为1450.58万元人民币，同比增长36.71%[19] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-2171.65万元人民币，同比改善21.77%[19] - 基本每股收益为0.0363元/股，同比增长36.98%[21] - 加权平均净资产收益率为0.90%，同比增加0.24个百分点[21] - 归属于上市公司股东的净资产为16.35亿元人民币，同比增长1.75%[20] - 公司合并营业收入为16.05亿元人民币，同比增长27.29%[58] - 2018年第一季度营业收入4.303亿元，第二季度4.573亿元，第三季度3.450亿元，第四季度4.023亿元[24] - 2018年归属于上市公司股东的净利润第一季度325.12万元，第二季度389.56万元，第三季度398.44万元，第四季度337.47万元[24] - 2018年扣除非经常性损益后净利润第一季度-76.91万元，第二季度-196.65万元，第三季度59.04万元，第四季度-1957.14万元[24][25] - 2018年非经常性损益总额3622.23万元，其中政府补助2675.54万元，税收返还及减免602.10万元[27][28] - 2018年非流动资产处置损益21.03万元，委托理财收益26.71万元，投资性资产处置收益18.88万元[27][28] - 2017年非经常性损益总额3837.17万元，2016年非经常性损益总额9566.76万元[28] - 公司第四季度扣非净利润大幅下降因计提预计负债及政府补助增加[25] - 计提预计负债1599万元导致非主营业务利润重大变化[71] - 公司以7560万元人民币竞得萧山农商行1400万股股权，投资成本低于应享有净资产份额382万元计入营业外收入[72] - 投资收益为6701.66万元人民币，同比增长36.06%[53] - 2018年度归属于上市公司普通股股东净利润为14,505,769.46元[112] - 2017年度归属于上市公司普通股股东净利润为10,610,840.33元[112] - 2016年度归属于上市公司普通股股东净利润为7,300,008.86元[112] - EBITDA为1.88亿元，同比增长2.72%[184] 成本和费用（同比环比） - 研发费用为9354.18万元人民币，同比增长5.67%[53] - 销售费用为8205.82万元人民币，同比增长24.87%[53] - 原材料成本占通用设备制造业总成本73.22%，同比减少0.96%[62] - 燃料动力成本同比减少13.36%[62] - 制造费用成本同比减少18.42%[62] - 工程机械变速箱原材料成本同比增长17.77%[62] - 工程机械变速箱产品总成本同比增长9.75%至3.2467亿元[63] - 风电及工业传动产品总成本同比下降17.14%至1.3794亿元[63] - 摩擦及粉末冶金产品总成本同比增长15.96%至4027.81万元[63] - 汽车变速器产品总成本同比下降35.28%至1358.65万元[63] - 研发投入总额9354.18万元占营业收入比例5.72%[68] - 销售费用同比增长24.87%至8205.82万元[67] - 期间费用控制在3.92亿元以内[95] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为1.25亿元人民币，同比下降34.35%[19] - 投资活动产生的现金流量净额为-2423.49万元人民币，同比下降222.32%[53] - 2018年经营活动现金流量净额第一季度-5599.30万元，第二季度7538.18万元，第三季度6318.08万元，第四季度4193.75万元[25] - 四季度加大工程机械产品原材料及配套件采购储备量导致经营活动现金流下降[21] - 经营活动现金流量净额同比下降34.35%至1.245亿元[70] - 投资活动现金流量净额由正转负至-2423.49万元[70] 各业务线表现 - 工程机械变速箱产品收入为4.93亿元人民币，同比增长16.69%[57] - 船用齿轮箱产品收入为9.373亿元人民币，同比下降8.85%[57] - 摩擦及粉末冶金产品毛利率为39.20%，同比增加2.21个百分点[57] - 船用齿轮箱产品营业收入9.37亿元，毛利率20.7%，收入同比下降8.85%[79] - 船用齿轮箱产品销量39,751台，同比减少6.05%[59] - 工程机械变速箱产品销量21,630台，同比增长13.04%[59] - 汽车变速器产品销量2,412台，同比大幅减少40.78%[59][60] - 前进联轴器总资产为6,643.48万元，净资产为2,494.04万元，净利润为858.96万元[84] - 临江公司总资产为15,840.93万元，净资产为1,448.70万元，净亏损为2,954.01万元[84] - 前进通用净利润同比增长58.28%[85] - 绍兴前进主营业务收入为17,945.21万元，营业利润为823.18万元[85] - 前进锻造主营业务收入为17,313.74万元，营业利润为3,552.97万元[85] - 前进马森净亏损1,587.78万元，净利润同比减少960万元[85][86] - 前进重机净亏损613.82万元，净利润同比减少406万元[85][86] - 香港前进净利润同比减少843万元[86] 各地区表现 - 国内销售收入为20.78亿元人民币，同比增长1.33%，毛利率18.93%[58] - 