收入和利润（同比环比） - 营业收入为19.91亿元人民币，同比下降68.39%[21][22] - 归属于上市公司股东的净利润为34.02亿元人民币，同比下降9.33%[21] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为23.49亿元人民币，同比下降26.92%[21] - 营业总收入1,303,123.90万元，净利润417,383.41万元，归母净利润340,208.91万元[33] - 营业总收入为1303.12亿元人民币，同比下降20%[75] - 母公司2021年实现净利润12.8987934998亿元[5] - 母公司2021年实现净利润1,289,879,349.98元，提取法定盈余公积金128,987,935.00元[184] 成本和费用（同比环比） - 营业总成本为811.79亿元人民币，同比下降33%[75] - 期货公司现货成本大幅减少至19.72亿元（同比-68.85%），占总成本比例降至78.89%[81][82] - 期货公司利息支出激增至5688.9万元（同比+296.04%），占总成本比例升至2.28%[81][82] - 信托公司利息支出锐减至731.5万元（同比-86.29%），因偿还中国信托业保障基金流动性支持资金[81][82] - 证券公司利息支出增至4.33亿元（同比+39.73%），占总成本比例升至24.63%[81][82] - 研发费用暴涨至2859.94万元（同比+1843.81%），主要来自五矿信托研发投入增加[85] - 销售费用增至2325.38万元（同比+30.85%），因五矿产业金融销售团队人工成本增加[85] - 支付给职工及为职工支付的现金为19.38亿元人民币，同比上升27.45%[74] - 支付的各项税费为45.20亿元人民币，同比上升18.59%[74] 利息及手续费收入 - 利息收入为46.40亿元人民币，同比增长2.21%[21] - 手续费及佣金收入为64.00亿元人民币，同比增长16.26%[21] - 手续费及佣金收入6,400,104,908.52元，同比增长16.26%[73] 公允价值及投资收益 - 公允价值变动收益-1,571,248,961.69元，同比下降313.03%[73] - 交易性金融资产及其他非流动金融资产期末余额32,437,735,533.87元，当期收益贡献750,459,083.40元[29] - 其他债权投资期末余额11,914,382,375.60元，增长2,758,422,231.60元，收益46,504,437.98元[29] - 衍生金融资产当期亏损9,498,193.53元，衍生金融负债亏损269,823.04元[29] - 交易性金融负债增长373,468,690.89元，导致亏损757,562,311.18元[29] - 五矿资本控股实现投资收益28.40亿元，净资产403.94亿元[117] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为86.93亿元人民币，上年同期为-95.94亿元人民币[21] - 经营活动产生的现金流量净额为86.93亿元人民币，相比上期-95.94亿元实现由负转正[74] - 投资活动产生的现金流量净额为-4.81亿元人民币，同比下降149.08%[74] - 筹资活动产生的现金流量净额为-56.11亿元人民币，同比下降150.33%[74] - 经营活动现金流净额转为正流入86.93亿元（上年同期为-95.94亿元）[90] - 筹资活动现金流净流出56.11亿元（同比-150.33%），因优先股和永续债发行减少[90] 每股收益及净资产收益率 - 基本每股收益为0.67元/股，同比下降19.28%[23] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.44元/股，同比下降38.03%[23] - 加权平均净资产收益率为7.81%，同比下降2.47个百分点[23] 政府补助及非经常性损益 - 政府补助为9.74亿元人民币，同比增长69.85%[27] - 