收入和利润（同比环比） - 营业收入同比下降8.00%至8.59亿元人民币[29][35][36] - 归属于上市公司股东的净利润同比下降11.37%至1.10亿元人民币[29][35] - 公司酒类销售收入为846,521,712.36元，同比减少79,370,966.52元，下降8.57%[40] - 主营业务总收入8.47亿元同比下降8.57%[59] - 2014年归属于上市公司股东的净利润为1.099亿元[88] - 2013年归属于上市公司股东的净利润为1.24亿元[88] - 2012年归属于上市公司股东的净利润为1.272亿元[88] 成本和费用（同比环比） - 销售费用同比下降9.43%至1.16亿元人民币[36] - 财务费用同比增长17.00%至1509.79万元人民币[36] - 公司财务费用同比上升17%[45] - 黄酒原材料成本354,116,386.63元，同比下降8.32%[43][42] - 其他业务工资成本2,306,296.99元，同比下降37.13%[43][42] 各条业务线表现 - 黄酒营业收入占主营业务收入95.75%[57] - 黄酒业务毛利率45.36%同比下降0.79个百分点[61] - 公司酒类销量同比减少2.80%[40] - 研发支出总额2,732,823.76元，占营业收入比例0.32%[47] - 年产4万千升中高档优质绍兴黄酒项目募集资金承诺投入3.76亿元，实际累计投入3.75亿元[70] - 黄酒项目预计年收益为0.45亿元，但因未对外销售2014年度未实现收益[70] 各地区表现 - 浙江省内营业收入6.74亿元同比下降8.34%[59] - 浙江省外营业收入1.67亿元同比下降9.65%[59] - 国外营业收入538.51万元同比下降3.18%[59] - 黄酒行业呈现区域特征，消费集中在江浙沪地区，但消费地域正逐步扩大[72] - 公司重点推进江浙沪市场深度营销，扩大营销覆盖面，提高市场集中度[78] 管理层讨论和指引 - 公司计划通过强化管理、保质提量、降本增效等经营举措确保稳步健康发展[75] - 公司实施大区管理模式，建立市场、营销、信息、客户业务人员四大运作体系[77] - 公司组织参展2015年米兰世博会，延续1915年巴拿马万国博览会金奖历史记录[79] - 2015年资金需求主要通过银行贷款和公司自有资金满足[80] - 高端黄酒产品出现销售下滑，公司计划巩固普通大众消费市场[81] - 公司实行产品全过程追溯体系以控制食品质量安全风险[81] - 公司面临生产成本上行风险包括粮食及包装材料涨价和人力成本提高[81] 股东结构和股份变动 - 公司2014年9月28日首发上市后，注册资本由30000万元变更为40000万元[24] - 公司总股本由3亿股增加至4亿股，增幅33.3%[111][113] - 公开发行新股1亿股，发行价格4.43元/股[116] - 有限售条件股份占比75%（3亿股），无限售条件流通股占比25%（1亿股）[111][113] - 国有法人持股1.02亿股，占比25.5%[111] - 精功集团持股1.32亿股，占比33%，为第一大股东[119] - 浙江中国轻纺城集团持股1.02亿股，占比25.5%[119] - 报告期末股东总户数27,182户[117] - 前十名无限售条件股东最低持股25.15万股[120] - 精功集团有限公司持有132,000,000股有限售条件股份，限售至2017-08-25[121] - 浙江中国轻纺城集团持有102,000,000股有限售条件股份，限售至2015-08-25[121] - 绵阳科技城产业投资基金合计持有50,000,000股有限售条件股份，分两批限售[121] 募集资金使用情况 - 公开发行A股募集资金净额37,548.99万元[51] - 公司首次公开发行A股1亿股，发行价格为每股4.43元，募集资金总额4.43亿元[68] - 募集资金净额为3.75亿元，扣除承销保荐费、律师费、审计费等费用共计约0.68亿元[68] - 截至2014年底募集资金余额为8.42万元，2015年3月转出至基本户并完成销户[69] - 公司使用自筹资金预先投入募集资金投资项目4.54亿元，后以募集资金3.75亿元置换[68] 子公司和关联方表现 - 浙江嘉善黄酒股份有限公司总资产为251.8609百万元，净资产为172.3209百万元，2014年净利润为15.535百万元[71] - 绍兴会稽山经贸有限公司总资产为29.99百万元，净利润为0.079百万元[71] - 上海会稽山绍兴酒销售有限公司总资产为0.016百万元，净亏损为6.9362百万元[71] - 会稽山（上海）实业有限公司总资产为15.6624百万元，净亏损为15.0109百万元[71] - 会稽山（北京）商贸有限公司总资产为11.5214百万元，净利润为10.698百万元[71] 股东承诺和锁定期安排 - 精功集团有限公司承诺自2014年8月25日起36个月内不转让或委托他人管理其发行前持有的公司股份[95] - 浙江中国轻纺城集团股份有限公司承诺自2014年8月25日起12个月内不转让其发行前持有的公司股份[95] - 绵阳科技城产业投资基金承诺对其2009年7月增资取得的3000万股股份自2014年8月25日起12个月内不转让[95] - 绵阳科技城产业投资基金承诺对其2011年3月受让的2000万股股份自2014年8月25日起36个月内不转让[96] - 