收入和利润（同比环比） - 营业收入为29.68亿元人民币，同比下降33.86%[27][31] - 营业利润为10.63亿元人民币，同比下降59.32%[27] - 归属于上市公司股东的净利润为8.24亿元人民币，同比下降61.71%[27] - 公司净利润为8.126亿元人民币，同比下降62.09%[33] - 公司营业收入为19.024亿元人民币，同比下降39.55%[35] - 营业收入29.68亿元，同比下降33.86%[63] - 公司总营业收入296.82亿元，同比下降33.86%[75] - 公司营业利润总额同比下降59.32%至10.63亿元人民币，去年同期为26.13亿元人民币[78] - 公司实现营业收入29.68亿元净利润8.24亿元[53] 成本和费用（同比环比） - 经纪及信用交易业务成本82,160.79万元，同比下降13.25%[70] - 职工薪酬支出113,730.13万元，同比增长11.86%[72] - 证券投资者保护基金支出7,211.94万元，同比增长60.24%[72] 各条业务线表现 - 资产管理业务手续费净收入为13.49亿元人民币，同比增长92.60%[31] - 资产管理业务手续费净收入为1.737亿元人民币，同比大幅上升324.98%[35] - 经纪业务收入18.99亿元含信用业务[56] - 代理买卖证券净收入8.42亿元市场份额2.45%[56] - 权益投资规模同比增长50%，半年度投资收益率为2.49%[57] - 固定收益投资规模同比下降，半年度年化投资收益率为3.93%[57] - 创新投资业务年化收益率为6.72%[57] - 衍生品业务收入增长39倍，收益率提升6.2倍[57] - 资产管理业务受托总规模2226.07亿元，同比增长215.16%[58] - 资产管理业务净收入1.74亿元，同比增长324.99%[58] - 融资融券余额154.90亿元，市场份额1.76%[59] - 代销金融产品规模1856.54亿元，实现销售收入1572.37万元[62] - 利息净收入3.15亿元，同比增长1274.87%[63] 各地区表现 - 民族证券总资产2101.70亿元人民币，净利润1.34亿元人民币[88] - 方正和生投资总资产31.00亿元人民币，净利润8424.21万元人民币[88] - 瑞信方正总资产8.64亿元人民币，净亏损2106.43万元人民币[88] - 方正中期期货总资产88.60亿元人民币，净利润8555.97万元人民币[88] 管理层讨论和指引 - 公司采用规模限额和久期控制等方法管理债券投资组合的利率风险，并通过测算久期和基点价值(DV01)等指标进行衡量[97] - 公司持有的外币资产及负债占整体资产及负债比重不重大，且绝大部分收入业务以人民币交易[98] - 公司通过降低外币资金净额来降低汇率风险，外币业务仅涉及经纪业务不包含交易和投资[98] - 权益类证券投资采用规模限额、风险对冲和止损限额等风控措施，并通过VaR和压力测试进行损失评估[98] - 公司建立压力测试机制分析极端情景下的可能损失，包括宏观经济衰退、市场价格及利率大幅不利变动等[96] - 公司自营业务通过组合投资、逐日盯市及设置预警线/报警线/止损线进行前端风险控制[96] - 风险管理部门通过系统实时监控市场风险并督促业务部门进行风险处置[96] - 操作风险主要来源于内部操作失误、流程缺陷、信息系统故障及外部欺诈行为[99] - 信息技术风险是操作风险的主要组成部分，涉及系统可靠性、网络技术及数据误差等问题[99] - 公司发行次级债券和短期公司债券募集资金全部用于补充营运资金[178] - 公司获得65家银行授信总额1007.4亿元，已使用额度139.12亿元，剩余可用额度868.28亿元[187] 其他财务数据 - 报告期末净资本为22,548,558,759.14元，较上年度末21,859,254,511.38元增长3.15%[15] - 经营活动产生的现金流量净额由负转正，达108.44亿元人民币[27] - 基本每股收益为0.10元/股，同比下降61.54%[28] - 