非经常性损益合计1,053,296,825.48元，所得税影响额411,546,424.45元[28] 五矿信托业务表现 - 五矿信托总资产2702.53亿元，净资产231.60亿元，营业总收入46.56亿元，净利润23.62亿元[55] - 五矿信托信托资产规模8174.05亿元，其中主动管理类资产规模7123.35亿元，占比87.21%[55] - 五矿信托信托资产投向证券市场3003.57亿元，占比36.75%，房地产759.08亿元，占比9.29%[55] - 五矿信托集合标品业务存续规模3015.52亿元，占比36.89%，创新业务存续规模2332.28亿元，占比28.53%[55] - 五矿信托实现净利润23.62亿元，净资产231.60亿元[118] - 信托业务营业收入46.56亿元人民币，同比上升20.82%[78] - 五矿信托信息科技投入1.36亿元，五矿证券投入1.05亿元，五矿期货投入0.91亿元[39] - 五矿信托绿色信托存续规模96.44亿元，覆盖38个项目[38] - 五矿信托新增绿色信托数量9个，新增绿色信托规模11.11亿元[194] - 五矿信托绿色信托项目存续38个，存续规模合计96.44亿元，较年初增长13%[194] - 五矿信托正式启动ESG授信评审评价机制，引入15项二级指标[194] - 五矿信托发布《公司绿色信贷业务指引》[194] 外贸租赁业务表现 - 外贸租赁总资产610.29亿元，净资产106.68亿元，营业总收入34.40亿元，净利润9.82亿元[59] - 外贸租赁融资租赁资产余额607.81亿元，新签合同本金金额262.96亿元[59] - 外贸租赁融资租赁资产投向水利环境和公共设施管理业263.64亿元，占比43.38%[60] - 外贸租赁净利润9.82亿元，总资产规模610.29亿元[119] - 外贸租赁新增绿色租赁项目12个，规模28.20亿元[38] 五矿证券业务表现 - 五矿证券总资产291.93亿元，净资产110.69亿元，营业总收入21.61亿元，净利润5.27亿元[62] - 五矿证券资产管理业务规模首次突破1000亿元[62] - 五矿证券净利润5.27亿元，净资产110.69亿元[120] - 五矿证券信息科技投入1.05亿元[39] - 五矿证券累计承销绿色债券4只，累计承销规模12.3亿元[194] 五矿期货业务表现 - 五矿期货总资产1,928,536.76万元，净资产416,816.25万元[65] - 五矿期货营业总收入280,584.08万元，净利润15,916.09万元[65][66] - 期货经纪业务收入77,605.93万元（占比27.66%），其中利息收入26,938.26万元（9.6%），手续费收入50,667.67万元（18.06%）[66] - 风险管理业务收入197,120.77万元（占比70.25%）[66] - 五矿期货净利润1.59亿元，资产管理规模192.85亿元[121] - 期货业务营业收入28.06亿元人民币，同比下降60.25%[78] - 期货风险管理业务营业收入19.71亿元人民币，同比下降68.64%[78] - 五矿期货信息科技投入0.91亿元[39] 资产及负债变化 - 公司资产总额达14,679,880.96万元，较上年增长9.97%[33] - 公司资产总额14,679,880.96万元，较上年末增长9.97%[72] - 货币资金增加至162.97亿元，占总资产比例11.10%，较上期增长21.39%[92] - 交易性金融资产规模304.79亿元，占总资产20.76%，微增0.34%[92] - 买入返售金融资产大幅增长118.18%至48.87亿元，主要因券商和信托业务增加[92] - 长期股权投资激增209.11%至46.88亿元，因取得工银安盛10%股权[94] - 短期借款规模423.60亿元，占总资产28.86%，同比增长12.91%[94] - 拆入资金增长221.23%至30.44亿元，主要因券商业务需求[94] - 卖出回购金融资产款增长102.98%至79.28亿元，反映券商融资活动增加[95] - 境外资产规模1.93亿元，仅占总资产0.13%[97] - 