募集资金与项目投入 - 本次发行拟募集资金总额不超过17亿元[9] - 项目一拟投入10亿元，项目二拟投入2亿元，项目三拟投入1亿元，上海新材料研究院建设项目拟投入1.5亿元[9] 产能与产量 - 项目二全部建成并达产后预计可形成年产16,000公里电线电缆生产能力，新增产能8,615公里[9][10] - 项目三完成后万马高分子将新增高压电缆绝缘料产品产能2万吨（含副产品）[20] 人员情况 - 截至2024年3月31日，公司员工总数为5,634人，其中技术人员458人[21] - 本次发行募集资金投资项目预计新增人员合计968人[22] 专利与标准 - 截至2024年3月31日公司拥有有效专利676项，2022年参与制订9项国家标准和1项行业标准[25] 收入与利润 - 项目一达产后预计年销售收入为427,283.19万元（不含税），项目二和项目三达产后预计年销售收入分别为41,009.46万元和26,368.99万元[30] - 青岛万马高端装备产业项目（一期）达产后预计净利润21,784.96万元[59][60] 成本与毛利率 - 近三年发行人电力产品毛利率分别为14.56%、12.15%和11.96%，呈下降趋势，项目一预测毛利率为14.16%，高于报告期内电力产品毛利率平均值12.89%[9] - 项目二按产品预估耗用量定额重新估算后，毛利率（达产年）为21.49%，项目三为17.05%[38][40] 市场与行业 - 2017 - 2023年我国风力装机量年均复合增长率17.98%，风力发电量年均复合增长率20.11%[76] - 2017 - 2023年我国光伏装机容量年均复合增长率29.33%，光伏发电量年均复合增长率30.94%[78] 订单与合同 - 截至2024年4月8日，万马专缆确定交易单价的在手订单约为4,656.19万元[92] - 截至2024年4月8日，公司与部分现有储备客户已签订但未执行的框架合同金额约为15,034.39万元，合同合计金额为22,022.48万元[93] 境外业务 - 报告期内境外收入占营业收入比重分别为5.85%、7.94%、10.49%和11.18%，呈上升趋势[144] - 2024年1 - 3月公司境外销售收入合计12,222.61万元[164] 风险提示 - 募投项目实施可能受管理、不可抗力、市场环境等因素影响导致延误或停滞[130] - 募投项目效益受国家产业政策、市场供求等因素影响，可能不及预期[131]