财务数据关键指标变化 - 2016年营业收入为5.85亿元，同比增长22.00%[24] - 归属于上市公司股东的净利润为1.59亿元，同比增长38.58%[24] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.36亿元，同比增长34.11%[24] - 经营活动产生的现金流量净额为2.33亿元，同比增长11.44%[24] - 基本每股收益为0.4902元/股，同比增长14.56%[24] - 总资产达到32.15亿元，同比增长91.03%[24] - 公司营业成本35,611.48万元，同比增长26.26%[88] - 研发投入1,153.59万元，同比增长21.79%[88] - 经营活动产生的现金流量净额23,339.22万元，同比增加11.44%[88] - 公司营业收入同比增长22.00%至5.85亿元[90] - 营业成本同比增长26.26%至3.56亿元，毛利率同比下降2.05个百分点至39.13%[92] - 销售量同比增长29.31%至104,138.53吨[93] - 燃料动力成本同比增长45.29%至5,711万元[95] - 财务费用同比减少139.23%至-401万元，主要因偿还银行贷款及存款利息增加[100][101] - 研发投入金额同比增长21.79%，达1153.59万元[102] - 研发人员数量同比增长29.41%至154人[102] - 经营活动现金流量净额同比增长11.44%至2.33亿元[104] - 投资活动现金流出同比激增293.51%至30.01亿元[104] - 筹资活动现金流量净额同比暴涨423.02%至12.77亿元[105] - 固定资产同比增长36.8%至7.70亿元，占总资产23.96%[110] - 公司鲜品食用菌产量104,106吨，较上年同期增长29.55%[84] - 公司实现营业收入58,501.85万元，比上年同期增长22.00%[84] - 归属于上市公司股东的净利润为15,851.03万元，比上年同期增长38.58%[84] - 公司研发人员同比增长29.41%[144] - 公司研发费用同比增长21.79%[144] 各条业务线表现 - 公司主要产品包括金针菇杏鲍菇蟹味菇白玉菇真姬菇双孢菇等食用菌品种[15][16] - 公司金针菇产销量占比超过90%[35] - 公司食用菌日产能达375吨其中金针菇340吨双孢菇20吨真姬菇15吨[47] - 公司2015年末日产量位居国内同行业第三西部地区排名第一[48] - 金针菇产品收入同比增长15.92%至5.56亿元，占营业收入比重95.02%[90][92] - 公司食用菌日产能375吨，其中金针菇340吨、双孢菇20吨、真姬菇15吨[75] - 公司2015年末日产量位居国内同行业第三，西部地区排名第一[75] - 公司推进年产7200吨杏鲍菇生产线建设项目（天水基地四期）[141] - 公司推进年产15000吨食用菌多糖原料生产线建设项目（陕西众兴一期）[141] - 公司推进年产12600吨食用菌（金针菇）工厂化生产建设项目（山东众兴三期）[141] - 公司实施食用菌（双孢蘑菇）工厂化种植项目及新乡星河基地项目建设[141] - 山东众兴基地三期年产12,600吨金针菇项目和江苏众友基地一期双孢蘑菇项目已投产[145] - 陕西众兴基地一期年产15,000吨食用菌多糖原料生产线进入试生产阶段[145] - 天水基地四期年产10,800吨金针菇项目预计2017年6月投产[145] - 新乡星河基地金针菇一期年产10,800吨项目进展顺利[145] - 新乡基地规划年产7,500吨蟹味菇和7,500吨白玉菇生产线[147] - 安阳基地规划年产20,000吨双孢蘑菇及110,000吨堆肥项目[147] - 吉林基地规划年产32,400吨金针菇生产线[147] - 武威基地规划年产32,400吨金针菇和7,200吨真姬菇产业链项目[147] - 江苏众兴二期规划年产10,000吨双孢蘑菇工厂化种植项目[147] 各地区表现 - 公司子公司涵盖山东江苏陕西吉林等多地生产基地[15] - 东北地区销售收入同比大幅增长338.33%至3,577万元[90] 成本和费用 - 公司营业成本35,611.48万元，同比增长26.26%[88] - 燃料动力成本同比增长45.29%至5,711万元[95] - 财务费用同比减少139.23%至-401万元，主要因偿还银行贷款及存款利息增加[100][101] 管理层讨论和指引 - 公司面临行业竞争导致产品价格下降风险因新投资者进入及产能扩张可能影响供需平衡[5] - 公司收入存在季节性波动风险二季度为消费淡季一三四季度为旺季[6][7] - 公司新产品双孢菇真姬菇存在技术不稳定及销售渠道拓展风险[8] - 公司明确食品安全风险可能对经营及品牌造成重大负面影响[9][10] - 公司披露杂菌及病虫害污染风险可能影响产量及经济效益[11] - 公司平均杂菌污染率大幅小于2%的行业平均水平[74] - 平均生物转化率较行业平均值80%有明显优势[74] - 公司及子公司已取得专利99项[71] - 公司存在因行业竞争导致产品价格下降的风险[151] 其他财务数据 - 固定资产期末余额增加20701.82万元，增幅36.75%[69] - 无形资产期末账面价值增加5033.34万元，增幅30.38%[69] - 在建工程期末余额增加18866.83万元，增幅45.89%[69] - 货币资金期末余额增加15992.22万元，增幅84.71%[69] - 