财务数据关键指标变化 - 2015年营业收入为5.195亿元，同比下降59.12%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为1.046亿元，同比下降28.41%[20] - 扣除非经常性损益的净利润为-2.483亿元，同比下降730.56%[20] - 经营活动产生的现金流量净额为-7.689亿元[20] - 加权平均净资产收益率为3.51%，同比下降3.81个百分点[20] - 非经常性损益项目中金融资产公允价值变动收益4.181亿元[25] - 第四季度单季净利润为9,159万元，显著高于其他季度[23] - 2015年主营业务收入519,502,880.88元同比下降59.12%[67] - 主营业务成本313,954,249.98元同比下降61.37%[68] - 销售费用同比增长54.16%至8692.66万元，主要因推广费增加[76] - 财务费用同比增长93.89%至2.15亿元，主要因利息支出增加[76] - 经营活动现金流量净额为-7.69亿元，投资活动现金流量净额为5.36亿元[79] - 现金及现金等价物净减少16.23亿元，同比降幅达206.87%[79] - 存货同比增长至118.46亿元，占总资产比例87.90%[85] - 预收款项同比增长至44.48亿元，占总资产比例33.01%[89] - 报告期投资额3.51亿元人民币，同比下降25.37%[91] 各条业务线表现 - 公司主营业务为在合法取得使用权的土地上从事房地产开发经营[13] - 公司2015年报告期内房地产销售面积13.11万平方米，同比增长77%[34] - 公司2015年报告期内房地产销售金额37.24亿元，同比增长134%[34] - 公司房地产出租业务总可租面积5.36万平方米，已租面积5.34万平方米，整体出租率达99.63%[35][37] - 公司房地产出租业务年累计收缴租金总额3100.03万元[35][37] - 公司主要出租项目三湘四季花城出租率98.64%，年收缴租金1197.85万元[37] - 公司报告期末主要项目剩余可售面积合计16.46万平方米[36] - 公司报告期内无新增土地储备[38] - 公司现有土地储备涉及项目总可供出售面积68.08万平方米[36] - 公司2015年度房地产项目预售面积12.48万平方米，结算面积1.19万平方米[36] - 公司核心项目上海三湘海尚城可供出售面积18.49万平方米，权益比例100%[36] - 房地产销售收入366,728,986.10元同比下降68.16%占比70.59%[67][72] - 房屋租赁收入34,645,636.44元同比下降9.05%占比6.67%[67] - 建筑施工收入83,629,319.00元同比上升121.86%占比16.10%[67][72] - 其他业务收入34,213,119.08元同比下降20.81%占比6.59%[67] - 房地产销售成本218,701,659.16元同比下降70.11%毛利率40.36%[68][72] - 建筑施工成本47,301,166.43元同比上升85.91%毛利率43.44%[68][72] - 公司2015年获得"中国绿色地产运营十强"及"价值地产企业"等荣誉[45][46] - 公司确立地产加文化双主业战略优化业务结构提升抗风险能力[112] - 公司房地产业务聚焦京沪深一线城市定位绿色科技建筑[112] - 文化产业目标成为国民经济支柱产业政策推动兼并重组[111] - 公司文化演艺项目目标新增公演1个收购2-3个签约1个[114] - 观印象拥有9个现有演出项目，包括印象系列和又见系列[159] 各地区表现 - 上海地区收入455,430,789.88元同比下降63.27%毛利率41.36%[72] - 深圳地区收入64,072,091.00元同比上升107.33%毛利率26.84%[72] 成本和费用 - 主营业务成本313,954,249.98元同比下降61.37%[68] - 房地产销售成本218,701,659.16元同比下降70.11%毛利率40.36%[68][72] - 建筑施工成本47,301,166.43元同比上升85.91%毛利率43.44%[68][72] - 