财务业绩：收入和利润（同比） - 智能车模产品收入为人民币185,762千元，同比下降11.4%[28] - 智能互动玩具收入为人民币27,222千元，同比下降4.3%[28] - 传统玩具收入为人民币77,531千元，同比下降8.5%[28] - 防疫用品收入为人民币5,398千元[28] - 公司毛利从FY2019的人民币122.2百万元下降18.0%至FY2020的人民币100.2百万元[40] - 公司毛利率从FY2019的37.5%下降3.7个百分点至FY2020的33.8%[40] - 公司净利润从FY2019的人民币51.8百万元下降29.4%至FY2020的人民币36.6百万元[40] - 公司净利润率从FY2019的10.9%下降至FY2020的8.2%[40] - 公司经调整后净利润率（剔除上市一次性开支）为FY2020的12.4%（FY2019：15.9%）[40] 财务业绩：成本和费用（同比） - 公司销售开支从FY2019的人民币20.0百万元下降9.5%至FY2020的人民币18.1百万元[40] - 行政开支减少13.8%，从2019财年约5220万元降至2020财年约4500万元[42] - 所得税开支减少31.8%，从2019财年约1290万元降至2020财年约880万元[42] 业务线表现 - 公司Kidztech品牌产品收益占比从FY2019的46.0%上升至FY2020的67.1%[36] - 公司联合品牌产品收益占比从FY2019的45.3%下降至FY2020的23.6%[36] - 公司海外客户品牌产品收益占比从FY2019的8.7%微升至FY2020的9.3%[36] - 公司于2020年5月获得Pac-Man品牌许可，有效期至2023年4月[36] 地区市场表现 - 中国是公司最大市场，贡献收益约65.6%[24] - 中国市场中约47.7%收益通过出口型批发商间接销往海外[24] - 中国市场约17.9%收益通过内销型批发商和零售商实现[24] - 欧洲市场贡献收益约10.8%[24] - 北美市场贡献收益约18.0%[24] - 亚洲（不包括中国）贡献收益约3.9%[24] 运营策略与调整 - 公司调整欧美销售策略以应对COVID-19疫情影响[11] - 公司投入资源与中国出口型批发商发展业务关系[11] - 公司配置更多资源以自有"kidztech"品牌扩大国内销售[11] - 公司加强产品开发能力以满足最终客户需求[13] - 公司投入更多资源进行市场研究以增强对全球趋势的敏感性[13] - 公司聘用额外工程师和质量保证人员以增强质量控制[13] - 公司加强质量标准和程序[13] - 公司进一步部署资源用于产品设计和开发[13] - 公司致力于保持整体业务稳健发展[11] 未来业务指引 - 公司将继续优先关注海外市场，维持并巩固现有直接海外客户关系，同时扩大客户基础[64] - 公司计划通过专注中国出口型批发商和中国零售商来加强、扩展及多样化客户基础[64] - 公司将通过持续开发新产品和全球授权策略实现产品多样化[64] - 公司计划扩大生产能力并提高生产效率[64] - 公司将配置更多资源来扩大国内销售[64] 财务健康状况 - 资本负债比率从2019年末47.4%改善至2020年末36.8%[42] - 现金及现金等价物从2019年末约1.166亿元增至2020年末约1.324亿元[45] - 经营现金流从2019财年净流入约6250万元转为2020财年净流出约1450万元[45] - 存货周转天数从2019财年86.3天增加至2020财年107.5天[45] - 贸易应收款项从2019年末约6020万元增至2020年末约7780万元[45] - 贸易及其他应付款项增加10.7%，从2019年末约5110万元增至2020年末约5660万元[45] - 贸易应付账款周转天数从2019财年41.2天大幅增加至2020财年66.4天[45] - 速动比率从2019年末1.1提升至2020年末1.5[42] - 银行及其他借款总额约为人民币1.559亿元，全部须按要求偿还[47] - 加权平均实际利率为4.7%，较2019年的6.1%下降140个基点[47] - 资本承担总额约为人民币2370万元，较2019年的5990万元下降60.4%[51] - 已发行普通股520,886,000股，较2019年的431,600,000股增长20.7%[47] 公司治理与董事会 - 