国外销售收入为1.99亿元人民币，同比减少0.20%，毛利率21.24%[58] - 上年度国外销售营业额约2亿元人民币[104] - 出口销售主要以美元结算受汇率波动影响[104] 资产、负债和所有者权益 - 总资产为38.21亿元人民币，同比增长0.78%[20] - 其他流动资产期末金额1087.74万元，较上期减少85.6%，占总资产比例0.28%[74] - 可供出售金融资产减少100%，因收回绍兴信达担保公司112.67万元本金及收益18.88万元[74] - 在建工程减少30.21%至5189.94万元，因在建项目转入固定资产[74] - 其他非流动资产增长50.61%至913.14万元，主要因预付软件款增加[74] - 应交税费减少65.64%至1245.24万元，因支付上期末应缴税款[74] - 预计负债大幅增长334.59%至2508.55万元，因计提与潍柴重机合同争议负债[74] - 受限资产包括货币资金7272.95万元（含质押存款2775万元/承兑保证金4456.66万元）及应收账款7069万元[75][76] - 对萧山农商行投资期末余额7.65亿元，年度变动额1.52亿元，持股比例5.8185%[82] - 萧山农商银行总资产为15,790,232.09万元，净资产为1,314,607.24万元，净利润为124,559.46万元[84] - 公司境外资产1728.75万元人民币，占总资产比例0.45%[41] - 流动比率90.14%，同比下降19.63个百分点[184] - 速动比率43.50%，同比下降14.52个百分点[184] - 资产负债率53.52%，同比下降0.66个百分点[184] - 利息保障倍数1.50，同比下降0.05[184] - 贷款偿还率和利息偿付率均保持100%[184] - 杭齿前进公司存货账面余额为1,059,816,223.21元，跌价准备为198,141,923.36元，账面价值为861,674,299.85元，占合并财务报表资产总额的22.55%[195] - 存货跌价准备占存货账面余额的18.7%[195] - 存货账面价值占合并财务报表资产总额的22.55%[195] 管理层讨论和指引 - 拟每10股分配现金股利0.20元，共分配现金股利800.12万元人民币[5] - 公司采用集中采购与子公司自行采购相结合模式，大宗货品招标采购[32] - 公司产品销售采用直接销售与间接销售结合模式，船用产品通过代理商销售[34] - 原材料主要为钢材轴承等价格影响生产成本[104] - 通过精益管理工艺优化提高运营效率[105] - 应收账款增长源自正常生产经营和业务发展[103] - 稳步推进企业混合制改革工作[98] - 2019年营业收入目标为17.5亿元[95] - 预计2019年风电装机规模达30GW，海上风电累计装机容量将达423万千瓦，未来五年年均复合增长率约26.02%[92] - 风电行业质保期均在24个月以上[103] - 风电全行业存在过高应收款比率风险[103] - 公司控股股东萧山国资通过委托贷款提供首期1亿元人民币财务资助利率按同期贷款基准利率[122] - 萧山国资拟协议转让公司无限售流通股7997.19万股占总股本19.99%[130] - 广发科技缴纳1.2亿元人民币作为股份转让交易保证金[131] - 萧山国资提供财务资助总额度不超过6亿元人民币[122] - 公司持有前进联轴器股权比例为65%[124][126] - 公司持有前进锻造股权比例保持50%[126] - 银行理财产品未到期余额为0元[128] - 委托理财逾期未收回金额为0元[128] - 首期1亿元财务资助已于2018年6月29日按期归还[122] - 公司使用自有闲置资金购买银行理财产品发生额为7500万元人民币[127][128] - 公司通过诉讼收回货款870万元，剩余170.54万元待支付[119] - 公司债券"13杭齿债"（代码122308）发行于2014年7月11日，将于2019年7月10日到期，债券余额为2.4亿元人民币，利率为6.3%[176] - 2018年7月11日公司支付"13杭齿债"自2017年7月11日至2018年7月10日期间的利息[176] - 2017年7月11日"13杭齿债"持有人回售数量为16万手，回售金额为1.6亿元人民币（不含利息）[177] - 公司债券募集资金扣除发行费用后全部用于偿还银行贷款，与募集说明书承诺一致[178] - 公司于2018年7月11日支付债券利息[181][186] - 公司获得银行综合授信额度19.68亿元，已使用额度9.14亿元[185] - 公司主体信用评级为AA，债券信用等级由AA+上调至AAA[179][180] 股利分配政策 - 2017年度现金股利分配总额为8,001,200元，以总股本400,060,000股为基数每10股派0.20元[110] - 2018年度现金分红总额8,001,200元，占归属于上市公司普通股股东净利润的55.16%[112] - 2017年度现金分红总额8,001,200元，占归属于上市公司普通股股东净利润的75.41%[112] - 2016年度现金分红总额7,201,080元，占归属于上市公司普通股股东净利润的98.64%[112] 行业与市场环境 - 2018年机械工业主营业务收入同比增长6.05%，利润总额同比增长2.18%，增速分别较上年同期回落3.42和8.56个百分点[35] - 2018年机械工业主营业务收入和利润增速分别低于全国工业2.01%和9.58%[35] - 