收入和利润（同比环比） - 公司收益为1478万港元，同比下降11.6%[31] - 期内亏损2400万港元，去年同期为盈利1473.5万港元[31] - 每股亏损0.076港元[31] - 2020年上半年公司录得亏损2400万港元，而2019年同期为盈利1470万港元[48] - 公司2020年上半年收益为1478万港元，较2019年同期的1671.7万港元下降11.6%[59] - 2020年上半年本公司股权拥有人应占亏损2400万港元，2019年同期溢利1473.5万港元[73] - 公司股权拥有人应占全面开支总额为约2920万港元，相比2019年同期1470万港元的收益转盈为亏[144] 成本和费用（同比环比） - 融资成本中银行贷款利息支出为122.2万港元[62] - 税前亏损包含物业折旧251万港元[62] - 香港利得税支出为143.2万港元[62] - 中国内地企业所得税支出为2.4万港元[62] - 公司2020年上半年支付利息122.2万港元，与2019年同期的125.3万港元基本持平[52] - 员工成本为110万港元，相比2019年同期的140万港元下降21.4%[152] 各条业务线表现 - 香港港岛商业物业收益为822.5万港元，同比下降16.4%[59] - 香港九龙商业物业收益为324.9万港元，同比下降8.0%[59] - 香港九龙住宅物业收益为168.7万港元，同比小幅增长2.6%[59] - 香港九龙工业物业收益为139.5万港元，同比下降2.7%[59] - 中国深圳商业物业收益为22.4万港元[59] - 第2号保留物业（东莞工业园）2020年上半年租金收入约70万港元[184] - 投资物业出租率维持在99.9%的高水平[139] - 总租金收入从2019年同期的约1670万港元下降至本期间的约1480万港元，减少11.6%[139] 各地区表现 - 香港港岛商业物业收益为822.5万港元，同比下降16.4%[59] - 香港九龙商业物业收益为324.9万港元，同比下降8.0%[59] - 香港九龙住宅物业收益为168.7万港元，同比小幅增长2.6%[59] - 香港九龙工业物业收益为139.5万港元，同比下降2.7%[59] - 中国深圳商业物业收益为22.4万港元[59] - 第2号保留物业（东莞工业园）2020年上半年租金收入约70万港元[184] - 香港土地投资物业账面值从100.66亿港元减少至97.38亿港元[81] - 中国内地土地投资物业账面值从855万港元微减至845.6万港元[81] 管理层讨论和指引 - 公司预计2020年下半年租金收入将进一步减少[142] - 公司维持保守的财务政策，目前无重大投资或资本资产收购计划[142] - 公司通过基金投资继续积累物业重建经验，看好长期回报潜力[142] - 公司可能寻求香港以外的投资机会以维持竞争力[142] - 公司未进行重大附属公司及联营公司收购或出售[152] - 公司财务政策保守，现金主要以港元短期存款形式持有[152] - 公司未使用任何金融工具进行对冲操作[152] 现金流表现 - 2020年上半年经营活动产生现金净额514万港元，较2019年同期的1054.7万港元下降51.3%[52] - 期末现金及现金等价物大幅增加至4001.5万港元，较期初847.3万港元增长372.3%[52] - 公司2020年上半年获得新银行贷款3500万港元，而2019年同期为1000万港元[52] - 投资活动产生现金43万港元，主要来自利息收入，较2019年同期的759万港元大幅下降[52] - 融资活动产生现金2635.9万港元，主要来自新银行贷款，而2019年同期为现金流出684.1万港元[52] - 公司2020年上半年未支付股息，而2019年同期支付股息772.4万港元[52] - 银行存款及现金大幅增至约4000万港元，较2019年底的850万港元增长370.6%[147] 投资物业表现 - 投资物业公平值变动净亏损3290.4万港元[31] - 投资物业价值为9.82亿港元[35] - 投资物业公平值从2019年末101.51亿港元减少至2020年6月末98.22亿港元，减少3.29亿港元[77] - 公司投资性房地产采用公允价值模型计量并分类为投资物业[86] - 投资物业总市值从2019年12月31日的约10.151亿港元下降至2020年6月30日的约9.822亿港元，减少约3290万港元[139] - 投资物业公平值净减少约3290万港元[139] - 抵押投资物业账面值减少至约3.129亿港元，较2019年底的4.989亿港元下降37.3%[147] - 抵押投资物业价值降至约2.994亿港元，较2019年底的4.851亿港元下降38.3%[149] 融资和贷款 - 银行贷款总额为9767.3万港元[38][41] - 公司2020年上半年获得新银行贷款3500万港元，而2019年同期为1000万港元[52] - 融资活动产生现金2635.9万港元，主要来自新银行贷款，而2019年同期为现金流出684.1万港元[52] - 