收入和利润（同比环比） - 营业收入3.15亿元，同比增长48.90%[17] - 归属于上市公司股东的净利润3469.15万元，同比增长122.30%[17] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3197.07万元，同比增长110.71%[17] - 基本每股收益0.64元/股，同比增长88.24%[17] - 加权平均净资产收益率5.59%，同比增长0.51个百分点[17] - 公司总营业收入为3.15亿元人民币，同比增长48.90%[45] - 净利润为3470.67万元人民币，同比增长122.39%[45] - 营业收入总额为3.145亿元，同比增长48.90%[56] - 主营业务收入为3.097亿元，占总收入98.47%，同比增长49.09%[56] - 2017年上半年营业收入31453.24万元，净利润3470.67万元[95] - 公司营业总收入同比增长48.9%至3.15亿元，其中营业收入3.15亿元[175] - 营业利润同比增长111.6%至3718.65万元[175] - 净利润同比增长122.4%至3470.67万元[176] - 营业收入同比增长48.8%至3.14亿元，营业成本同比增长55.4%至2.04亿元[179] - 净利润同比增长118.1%至3652.66万元，所得税费用同比增长140.8%至557.21万元[180] - 基本每股收益同比增长88.2%至0.64元[177] 成本和费用（同比环比） - 营业费用率同比下降3.71%[45] - 管理费用率同比下降1.3%[45] - 财务费用率同比下降0.71%[45] - 营业成本为2.04亿元人民币，同比增长55.10%[54] - 销售费用同比增长19.9%至4878.75万元，管理费用同比增长16.8%至2163.24万元[179] - 财务费用呈现净收益400.85万元，主要系利息收入增加[179] 各条业务线表现 - 定制橱柜及配套产品收入同比增长40.92%[45] - 定制衣柜及配套产品收入同比增长89.50%[45] - 定制衣柜及其配套家居产品收入为6620.53万元，同比增长89.50%[56] 各地区表现 - 华南地区收入为8786.10万元，同比增长155.66%[58] 管理层讨论和指引 - 预计2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润增长40%至80%，达到6280.06万元至8074.36万元[86] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额2032.78万元，同比增长21.29%[17] - 经营活动现金流量净额为2032.78万元人民币，同比增长21.29%[54] - 现金及现金等价物净增加额为1.12亿元人民币，同比增长1121.50%[54] - 经营活动现金流量净额同比增长21.3%至2032.78万元[182][184] - 经营活动产生的现金流量净额同比大幅增长411%至7717.64万元[187] - 销售商品提供劳务收到的现金同比增长32.2%至3.57亿元[187] - 收到其他与经营活动有关的现金激增1619%至8753.37万元[187] 资产和负债变动 - 总资产12.04亿元，较上年度末增长86.71%[17] - 归属于上市公司股东的净资产8.61亿元，较上年度末增长126.23%[17] - 货币资金为3.555亿元，占总资产比例同比下降8.13个百分点至29.52%[62] - 固定资产为1.537亿元，占总资产比例同比下降11.43个百分点至12.76%[63] - 货币资金期末余额为3.555亿元人民币，较期初2.428亿元增长46.4%[166] - 应收账款期末余额为7641.15万元人民币，较期初4450.94万元增长71.7%[166] - 存货期末余额为6402.90万元人民币，较期初4760.48万元增长34.5%[166] - 流动资产合计期末为9.205亿元人民币，较期初3.933亿元增长134.2%[166] - 资产总计期末为12.044亿元人民币，较期初6.451亿元增长86.7%[166] - 应付账款期末余额为1.112亿元人民币，较期初1.245亿元下降10.7%[166] - 预收款项期末余额为7913.49万元人民币，较期初5697.56万元增长38.9%[166] - 可供出售金融资产期末新增3000万元人民币[166] - 货币资金同比增长27.8%至3.10亿元[171] - 应收账款同比增长71.5%至7632.24万元[171] - 存货同比增长28.9%至5726.21万元[171] - 资本公积同比增长285.3%至5.81亿元[173] - 资产总额同比增长85.3%至12.04亿元[169] - 归属于母公司所有者权益同比增长126.3%至8.61亿元[169] - 流动负债同比增长15.4%至2.93亿元[168] - 投资活动现金流出同比激增4391.8%至4.07亿元，主要因支付其他投资款3.64亿元[184] - 筹资活动现金流入4.99亿元，全部来自吸收投资收到的现金[184] - 期末现金及现金等价物余额同比增长96.4%至3.52亿元[185] - 投资活动现金流出达4.69亿元主要用于取得子公司支付2.32亿元[188] - 筹资活动现金流入4.6亿元全部来自吸收投资收到的现金[188] - 