公司基本信息 - 发行人注册资本为26,950.6430万元[12] - 公司认定为无实际控制人，第一大股东持股比例低于30%[102] 业绩数据 - 2022 - 2024年度归属于母公司所有者的净利润分别为11,956.33万元、12,167.69万元和13,771.40万元，平均可分配利润为12,631.81万元[31][35] - 2022年末、2023年末、2024年末和2025年3月末，公司资产负债率（合并口径）分别为32.08%、32.75%、31.34%和30.61%[38][82] - 2022 - 2024年度和2025年1 - 3月，公司经营活动产生的现金流量净额分别为19,792.00万元、10,818.31万元、4,992.60万元和 - 14,124.14万元[38][82] - 2024年1 - 3月公司经营活动产生的现金流量净额为 - 22,728.41万元[38][82] - 2024年度主营业务收入为233067.29万元，假设未来保持不变[95][97] - 报告期各期末，应收账款账面价值分别为26377.64万元、44687.85万元、60277.29万元和60522.28万元，占营业收入比例分别为13.22%、20.06%、25.86%和35.73%[103] - 报告期各期，主营业务毛利率分别为65.32%、61.91%、58.25%和59.68%[104] - 报告期内，向前五大供应商合计采购额分别为21506.74万元、22550.43万元、23048.34万元和3326.90万元，占采购总额比例分别为51.80%、42.94%、37.29%和37.69%[105] - 2024年1 - 6月，数智技术服务、自研数智软件产品、数智一体化软硬件解决方案收入分别为48266.87万元、26270.67万元、25857.12万元，合计100394.66万元[111] - 2024年7 - 12月，数智技术服务、自研数智软件产品、数智一体化软硬件解决方案收入分别为63104.44万元、39964.61万元、29603.58万元，合计132672.63万元[111] 可转债发行 - 鼎捷数智股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券项目内核于2025年3月19日获通过，兴业证券同意推荐[20] - 本次向不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额为82,766.42万元[83] - 本次发行可转换公司债券用于补充流动资金的比例未超过募集资金总额的30%[83] - 本次发行的可转换公司债券期限为发行之日起6年[59] - 本次发行的可转换公司债券每张面值为人民币100.00元，按面值发行[60] - 初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日公司股票交易均价[63][80] - 可转换公司债券自发行结束之日起六个月后方可转换为公司股票[78][85] - 可转换公司债券主体信用评级为AA，债项信用评级为AA[116] 募投项目 - 本次发行可转换公司债券募集资金将用于建设“鼎捷数智化生态赋能平台”项目和“补充流动资金”[32] - 鼎捷数智化生态赋能平台项目投资金额101,121.30万元，拟使用募集资金68,766.42万元；补充流动资金投资金额14,000.00万元，拟使用募集资金14,000.00万元；合计投资金额115,121.30万元，拟使用募集资金82,766.42万元[56] - 募投项目建成后每年新增折旧和摊销最高金额为13771.83万元，占公司营业收入最高比例为5.36%[95][97] - 募投项目第3 - 6年预计新增营业收入分别为14780.00万元、23746.00万元、30869.80万元、40130.74万元[95] - 募投项目第7 - 10年预计新增营业收入分别为54577.81万元、73134.26万元、96537.22万元、125498.39万元[96] 风险提示 - 募投项目存在无法及时充分实施、预期效益不能实现、新增产能无法消化、研发失败等风险[93][94][98][99] - 公司面临核心技术发展趋势预测不准、技术和产品方向调整不及时、核心技术失密等风险[100][101] - 公司业务具有季节性，主要客户收入及回款集中在下半年，上半年净利润一般少于下半年[107][108] - 公司人力成本占经营成本比重高，人力成本上升可能导致人均利润率下降[104][109] - 公司供应商集中度相对较高，主要供应商变动可能影响生产经营[105] 产品与技术 - 公司推出新一代新型工业互联网平台“鼎捷雅典娜”[117] - 公司具有丰富、完整的产品线，有面向超大型、大型企业集团的T100等系列产品，面向中型企业的E10等系列产品，面向中小企业的易飞、易助等产品[118] - 公司在智能制造领域发展出多款成熟工业软件，包括MES、PLM、APS等系列产品及工业APP产品[118] - 公司对于行业客户不同阶段问题归纳出四个时期，发展出应用价值成熟度模型[120] - 公司发展融合六要素的服务商品库，以实现客户数字化效益为导向提供服务[123]