公司概况 - 公司前身为广州遇见小面餐饮管理有限公司，2023 年 9 月 7 日改制为股份有限公司，2014 年 2 月 14 日成立[159] - 每股 H 股面值为人民币 0.02 元[11] - 截至最后实际可行日期，淮安创韬持有公司已发行股份总数约 49.04%[133] 市场地位 - 2024 年公司为中国第四大中式面馆经营者，市场份额为 0.5%，在整体中式快餐市场排名第十三，市场份额为 0.14%[39] - 2024 年中式面馆市场占中国整体中式快餐市场份额约为 29.8%，中式快餐市场占中国整体餐饮服务市场约 17.6%，中式快餐市场前五名参与者合共占约 3.0%市场份额[39] - 按 2024 年总商品交易额计，中式面馆市场前五名参与者占市场份额的 2.9%[81] 餐厅情况 - 公司餐厅网络包括中国内地 22 个城市的 440 家餐厅及香港 11 家餐厅，有 101 家新餐厅处于开业前筹备中[39] - 公司餐厅数量从往绩记录期初的 133 家增长 239.1%至 451 家[49] - 自 2025 年 6 月 30 日至最后实际可行日期，公司开设 40 家新餐厅，其中 32 家直营、8 家特许经营[150] 业绩数据 - 2022 - 2025 年收入分别为 4.18096 亿、8.00514 亿、11.54434 亿、7.03185 亿元，年复合增长率为 66.2%[92][98] - 2022 - 2025 年所用原材料及耗材成本分别为 1.60138 亿、2.9027 亿、3.95701 亿、2.20932 亿元[92] - 2022 - 2025 年员工成本分别为 1.09264 亿、1.75194 亿、2.65062 亿、1.58797 亿元[92] 财务指标 - 2022 - 2025 年除税前利润/（亏损）分别为 - 4814.5 万、5713.8 万、7488.1 万、5229.6 万元[94] - 2022 - 2025 年年/期内利润/（亏损）分别为 - 3597.3 万、4591.4 万、6070 万、4183.4 万元[94] - 2022 - 2025 年经调整净利润率分别为 - 8.4%、5.9%、5.5%、7.4%[98] 未来展望 - 2025 - 2029 年中国中式面馆市场总商品交易额预计达 5100 亿元，年复合增长率为 10.9%[47] - 2025 - 2029 年中国以川渝风味为主的中式面馆市场总商品交易额预计达 1357 亿元，年复合增长率为 13.2%[47] - 随着特许经营餐厅占餐厅总数的比例增加，公司开设餐厅所需支出将减少，预计将改善流动负债净额状况[118] 其他要点 - 公司产品已扩展到各种辣与不辣的菜品，涵盖面条、米饭、小吃和饮料[42] - 公司创建适合全人群、全时段、全场景的多元化经营模式，结合直营和特许经营，有 66 家餐厅实行 24 小时运营[43] - 公司为各环节开发出高度标准化、体系化及数字化的管理体系，对直营和特许经营餐厅实行总部集中化管理[44]