财务数据关键指标变化 - 营业收入同比下降46.24%至18.71亿元[17] - 归属于上市公司股东的净利润同比大幅增长330.42%至9.88亿元[17] - 扣除非经常性损益的净利润同比增长309.50%至9.61亿元[17] - 经营活动产生的现金流量净额大幅下降200.35%至-15.41亿元[17] - 基本每股收益同比增长330.10%至0.2529元/股[19] - 加权平均净资产收益率增加3.38个百分点至4.05%[19] - 非经常性损益总额为2727.29万元[22] - 营业总收入同比下降46.2%至18.71亿元，对比去年同期的34.80亿元[121] - 营业总成本同比下降25.2%至26.70亿元，对比去年同期的35.69亿元[121] - 净利润同比大幅增长392.1%至10.11亿元，对比去年同期的2.05亿元[122] - 投资收益同比大幅增长2314.8%至17.99亿元，对比去年同期的0.74亿元[121] - 财务费用同比增长29.3%至9.63亿元，对比去年同期的7.45亿元[121] - 利息费用同比增长24.6%至10.19亿元，对比去年同期的8.18亿元[121] - 信用减值损失同比扩大903.3%至-0.91亿元，对比去年同期的-0.09亿元[122] - 归属于母公司股东的净利润同比增长330.4%至9.88亿元，对比去年同期的2.30亿元[122] - 基本每股收益同比增长330.1%至0.2529元/股，对比去年同期的0.0588元/股[123] - 综合收益总额同比增长319.6%至11.79亿元，对比去年同期的2.81亿元[123] - 综合收益总额为2538.39万元，同比下降18.7%[126] - 基本每股收益为0.0065元/股，稀释每股收益为0.0065元/股[126] - 销售商品提供劳务收到现金19.09亿元，同比减少55.2%[127] - 收到税费返还766.78万元，同比增长673.1%[129] - 经营活动现金流量净额为-15.41亿元，同比大幅下降200.3%[129] - 投资活动现金流量净额为1750.22万元，同比实现扭亏为盈[129] - 筹资活动现金流量净额为34.59亿元，同比实现大幅改善[130] - 母公司经营活动现金流量净额为-39.59亿元，同比大幅下降3336.5%[131] - 流动比率从1.03降至0.75，同比下降27.46%[107] - 速动比率从0.41降至0.38，同比下降8.43%[107] - 资产负债率从65.61%降至61.72%，同比下降3.89个百分点[107] - 贷款偿还率从49.36%降至32.33%，同比下降17.03个百分点[107] - EBITDA利息保障倍数从1.07升至2.44，同比上升127.93%[108] - 利息偿付率从66.72%降至41.45%，同比下降25.27个百分点[108] 成本和费用 - 营业总成本同比下降25.2%至26.70亿元，对比去年同期的35.69亿元[121] - 财务费用同比增长29.3%至9.63亿元，对比去年同期的7.45亿元[121] - 利息费用同比增长24.6%至10.19亿元，对比去年同期的8.18亿元[121] - 信用减值损失同比扩大903.3%至-0.91亿元，对比去年同期的-0.09亿元[122] 各条业务线表现 - 地产业务营业收入8.93亿元人民币签约销售额8.48亿元人民币[29] - 机场业务营业收入5.81亿元人民币飞机起降5.45万架次同比下降37.44%[30] - 机场旅客吞吐量637.63万人次同比下降51.46%其中国际及地区旅客13.34万人次同比下降77.32%[30] - 参股免税业务收入12.95亿元人民币同比增长1.49%其中美兰机场免税店收入12.55亿元人民币[30] - 物业业务营业收入3.43亿元人民币[29] - 酒店业务营业收入0.45亿元人民币[29] - 物业业务管理面积近1500万平方米[23] - 公司控股9家机场并通过子公司参股3家机场[23] - 