董事会主席余煌先生同时担任集团行政总裁，董事会认为现有架构有利于快速有效决策[66] - 董事会将定期检讨委任不同人士担任主席和行政总裁的需要[66] - 董事会由7名董事组成包括3名执行董事1名非执行董事和3名独立非执行董事[74] - 独立非执行董事占比42.9%满足上市规则不低于三分之一的要求[74] - 董事会年龄范围在35岁至58岁之间[77] - 性别多元化包括4名男性董事和3名女性董事[77] - 2020财年董事会召开4次会议讨论运营和业务发展[85] - 所有独立非执行董事出席董事会会议率为100%[86] - 审计委员会召开2次会议独立非执行董事出席率为100%[86] - 薪酬委员会召开1次会议相关董事出席率为100%[86] - 提名委员会召开1次会议相关董事出席率为100%[86] - 股东周年大会出席率除倪彦龙先生外均为100%[86] - 三名董事（倪彦龙、郑静云、赵卫卫）将于2021年5月27日股东周年大会上退任并寻求连任[92][94] - 所有七名董事在2020财政年度均参加了企业管治及监管发展相关培训[98][99] 委员会运作 - 审计委员会在2020财政年度举行2次会议[103] - 薪酬委员会在2020财政年度举行1次会议[105] - 审计委员会由三名独立非执行董事组成（赵卫卫、刘曼、何卫东）[99] - 薪酬委员会由两名独立非执行董事（刘曼、何卫东）和一名执行董事（贝烈亮）组成[104][108] - 提名委员会举行一次会议以检讨董事会结构及评估独立非执行董事独立性[114][121] - 审核委员会定期审阅公司财务控制、风险管理和内部监控制度[126][128] 内部监控与风险管理 - 内部审计职能每年进行一次风险管理及内部监控系统有效性审查[117][123] - 董事会认为内部监控及风险管理制度在全面性、实用性及有效性方面均属充分[120][123] - 外汇风险主要来自集团内美元交易及港元计值的上市开支[54] - 集团资金主要来源于经营活动现金流和银行借款[54] - 截至2020年末无重大或然负债[50] 董事及高管交易与合规 - 执行董事贝烈亮先生于2020年7月22日及23日出售合共300,000股股份[69] - 上述股份交易发生在禁售期内且未通知公司主席，属无意违规[69] - 公司发现违规后于2020年7月27日披露了该权益变动[69] - 公司已采纳《标准守则》作为董事及高级管理层进行证券交易的行为准则[95] - 所有董事确认在有关期间内均已遵守《标准守则》[95] - 公司高级管理层在有关期间内未发现违反《标准守则》的情况[95] 高管与关键人员背景 - 执行董事余煌先生拥有超过12年玩具制造和销售行业经验[145][147] - 执行董事贝烈亮先生拥有超过20年玩具制造和销售行业经验[148] - 倪彦龙45岁于2019年11月获委任执行董事并担任集团副总经理[150] - 郑静云46岁于2019年11月获委任非执行董事负责业务策略咨询[150] - 何卫东58岁于2020年2月获委任独立非执行董事拥有20年企业及投资管理经验[150][153] - 刘曼35岁于2020年2月获委任独立非执行董事2018年获深交所上市公司独立董事资格[154] - 赵卫卫39岁于2020年2月获委任独立非执行董事2009年成为中国注册会计师[154] - 何卫东2018年获深圳证券交易所上市公司独立董事资格[153] - 刘曼持有法律专业资格证及深交所独立董事资格[154] - 赵卫卫2016年成为中国执业税务师[154] - 赵卫卫持有中央民族大学会计学士及工商管理硕士学位[154] - 刘曼持有华中科技大学法学学士及武汉大学经济法硕士学位[154] - 公司财务总监伍德秒先生34岁，拥有10年会计财务经验，2013年成为中国注册会计师[156] - 财务总监于2015年3月加入公司担任财务副总监，2015年9月晋升为财务总监[156] - 副总经理曹雪莲女士34岁，负责公司秘书事宜、投资者关系及法律职能[156] - 曹雪莲女士2015年4月加入公司担任董事会秘书，2017年8月起担任副总经理[156] - 联秘顾菁芬女士51岁，拥有20年公司秘书经验，现任7家港股上市公司秘书[160] - 顾菁芬女士为香港特许秘书公会及英国特许公司治理公会会士[161] 股东回报与股息政策 - 董事会建议派发2020财年每股0.018港元末期股息，总额约937.6万港元（约合人民币789.5万元），占年度净利润的33%[167] - 