公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年第三季度，公司归属于普通股股东的净利润为4.04亿美元，摊薄后每股收益0.43美元，2021年同期分别为6.24亿美元和0.65美元[167] - 2022年第三季度净利息收入（应税等价基础）为13亿美元，较2021年第三季度增加2.98亿美元；净息差（应税等价基础）为3.53%，2021年第三季度为2.76%[167] - 2022年第三季度信贷损失拨备为1.35亿美元，2021年第三季度为信贷损失收益1.55亿美元[167] - 2022年第三季度净冲销总额为1.1亿美元，占平均贷款的年化比例为0.46%，2021年第三季度分别为3000万美元和0.14%[167] - 截至2022年9月30日，拨备占总贷款（扣除未实现收入）的1.63%，2021年12月31日为1.79%；拨备是不良贷款总额的311%，2021年12月31日为349%[167] - 2022年第三季度非利息收入为6.05亿美元，较2021年第三季度减少4400万美元[167] - 2022年第三季度总非利息支出为12亿美元，较2021年第三季度增加2.32亿美元[167] - 截至2022年9月30日，CET1比率估计为9.29%[168] - 2022年公司预期调整后总收入增长11 - 12%，调整后非利息支出增长4.5 - 5.5%，调整后净冲销与平均贷款比率约为20个基点，有效税率为22 - 23%，期末存款减少50 - 100亿美元[170] - 截至2022年9月30日，公司贷款总额为9.4711亿美元，较2021年末的8.7784亿美元有所增加[175] - 2022年第三季度，总净冲销率升至年化贷款的0.46%，上升29个基点；剔除消费贷款出售影响，调整后净冲销率上升2个基点[196] - 2022年9月30日贷款损失拨备为14.18亿美元，2021年同期为14.28亿美元[201] - 2022年前九个月净冲销额为1.94亿美元，2021年同期为1.60亿美元[201] - 2022年9月30日未使用信贷承诺准备金为1.21亿美元，2021年同期为7100万美元[201] - 2022年9月30日信贷损失拨备为15.39亿美元，2021年同期为14.99亿美元[201] - 期末净贷款余额为947.11亿美元，2021年同期为832.70亿美元[201] - 2022年末信贷损失拨备与净贷款的比率为1.63%，2021年为1.80%[203] - 截至2022年9月30日，总问题债务重组（TDRs）贷款余额为5.84亿美元，信贷损失拨备为6500万美元；2021年12月31日余额为5.18亿美元，拨备为6600万美元[207] - 2022年9月30日，非执行资产为5.11亿美元，2021年12月31日为4.74亿美元；非执行贷款与贷款及非执行贷款持有待售的比例为0.52%，非执行资产与贷款、止赎房产及非执行贷款持有待售的比例为0.54%[209] - 非应计贷款（不含持有待售贷款）2022年期末余额为4.95亿美元，期初余额为4.51亿美元[211] - 2022年9月30日和2021年12月31日，商誉总计均为57亿美元[213] - 2022年9月30日，总存款为135.378亿美元，较2021年末的139.072亿美元减少约37亿美元[216] - 2022年9月30日，长期借款总额为22.74亿美元，2021年12月31日为24.07亿美元，减少约1.33亿美元[217] - 2022年9月30日股东权益为152亿美元，2021年12月31日为183亿美元[219] - 2022年前九个月，净收入使股东权益增加16亿美元，普通股现金股息使股东权益减少5.05亿美元，优先股现金股息使股东权益减少7400万美元，AOCI变动使股东权益减少39亿美元，普通股回购使股东权益减少2.3亿美元[219] - 2022年9月30日，CET1的加回净额约为3.06亿美元，约25个基点，2023年和2024年加回金额将分别减少约1亿美元或10个基点[219] - 2022年9月30日，Regions Financial Corporation的普通股一级资本比率为9.29%，2021年12月31日为9.57%；Tier 1资本比率为10.62%，2021年为11.03%；总资本比率为12.25%，2021年为12.74%；杠杆资本比率为8.48%，2021年为8.08%[220] - 