期末现金及现金等价物余额增长27.6%至3.06亿元[188] - 所有者权益总额增长136.7%至9.01亿元[190][194] - 资本公积增加2.85倍至5.81亿元[190][194] - 未分配利润增长18.9%至1.92亿元[190][194] - 归属于母公司所有者权益增长137%至8.61亿元[190][194] - 对所有者或股东的分配为-18,614,640.00元[199] - 期末所有者权益总额为308,741,934.94元[199] - 期末资本公积余额为150,856,080.63元[199] - 期末未分配利润为98,607,735.95元[199] - 期末盈余公积余额为12,741,518.36元[199] - 期末股本余额为46,536,600.00元[199] 公司业务和产品 - 公司销售模式以经销为主，大宗用户为辅[28] - 公司定制橱柜产品形成豪华欧式宫廷系列、实木美式系列、简欧系列、印花烤漆系列、钢琴烤漆系列、现代吸塑系列等多个产品系列[24] - 公司定制衣柜产品形成实木欧式、一般简欧、现代百叶、现代皮革、现代板式等多个产品系列[24] - 公司主要原材料采购包括板材、石材、五金配件、厨电产品及其他辅助材料[25] - 公司主要采用订单生产方式，以外协或OEM方式生产厨电和板材压贴等组件[26] - 公司通过生产场所改造、配备自动化设备、增加生产班次和优化流程提升生产能力[28] - 公司产品定位于中高端消费市场[24] - 公司销售网络覆盖国内大部分四线及以上城市[24][29] - 公司品牌被认定为广东省著名商标、广东省名牌产品、中国厨柜行业十大品牌[29] - 公司是定制橱柜行业领军品牌之一，担任全国工商联家具装饰业商会橱柜专业委员会执行会长和衣柜专业委员会副会长[33] - 公司共获得专利107项，其中发明专利2项、实用新型专利29项、外观设计专利76项[37] - 公司产品设计获得中国橱柜行业时尚设计金奖和中国衣柜行业诚信服务时尚设计金奖[38] - 公司采用经销与直营相结合的渠道发展模式，已完成全国性销售网络布局[39] - 公司采用标准件规模化生产和非标件柔性化制造的复合生产模式[40] - 公司引进SAP企业资源计划系统、订单管理系统和3D在线设计电子商务系统构建信息化系统[41] - 公司核心管理层团队在定制家居行业有较长工作经验，对行业有深刻洞察[42] - 公司是定制橱柜行业消费白皮书参编企业之一，品牌和产品多次获得省级和国家级荣誉[33][36] - 直接材料占主营业务成本比重达73.18%，原材料价格波动对成本影响显著[87] - 公司注册商标存在被侵犯风险，产品设计易被同业模仿[88] - 2015年至2017年上半年经销模式收入分别为4.098亿元、5.06亿元、2.414亿元，占主营业务收入比例分别为81.41%、81.69%、76.77%[101] 行业背景和趋势 - 定制家居行业因新房装修和二次装修需求快速增长步入成长期[28] - 定制家居行业主要销售模式为经销模式和大宗客户模式，其中经销模式是主要销售模式[32] - 定制家居行业上半年为销售淡季，下半年为销售旺季[32] 募集资金使用 - 募集资金总额4.459亿元，报告期投入1.739亿元[73] - 新增重大股权投资9000万元（河南恒大皮阿诺6000万元/广东安乐窝3000万元）[69] - 首次公开发行募集资金总额为4.84亿元，实际募集资金净额为4.46亿元[75] - 以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金7144.22万元[75] - 截至报告期末累计投入募集资金1.74亿元，尚未使用募集资金2.72亿元[76] - 中山阜沙产能扩建项目投资进度仅1.19%，累计投入173.06万元[78] - 天津静海产能建设项目一期投资进度34.12%，累计投入5868.75万元[78] - 一体化信息管理系统建设项目投资进度46.67%，累计投入1352.82万元[78] - 补充流动资金项目已100%完成，累计投入1亿元[78] - 募投项目新增定制橱柜衣柜产能约21万套[99] 利润分配和股东回报 - 利润分配预案为每10股派发现金红利3元（含税）并转增15股[5] - 2017年半年度利润分配方案为每10股派发现金红利3元（含税），现金分红总额1864.098万元[109] - 以资本公积金每10股转增15股，转增后总股本增至1.553亿股[110] - 可分配利润为1.996亿元[109] - 公司承诺上市后三年内现金分红比例不低于当年可供分配利润的20%，重大投资时不低于15%[121] 股东结构和股份锁定 - 控股股东马礼斌股份锁定期为上市之日起36个月[111] - 股东魏来金、张开宇股份锁定期为上市之日起12个月[111] - 机构股东鼎锋明道等股份锁定期为持股之日起36个月[111] - 公司董事监事高管马礼斌马瑜霖魏来金张开宇魏茂芝承诺任职期间每年转让股份比例不超过其直接或间接所持公司股份总数的25%[112] - 公司董事监事高管马礼斌马瑜霖魏来金张开宇魏茂芝承诺离职后半年内不转让其直接或间接持有的公司股份[112] - 公司董事监事高管马礼斌马瑜霖魏来金张开宇魏茂芝承诺申报离任六个月后的十二个月内通过交易所挂牌交易出售股份不得超过其直接或间接持有公司股份总数的50%[112] - 