新增土地299384.2平方米[70] - 对德国参股公司Mushroom Park GmbH第二次出资196万欧元[68] - 新增土地299,384.2平方米[86] - 货币资金余额3.49亿元，占总资产比例10.85%[110] - 投资收益1475.18万元，占利润总额9.14%[107] - 政府补助收入897.06万元，占利润总额5.56%[107] - 资产受限总额1.85亿元，主要为借款抵押资产[111] - 非经常性损益项目中政府补助为844.03万元[30] - 公司利用闲置资金购买银行短期保本型理财产品产生收益1509.11万元[31] 募集资金使用与项目进展 - 公司2015年首发上市募集资金总额4.26亿元人民币累计使用比例83%[117] - 公司2016年定向增发募集资金总额11.07亿元人民币累计使用比例33.2%[117] - 年产12,600吨金针菇生产线建设项目累计投入11,530.24万元，投资进度100%，2014年投产，本报告期实现效益2,923.98万元，但未达到预计年收益3,474.00万元[119][120] - 年产30,000吨金针菇生产线建设项目累计投入6,222.2万元，投资进度21.78%，预计2019年12月31日投产[119] - 年产10,000吨食用菌（双孢蘑菇）工厂化种植项目累计投入13,008.76万元，投资进度46.20%，预计2019年12月31日投产[119] - 年产7,500吨蟹味菇生产线建设项目承诺投资18,254万元，预计2019年12月31日投产[120] - 年产7,500吨白玉菇生产线建设项目承诺投资18,258万元，预计2019年12月31日投产[120] - 偿还银行贷款项目累计投入17,515.62万元，投资进度100%，2016年8月31日完成[120] - 金针菇销售单价下降导致年产12,600吨金针菇项目实际收益低于预期[120] - 公司变更原食（药）用菌研发中心建设项目资金用途，转向年产15,000吨食用菌一期生产线建设[120] - 承诺投资项目小计募集资金总额153,349.43万元，调整后投资总额130,531.67万元，累计投入56,532.63万元[120] - 杏鲍菇项目变更为年产10,800吨金针菇生产线建设项目[121] - 2015年杏鲍菇平均价格跌至5.96元/公斤为近三年最低水平[121] - 公司金针菇平均售价2014年5.52元/千克2015年升至5.59元/千克[121] - 募集资金置换预先投入年产12,600吨金针菇项目自筹资金115,302,430.33元[121] - 募集资金置换年产30,000吨金针菇项目自筹资金37,170,795.46元[122] - 募集资金置换年产10,000吨双孢蘑菇项目自筹资金77,836,381.84元[122] - 年产12,600吨金针菇项目实际投资11,530.24万元较计划节约3,965.76万元[122] - 金针菇项目节余资金占计划投资金额的25.59%[122] - 节余原因包括钢材价格下降及公用设施共享等[122] - 食药用菌研发中心项目变更为年产15,000吨食用菌一期项目[121] - 年产15,000吨食用菌一期生产线项目募集资金投入总额为11,580.76万元，实际累计投入10,460.84万元，投资进度达90.33%[124] - 年产10,800吨金针菇生产线项目募集资金投入总额为11,237万元，实际累计投入5,108.93万元，投资进度为45.47%[125] - 公司变更募集资金用途，将原食（药）用菌研发中心建设项目资金7,615万元及年产12,600吨金针菇项目结余资金3,965.76万元共计11,580.76万元转入新项目[125] - 年产15,000吨食用菌项目本报告期实现效益为-531.69万元，因试生产阶段产量低且固定成本高导致亏损[125] - 山东众兴三期金针菇项目年产能12,600吨，江苏众友一期双孢菇项目已投产[82] 子公司与投资表现 - 陕西众兴高科生物科技公司净利润为5,785.75万元，占公司净利润比重超10%[129] - 山东众兴菌业科技公司净利润为5,320.26万元，占公司净利润比重超10%[129] - 江苏众友兴和菌业科技公司净利润为851.12万元[129] - 新乡星河生物科技公司报告期营业收入为0元，净利润为-102.86万元[129] - 安阳众兴菌业等三家新设子公司报告期内合计净利润为-115.65万元[129] - 联营企业Mushroom Park GmbH报告期营业收入为0元，净利润为-69.25万元[129] - 公司新设安阳众兴菌业科技公司投资额5000万元人民币持股比例100%[113] - 安阳众兴菌业科技公司本期投资亏损404,177.31元人民币[113] - 公司新设武威众兴菌业科技公司投资额5000万元人民币持股比例100%[114] - 武威众兴菌业科技公司本期投资亏损27,866.31元人民币[114] - 公司新设吉林省众兴菌业科技公司投资额5000万元人民币持股比例100%[114] - 吉林省众兴菌业科技公司本期投资亏损724,434.13元人民币[114] - 公司对Heerim Germany GmbH增资投资额1436.6万元人民币持股比例49%[114] - Heerim Germany GmbH本期投资亏损692,488.41元人民币[114] - 公司新成立三家全资子公司安阳众兴、武威众兴、吉林众兴，注册资本均为人民币5000万元[191] - 