公司物业管理业务服务项目共计171个涵盖机场写字楼等业态[28] 各地区表现 - 海口美兰机场免税店自2011年开业以来累计销售额超122亿元[24] - 海南离岛免税品2020年上半年零售额85.72亿元同比增长30.7%[25] - 海南省2020年1-5月接待游客1,569.99万人同比下降53.2%[25] - 海南省2020年1-5月旅游总收入180.61亿元同比下降58%[25] - 全国2020年1-6月房地产开发投资62,780亿元同比增长1.9%[24] - 全国2020年上半年住宅投资46,350亿元同比增长2.6%占房地产开发投资比重73.8%[24] - 全国2020年1-6月商品房销售面积69,404万平方米同比下降8.4%[24] - 全国2020年1-6月商品房销售额66,895亿元同比下降5.4%[24] - 民航2020年上半年保障涉疫航班约7.6万个运输防控物资近30万吨[25] 管理层讨论和指引 - 宏观经济波动风险：新型冠状病毒疫情自2020年1月在全球蔓延，海外疫情迅速爆发，可能对公司经营业绩产生长期不利影响[44] - 政策调控风险：2020年房地产行业调控延续"房住不炒"基调，整体市场趋于平稳，房地产投资将进一步下降[44] - 市场消费需求风险：人口红利拐点及经济局势变化导致消费信心和能力下降，影响房地产、机场、免税及酒店业务[44] - 公司董事会认可审计报告真实反映财务状况和经营情况[55] - 公司加强对关联交易的审慎性决策和内部审计力度[55] - 公司承诺减少关联交易确有必要时按市场化原则定价[54] 资产和负债变化 - 总资产较上年度末减少7.95%至762.45亿元[18] - 货币资金59.07亿元人民币同比下降42.82%[34] - 长期股权投资116.58亿元人民币同比增长60.08%[34] - 合同负债为32.67亿元人民币，占总负债的4.29%[35] - 长期借款减少至21.46亿元人民币，同比下降60.80%[35] - 长期应付款减少至5.21亿元人民币，同比下降67.73%[35] - 其他非流动负债增长至3.86亿元人民币，同比上升84.01%[35] - 受限资产总额为310.16亿元人民币，包括投资性房地产抵押135.51亿元[36] - 对外股权投资总额为220.72亿元人民币，其中其他权益工具投资104.14亿元[37] - 对联营企业股权投资为116.37亿元人民币[37] - 其他权益工具投资期末余额为104.14亿元人民币，当期变动1.84亿元[40] - 处置金海湾股权导致长期借款及应付款项减少[35][41] - 货币资金从103.31亿元降至59.07亿元[113] - 存货从241.25亿元降至138.35亿元[113] - 长期借款从54.75亿人民币减少至21.46亿人民币，降幅60.8%[116] - 长期应付款从16.16亿人民币减少至5.30亿人民币，降幅67.2%[116] - 非流动负债合计从142.75亿人民币减少至98.41亿人民币，降幅31.0%[116] - 负债合计从537.32亿人民币减少至470.56亿人民币，降幅12.4%[116] - 未分配利润从亏损1.02亿人民币转为盈利8.86亿人民币[116] - 货币资金从48.38亿人民币减少至8.80亿人民币，降幅81.8%[118] - 其他应收款从32.95亿人民币增加至71.55亿人民币，增幅117.2%[118] - 其他流动资产从0.83亿人民币增加至51.21亿人民币，增幅显著[118] - 其他应付款从13.70亿人民币增加至62.23亿人民币，增幅354.3%[119] - 母公司未分配利润从9.59亿人民币微增至9.85亿人民币[120] - 银行授信额度222.17亿元，已使用215.05亿元[110] 公司治理和股东结构 - 公司2020年上半年报告未经审计[3] - 公司报告期内无利润分配或公积金转增股本预案[3] - 公司确认不存在控股股东非经营性资金占用情况[4] - 