受限资产总额124.95亿元，包括质押的长期应收款24.53亿元和债券回购质押81.55亿元[99] - 一年内到期非流动资产205.57亿元，其中12.00亿元用于融资质押[92][99] - 交易性金融资产及其他非流动性金融资产期末余额为324.38亿元，较期初增长2.21亿元（增幅0.7%）[109] - 衍生金融资产期末余额下降至0.17亿元，较期初减少0.05亿元（降幅21.9%）[109][113] - 其他债权投资期末余额达119.14亿元，较期初增加27.58亿元（增幅30.1%）[109][114] - 信托产品投资规模为140.89亿元，占交易性金融资产比重达46.2%[110][112] - 其他权益工具投资期末余额下降至2.15亿元，较期初减少0.58亿元（降幅21.1%）[109][115] 投资及联营企业表现 - 公司持有安信基金39.84%股权，其总资产127,684.62万元，净资产72,494.96万元，营业收入68,018.96万元，净利润7,516.45万元[124] - 安信基金管理公募基金总规模1,081.52亿元，其中股票型49.48亿元、混合型656.98亿元、债券型180.78亿元、货币型187.48亿元、指数型6.80亿元，专户资产管理规模67.10亿元[124] - 公司持有绵商行20.00%股权，其总资产15,040,422.16万元，净资产1,094,190.01万元，营业收入386,595.07万元，净利润78,287.37万元[125] - 绵商行存款余额1,004.35亿元（同比增长28.78%），贷款余额804.71亿元（同比增长26.82%），不良贷款率1.85%，拨备覆盖率278.34%，资本充足率13.20%[125] - 公司持有工银安盛10.00%股权，其总资产25,840,258.06万元，净资产1,949,126.90万元，营业收入5,796,897.45万元，净利润169,216.39万元[126] - 公司合并7只结构化主体，因对其拥有控制权并承担可变回报[127] 研发投入及资本化 - 研发投入总额达7668.75万元，资本化比例62.71%，占营业收入3.85%[86] 行业趋势及监管环境 - 信托行业受托管理信托资产余额20.55万亿元同比增长0.29%[42] - 信托业单一资金信托规模降幅28.00%集合资金信托增长4.10%管理资产信托增幅32.53%[42] - 信托业融资类信托规模降幅26.28%投资类信托规模增幅31.92%[42] - 证券行业代理销售金融产品净收入206.90亿元同比增长53.96%[47] - 证券行业资产管理业务规模10.88万亿元同比增加3.53%[47] - 证券行业集合资管规模大幅上升112.52%达3.28万亿元[47] - 期货行业全年累计交易额579.39万亿元同比增长32.97%[49] - 期货行业累计营业收入494.64亿元同比增长40.34%净利润137.05亿元同比增长59.30%[49] - 期货市场经纪业务收入同比增长64%投资咨询业务增长40%资管业务增长35%风险管理业务增长26%[50] - 全国期货公司数量150家分布于31个辖区[49] - 信托行业在2021年资管新规过渡期结束后，投资类信托快速发展，服务信托如资产证券化信托、家族信托等呈现高速增长态势[100] - 租赁行业在监管引导回归本源背景下，积极布局制造业、绿色环保产业及新能源、新基建领域[100] - 证券行业因北交所成立形成多层次资本市场体系，直接融资占比存在增长空间，全面注册制改革将于2022年落地[101] - 期货行业通过《期货公司居间人管理办法》规范居间业务，明确合作条件及行为责任，提升合规水平[101] - 信托行业2022年将聚焦服务实体经济、差异化资管能力及慈善信托/绿色信托发展[130] - 租赁行业2022年将回归租赁本源，拓展直接租赁、经营性租赁等模式，服务实体经济[131] - 证券行业2022年将受益于全面注册制改革推进及IPO/再融资常态化[132] - 期货行业2022年将加快品种创新（如碳排放权期货），《期货和衍生品法》于8月1日实施[133] 