银行贷款总额从7013.1万港元增至9771.3万港元，增长39.3%[110] - 一年内到期的银行贷款从1977.7万港元增至3208.1万港元，增长62.2%[110] - 银行贷款实际利率区间从2.25%-4.62%收窄至2.14%-3.00%[113][115] - 以投资物业抵押的贷款从6774.3万港元增至9563.1万港元，增长41.2%[114][116] - 抵押贷款对应的投资物业账面值从4.851亿港元降至2.993亿港元，下降38.3%[114][116] - 银行贷款账面值增至约9770万港元，较2019年底的7010万港元增长39.4%[147] - 约4810万港元(48.2%)银行贷款需一年内偿还，较2019年底的1980万港元(28.2%)显著增加[147] - 总负债权益比率升至10.2%，较2019年底的7.1%上升3.1个百分点[149] - 可用未动用银行贷款额度增至4500万港元，较2019年底的4000万港元增长12.5%[147] 投资活动 - 指定按公平值计入其他全面收益之股本工具投资价值为3352.4万港元[36] - 指定为按公允价值计入其他全面收益的股本工具投资额为33,524千港元（未经审计），较2019年末38,755千港元下降13.5%[89] - 非上市股本投资代表开曼群岛私人有限合伙实体股权，被指定为FVOCI科目[90][92] - 公允价值估值分别由汇来评估（2020年6月）和中衍评值（2019年12月）两家独立机构完成[90][93][94] - 基金投资公平值从2019年12月31日的约3880万港元下降至2020年6月30日的约3350万港元，减少约530万港元[139] - 公司持有约4000万港元资本承诺用于基金投资[149] - 公司未赎回购买或出售任何上市证券[198] 资产和权益变动 - 资产净值为9.53亿港元[42] - 总权益为9.53亿港元[44] - 公司股东应占权益从2019年6月30日的10.93亿港元下降至2020年6月30日的9.53亿港元，减少1.4亿港元[48] - 公司总权益下降至约9.535亿港元，较2019年底的9.827亿港元减少2.97%[147] 税务事项 - 香港利得税标准税率16.5%，但一子公司首200万港元应课税溢利按8.25%缴税，超出部分按16.5%缴税[65][67] - 中国内地租金收入按总额10%缴纳企业所得税[65][68] - 土地增值税按增值部分（销售收入减相关直接成本）的30%至60%税率缴纳[65][69] - 中国内地物业资本收益按估计净收益（销售所得减相关成本）的10%计提企业所得税[66][70] - 递延税项负债从678.9万港元增至696.3万港元，增长2.6%[120] - 未动用税项亏损保持49.2万港元不变[121][122] - 已确认递延税项资产的亏损额保持9万港元不变[121][122] 租赁业务 - 公司作为出租人持有的投资物业未来最低租赁收款总额为43,612千港元（2020年6月30日），其中一年内到期的部分为26,840千港元[133] - 公司作为出租人持有的投资物业未来最低租赁收款中第二至第五年到期的部分为16,772千港元（2020年6月30日）[133] - 公司向关联方（董事儿子控制的企业）出租工业物业获得租金收入648,000港元（2020年上半年）[134] - 公司持有来自关联方租赁的租金押金324,000港元（2020年6月30日）[134] - 公司持有物业的租赁合约期限为1至5年[133] - 应收租金总额为968千港元（未经审计），较2019年末419千港元增长131%[95][98] - 逾期应收租金账面价值为968千港元（2019年末：419千港元），未计提减值拨备[101][104] 公司股本和股东结构 - 公司已发行及缴足普通股股本为386,175,758股，对应金额3,861,757港元（约3.862百万港元）[125] - 公司法定授权股本为1,000,000,000股（每股面值0.01港元），对应金额10,000,000港元[125] - 公司股本在2020年上半年无变动[125] - 普通股加权平均股数为386,175,758股[75] - 董事周彩花通过配偶权益持有278,355,324股，占总股本72.18%[157][163] - 董事黄少华持有3,861,757股，占总股本0.999%[157] - 董事王敏莉持有3,871,395股，占总股本1.002%[157] - Bright Asia持有公司72.08%的已发行股份，是公司的控股公司[167] - 周彩花女士通过配偶权益持有Bright Asia的60%股权[167] - 黄少华女士实益持有Bright Asia的20%股权，对应2,000股普通股[167] - 周焕燕女士实益持有Bright Asia的20%股权，对应2,000股普通股[167] - Bright Asia持有公司已发行股份278,355,324股，占公司总股本72.08%[182] - 