2022年9月30日，Regions Bank的普通股一级资本比率为10.66，2021年12月31日为11.05；Tier 1资本比率为10.66，2021年为11.05；总资本比率为11.96，2021年为12.38[220] - 非GAAP指标中，调整后净贷款冲销占平均贷款的年化百分比为0.19%（2022年）和0.25%[225] - 2022年前九个月，净贷款冲销（GAAP）为1.94亿美元，调整后净贷款冲销（non - GAAP）为1.31亿美元，2021年为1.6亿美元[227] - 2022年前九个月平均贷款（GAAP）为911.12亿美元，2021年为842.14亿美元[227] - 2022年前三季度，公司调整后非利息支出为28.74亿美元，2021年同期为27.31亿美元；调整后净利息收入为34.19亿美元，2021年同期为29.29亿美元；调整后非利息收入为18.29亿美元，2021年同期为18.83亿美元；调整后总收入为52.14亿美元，2021年同期为47.78亿美元[229] - 2022年前三季度，公司GAAP运营杠杆率为 - 1.9%，2021年为0.2%；调整后运营杠杆率为3.9%，2021年为0.3%[229] - 2022年第三季度，公司联邦基金出售和证券回购协议平均余额为100万美元，收益率为2.43%；债务证券平均余额为321.01亿美元，收益率为2.12%；贷款平均余额为946.84亿美元，收益率为4.53%[232] - 2022年前三季度，公司贷款净利息收入含套期保值收入1.88亿美元和净贷款手续费4900万美元；2021年同期含套期保值收入3.14亿美元和净贷款手续费1.08亿美元[234] - 2022年前三季度，公司总存款成本率为0.08%，2021年同期为0.05%[234] - 2022年，FOMC在前三季度将联邦基金利率提高了300个基点，且2022年剩余季度可能继续加息[234] - 2022年第三季度和前三季度，公司净利息收入（应税等价基础）较2021年同期增加，主要因利率上升、贷款平均持续增长、证券投资组合余额增加[234] - 2022年第三季度和前三季度，平均存款余额和成本增加以及PPP豁免收入下降，部分抵消了净利息收入的增长[234] - 2022年，公司应税等价基础的净利息收入为12.74亿美元，收益率为3.53%；2021年为9.76亿美元，收益率为2.76%[232] - 2022年，公司净利息利差为3.36%，2021年为2.67%[232] - 总盈利资产余额为14.5156亿美元，费用为3584万美元，收益率3.29%；应税等价基础下余额为13.6928亿美元，费用为3059万美元，收益率2.97%[235] - 净利息收入/应税等价基础下的利润率为34.19亿美元，占比3.15%；另一数据为29.29亿美元，占比2.86%[235] - 2022年第三季度和前九个月，净利息利润率较2021年同期增加，主要因市场利率上升和收购EnerBank带来高收益消费房屋改善贷款[236] - 2022年第三季度，信贷损失拨备总计1.35亿美元，而2021年第三季度为信贷损失收益1.55亿美元；2022年前九个月，信贷损失拨备总计1.59亿美元，而2021年前九个月为信贷损失收益6.34亿美元[256] - 2022年第三季度非利息收入较2021年同期减少4400万美元，降幅6.8%；2022年前九个月非利息收入较2021年同期减少8000万美元，降幅4.2%[257][258] - 2022年前九个月，服务收费同比增加700万美元，增幅1.5%；卡和ATM费用同比增加1100万美元，增幅3.0%；资本市场收入同比增加3000万美元，增幅12.1%[258] - 2022年前九个月，抵押贷款收入同比减少6100万美元，降幅31.6%；银行持有的人寿保险收入同比减少2300万美元，降幅33.8%[258] - 2022年前九个月，员工福利资产的市值调整同比减少5600万美元，降幅280.0%；证券净收益同比减少400万美元，降幅133.3%[258] - 2022年前九个月，其他杂项收入同比减少1300万美元，降幅7.6%[258] - 2022年第三季度非利息费用为11.7亿美元，较2021年同期的9.38亿美元增加2.32亿美元，增幅24.7%[262] - 2022年前九个月非利息费用为30.51亿美元，较2021年同期的27.64亿美元增加2.87亿美元，增幅10.4%[263] - 