实际控制人金良顺承诺担任董事期间每年转让股份不超过持有总数的25%[96] - 实际控制人金良顺承诺离职后半年内不转让持有的公司股份[96] - 精功集团有限公司承诺锁定期满后两年内无减持意向[96] - 浙江中国轻纺城集团股份有限公司承诺锁定期满后两年内无减持意向[98] - 浙江中国轻纺城集团股份有限公司承诺锁定期满两年后减持需提前5个交易日通知公司[98] - 浙江中国轻纺城集团股份有限公司承诺集中竞价减持价格不低于最近一期每股净资产[98] - 绵阳科技城产业投资基金承诺锁定期满后12个月内减持比例不超过所持股份总数的三分之二[99] - 绵阳科技城产业投资基金承诺锁定期满后24个月内累计减持不超过所持股份总数的100%[99] - 绵阳科技城产业投资基金承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[99] - 精功集团有限公司承诺不从事与会稽山相同或相似的业务[100] - 精功集团有限公司承诺减少与上市公司的关联交易[100] - 金良顺承诺本人及控制企业不从事与会稽山构成同业竞争的任何活动[101] - 精功集团承诺若股价连续20个交易日低于每股净资产将启动稳定预案[102] - 控股股东单次或连续十二个月增持股份不超过公司总股本1%[102] - 控股股东增持资金不低于上一年度从公司取得现金分红总和的50%[102] - 招股说明书存在虚假记载时将按二级市场与发行价孰高回购全部新股[104] - 控股股东未履行增持义务时公司可扣留应付其现金分红[104] - 实际控制人承诺对招股说明书真实性承担连带法律责任[105] 分红政策及实施 - 公司2014年度拟以总股本400,000,000股为基数，每10股派发现金红利1.10元（含税），合计分配现金股利44,000,000元[5] - 公司2014年末未分配利润留存金额为378,700,565.86元[5] - 2014年现金分红总额为4400万元，占归属于上市公司股东净利润的40.02%[88] - 现金分红政策规定现金分红比例最低可达20%[84] 公司治理和内部控制 - 公司严格按照国家环保法律法规要求生产经营，无环保违法违规行为[90] - 公司于2015年3月27日披露《2014年度社会责任报告》[89] - 报告期内无重大诉讼、仲裁和媒体质疑事项[92] - 天健会计师事务所出具标准无保留意见内控审计报告[184] - 天健会计师事务所出具无保留意见财务报表审计报告（天健审〔2015〕788号）[188][191] - 公司2014年12月31日合并及母公司财务状况获公允反映[191] - 公司2014年度合并及母公司经营成果和现金流量获公允反映[191] - 公司披露2014年度内部控制自我评价报告及内部控制审计报告[184] - 报告期内公司及相关主体未受监管处罚或公开谴责[108] 关键财务数据变化（资产负债表） - 归属于上市公司股东的净资产同比增长51.18%至14.34亿元人民币[29][30][35] - 总资产同比增长5.43%至21.81亿元人民币[30][35] - 加权平均净资产收益率同比下降4.20个百分点至9.74%[31] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降39.90%至8380.94万元人民币[29][36] - 投资活动产生的现金流量净额同比改善32.35%至-1.08亿元人民币[36] - 营业外收入同比增长395.63%至1270.11万元人民币，主要来自政府补助[36] - 应收票据2273.69万元同比增长103.31%[61] - 固定资产7.96亿元同比增长59.11%[62] - 在建工程5603.72万元同比下降82.32%[62] - 预收款项7924.63万元同比增长55.29%[62] - 公司总资产从期初的20,688,225,307.40元增长至期末的21,811,534,086.20元，增幅5.4%[195][196] - 货币资金减少15.7%，从期初的290,327,326.06元降至期末的244,713,810.52元[194] - 存货大幅增加17.2%，从期初的635,138,060.15元增至期末的744,686,182.19元[194] - 固定资产显著增长59.1%，从期初的499,968,419.27元增至期末的795,518,231.75元[194] - 在建工程减少82.3%，从期初的316,876,198.95元降至期末的56,037,226.24元[194] - 短期借款减少24.7%，从期初的245,000,000.00元降至期末的184,370,000.00元[195] - 预收款项增长55.3%，从期初的51,031,339.76元增至期末的79,246,336.08元[195] - 长期借款从期初的290,000,000.00元降至期末的0元，减少100%[195] - 股本增加33.3%，从期初的300,000,000.00元增至期末的400,000,000.00元[195] - 未分配利润增长29.6%，从期初的339,024,987.99元增至期末的439,470,019.87元[196] - 资产总计从1,981,012,011.86元增长至2,067,754,357.61元，增长4.38%[199] - 流动负债从718,202,957.63元下降至604,255,214.37元，下降15.87%[199] - 