周德雄先生及其配偶合计持有公司股份278,741,499股，占公司总股本72.18%[182] - 公司截至2020年6月30日已发行股份总数为386,175,758股[182] 购股权计划 - 公司购股权计划可发行股份上限为已发行股份面值的10%[170] - 截至中期报告日，购股权计划下可发行股份数量为38,617,575股，占已发行股份的10%[170] - 任何12个月内授予单一承授人的购股权行使后发行股份不得超过已发行股份的1%[170] - 超额授予购股权需获得股东大会批准[170] - 购股权计划授予总额为11,971,446份，其中8,109,689份截至2020年6月30日仍未行使[175] - 购股权行使价为每股1.254港元，授予日期为2016年12月16日[176] - 股份在授予前一日（2016年12月15日）收盘价为1.24港元[176] - 执行董事周彩花持有386,175份未行使购股权，公允价值为250,507港元[176] - 执行董事黄少华持有3,861,757份未行使购股权，公允价值为2,505,070港元[176] - 执行董事Wong Vivien Man-Li持有3,861,757份未行使购股权，公允价值为2,505,070港元[176] - 2020年上半年未授予任何新购股权[175][177] - 购股权行使期为2016年12月16日至2026年12月15日[176] - 购股权计划有效期为2015年3月31日起10年[172] - 购股权授予需支付1.00港元作为对价[172] 关联方交易和竞争 - 公司向关联方（董事儿子控制的企业）出租工业物业获得租金收入648,000港元（2020年上半年）[134] - 公司持有来自关联方租赁的租金押金324,000港元（2020年6月30日）[134] - 控股股东确认遵守2013年非竞争契据[192][194] - 公司声明与控股股东的物业竞争不激烈[189] - 公司董事在香港持有5处商业物业，可销售楼面面积合计约3,310平方英尺[187] - 个人投资物业总公平值约2.215亿港元[189] - 个人投资租金收入总额约280万港元[189] 物业资产详情 - 第2号保留物业（东莞工业园）总建筑面积约30,537.05平方米（328,700.83平方英尺）[184] - 第2号保留物业截至2020年6月30日公平值约3,910万港元[184] - 第1号保留物业（云浮工业园）总建筑面积约11,719.51平方米（126,148.81平方英尺）[184] - 东莞住宅物业可销售楼面面积1,553平方米（约16,716平方呎）[189] - 东莞另一住宅物业可销售楼面面积1,890平方米（约20,344平方呎）[189] - 租赁土地及楼宇抵押物账面值约为1350万港元，较2019年底的1380万港元略有下降[149] - 九龙万安街27号物业存在屋顶门建筑令[196] 其他财务数据 - 银行结存及现金为701.5万港元[37] - 期末现金及现金等价物中定期存款占3300万港元，银行结余及现金为701.5万港元[52] - 其他应收款项、按金及预付款项为474千港元（未经审计），较2019年末746千港元下降36.5%[95] - 其他应付款项及已收租金按金总额从1413万港元减少至1114.1万港元，下降21.1%[110] - 应计开支从529.8万港元大幅下降至217.1万港元，降幅达59%[110] - 银行活期存款利率范围为0.00%-0.001%/年（与2019年末持平）[102][105] - 定期银行存款利率为1.35%-1.85%/年，期限为三个月或以下[102][105] - 截至2020年6月30日，公司共有7名员工，与2019年12月31日持平[152] 公司治理和合规 - 审核委员会由三位独立非执行董事组成[198] - 公司持续遵守企业管治守则所有适用条文[198] - 公司未支付2020年中期股息（2019年同期：无）[154][155] - 2018年度末期股息每股0.02港元共772.4万港元已于2019年上半年支付，2020年上半年无中期股息派发[75][76] - 公司于2020年上半年未新增任何物业、厂房及设备（2019年同期：无新增）[88] - 公司采用第三层级（Level 3）公允价值计量，主要输入参数包括总开发价值及50%的楼层调整因子[128] - 公司在2020年上半年各级公允价值计量之间无转移[129] 公司基本信息 - 永利地产发展有限公司于百慕达注册成立，股份代号为864[200] - 公司名称为WING LEE PROPERTY INVESTMENTS LIMITED[200] - 报告期为2020年中期报告[199][200] - 报告发布日期为2020年8月17日[199] - 公司法律性质为有限责任公司[200] - 报告同时提供中英文版本[199][200] - 报告编号为40 Interim Report 2020[199] - 公司中文名称为永利地产发展有限公司[200] - 报告标注"仅供识别"用途[200] - 公司主营业务为物业投资[200]