2022年第三季度所得税费用为1.33亿美元，有效税率23.7%；2021年同期为1.8亿美元，有效税率21.7%[266] - 2022年前九个月所得税费用为4.44亿美元，有效税率22.2%；2021年同期为5.91亿美元，有效税率22.1%[266] - 截至2022年9月30日，公司净递延所得税资产为10亿美元，而2021年12月31日为净递延所得税负债3.06亿美元[266] - 2022年全职等效员工人数从2021年的18963人增至19950人[262] - 2022年营销费用在第三季度较2021年同期增加，主要因营销活动时间安排[262] - 截至2022年9月30日，公司总资产为15.7798亿美元，较2021年12月31日的16.2938亿美元下降3.15%[303] - 2022年前三季度，公司总利息收入为35.5亿美元，较2021年同期的30.25亿美元增长17.36%[305] - 2022年前三季度，公司总利息支出为1.65亿美元，较2021年同期的1.3亿美元增长26.92%[305] - 2022年前三季度，公司净利息收入为33.85亿美元，较2021年同期的28.95亿美元增长16.93%[305] - 2022年前三季度，公司总非利息收入为18.29亿美元，较2021年同期的19.09亿美元下降4.2%[305] - 2022年前三季度，公司总非利息支出为30.51亿美元，较2021年同期的27.64亿美元增长10.38%[305] - 2022年前三季度，公司税前收入为20.04亿美元，较2021年同期的26.74亿美元下降25.06%[305] - 2022年前三季度，公司净利润为15.6亿美元，较2021年同期的20.83亿美元下降25.01%[305] - 2022年前三季度，公司普通股股东可获得的净利润为14.86亿美元，较2021年同期的19.86亿美元下降25.18%[305] - 2022年前三季度，公司基本每股收益为1.59美元，较2021年同期的2.07美元下降23.19%[305] - 公司净收入为15.6亿美元，此前为20.83亿美元[310] - 可供出售证券未实现利得（损失）的税后净变动为 - 29.12亿美元，此前为 - 4.16亿美元[310] - 衍生工具未实现利得（损失）的税后净变动为 - 10.31亿美元，此前为 - 4.09亿美元[310] - 综合收益（损失）为 - 23.61亿美元，此前为13亿美元[310] - 2022年1月1日公司股东权益总额为1.8326亿美元，6月30日为1.6507亿美元，9月30日为1.5173亿美元[314] - 2022年前九个月公司净收入为15.6亿美元，2021年同期为20.83亿美元[317] - 2022年前九个月公司信贷损失拨备为1.59亿美元，2021年同期为受益6.34亿美元[317] - 2022年前九个月公司经营活动产生的净现金为18.26亿美元，2021年同期为22.69亿美元[317] - 2022年前九个月公司投资活动产生的净现金为 - 110.72亿美元，2021年同期为 - 3.52亿美元[317] - 2022年前九个月公司融资活动产生的净现金为 - 44.99亿美元，2021年同期为76.34亿美元[317] - 2022

财务数据和关键指标变化 - 公司Q3盈利4.04亿美元，每股收益0.43美元，业绩包含此前披露的监管事项解决方案、为飓风伊恩相关潜在损失设立的2000万美元增量准备金以及12亿美元无担保消费贷款的战略出售 [4] - 剔除监管事项和其他调整项目后，公司再次实现创纪录的调整后税前预拨备收入 [5] - 平均贷款增长4%，期末贷款增长1%，预计2022年全年平均贷款增长约9% [8][10] - 存款继续正常化，平均企业和商业存款环比减少29亿美元，年初至今期末余额减少约37亿美元，符合全年存款减少50 - 100亿美元的预期 [11] - 净利息收入环比增长1.54亿美元，即14%，报告净利息收益率提高47个基点至3.53%，调整后收益率为3.68%，预计第四季度净利息收入增长7% - 9%，报告净利息收益率将超过3.80% [12][13] - 调整后非利息收入较上一季度下降5%，预计2022年全年调整后总收入增长11% - 12% [15][17] - 剔除相关费用后，调整后非利息支出较上一季度增长4%，预计2022年全年调整后非利息支出较2021年增长4.5% - 