货币资金为297.57亿元人民币，同比下降5.99%[31] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为383.51亿元人民币，同比增长9.16%[31] - 衍生金融资产为2283.51万元人民币，同比增长5102.23%[31] - 应付债券为191.06亿元人民币，同比下降42.97%[31] - 公司综合收益总额为10.502亿元人民币，同比上升71.19%[33] - 公司资产总计为1110.394亿元人民币，同比下降6.09%[35] - 公司负债合计为753.948亿元人民币，同比下降9.64%[35] - 公司货币资金为173.738亿元人民币，同比下降10.23%[35] - 衍生金融资产为2283.511万元人民币，同比大幅上升5102.23%[35] - 卖出回购金融资产款为238.957亿元人民币，同比上升43.73%[35] - 应付债券为191.065亿元人民币，同比下降37.36%[35] - 公司资产总额1500.99亿元较上年末减少1.47%[43] - 货币资金297.57亿元较上年末减少5.99%[43] - 结算备付金84.49亿元较上年末减少18.77%[43] - 融出资金206.94亿元较上年末减少10.34%[43] - 公允价值计量金融资产383.51亿元较上年末增加9.16%[43] - 买入返售金融资产135.30亿元较上年末增加10.76%[43] - 经营活动现金流出127.89亿元，占现金流出总量的42.16%[68] - 客户交易结算资金减少54.54亿元[68] - 购入以公允价值计量金融资产现金流出26.11亿元[68] - 支付职工现金16.27亿元，支付税费3.15亿元[68] - 经营活动现金流量净额同比增加156.38亿元[68] - 筹资活动现金流出175.06亿元，占现金流出总量的57.71%[70] - 公司资产总额为1500.99亿元人民币，较年初下降1.47%[80] - 负债总额为1129.04亿元人民币，较年初下降2.79%[80] - 以公允价值计量金融负债大幅增长68.84%至170.69亿元人民币[79] - 卖出回购金融资产款增长44.13%至280.47亿元人民币[79] - 应付债券减少42.97%至191.06亿元人民币[79] - 扣除客户资金后公司资产负债率为70.18%[81] - 母公司净资本为225.49亿元人民币，净资本与负债比例为39.48%[82] - 应收利息增长32.74%至19.21亿元人民币[79] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期末余额为383.51亿元人民币，较期初增加32.18亿元人民币[85] - 可供出售金融资产期末余额为216.36亿元人民币，较期初减少13.38亿元人民币[85] - 衍生金融工具期末余额为1349.27万元人民币，当期变动1357.47万元人民币[85] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债期末余额为170.69亿元人民币，较期初增加69.60亿元人民币[85] - 金融资产公允价值变动对当期利润总影响为7.31亿元人民币[85] - 公司合并结构化主体总资产202.77亿元人民币[90] - 公司流动比率从2.16降至1.67，下降22.69%[184] - 公司速动比率从2.16降至1.67，下降22.69%[185] - 公司资产负债率为70.18%，较上年度末减少0.03个百分点[185] - 公司EBITDA利息保障倍数从2.57降至1.83，下降28.79%[185] - 公司息税折旧摊销前利润从44.68亿元降至25.36亿元，下降43.25%[185] - 货币资金期末余额297.57亿元，较期初减少6.0%[199] - 客户存款期末余额241.24亿元，较期初减少13.1%[199] - 融出资金期末余额206.94亿元，较期初减少10.3%[199] - 以公允价值计量金融资产期末余额383.51亿元，较期初增长9.2%[199] - 买入返售金融资产期末余额135.30亿元，较期初增长10.8%[199] - 