装载机产量同比增长17.99%，压实机械增长13.52%[36] - 环境污染防治专用设备产量同比下降13.82%[37] - 2018年汽车产销量分别为2780.92万辆和2808.06万辆，同比下降4.16%和2.76%[37] - 大中小型拖拉机产量同比分别下降27.14%、6.1%和33.9%，收获机械下降13.35%[37] - 2018年全国造船完工3458万载重吨，同比下降14%[38] - 船舶行业规模以上企业实现主营业务收入4032.2亿元，同比下降31.7%[38] - 2018年风电累计并网装机容量1.84亿千瓦，同比增长12.4%，新增装机2059万千瓦[39] 公司治理与股权结构 - 报告期末普通股股东总数16,197户较上年末13,818户增长17.2%[144] - 国有法人股东杭州市萧山区国有资产经营总公司持股180,056,250股占比45.01%[146] - 股东中国华融资产管理股份有限公司报告期内减持261,500股至9,532,863股[146] - 公司董事长冯光持股数量从1,312,500股增至1,342,500股，增持30,000股[155] - 公司总经理杨水余持股数量从135,000股增至165,000股，增持30,000股[155] - 公司副总经理侯波持股数量从198,000股增至218,000股，增持20,000股[155] - 公司职工董事徐桂琴持股数量从0股增至20,000股，增持20,000股[155] - 公司副总经理邓林持股数量从0股增至20,000股，增持20,000股[155] - 公司经营团队（除董监高外）24人持股总数3,402,100股，报告期内无变动[147][148] - 公司控股股东为杭州市萧山区国有资产经营总公司[149] - 公司实际控制人为杭州市萧山区财政局[151] - 公司董事长冯光年度税前报酬总额为65.90万元[155] - 公司总经理杨水余年度税前报酬总额为60.22万元[155] - 副总经理黄志恒持股数量为340,000股[156] - 副总经理张萌持股数量为20,000股[156] - 总工程师宋斌持股数量为155,000股[156] - 总会计师兼财务负责人张德军持股数量为156,000股[156] - 董事会秘书欧阳建国持股数量为282,500股[156] - 高级管理人员合计持股数量为2,739,000股[156] - 报告期内高级管理人员合计增持200,000股[156] - 副总经理周焕辉持股数量为20,000股[156] - 董事会秘书欧阳建国报告期内增持20,000股[156] - 副总经理黄志恒报告期内增持20,000股[156] - 公司2018年年度报告披露了高级管理团队及董事会成员的详细履历信息，包括出生年份、学历背景及职业经历[157][158] - 公司副总经理黄志恒自2011年9月起任职，拥有硕士研究生学历及高级经济师职称[158] - 公司副总经理张萌自2014年3月起任职，拥有博士研究生学历及高级工程师职称，兼任杭州临江前进齿轮箱有限公司董事兼总经理[158] - 公司总工程师宋斌自2014年12月起任职，拥有教授级高级工程师职称，兼任军品管理办公室主任及科协副主席[158] - 公司总会计师张德军自2017年4月起任职，拥有高级会计师职称，兼任证券投资部部长及董事会办公室主任[158] - 公司董事会秘书欧阳建国自20111年9月起任职，拥有高级工程师职称[158] - 公司独立董事杨青（1958年出生）自2014年9月起任职，拥有高级编辑职称[157] - 公司独立董事王宝庆（1964年出生）自2014年9月起任职，为中国注册会计师非执业会员及会计学教授[157] - 公司独立董事马丽华（1973年出生）自2017年9月起任职，现任中国财富传媒集团股份公司事业部副总经理[157] - 公司监事陈健（1969年出生）自2017年9月起任监事会主席，现任杭州市萧山区国有资产经营总公司党委委员兼纪委书记[157] - 公司董事、监事和高级管理人员报告期内实际获得报酬总额为678.85万元[162] - 公司独立董事年度津贴为8万元/人（税后）[162] - 高级管理人员薪酬由董事会薪酬与考核委员会制定并考核兑现[162] - 公司执行按劳分配原则，建立绩效考核机制联动薪酬分配[165] - 公司2018年共召开董事会会议9次，其中通讯方式召开5次，现场结合通讯方式召开4次[170][171] - 所有董事2018年均亲自出席董事会会议，无缺席情况[170] - 独立董事杨青出席股东大会1次，王宝庆出席2次，马丽华出席1次[170] - 公司对高级管理人员实施年度目标责任考核制度，但尚未制定长期激励政策[172] - 审计委员会审议通过多项关联交易议案，包括放弃优先购买权等事项[171] - 公司内部控制审计获得天健会计师事务所标准无保留意见（天健审〔2019〕1929号）[174] - 2018年度财务审计费用为900,000元[117] - 2018年度内部控制审计费用为200,000元[118] 员工与人力资源 - 母公司需承担费用的离退休职工人数为37人[164] - 母公司及主要子公司在职员工总数3,106人，其中母公司1,940人，主要子公司1,166人[164] - 母公司员工专业构成：生产人员1,211人，技术人员362人，行政人员211人，销售人员102人，财务人员54人[164] - 母公司员工教育程度：大专以下921人，大专500人，大学476人，研究生43人[164] -