公司持有三家新成立子公司100%股权[191] 利润分配与分红政策 - 公司2016年度利润分配预案为以总股本373,330,707股为基数每10股派发现金红利1.00元（含税）[11] - 公司2016年度现金分红金额为3733.30707万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的23.55%[167] - 公司2015年度现金分红金额为1638.2056万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的14.32%[167] - 公司2014年度现金分红金额为1116.778万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的12.29%[167] - 2016年度利润分配方案为每10股派发现金红利1.00元（含税），现金分红总额3733.30707万元[166][167] - 2015年度实施权益分派方案为每10股派现1.051299元并转增10.512991股，总股本由155,826,800股增至319,647,374股[160][165] - 公司总股本从2015年末的155,826,800股增至2016年末的373,330,707股[166] - 2016年可分配利润为4.4756128123亿元[167] - 现金分红占2016年利润分配总额的比例为100%[168] - 2016年合并报表归属于上市公司普通股股东的净利润为1.5851028339亿元[167] - 公司2016年度利润分配方案为每10股派发现金红利1.00元（含税），总股本基数373,330,707股，合计派息37,333,070.70元（含税）[169] - 公司承诺若股本变动将按分配总额不变原则调整分红比例[169] - 公司2014-2016年分红回报规划已履行完毕[172] - 分红政策综合考虑盈利规模及现金流状况等因素[172] - 现金分红占利润分配最低比例在成熟期无重大资金支出时为80%[173] - 现金分红占利润分配最低比例在成熟期有重大资金支出时为40%[173] - 现金分红占利润分配最低比例在成长期有重大资金支出时为20%[173] - 重大现金支出标准为对外投资等累计支出超最近审计净资产50%且超5000万元[173] - 重大现金支出另一标准为对外投资等累计支出超最近审计总资产30%[173] - 现金方式分配利润不少于当年可分配利润10%[173] - 公司原则上每年度进行一次分红[173] - 利润分配不得超过累计可供分配利润范围[173] - 公司至少每三年重新审阅一次分红回报规划[173] - 重大资金支出安排影响现金分红比例[173] - 公司利润分配政策调整需经出席股东大会股东所持表决权2/3以上通过[174] - 董事会调整利润分配政策议案需全体独立董事三分之二以上表决通过[174] - 股东大会利润分配决议后董事会须在2个月内完成股份派发[174] - 公司承诺如无重大投资计划或重大现金支出发生，现金方式分配的利润不少于当年实现可分配利润的10%[185] - 公司重大投资计划或重大现金支出定义为未来十二个月内累计支出达到或超过最近一期经审计净资产的50%且超过5000万元[186] - 公司重大投资计划或重大现金支出另一定义为未来十二个月内累计支出达到或超过最近一期经审计总资产的30%[186] 行业背景与市场数据 - 国内生产总值从2000年99,215亿元增至2015年676,708亿元增长约5.8倍[36] - 城镇居民人均可支配收入从2000年6,280元增至2015年31,195元增长3.97倍[36] - 农村居民人均纯收入从2000年2,253元增至2015年10,772元增长3.78倍[36] - 2014年餐饮业营业额达4,615.30亿元[46] - 稻谷产量从2006年1.82吨增至2015年2.08吨增长14.29%[40] - 玉米产量从2006年1.52吨增至2015年2.25吨增长48.03%[40] - 双孢菇蛋白质含量达35%-38%营养价值是蔬菜水果的4-12倍[35] - 全国工厂化食用菌企业50%采用经销商模式[57] - 中国食用菌产量从2005年1335万吨增长至2014年3270万吨，增长近2.5倍，年均复合增长率10.47%[131] - 中国食用菌产值从2005年585亿元增长至2014年2258.1亿元，增长近3.9倍，年均复合增长率16.20%[131] - 2014年食用菌总产值达2258.1亿元，较2000年227亿元增长近10倍[134] - 2014年关停并转食用菌工厂化企业69家，工厂化企业数量较2013年减少21家[136] 公司治理与承诺履行 - 公司审计机构为中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）[15] - 实际控制人陶军、田德股份锁定期承诺自2015年6月26日起36个月内有效，目前正常履行中[170] - 嘉兴嘉泽九鼎等投资机构股份锁定期12个月（2015年6月26日起），已履行完毕[170] - 上海财晟富和等股东股份锁定期12个月（2015年6月26日起），已履行完毕[171] - 陶军、田德承诺锁定期满后24个月内减持不超过持股总数10%，且减持价格不低于发行价[171] - 董事及高管陶军等人承诺任职期间每年转让股份不超过持股总数25