5.5% [18] - 预计2022年实现约6%的正调整后经营杠杆 [19] - 报告的年化净冲销率增加29个基点，剔除消费贷款出售影响后，调整后净冲销率为19个基点，较上一季度增加2个基点，预计2022年全年调整后净冲销率约为20个基点 [19][21] - 信贷损失拨备率上升1个基点至1.63%，拨备占不良贷款的百分比保持在311% [21] - 本季度末普通股一级资本比率估计为9.3% [21] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 平均商业贷款增长5%，约70%的增长来自现有客户使用和扩大信贷额度，商业信贷额度利用率本季度末约为43.1%，较上一季度略有下降，但贷款业务依然强劲，环比承诺额增加44亿美元 [8][9] - 平均消费贷款增长3%，期末贷款下降1%，主要受消费贷款出售影响，其他消费贷款中的EnerBank贷款较上一季度增长14% [10] 存款业务 - 平均总消费者余额环比略有下降，企业和商业存款环比减少29亿美元，整体流动性相对稳定 [10][11] 净利息收入和利润率业务 - 净利息收入增长，报告净利息收益率提高，周期至今存款贝塔值仍处于低位，为9%，预计全年存款贝塔值处于较高的十几% [12] 手续费收入和费用业务 - 调整后非利息收入下降，服务收费因政策调整下降，资本市场业务受并购交易延迟和房地产资本市场利率上升影响，信用卡和ATM手续费环比下降，财富管理业务表现良好 [15][17] 非利息支出业务 - 报告的专业和法律费用包含监管事项相关费用，预计部分费用将由保险报销抵消，调整后非利息支出增加 [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 不利的资本市场定价推动贷款增长，但预计市场条件改善将使客户通过债务市场进行再融资 [9] - 房地产资本市场利率上升对资本市场业务产生负面影响 [16] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过战略出售消费贷款展示了对资本配置的严格态度，继续寻找在三条业务线的增长机会，进行非银行收购以发展业务 [8][25] - 公司在低利率时期保留了对较高利率的杠杆，目前正将注意力转向在不确定环境中使利率风险状况正常化，通过增加掉期和证券进行套期保值 [14] - 公司计划在未来管理资本水平至9.25% - 9.75%运营区间的中高端 [21] - 公司认为快速上升的利率环境是竞争优势，基于其传统存款基础和激增存款中更具弹性的部分 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为企业和消费者客户整体健康状况良好，许多企业客户采用了能在不确定经营环境中蓬勃发展的运营模式，消费者保持较强的流动性水平，失业率处于历史低位 [5][6] - 公司将继续监测投资组合中的压力指标，拥有强大的信贷和利率风险管理框架以及严格动态的集中度风险管理方法，有信心在任何经济环境中表现良好 [7] - 尽管经济条件波动，但公司年初至今表现强劲，将继续为客户提供稳定性，并警惕潜在的市场收缩迹象 [22] - 公司预计2023年信贷质量将开始回归更正常水平，冲销率预计在25 - 35个基点之间 [38] 其他重要信息 - 公司对飓风伊恩受灾社区提供支持，为潜在损失设立了2000万美元准备金 [4][6] - 公司计划在2023年某个时间实施宽限期功能，预计2022年全年服务收费约为6.3亿美元，2023年约为5.5亿美元 [16] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何利用收入进行特许经营投资以及如何看待费用增长 - 公司去年第四季度进行了三次非银行收购，将继续在三条业务线寻找增长机会，有新系统投入使用会带来成本增加，但会利用持续改进计划控制总费用增长，暂不提供明年指导 [25] 问题2: 利率超预期上升对利润率是否有短期拖累风险 - 较高利率对公司有利，但可能带来增量信贷风险，公司未完成套期保值计划且持有现金，可耐心等待更好时机，目前材料显示即使利率降至1%或以下也能保护3.60%的利润率 [29][30] 问题3: 消费贷款出售的具体信用类型、是否有剩余出售计划及剩余交易的损失情况 - 出售的是此前积累的无担保消费贷款组合，是出于资本配置和降低风险考虑，目前不预计有其他类似出售计划，有一个小的组合处于缩减阶段 [33][34] 问题4: 不良资产增加的商业领域及信贷正常化对拨备和2023年冲销预期的影响 - 办公室投资组合、消费者非必需品类业务、非营利性医疗保健、老年住房和科技相关业务出现压力，目前处于信贷正常化初期，2023年及以后将继续，预计2023年冲销率在25 - 35个基点之间 [37][38] 问题5: 对2023年服务费用指引为5.5亿美元的信心来源 - 公司实施的一系列政策改善了客户财务状况，减少了客户透支账户数量，且公司有通过其他业务增长克服费用收入损失的历史，因此对该指引有信心 [40][41] 问题6: 财富管理业务逆势增长的原因 - 得益于强大的零售投资服务业务、机构业务增长、新客户和业务增加以及客户在不确定时期寻求稳定性而转移资金 [43][44] 问题7: 基于远期曲线，2023年净利息收入能否继续增长 - 公司有现金储备、未完成套期保值、贷款增长良好且资产负债表稳健，预计能利用更高利率环境实现增长，1月财报电话会议将提供更好指引 [46][47] 问题8: 如何看待第四季度存款增长、激增存款影响及终端贝塔值 - 预计企业存款将继续下降，目前下降幅度小于预期，预计第四季度贝塔值约为30%，累计至中十几%，第一季度更高，预计最终贝塔值处于中30% - 上30% [49][50] 问题9: 银团贷款和杠杆贷款组合规模及是否有疲软迹象 - 银团贷款组合约占整体组合的25%，投资级余额在过去12个月增加27%，投资级部分约占40%，杠杆贷款组合约95亿美元，86%为共享国家信贷敞口，未出现明显恶化 [53] 问题10: 中等客户存款余额保持健康的原因 - 该客户群体受益于刺激措施和最低工资提高，失业率低且消费谨慎，公司对该群体账户进行了详细分析 [56] 问题11: 幻灯片19数据是否意味着美联储需采取更多行动或消费者和企业更能抵御经济衰退 - 美联储正在积极应对通胀，预计后续行动较强，公司基本情况不是衰退但衰退概率增加，若美联储按预期行动衰退可能较温和，客户消费模式已下降，通胀受劳动力市场和商品供需影响，美联储行动将缓解通胀 [62][63] 问题12: 失业率升至5%对准备金率的影响 - 若仅失业率升至5%或6%且其他因素不变，准备金可能提高20%，但实际情况中需考虑多种因素，较高利率对公司仍为净利好 [65] 问题13: 保护净息差在3.6%范围的期限及极端低利率情况下是否仍有效 - 套期保值期限约为三年，从2023年年中和2024年开始，保护期限至2026 - 2027年，公司会动态研究并考虑延长套期保值 [67] 问题14: 此次存款贝塔值较高的原因 - 公司从零利率环境开始，有大量激增存款，预计部分会流出，且此次利率环境较上次更高，公司给出中30%的预期可能较为保守 [70] 问题15: 现金余额可能降至的最低水平及是否需降低证券持有量以抵消潜在流出 - 公司通常持有1 - 2亿美元现金，目前持有13亿美元以应对激增存款流出，会优先用现金支持贷款增长，必要时可利用证券进行套期保值，目前无需接入批发融资市场 [72][73] 问题16: 飓风伊恩是否会带来潜在存款流入及是否重大 - 目前不确定，公司未考虑相关额外存款流入，存款指引未反映这部分 [77] 问题17: 资本市场业务新范围是否为近期和中期预期 - 目前不确认2023年情况，1月财报电话会议将提供更好范围，此次范围主要针对下一季度，受并购和房地产资本市场现状影响 [79] 问题18: 资本市场业务处于不同范围的影响因素 - 若并购和房地产资本市场恢复，业务活动将增加，公司也会寻找增值收购机会以缓解业务压力 [81]

净利润与每股收益 - 2022年第二季度，公司归属于普通股股东的净利润为5.58亿美元，摊薄后每股收益0.59美元，2021年同期分别为7.48亿美元和0.77美元[168] 净利息收入与净息差 - 2022年第二季度净利息收入（应税等价基础）达11亿美元，较2021年同期增加1.44亿美元；净息差（应税等价基础）为3.06%，2021年同期为2.81%[168] - 2022年第二季度GAAP净利息收入为11.08亿美元，2021年同期为9.63亿美元；2022年前六个月为21.23亿美元，2021年同期为19.30亿美元[231] - 2022年第二季度应税等价基础上的净利息收入为11.19亿美元，利润率为3.06%；2021年同期分别为9.75亿美元和2.81%[234] - 公司净利息利差为2.85%，应税等价基础上的净利息收入为2.145亿美元，利润率2.96%[237] 