短期借款从231,000,000.00元下降至183,870,000.00元，下降20.40%[199] - 应付账款从304,826,013.84元下降至239,160,812.50元，下降21.54%[199] - 预收款项从44,351,172.41元增长至69,105,372.10元，增长55.81%[199] - 递延收益从15,239,300.00元增长至35,538,607.46元，增长133.21%[199] - 长期借款从290,000,000.00元下降至0元，下降100%[199] - 所有者权益从957,569,754.23元增长至1,427,960,535.78元，增长49.12%[200] - 股本从300,000,000.00元增长至400,000,000.00元，增长33.33%[199] - 资本公积从264,195,162.46元增长至539,685,029.46元，增长104.27%[199] - 归属于母公司所有者权益14.34亿元[114] - 扣非后加权平均净资产收益率9.74%[114] 公司历史沿革和股权变更 - 公司前身东风绍兴酒有限公司1993年10月18日设立时注册资本为1,998万美元[21] - 公司2005年12月12日由"东风绍兴酒有限公司"更名为"会稽山绍兴酒有限公司"[21] - 公司2007年6月28日由中外合资企业变更为内资企业，注册资本由1,998万美元变更为15,286万元人民币[22] - 公司2007年9月29日整体变更为股份有限公司，设立时股本总额为20,000万元[22] - 公司2007年11月28日新增注册资本4500万元，注册资本由20000万元变更为24500万元[22] - 公司2008年1月28日新增注册资本500万元，注册资本由24500万元变更为25000万元[22] - 公司2009年7月13日新增注册资本5000万元，注册资本由25000万元变更为30000万元[23] 核心团队和技术实力 - 公司核心管理团队平均年龄46岁，拥有多位国家级黄酒评委[65] - 黄酒研究院获得部省市级科技进步奖11项，QC成果奖20项[67] - 公司通过ISO9001、ISO14001、HACCP、GMP等多项管理体系认证[65] - 公司是参与制定《黄酒国家标准》和《绍兴黄酒国家标准》的少数企业之一[67] - 公司核心技术团队包括125名技术人员，其中10名为核心技术人员[148] - 公司拥有国家级黄酒评委5人，具备国家级黄酒评委资格2人[148] - 黄酒研究院获得部、省、市、县科技进步奖等各类奖项11项[149] - 黄酒研究院获全国、省、市级QC成果奖20项[149] - 公司研发人员均具备大学专科以上学历，专业覆盖发酵工程、生物工程等领域[148] - 黄酒研究院为浙江省企业技术中心，设有多项专业研究部门[149] - 公司“绍兴黄酒酿制技艺”被列入国家级非物质文化遗产生产性传承基地[148] - 核心技术人员俞关松主持研发的产品曾获浙江省科技进步三等奖[149] 高管及董事薪酬与任职 - 董事长金建顺报告期内从公司领取应付报酬总额58万元[136] - 副董事长兼总经理傅祖康报告期内从公司领取应付报酬总额58万元[136] - 监事杨百荣报告期内从公司领取应付报酬总额23万元[136] - 副总经理俞关松报告期内从公司领取应付报酬总额45万元[136] - 副总经理兼财务总监茅百泉报告期内从公司领取应付报酬总额42万元[136] - 副总经理唐雅凤报告期内从公司领取应付报酬总额42万元[136] - 董事会秘书金雪泉报告期内从公司领取应付报酬总额39万元[136] - 离任副总经理兼董事会秘书杜传文报告期内从公司领取应付报酬总额33.75万元[138] - 所有现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员年初及年末持股数均为0股[136][138] - 报告期内董事、监事和高级管理人员应付报酬总额合计为355.75万元[138] - 公司监事会主席梁华自2009年11月起任职[140] - 公司副总经理俞关松自2007年9月起任职[140] - 公司副总经理兼财务总监茅百泉自2009年11月起任职[140] - 公司副总经理兼财务副总监唐雅凤自2013年3月起任职[140] - 公司董事会秘书金雪泉自2014年9月起任职[140] - 董事金建顺在精功集团有限公司任董事局副主席[142] - 董事金良顺在浙江中国轻纺城集团股份有限公司任副董事长[142] - 董事金良顺在绍兴银行股份有限公司任董事[143] - 独立董事陈三联在浙江省律师协会任秘书长[144] - 监事杜新英在浙江精功科技股份有限公司任监事会主席[144] - 报告期内公司董事、监事和高级管理人员应付及实际获得报酬总计为355.75万元[146] - 副总经理兼董事会秘书杜传文因个人原因离任[147] 员工结构 - 母公司在职员工数量为1,207人[158] - 主要子公司在职员工数量为529人[158] - 在职员工总数合计为1,736人[158] - 需承担费用的离退休职工人数为301人[158] - 生产人员占比68.9%共1,198人[158] - 销售人员占比13.1%共227人[158] - 技术人员占比7.2%共125人[158] - 本科及以上学历员工占比6.1%共106人[158] - 初中及以下学历员工占比55.0%共955人[158] 主要客户和供应商 - 前五名客户营业收入总额105