信用评级 - 2025年主体信用等级由AA降至AA-，评级展望稳定，浙矿转债维持AA-[7] 财务数据 - 2025年3月总资产22.85亿元，2024年为23.64亿元[9] - 2025年1季度营收1.71亿元，同比下滑38.73%[9][17] - 2025年1季度净利润0.18亿元，2024年为0.80亿元[9] - 2025年1季度经营活动现金流净额为 - 0.59亿元[9] - 2024年及2025年1季度归母净利润分别同比下滑25.36%和73.65%[17] - 2024年销售毛利率32.43%，2025年1季度为26.31%[9] - 2024年资产负债率38.95%，2025年3月为36.07%[9] - 2024年存货周转率0.68，明显弱于同业[14] - 2024年公司FFO为0.88亿元，较2023年的0.95亿元略有下降[60] - 2024年公司EBITDA利息保障倍数为10.76[60] - 2025年3月末，公司总债务/总资本为20.70%[60] - 2025年3月货币资金5.79亿元，较2024年6.57亿元有所下降[65] - 2025年3月营业收入1.71亿元，较2024年6.53亿元大幅减少[65] - 2025年3月净利润0.18亿元，较2024年0.80亿元降低[65] - 2025年3月销售毛利率26.31%，较2024年32.43%下降[65] - 2025年3月资产负债率36.07%，较2024年38.95%降低[65] - 2025年总债务/总资本为20.70%，2024年为22.12%[66] - 2025年3月速动比率1.91，现金短期债务比6.65[66] - 2025年3月经营活动现金流净额/净债务为26.05%，2024年为 - 18.64%[66] 募投项目 - 募投项目因行业弱需求周期继续延缓实施进度[17] - 建筑垃圾资源回收利用设备生产基地建设项目（一期）预算1.54亿元，已投资0.87亿元；废旧新能源电池再生利用装备制造示范基地建设项目预算4.06亿元，已投资0.41亿元[44] - 公司将建筑垃圾设备基地达到预定可使用状态的日期延期至2026年3月31日[46] 股权结构 - 控股股东及实际控制人陈利华直接持股比例32.55%，通过君渡投资间接控制公司7.50%股份，其一致行动人各持有公司6.675%股份[22] - 截至2025年6月9日，陈利华及君渡投资分别累计质押股份1100.00万股、210.00万股，占各自所持公司股份的33.79%和28.00%[22] 市场拓展 - 2024年及2025年1季度，公司合计新设5家境内外子公司以及1家进出口贸易公司[22] 行业数据 - 2024年房地产开发投资全年降幅为10.6%，基建项目建设增速放缓至4.4% [25] - 2024年全国砂石产量152亿吨，同比下降9.4%，砂石价格回落10.8% [25] - 外资品牌总市占率约5%，内资中高端品牌合计占据约20%的市场份额，剩余75%的市场被众多中小企业瓜分[30] 业务数据 - 2024年铁矿相关客户销售占比超20%，外销收入占比提升至7.81%[35] - 2024年公司对剩余35% - 45%的货款设有信用期，部分客户回款周期拉长[35] - 2024年破碎设备产量112台（2023年172台），销量144台（2023年201台），产销率128.57%（2023年116.86%）；筛选设备产量474台（2023年603台），销量486台（2023年475台），产销率102.53%（2023年78.77%）[38] - 2024年公司全额确认单个EPC项目收入1.64亿元，带动客户集中度明显提升[37] - 2024年前五大客户销售金额合计33526.22万元，占比51.34%（2023年销售金额合计17442.52万元，占比31.82%）[40] - 2024年破碎设备产能利用率62.21%（2023年66.30%），筛选设备产能利用率70.10%（2023年74.58%）[42] - 2024年EPC项目外购产品增加，前五大供应商集中度降至28.06%[45] 其他 - 截至2025年3月31日，浙矿转债募集资金专项账户余额为2.97亿元[21] - 浙矿转债发行规模和债券余额均为3.20亿元[20] - 截至2024年末，公司坏账准备累计规模0.66亿元，单项计提部分0.22亿元，较上年末显著扩大[47] - 截至2025年3月末，公司受限资产合计0.57亿元，未使用授信额度尚余6.72亿元[47][60] - 2022年1月1日至2025年5月23日公司本部无未结清不良类信贷记录，公开发行债券按时付息无逾期[63] - 截至2025年3月担保客户仅1家，担保余额176万元，或有负债风险敞口下降[64]