应付短期融资款期末余额124.81亿元，较期初增长13.1%[199] - 卖出回购金融资产款期末余额280.47亿元，较期初增长44.1%[199] - 资产总计期末余额1500.99亿元，较期初减少1.5%[199] - 客户备付金期末余额58.89亿元，较期初减少19.6%[199] 公司治理和股东信息 - 公司注册资本为8,232,101,395.00元，与上年度末持平[15] - 公司具备证券经纪、投资咨询、财务顾问、自营、资产管理等25项业务资格[18][25] - 报告经第三届董事会第十次会议审议通过（应到8名董事，实到7名）[5] - 本半年度报告未经会计师事务所审计[5] - 公司不存在资金占用及违规对外担保情况[7] - 公司未进行半年度利润分配或资本公积金转增，每10股送红股、派息及转增数均为0[104] - 北京政泉控股在重大资产重组中取得的公司股票自发行结束之日起36个月内不对外转让并于2017年8月8日履行完毕[105] - 北京政泉控股于2013年6月13日买入的29,400股公司股票与重大资产重组中取得的新增发行股票一并履行法定限售义务[105] - 北京大学作为公司实际控制人承诺长期有效避免同业竞争且未履行期限但及时履行[105] - 北大资产经营有限公司作为控股股东承诺长期有效避免同业竞争且未履行期限但及时履行[105] - 北大方正集团有限公司作为股东承诺长期有效避免同业竞争且未履行期限但及时履行[105] - 公司承诺不从事与股份公司及下属控股企业相竞争的业务[106] - 公司确保控制企业不从事与股份公司相竞争的新业务[106] - 公司承诺5年内解决民族证券与瑞信方正证券的同业竞争问题[106] - 政泉控股承诺长期避免与上市公司发生同业竞争业务[106] - 北京大学承诺长期减少或避免与方正证券的关联交易[106] - 北大资产经营有限公司承诺长期保证关联交易公允性[106] - 北大方正集团有限公司承诺遵循公平原则确定关联交易价格[106] - 公司赋予股份公司在同业竞争情况下享有优先权[106] - 公司承诺不利用控股地位损害股份公司利益[106] - 公司承诺原则上不再新设与股份公司有竞争关系的企业[106] - 政泉控股承诺对民族证券未取得土地使用权证的1处房产可能造成的损失以现金全额赔偿[108] - 政泉控股承诺对民族证券未取得产权证书的1个车库可能造成的损失以现金全额赔偿[108] - 北京政泉控股有限公司持有限售股1,799,561,764股，占总股本比例未披露[153] - 乐山国有资产投资运营（集团）有限公司持有限售股105,955,845股[153] - 兵工财务有限责任公司持有限售股36,733,250股[153] - 报告期末公司股东总户数为208,477户[154] - 北大方正集团有限公司持股2,284,609,852股占比27.75%为第一大股东[158] - 北京政泉控股有限公司持股1,799,591,164股占比21.86%为第二大股东[158] - 香港中央结算有限公司持股1,228,569,729股占比14.92%为第三大股东[158] - 中国证券金融股份有限公司持股333,262,893股占比4.05%[158] - 哈尔滨哈投投资股份有限公司持股197,556,999股占比2.40%[158] - 中央汇金资产管理有限责任公司持股138,731,200股占比1.69%[158] - 方正产业控股有限公司持股127,048,700股占比1.54%[158] - 北大方正集团通过信用账户持有835,009,000股[159] - 方正产业控股通过信用账户持有全部127,048,700股[159] - 北京政泉控股有限公司全部持股1,799,591,164股处于冻结状态[158] - 北京政泉控股有限公司持有有限售条件股份1,799,561,764股，限售期36个月至2017年8月8日[160] - 乐山国有资产投资运营（集团）有限公司持有有限售条件股份105,955,845股，限售期36个月至2017年8月8日[160] - 兵工财务有限责任公司持有有限售条件股份36,733,250股，限售期36个月至2017年8月8日[160] - 