销售费用同比增长54.16%至8692.66万元，主要因推广费增加[76] - 财务费用同比增长93.89%至2.15亿元，主要因利息支出增加[76] 管理层讨论和指引 - 公司2016年扣非后净利润目标不低于3.59亿元[114] - 公司2016年合同销售金额目标确保30亿元力争40亿元回笼资金30亿元[114] - 公司计划在一线城市购买1-2幅地块或收购1-2个项目[114] - 公司文化演艺项目目标新增公演1个收购2-3个签约1个[114] - 公司确立地产加文化双主业战略优化业务结构提升抗风险能力[112] - 公司房地产业务聚焦京沪深一线城市定位绿色科技建筑[112] - 文化产业目标成为国民经济支柱产业政策推动兼并重组[111] - 三四线城市面临较大去化压力政策可能趋紧一线城市[110] - 燕郊项目土地未完全交付存在开发不确定性风险[118] - 公司通过银行借款发债等多种方式满足资金需求[115] - 旅游演艺行业竞争加剧存在市场份额下降及经营业绩下滑风险[120] - 旅游文化产业对重大疫情自然灾害等不可抗力因素高度敏感[121] - 公司面临核心人员流失风险尽管已采取股权激励等措施[121] - 经济周期性波动可能影响旅游演艺中高端消费需求[120] 重大资产重组与投资 - 公司正在进行重大资产重组，拟收购观印象100%股权[7] - 公司正筹备收购观印象艺术发展有限公司100%股权[132] - 观印象2015年扣非净利润承诺不低于1亿元[152] - 观印象2016年扣非净利润承诺不低于1.3亿元[152] - 观印象2017年扣非净利润承诺不低于1.6亿元[152] - 观印象2018年扣非净利润承诺不低于1.63亿元[152] - 交易标的业绩承诺期自2015年7月至今持续有效[152] - 观印象2015年扣非归母净利润为10046.21万元，完成业绩承诺100.46%[168][169] - 观印象股权无质押、冻结、查封或财产保全等权利限制情形[154] - 观印象无自有土地使用权和房屋所有权，办公场所通过租赁方式使用[154] - 观印象不存在资金被股东及关联方占用的情形[154] - 观印象不存在对外担保及为关联方提供担保的情形[154] - 交易对方承诺在重组完成前不转让所持观印象股权[154] - 观印象已取得经营所需的全部资质或许可[154] - 观印象近三年守法经营无违法违规记录[154] - 观印象自成立至今无任何侵权被起诉记录及重大未决诉讼仲裁案件[156] - 观印象无因违反工商税务等法规而受处罚的情形[156] - 观印象财务报表符合企业会计准则并严格依法纳税[156] - 新设子公司上海湘盛置业发展有限公司投资额1.92亿元人民币[93] - 收购康晟发展有限公司耗资395万港元[93] - 收购康晟发展有限公司100%股权对价395万港元[173] - 新设子公司上海湘盛置业注册资本19.2亿元，持股98%[171] - 新设子公司上海三湘海誊资产管理注册资本5000万元[171] - 新设子公司上海三湘绿色建筑科技注册资本1000万元[171] 关联交易与担保 - 关联方非经营性资金占用金额2441.18万元[170] - 关联方西藏利阳科技应收债权期末余额为2441.18万元[186] - 应付母公司三湘控股债务期末余额为23937.32万元[186] - 应付上海中鹰投资债务期末余额为25179.75万元[186] - 三湘控股代偿债务保证金1337.32万元[178][179] - 关联担保借款余额中上海湘虹置业合计5.85亿元[187] - 上海中鹰置业关联担保借款余额合计14.33亿元[187][188][189] - 报告期未发生高于3000万元且占净资产5%以上的日常关联交易[182] - 报告期末实际对外担保余额合计为1548.23万元[194] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为101,070万元[194] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为161,860万元[196] - 报告期末实际担保余额合计为264,478.23万元[196] - 