管理层讨论和指引 - 五矿信托推进二次转型，将地产、政信、基建、消金和固有业务列为成熟型业务，标品业务、财富管理、实业投行和服务信托列为战略型业务[137] - 外贸租赁以战略新兴和绿色环保产业为重要增长点，向注重质量效益的内涵式发展转变[137] - 五矿证券积极推动以金融产品销售为核心的财富管理转型，并着力打造交易型投行模式[137] - 五矿期货将增强经纪业务服务深度和广度，拓宽风险管理业务空间，深化做市业务市场竞争优势[137] 风险因素 - 公司面临信用风险增加，因经济下行及部分行业金融生态环境改变导致交易对手经营和偿债能力变化[140] - 市场风险受股票市场结构性分化、债券利率阶段性上升及大宗商品价格剧烈波动影响[141] - 流动性风险源于五矿信托融资渠道有限、外贸租赁资金来源单一及五矿证券内外流动性需求激增和融资供给下降[142] - 政策合规风险随强监管常态化和新规频出而增加，公司可能因违规受到处罚[143] - 声誉风险由负面评价导致，可能对公司品牌形象和经营稳定性造成影响[145] 公司治理及内部控制 - 2021年公司共召开股东大会2次、董事会会议4次、监事会会议3次，各治理机构规范运作[149] - 公司控股股东无违规占用资金或资产行为且关联交易遵循公开公平公正原则[150] - 公司信息披露获上交所A级评价并通过多地路演及线上活动强化投资者沟通[150] - 公司业务独立于控股股东未从事相同业务且无显失公平关联交易[152] - 公司资产独立完整无股东占用资产或资金情况[153] - 公司未披露重大内部控制缺陷[189] - 内部控制审计报告为标准无保留意见[190] - 公司建立关联交易责任追究机制[190] - 会计师事务所出具标准无保留审计意见[4] 高级管理人员及薪酬 - 高级管理人员薪酬结构中董事莫春雷年薪145.69万元[159] - 总经理赵立功年薪146.17万元[159] - 三位独立董事单飞跃/李明/程凤朝年薪均为20万元[159] - 副总经理高红飞年薪144.5万元[159] - 财务总监樊玉雯年薪129.48万元[159] - 董秘周敏年薪110.63万元[159] - 公司董事、监事和高级管理人员2021年度实际支付报酬总额为1,317.41万元[169] 董事会及监事会构成 - 公司第八届董事会成员包括莫春雷担任董事兼党委书记及纪委书记[162] - 赵立功担任公司第八届董事会董事兼总经理及党委副书记[162] - 任建华担任公司第八届董事会董事及中国五矿专职董监事[162][165] - 吴立宪担任公司第八届董事会董事及中国五矿专职董监事[162][165] - 杜维吾担任公司第八届监事会主席及中国五矿专职董监事[164][165] - 闫立军担任公司第八届监事会监事及中国五矿专职董监事[164][165] - 唐小金担任公司第八届监事会监事及中国五矿专职董监事[164][165] - 樊玉雯担任公司副总经理兼财务总监及总法律顾问[164] - 周敏担任公司董事会秘书兼合规法务部总经理[164] - 任珠峰在中国五矿股东单位担任党组成员及副总经理职务[165] - 公司董事任珠峰因工作需要离任董事长职务[170] - 公司2021年共召开4次董事会会议，其中现场会议1次，通讯方式会议3次[173] - 公司董事会下设审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会及战略发展委员会[174] - 独立董事程凤朝于2022年1月27日辞去中国华融资产管理公司外部监事职务[167] - 公司董事莫春雷兼任中国五矿香港控股有限公司董事[166] - 公司董事任建华同时担任五矿有色金属股份有限公司等4家关联公司董事/监事职务[166] - 公司董事杜维吾兼任中钨高新材料股份有限公司等3家关联公司董事职务[166] - 独立董事单飞跃同时担任湖南飞沃新能源科技股份有限公司等2家上市公司独立董事[167] - 独立董事李明兼任中科软科技股份有限公司等3家上市公司独立董事职务[167] - 审计委员会在报告期内召开5次会议[175] - 薪酬与考核委员会在报告期内召开1次会议，审议