董事车莉丽、副总裁彭子瑄及潘明伟于报告期内因辞职或工作原因离任[163] - 独立董事胡廷华辞职导致独立董事人数不足董事会成员总数三分之一[164] - 股东北大方正集团有限公司提名董事候选人，未收到其他股东提名[167] - 股东哈尔滨哈投及乐山国有资产投资运营集团提名监事候选人[168] - 董事徐昂杨及监事马楠因多次缺席会议被提议解除职务[167] - 2017年分类评价结果为C类C级[196] 关联交易和承诺事项 - 2017年度日常关联交易预计总金额为1.26亿元人民币[123] - 关联交易中采购计算机硬件与软件金额为1500万元人民币[123] - 互相提供证券和金融服务金额为9600万元人民币[123] - 其他日常关联交易金额为1500万元人民币[123] - 与上海京慧城国际贸易有限公司关联交易金额为900.93万元人民币，占同类交易比例56.48%[126] - 与北大方正集团财务有限公司关联交易金额为240万元人民币，占同类交易比例15.05%[126] - 报告期内未披露关联交易合计金额为1140.93万元人民币[126] 诉讼和或有事项 - 民族证券及营业部共有8项租赁的经营用房未能提供出租方产权证明[108] - 民族证券承租的57处房产中56项未办理租赁备案手续[108] - 民族证券对外出租的13处房产皆未办理租赁备案手续[108] - 民族证券持有湖北洪湖生态农业股份有限公司股票124.3万股，市值2,300,382.50元[108] - 民族证券持有黑龙江省科利华网络股份有限公司股票21万股，市值325,500.00元[108] - 方正证券涉及与东营中拓投资有限公司合同纠纷，金额13,016,711.05元[110] - 民族证券涉及与四川圣达集团有限公司债权交易合同纠纷，金额80,000,000元[111] - 民族证券涉及与中国农业银行辽宁省分行合同纠纷，金额140,717,612元[111] - 东营中拓诉公司合同纠纷案一审判决公司返还13,016,711.05元[112] - 民族证券持有12圣达债8000万元按和解协议可获偿付6,718.4万元[114] - 四川圣达集团需处置7800万股四川圣达水电股权及1000万股长城动漫流通A股[114] - 农行辽宁分行诉民族证券要求支付本息14,071.7612万元（本金2,572.76万元+利息11,499.0012万元）[115] - 农行辽宁分行另要求民族证券承担诉讼费15万元[115] - 刘冬成融资融券纠纷案索赔金额变更为2,587.4916万元[119] - 方正证券因信披违规被证监会处以60万元罚款[121] - 方正集团因未配合信披被处以60万元罚款[121] - 方正集团因未披露持股事项被另处60万元罚款[121] - 公司预计应付委托理财纠纷案本金及利息约2.62亿元[189] - 公司因信息披露违规被处以60万元罚款[190] 资本运作和投资活动 - 公司对方正证券（香港）金融控股有限公司增资3亿港元，累计注册资本达4亿港元[147] - 公司对方正证券投资有限公司增资6亿元人民币，增资后注册资本为9亿元人民币[148] - 公司对方正和生投资有限责任公司减资8亿元人民币，注册资本由17亿元减少至9亿元[148] - 公司及控股子公司年度对外捐赠额度上限设定为合并报表上一年度净利润的2%[148] - 公司非公开发行债券"14方正债"余额300,000万元，利率7.00%，到期日2019年4月28日[170] - 公司非公开发行债券"16方正C1"余额1,000,000万元，利率4.43%，到期日2021年2月19日[170] - 公司按时履行各期债券年度付息及到期还本付息义务，利息偿付率100%[180][185] 精准扶贫和社会责任 - 公司承担（或参与）了跨越9省（自治区）涉及11个国家级贫困县（地区）的精准扶贫任务[131] - 报告期内公司与宁夏隆德县、湖北秭归县、麻城市、保康县签订了扶贫战略合作协议[131] - 方正中期期货与陕西延长县、河北大名县签署了帮扶合作协议，并入选上海期货交易所试点项目[131] - 公司选派10位干部到签约县任挂职副县长、金融办副主任[132] - 公司及子公司完成产业