公司确认不存在违规对外担保情况[4] - 公司注册地址位于海南省海口市美兰区大英山西四路9号（邮编570105）[13] - 公司办公地址位于海南省海口市国兴大道5号海南大厦46层（邮编570203）[14] - 公司法定代表人为鲁晓明[3] - 公司股票代码600515，简称由"海岛建设"变更为"海航基础"[16] - 公司指定信息披露报纸包括四大证券报[15] - 公司半年度报告备置于董事会办公室[15] - 泰达宏利基金－浦发银行－兴业国际信托－兴业信托·锦馨八号集合资金信托计划持股123,552,123股，占比3.16%[87] - 国泓资产－兴业证券－重庆晟达弘科技有限公司持股119,083,647股，占比3.05%[87] - 长信基金－浦发银行－兴业国际信托－兴业信托·兴津浦鑫6号集合资金信托计划持股116,596,123股，占比2.98%[87] - 重庆信三威投资咨询中心（有限合伙）－润泽京渝1号私募基金持股114,317,075股，占比2.93%[87] - 大业信托有限责任公司－大业信托·海航基础定增项目投资集合资金信托计划持股105,803,876股，占比2.71%[87] - 长江财富资产－浦发银行－兴业信托－兴津浦鑫7号集合资金信托计划持股97,694,903股，占比2.50%[87] - 广东粤财信托有限公司－粤财信托·海航基础定增集合资金信托计划持股52,305,699股，占比1.34%[87] - 上海埃森化工有限公司持股34,197,819股，占比0.88%[87] - 海航实业集团有限公司持有无限售条件流通股130,812,170股[87] - 海航基础控股集团有限公司持有有限售条件股份2,249,297,094股，限售期至2021年1月26日[89] - 股东大会情况：2020年召开5次股东大会，所有议案均审议通过，无否决议案[46] - 海南省慈航公益基金会报告期内无重大行政处罚及失信记录[57] 关联交易和担保 - 公司2020年预计日常关联交易金额约为207,594.10万元[59] - 截至报告期末公司实际发生日常关联交易78,777.85万元[59] - 公司子公司以10.50亿元收购关联方持有的海南英平建设开发100%股权[60] - 子公司海航国际旅游岛开发建设（集团）有限公司以3.10亿元收购天津空港商贸中心开发有限公司100%股权[61] - 子公司海航基础产业集团有限公司以7.49亿元收购海南天羽飞行训练有限公司100%股权[61] - 子公司海南海岛临空产业集团有限公司出资25亿元对海航航空技术有限公司增资，持股比例达31.93%[61] - 控股子公司海南海岛临空产业集团有限公司为海航物流集团有限公司提供5亿元担保，逾期金额2416.67万元[64] - 控股子公司海南海岛临空产业集团有限公司为海航商业控股有限公司提供5.2125亿元担保[64] - 控股子公司海南海岛临空产业集团有限公司为海航航空集团有限公司提供24.75亿元担保，逾期金额6.74亿元[64] - 控股子公司海南海航迎宾馆有限公司为海航基础控股集团有限公司提供5亿元担保，逾期金额5.51亿元[64] - 控股子公司万宁海航大康乐投资开发有限公司及琼中海航投资开发有限公司为海航基础控股集团有限公司提供14.8亿元担保[65] - 公司本部为三亚新机场投资建设有限公司提供19.8亿元担保[65] - 公司本部为海南望海国际商业广场有限公司提供多笔担保，总金额超8.19亿元，部分担保存在逾期[65][66] - 报告期末公司担保总额为187.27亿元人民币，占净资产比例为64.16%[73] - 公司对子公司担保余额为48.70亿元人民币[72] - 为股东及关联方提供担保金额为138.57亿元人民币[73] - 直接或间接为资产负债率超70%被担保对象提供债务担保金额为27.37亿元人民币[73] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为41.33亿元人民币[73] - 