实际担保总额占公司净资产比例为88.93%[196] - 为资产负债率超过70%的被担保对象提供担保金额为168,730万元[196] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为115,784.35万元[196] - 报告期内审批担保额度合计为184,950万元[196] - 报告期内担保实际发生额合计为206,310万元[196] - 公司及子公司对外担保总额度合计为509,458万元[196] - 公司报告期无违规对外担保情况[198] - 公司因担保计提预计损失1337.32万元，涉及本金1187.87万元及利息149.46万元[177] 融资与资金状况 - 公司正在进行重大资产重组，拟收购观印象100%股权[7] - 公司正在筹备2016年面向合格投资者公开发行公司债券[7] - 公司债权融资总额为45.79亿元人民币，涉及13笔贷款[90] - 上海湘虹置业有限公司银行贷款余额最高，达5.85亿元人民币[90] - 信托融资成本最高达12.5%（上海三湘装饰设计有限公司）[90] - 募集资金总额10.27亿元人民币，已全部使用完毕[98] - 三湘海尚名邸项目投资进度100%，累计投入6.995亿元人民币[99] - 承诺投资项目总额为102,676.93万元，实际投资99,931.03万元，投资进度97.33%[100] - 公司以募集资金96,619.08万元置换预先投入项目的自筹资金[100] - 截至2015年12月31日无尚未使用的募集资金[100] - 公司通过银行借款发债等多种方式满足资金需求[115] - 配套资金认购方承诺认购资金来源于自有或自筹合法资金（2015年7月）[159][161] - 兴全基金认购资金来源于兴全定增111号特定多客户资产管理计划[159] - 光大保德信认购资金来源于光大保德信-诚鼎三湘战略投资资产管理计划[161] - 认购资金来源于自有或合法筹集资金，无代持、信托、委托等情形，且无关联方资金支持或财务资助[162] - 认购资金全部来源于企业自有或合法筹集资金，无代持、信托或委托等违规情形[163] - 认购资金无直接或间接来源于三湘股份及其控股股东、实际控制人及关联方[163][165] - 不存在接受三湘股份及相关方提供的任何财务资助或补偿[163][165] - 资产管理计划采用特定投资者直接出资方式设立，无分级收益等结构化安排[163][165] - 资产管理计划不存在利用杠杆或其他结构化方式进行融资的情形[163][165] 子公司与股权投资 - 公司持有上海中鹰置业有限公司99%股权[7] - 出售深圳三新15.5%股权交易价格52,758.00万元[104] - 出售股权贡献净利润986.11万元，占净利润总额比例292.61%[104] - 上海三湘集团净利润20,187.29万元，其中40,823.00万元来自出售股权收益[109] - 上海三湘装饰设计净利润2,719.00万元，主要来自南翔及深圳项目装修工程[109] - 上海湘宸置业净利润1,332.78万元，主要来自三湘七星府邸项目交房[109] - 深圳三新股权出售使公司收回资金用于土地储备及项目建设[104] - 公司总资产规模最大子公司为上海三湘集团，总资产79.18亿元[107] - 新设子公司上海湘盛置业发展有限公司投资额1.92亿元人民币[93] - 收购康晟发展有限公司耗资395万港元[93] - 新设子公司上海湘盛置业注册资本19.2亿元，持股98%[171] - 新设子公司上海三湘海誊资产管理注册资本5000万元[171] - 新设子公司上海三湘绿色建筑科技注册资本1000万元[171] 利润分配与股东情况 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[6] - 公司2015年度利润分配预案为不派发现金红利不送红股不以公积金转增股本[130] - 公司2014年度利润分配以总股本956,481,910股为基数每10股派发现金红利0.970726元（含税）[129] - 2015年度现金分红金额为0元，占母公司可供分配利润的0%[137] - 