发行与收购相关 - 本次向特定对象发行股票，认购股数不超139,888,845股，不超发行前山高环能总股本30%[11] - 按发行数量上限计算，发行完成后收购人及相关信息披露义务人持有山高环能权益将超30%，触发要约收购义务[5] - 山高产投承诺三十六个月内不转让本次交易中上市公司向其发行的新股[6] - 本次收购涉及的向特定对象发行股票事项已通过相关审议，尚需经深交所审核通过，并经中国证监会作出同意注册的决定[6] - 山高产投认购不超139,888,845股，认购金额不超7.18亿元[55] - 本次发行完成后山高产投持股占比23.08%，收购人及信披义务人合计持股占比41.68%[55] - 本次收购前山高光伏、红牛壹号基金、山高禹阳合计持股24.18%[55] - 山高产投认购价每股5.13元[59] - 山高产投认购股票自发行结束之日起36个月内不得转让[50] - 山高光伏、红牛壹号基金、山高禹阳已持股份自发行结束之日起18个月内不得转让[50] 公司财务数据 - 山高产投2024年总资产349,817.10万元，总负债221,312.24万元，资产负债率63.27%[28] - 山高产投2024年营业收入147,242.95万元，净利润3,960.09万元，净资产收益率3.13%[28] - 红牛壹号基金2024年总资产10,336.71万元，总负债21.13万元，净资产收益率 -6.42%，资产负债率0.20%[32][34] - 红牛壹号基金2024年归属于母公司股东的净利润 -684.61万元[32] - 山高禹阳2024年总资产10,837.35万元，总负债11,893.95万元，资产负债率109.75%[35] - 山高禹阳2024年归属于母公司股东的净利润33.82万元[35] - 截至2025年3月31日，上市公司合并长短期借款19.83亿元，长期应付款7.03亿元，资产负债率72.06%[44] - 2022年末、2023年末、2024年末和2025年3月末，上市公司资产负债率分别为73.50%、73.29%、72.27%、72.06%[46] 公司股权结构 - 山高产投股东为山东高速集团，持股比例100%[14] - 山高光伏股东为山高新能源集团有限公司和天津富清投资有限公司，持股比例分别为51%、49%[15] - 山高光伏持有红牛壹号基金99.96%份额，持有山高禹阳99.99%份额[16] - 山东高速集团对山东高速股份有限公司持股70.57%，对山东高速路桥集团股份有限公司持股55.68%，对威海银行股份有限公司持股43.72%，对山东高速建设持股92.37%[25] 未来展望 - 本次收购目的包括增强上市公司资金实力、优化资本结构、提升国有股东持股比例[44][46][47] - 本次向特定对象发行股票为公司可持续发展提供资金保障，降低资产负债率，巩固国有股东控股地位[45][46][48] - 截至报告签署日，除本次收购，收购人及信息披露义务人暂无未来12个月增持或处置上市公司股份计划[49] 其他 - 上市公司聚焦固废处理与再生能源领域，已在近二十个主要城市实现项目网络化布局[44] - 2025年5月27日山高产投董事会决议通过本次交易方案[50] - 2025年8月18日山高环能临时股东大会审议通过本次交易相关议案[51] - 2025年3月21日，收购人副总经理黄振兴配偶李方买入1200股，成交价格5.81元/股[116] - 2025年4月8日，李方买入500股，成交价格4.72元/股[116] - 2025年7月8日，李方卖出1700股，成交价格6.60元/股[116] - 截至《收购报告书》签署日，李方已将交易收益交予上市公司[119]