单笔最大对外担保金额为22.20亿元人民币（海航实业集团）[69] - 对参股股东担保余额合计65.74亿元人民币（海航资产管理集团）[68] - 对间接控股股东海航集团担保余额为13.46亿元人民币[71] - 对联营公司三亚新机场担保余额为2223.25万元人民币[71] - 报告期内新增对外担保发生额合计25.37亿元人民币[72] 承诺和协议履行 - 盈利预测补偿承诺：基础控股承诺2016-2018年净利润分别不低于7.95亿元、15.34亿元和29.10亿元，未完成业绩承诺需补偿[48] - 股份回购进展：基础控股应补偿99,155,926股，因股票质押无法及时回购，计划2020年12月31日前分批完成[48] - 首批回购计划：基础控股计划通过大宗交易受让一致行动人股份，首批完成7,828,134股回购注销[48] - 担保物置换方案：基础控股拟使用广州YH城、三亚唐拉雅秀酒店等资产置换质押的91,327,792股[48] - 同业竞争承诺：海航集团承诺以海航基础作为机场投资运营和房地产开发业务的唯一主体[48] - 机场业务整合：若三亚新机场、博鳌机场未来开展业务，海航集团承诺将其注入海航基础[48] - 海航集团承诺在重大资产重组完成后36个月内通过销售或处置方式消化杭州置业、大连港连、天津空港商贸3家公司存量房地产开发项目[50] - 成都基础60%股权、北京亿城100%股权、江苏亿城100%股权通过托管协议避免同业竞争[50] - 天津大通60%股权计划在36个月内注入海航基础或转让给无关联第三方[50] - 海南迎宾馆股权或资产需在36个月内对外转让[50] - 天津空港商贸等4家公司存量项目解决时限延长至2022年7月19日[51] - 苏州万城、苏州亿城山水、苏州亿城翠城存量项目承诺在2022年7月19日前完成清盘或注入上市公司[51] - 海南迎宾馆资产转让承诺期限延长三年至2022年7月19日[51] - 海航集团承诺对因违反承诺造成的损失予以全额赔偿[51] - 基础控股在重大资产重组中取得的海航基础股份自发行结束之日起36个月内不得转让[53] - 重大资产重组完成后6个月内如海航基础股票连续20个交易日收盘价低于发行价，基础控股股份锁定期自动延长至少6个月[53] - 基础控股认购股份限售期延长至2021年1月26日解除限售[53] - 海航实业、天津大通在重大资产重组完成后12个月内不以任何方式转让重组前持有的海航基础股份[53] - 海航集团、海航实业及基础控股承诺避免与海航基础产生同业竞争业务[52] - 海航集团、海航实业及基础控股承诺规范关联交易并履行信息披露义务[52] - 海航实业、基础控股承诺协助完善土地、房产等资产产权权属证书[52] - 基础控股限售股延期6个月解禁至2020年1月26日[53] - 海航实业、天津大通股份限售承诺已于2017年10月24日完成[53] - 海航集团承诺保证上市公司人员独立和资产独立[53] - 海航实业计划增持公司A股股份累计比例不低于总股份0.2%不超过总股份1%[54] - 公司股票于2018年1月23日至2018年8月13日期间停牌[54] - 增持计划期限延长6个月至2019年7月18日完成[54] 债券和融资 - 公司债券15海基债余额为14.5亿元人民币，利率7.5%[95] - 公司债券15机场债余额为8亿元人民币，利率6.88%[95] - 15海基债于2020年6月行权期兑付0.5亿元人民币，剩余14.5亿元未行权[96] - 15海基债募集资金15亿元人民币已全部用于海口湾南海明珠邮轮港项目[99] - 15机场债募集资金8亿元人民币，其中7亿元用于武汉临空产业园项目，1亿元补充营运资金[100] - 15海基债信用评级于2020年6月由AA-下调至A级[101] - 15机场债信用评级维持AA+级[102] - 15海基债付息兑付于2020年6月16日按时完成[95] - 15机场债付息于2019年12月3日按时完成[95] - 两只债券均无第三方担保或增信措施[103][104] - 三亚凤凰机场存在26.65