财务数据关键指标变化 - 公司2024年度归属于上市公司股东的净利润为-5,909.69万元[7] - 母公司2024年度净利润为-5,633.90万元[7] - 合并报表累计未分配利润为14,083.98万元[7] - 母公司累计未分配利润为834.10万元[7] - 2024年营业收入为21.88亿元人民币，同比下降12.91%[21] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为-5909.69万元人民币，同比下降184.38%[21] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为1274.30万元人民币，同比增长6238.75%[21] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产为29.57亿元人民币，同比下降3.78%[21] - 2024年基本每股收益为-0.0525元/股，同比下降184.27%[22] - 2024年加权平均净资产收益率为-1.95%，同比下降4.22个百分点[22] - 2024年研发投入占营业收入比例为5.78%，同比增加0.36个百分点[22] - 2024年第四季度归属于上市公司股东的净利润为-5312.59万元人民币[26] - 2024年非经常性损益合计5463.69万元人民币，主要为政府补助4318.17万元人民币[28] - 2024年投资性房地产公允价值变动产生损失186.13万元人民币[29] - 公司实现营业收入218,781.28万元，较上年同期下降12.91%[34] - 归属于母公司的净利润-5,909.69万元，较上年同期下降184.38%[34] - 归属于母公司扣除非经常性损益的净利润-11,373.37万元，较上年同期下降1,369.73%[34] - 公司总资产520,970.36万元，较年初减少8.10%[34] - 归属于母公司的净资产295,734.46万元，较年初减少3.78%[34] 成本和费用 - 耐火材料直接材料成本本期金额995,881,025.84元，占总成本比例55.07%，较上年同期下降15.29%[100] - 工程与技术服务中工程服务（人工费）成本65,259,883.33元，占总成本比例3.61%，较上年同期下降21.86%[100] - 费用化研发投入为126,462,931.06元，同比下降7.09%[62] 业务线表现 - 公司主营业务收入主要来源于定形耐火材料、不定形耐火材料与预制件的销售[45] - 耐火材料营业收入2,135,736,390.76元，同比下降13.03%，毛利率减少1.78个百分点[95] - 工程与技术服务营业收入287,083,293.04元，同比下降20.65%，毛利率减少2.62个百分点[95] - 境内营业收入1,797,121,218.21元，同比下降12.30%，毛利率减少2.08个百分点[95] - 耐火材料制品销售量376,273.68吨，同比下降3.78%[97] 研发投入与项目进展 - 研发投入总额占营业收入比例为5.78%，同比增加0.36个百分点[62] - 在研项目“含碳耐火材料与钢液中夹杂物电化学作用机制及调控”预计总投资3,050,000元，累计投入3,037,448.91元[65] - 该项目使结晶器液面稳定性显著改善，连浇炉次提高20-100%，铸坯中＞5μm夹杂物数量下降≥25.3%[65] - 冷轧工序夹杂物废次降级率降低≥45.3%，累计发表论文31篇，申请发明专利12件[65] - 公司研发人员数量为335人，占总人数的12.51%，研发人员薪酬合计4,899.83万元，平均薪酬14.26万元[73] 管理层讨论和指引 - 公司2025年经营计划聚焦主责主业，加快向钢铁消耗性耐材转型，推进全系列产品"材料+工程+服务"耐材管家模式[122] - 公司2025年将深化提质增效，加强全面预算管理以推动高质量发展[122] - 公司2025年计划加快构建"研发中心＋产线研发"两条线研发体系，加速科技成果转化应用与推广[122] - 公司2025年将优化国际化布局，大力拓展出口业务[122] - 公司2025年计划常态化开展对标找差，构建精益高效的生产组织和质量管理体系[122] - 公司2025年将持续健全全面风险管理体系，强化内部审计监督力度[122] - 公司2025年将推进项目建设，提升智能化、高效化水平[122] - 公司2025年将进一步压实全员安全环保责任，健全安全环保管理体系[122] 风险因素 - 报告期内公司下游行业整体低迷、市场需求减弱，部分产品销量同比下降，销售价格同比下降，毛利下降[78] - 主要原材料包括碳化硅、氧化铬、刚玉等，价格波动直接影响盈利空间[82] - 耐火材料行业生产规模分散，头部企业市场份额有限且利润率低[86] - 下游钢铁、建材等行业需求变化可能导致耐火材料需求量下降[86] - 公司面临核心技术及人才流失风险，可能削弱技术优势[79][80] - 环保政策趋严可能增加公司环保投入及工艺改进成本[82] - 应收账款主要来自钢铁、有色等大客户，坏账风险受行业波动影响[83] - 国际耐火材料企业加剧中国市场竞争，可能削弱公司市场份额[81][86] - 全球宏观经济不确定性可能影响钢铁、建材等上游行业需求[87] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额12,742,997.28元，较上年同期增长6,238.75%[90] - 投资活动产生的现金流量净额-861,034,726.28元，较上年同期下降720.26%[90][91] - 筹资活动产生的现金流量净额-221,123,724.09元，较上年同期增长48.55%[90][91] - 货币资金期末余额869,252,164.79元，占总资产比例16.69%，较上期下降58.19%[109] - 交易性金融资产期末余额751,638,490.34元，占总资产比例14.43%，较上期增长158,152.59%[109] 行业趋势与政策影响 - 中国耐火材料产量占全球总产量的一半以上[50] - 耐火材料行业从"高速发展"向"绿色可持续高质量发展"转变[50] - 国家政策鼓励耐火材料行业兼并重组、提高产业集中度[51] - 政策引导耐火材料行业向绿色化、自动化、智能化、高效化发展[51] - 菱镁矿等资源开采总量受约束性控制，有利于具备原料控制力的企业[51] - 2024年我国粗钢产量约100,509万吨、同比下降1.7%，生铁产量85,174万吨、同比下降2.3%[52] - 钢铁工业对耐火材料的需求约占市场总需求的60%～70%[52] - 钢铁用耐火材料价格整体呈明显下降趋势，耐火材料行业利润空间相对压缩[52] - 预计未来我国耐火材料行业将通过产业升级、并购重组等方式提升行业集中度[55] 公司治理与股东结构 - 中国宝武通过中钢集团间接持有中钢洛耐465,120,000股股份，占总股本的41.34%[132] - 中国宝武承诺五年内解决与中钢洛耐的业务重合问题，采取资产重组、业务调整、委托管理等措施[133] - 太钢集团将其持有的禄纬堡耐材92.16%股权委托给中钢洛耐管理[139] - 武钢集团有限公司将其持有的武钢耐材100%股权委托给中钢洛耐管理[139] - 中国宝武未制定具体解决同业竞争的实施方案和时间安排[134] - 中钢洛耐与武钢耐材、禄纬堡耐材在业务领域和销售区域上存在重合和竞争[132] 环保与社会责任 - 公司报告期内投入环保资金2,850.77万元[188] - 公司及所属子公司废气、废水污染物排放量均满足总量控制指标要求[191] - 公司获得"第二届国新杯·ESG金牛奖"科技引领二十强[186] - 公司在中国企业社会责任报告评级中获得四星半级[187] - 公司被列入洛阳市2024年环境监管重点单位名录（大气环境类别）[190] - 公司完成多个项目环评及竣工环保验收，包括年产1万吨产线升级扩建项目等[199] - 公司及所属子公司物料运输全部采用国五及以上或新能源运输车辆[193] - 公司危险废物移交有资质的危废处置单位规范处置[197]