2013-2015年度现金红利分配累计占归属于上市公司股东净利润的比例为12.70%[137] - 2014年度利润分配方案为每10股派发现金红利1.00元（含税），总股本为928,481,910股[136] - 因股权激励总股本增至956,481,910股，实际执行每10股派发现金红利0.970726元（含税）[136] - 2013年度母公司可分配利润为负，未进行分红[134] - 2014年末母公司可供分配利润为14,668.87万元[134] - 2015年末母公司可供分配利润为17,680.61万元[137] - 2015年度报告期利润分配预案为不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[138] - 控股股东上海三湘投资控股有限公司持股比例降至34.48%[18] - 公司注册资本因非公开发行及股权激励增至9.565亿元[16] - 公司总股本因股权激励从928,481,910股增加至956,481,910股[129] - 限制性股票激励计划于2015年完成首次授予登记[181] - 股东承诺6个月内不减持股份（2015年7月起）[167] 客户与供应商集中度 - 前五名客户合计销售额为1.27亿元，占年度销售总额的24.52%[73] - 最大客户深圳市三新房地产开发有限公司销售额为6407.21万元，占总销售额的12.33%[73] - 前五名供应商合计采购额为3.29亿元，占年度采购总额的21.89%[75] - 最大供应商上海华地建筑工程有限公司采购额为2.22亿元，占总采购额的14.74%[75] 审计与合规 - 天职国际会计师事务所对公司2015年度财务报告出具标准无保留意见审计报告[5] - 支付天职国际会计师事务所审计费用198万元[174] - 支付内部控制审计费用20万元[174] - 公司2015年度报告经第六届董事会第二十三次会议审议通过，应到董事9名，实到9名[5] - 报告期内接待机构投资者调研共计6次累计98人次[123] - 报告期末至披露日期间接待机构投资者调研11次累计97人次[124] - 委托理财情况以万元为单位进行披露[199] - 委托理财信息包含受托人名称、关联关系、产品类型、金额、起始日、终止日、报酬确定方式、实际收回本金、计提减值准备、预计收益、实际损益及收回情况等关键数据字段[200] 承诺事项 - 重大资产重组相关承诺中涉及偿债保证金金额为13,373,236.26元[141] - 中鹰投资承诺中鹰置业2013年评估基准日至2016年底累计净利润不低于65953.84万元[144] - 若净利润未达标中鹰投资需现金补偿差额并支付年20%罚息[144] - 三湘控股为中鹰投资业绩承诺提供3.51亿元连带责任担保[144] - 三湘控股曾提供3.51亿元免息借款已于2016年1月11日归还完毕[145] - 中鹰投资承诺承担中鹰置业截至2013年6月30日担保可能造成的本金利息等损失[145] - 中鹰投资及芮永祥承诺避免从事与三湘股份同业的房地产开发业务[145] - 德芮贸易和舒陆实业承诺借款还清后解除中鹰置业提供的担保[145] - 中鹰物业需每季度结算并支付代收的车位管理费给中鹰置业[145] - 公司承诺若文件虚假记载误导性陈述或重大遗漏将依法回购全部非公开发行股票[147] - 公司承诺若文件虚假导致投资者损失将在收到认定通知后3个工作日内启动赔偿[147] - 控股股东及实际控制人承诺若提供文件虚假导致损失将依法赔偿投资者[149] - 控股股东承诺若对公司违法行为负有责任将在收到通知后3个工作日内启动赔偿[149] - 公司承诺建立健全保障中小投资者权利制度完善投票和纠纷解决机制[147] - 控股股东承诺促使公司建立健全中小投资者权利保障制度[149] - 非公开发行股票相关承诺自2014年4月至今仍在承诺期内且未出现违背[147] - 控股股东及相关承诺自2014年4月至今仍在承诺期内且未出现违背[149] - 交易对方及其管理人员近五年未受行政处罚或刑事处罚[154] - 交易对方与上市公司不存在关联关系或一致行动关系[154] - 承诺函签署于2015年7月，承诺有效期持续至今[154] - 关联交易承诺自2015年7月持续有效且未出现违背情况[156] - 同业竞争