公司控股股东实际控制人董事及高管马礼斌马瑜霖魏来金张开宇魏茂芝承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[112] - 公司控股股东实际控制人董事及高管马礼斌马瑜霖魏来金张开宇魏茂芝承诺若上市后六个月期末收盘价低于发行价则持股锁定期自动延长六个月[112] - 公司控股股东实际控制人董事及高管承诺上市后三年内若股价低于上一年度末经审计每股净资产将启动股价稳定措施[113] - 控股股东马礼斌承诺锁定期满后两年内减持需满足特定条件[114] - 公司持股5%以上股东魏来金及盛和正道承诺锁定期满后两年内每年减持不超过其持有公司股份的15%[115] - 公司持股5%以上股东魏来金及盛和正道承诺减持价格不低于首次公开发行价格[115] - 公司持股5%以上股东广发信德及其员工、珠海康远承诺锁定期满后12个月内可能减持完毕[116] - 公司持股5%以上股东广发信德及其员工、珠海康远承诺每年减持不超过其持有公司股份的25%[116] - 公司完成首次公开发行新股15,600,000股，总股本由46,536,600股增至62,136,600股[146] - 首次公开发行价格为每股31.03元人民币[149] - 有限售条件股份占比74.89%（46,536,600股），无限售条件股份占比25.11%（15,600,000股）[146] - 境内自然人持股占比57.76%（35,888,198股），境内法人持股占比17.13%（10,648,402股）[146] - 控股股东马礼斌持股比例51.60%（32,062,500股），其中3,500,000股处于质押状态[150] - 2017年6月30日归属于普通股股东的每股净资产14.50元，较2016年末8.30元增长75%[148] - 报告期末普通股股东总数为16,725名[150] - 第二大股东中山盛和正道持股比例11.04%（6,861,802股）[150] - 广发信德投资持股比例4.84%（3,007,800股）为第三大股东[150] - 董事张开宇持股比例为1.38%，持有85.5万股[152] 承诺和保证 - 公司承诺若招股说明书存在虚假记载误导性陈述或重大遗漏将依法回购首次公开发行的全部新股[113] - 股东马礼斌魏来金承诺若招股说明书存在虚假记载误导性陈述或重大遗漏将督促公司依法回购全部新股并依法购回股东公开发售股份[114] - 公司全体董事监事高管承诺若招股说明书存在虚假记载误导性陈述或重大遗漏给投资者造成直接损失将依法赔偿投资者损失[114] - 公司全体董事及高级管理人员承诺不进行损害公司利益的利益输送行为[117] - 公司全体董事及高级管理人员承诺约束职务消费行为[117] - 公司全体董事及高级管理人员承诺不动用公司资产进行与职责无关的投资消费[117] - 公司全体董事及高级管理人员承诺将薪酬制度与填补回报措施执行情况挂钩[117] - 公司全体董事及高级管理人员承诺将股权激励行权条件与填补回报措施执行情况挂钩[117] - 公司全体董事及高级管理人员承诺若未能履行承诺将公开说明原因并道歉[117] - 公司控股股东马礼斌承诺避免同业竞争并承担全部责任[118] - 马礼斌承诺规范和减少关联交易确保价格公允性[119] - 关联交易价格将参照独立第三方市场公平交易条件确定[119] - 马礼斌承担公司上市前社会保险及住房公积金补缴责任[120] - 公司若需补缴社保及住房公积金相关费用由马礼斌全额承担[120] - 马礼斌承诺承担租赁物业权属问题导致的实际经济损失[120] - 避免同业竞争承诺自2015年3月6日起长期有效[118] - 规范和减少关联交易承诺自2015年3月6日起生效[119] - 社保及住房公积金承诺自2015年3月6日起长期有效[120] - 房屋租赁承诺自2015年3月6日起长期有效[120] 其他财务数据 - 计入当期损益的政府补助310.17万元[21] - 资产减值损失为184.12万元，占利润总额4.56%[60] - 营业外收入为326.32万元，主要来自政府上市扶持资金[60] - 营业外收入同比增长2011.4%至299.46万元，主要来自政府补助[180] - 2017年上半年高新技术企业所得税减免420.99万元，占税后利润11.53%[97] - 2016年高新技术企业所得税减免921.81万元，占税后利润10.53%[97] - 2015年高新技术企业所得税减免805.64万元，占税后利润11.76%[97] - 2014年高新技术企业所得税减免767.28万元，占税后利润11.95%[97] - 公司享受15%高新技术企业所得税优惠税率至2017年[96][97] 公司治理和投资者关系 - 2016年年度股东大会投资者参与比例100%[108] - 2017年第二次临时股东大会投资者参与比例73.64%[108] - 2017年第三次临时股东大会投资者参与比例68.88%[108] 审计和法律事项 - 半年度财务报告审计费用为30万元人民币[122] - 公司于2017年将审计机构由立信变更为大华会计师事务所[123] - 公司涉及一笔220万元人民币的借款诉讼，已二审胜诉[125] - 另一笔诉讼涉案金额141.01万元人民币，一审胜诉且正在执行中[126] - 公司报告期内无重大诉讼、破产重整及媒体质疑事项[124][128][129] - 公司报告期未发生股权激励或关联交易[130][131][132] - 公司审计意见为标准无保留意见，审计报告日期2017年8月4日[164]