公司可供股东分配的储备金截至2020年12月31日约为人民币3.8亿元（379,954,000元）[175] - 股东名册将于2021年5月24日至27日及6月3日至4日暂停办理股份过户登记[167] - 末期股息预计于2021年6月18日派发，以2021年6月4日登记股东为准[167] 购股权计划 - 2020年2月13日有条件采纳购股权计划，覆盖员工、董事、供应商等八类参与者[178][180] - 购股权计划下可发行股份总数上限为上市日已发行股份的10%，即52,000,000股[184][185] - 任何12个月期间向单一承授人发行的股份不得超过当时已发行股份的1%[184][185] - 购股权认购价不得低于(i)授出日收市价(ii)前五个营业日平均收市价(iii)股份面值中的最高者[186][188] - 接受购股权授予需支付象征式代价1港元[186][188] - 购股权计划有效期最长不超过采纳之日起10年[187][188] - 截至2020年12月31日购股权计划剩余有效期约为8年11个月[187][188] - 截至2020年12月31日尚未授予任何购股权[184][185] 股权结构与主要股东 - 董事余煌通过控股公司持有206,946,667股，占总股本39.73%[192][194] - 董事贝烈亮通过控股公司持有21,080,000股，占总股本4.05%[192][194] - 董事郑静云通过配偶权益持有35,966,667股，占总股本6.90%[192][194] - 截至2020年12月31日，主要股东及实体持有公司股份或相关股份的权益或淡仓需根据证券及期货条例披露[200] 信息披露与股东沟通 - 公司根据证券及期货条例和上市规则在合理切实可行范围内尽快披露内幕消息[127][128] - 股东会议所有决议将按上市规则以投票方式表决[130] - 公司已采纳股东沟通政策，欢迎股东、投资者及所有持份者查询[142] - 最新公司章程细则自2020年3月18日起生效[142] - 公司网站(www.kidztech.net)提供业务运营最新消息和资料[142] - 公司股份过户登记处负责处理股权及股份转让相关查询[142] - 权益或淡仓的披露依据证券及期货条例第XV部第2及3分部条款[200] - 公司需根据证券及期货条例第336条存置登记册记录相关权益[200] - 权益披露涵盖股份及相关股份[200] - 淡仓披露涵盖股份及相关股份[200] - 权益或淡仓可通过公司登记册或其他通知方式获知[200] - 披露要求基于董事所知信息[200] - 证券及期货条例第XV部规范权益披露[200] - 第336条要求公司存置权益登记册[200] 股东大会安排 - 下一次年度股东大会将于2021年5月27日星期四举行[131] - 股东大会通知将在会议前至少20个营业日发送给股东[131] - 公司下届股东周年大会将于2021年5月27日举行[132] - 持有不少于公司缴足股本十分之一(10%)的股东可书面要求召开股东特别大会[135][138] - 股东特别大会须在股东要求后两个月内举行[135][138] - 董事会应在收到股东要求后21天内召开股东特别大会[135][138] 公司核心业务 - 公司主要设计、开发、制造和销售高品质智能车模、智能互动式玩具及传统玩具[165] - 公司产品采用原品牌制造、ODM及OEM模式制造[165] - 公司产品包括自有"奇士达"品牌、与知名汽车制造商/娱乐角色/玩具品牌所有者的联合品牌产品[165] - 公司产品还包括为海外客户ODM/OEM制造并使用客户品牌的产品[165] 员工与福利 - 员工总数665人，较2019年的821人减少19.0%[60] - 香港员工强积金供款比例为雇员收入的5%，每月供款上限1500港元[60] - 集团参与中国住房公积金及社保计划，按特定比例从雇员薪资中缴款[60] 审计与核数 - 核数师酬金总额为人民币1600千元[130] - 公司秘书参加不少于15小时相关专业培训[115][122] 财务报告参考 - 五年财务业绩及资产负债概要参见年报第120页[169][171] - 物业、厂房及设备变动详情参见合并财务报表附注15[170][172] - 股本变动详情参见合并财务报表附注28[173] - 储备金变动详情参见合并财务报表附注29[175] 公司上市里程碑 - 公司于2020年3月18日在香港联交所主板成功上市[11]