信贷损失拨备与收益 - 2022年第二季度信贷损失拨备为6000万美元，2021年同期为信贷损失收益3.37亿美元[168] - 2022年第二季度信贷损失拨备总计6000万美元，而2021年第二季度为信贷损失收益3.37亿美元；2022年前六个月信贷损失拨备总计2400万美元，而2021年前六个月为信贷损失收益4.79亿美元[259] 净冲销总额及比例 - 2022年第二季度净冲销总额为3800万美元，占平均贷款的年化比例为0.17%，2021年同期分别为4700万美元和0.23%[168] - 2022年第二季度，总净冲销率降至年化贷款的0.17%，商业和投资者房地产批评余额减少约2.29亿美元[195] - 净冲销同比减少4600万美元，主要因商业和工业投资组合及商业投资者房地产抵押贷款组合净冲销下降，部分被EnerBank投资组合净冲销1700万美元抵消[200] - 2022年上半年净冲销额为8400万美元，上年同期为1.3亿美元[201] - 2022年上半年净贷款冲销（回收）占平均贷款的年化百分比为0.19%，上年同期为0.31%[203] 贷款拨备率与拨备覆盖率 - 截至2022年6月30日，贷款拨备率为1.62%，2021年12月31日为1.79%；拨备覆盖率为410%，2021年12月31日为349%[168] 非利息收入与支出 - 2022年第二季度非利息收入为6.4亿美元，较2021年同期增加2100万美元；非利息支出为9.48亿美元，较2021年同期增加5000万美元[168] - 2022年第二季度GAAP非利息收入为6.40亿美元，2021年同期为6.19亿美元；2022年前六个月为12.24亿美元，2021年同期为12.60亿美元[231] - 2022年第二季度非利息收入为6.4亿美元，较2021年同期的6.19亿美元增长3.4%；2022年前六个月非利息收入为12.24亿美元，较2021年同期的12.6亿美元下降2.9%[261][262] - 2022年第二季度GAAP非利息费用为9.48亿美元，2021年同期为8.98亿美元；2022年前六个月为18.81亿美元，2021年同期为18.26亿美元[231] - 2022年第二季度非利息费用为9.48亿美元，较2021年同期的8.98亿美元增加5000万美元，增幅5.6%[266] - 2022年前六个月非利息费用为18.81亿美元，较2021年同期的18.26亿美元增加5500万美元，增幅3.0%[267] CET1比率与SCB要求 - 截至2022年6月30日，CET1比率估计为9.25%；2022年第四季度至2023年第三季度，SCB要求将继续维持在2.5%的下限[168] - 截至2022年6月30日，CET1的加回净额约为3.06亿美元，约25个基点，2023年和2024年将分别减少约1亿美元或10个基点[225] - 2022年第四季度至2023年第三季度，公司的SCB要求将继续维持在2.5%的下限[225] - 2022年6月30日，Regions Financial Corporation的普通股一级资本比率为9.25%，2021年12月31日为9.57%[226] - 2022年6月30日，Regions Bank的普通股一级资本比率为10.78%，2021年12月31日为11.05%[226] 股份回购与股息政策 - 2022年4月20日，董事会授权回购不超过25亿美元的公司普通股；7月20日，董事会批准将季度普通股股息提高18%至每股0.20美元[168] - 2022年前六个月回购的普通股使股东权益减少2.3亿美元[225] 公司业绩预计 - 公司预计2022年总调整后收入增长7.5 - 8.5%，调整后非利息支出增长4.5 - 5.5%，调整后经营杠杆约为3%，平均贷款增长约8%[170] 资产项目变化 - 截至2022年6月30日，现金及现金等价物较2021年末减少约89亿美元，债务证券增加5.08亿美元，贷款持有待售为6.12亿美元[170][171][173] - 截至2022年6月30日，公司贷款总额为9.3458亿美元，较2021年末的8.7784亿美元有所增加[175] - 截至2022年6月30日，公司总存款为13.8263亿美元，较2021年末的13.9072亿美元减少约8.09亿美元[222] - 截至2022年6月30日，公司长期借款为23.19亿美元，较2021年末的24.07亿美元减少约8800万美元，完全归因于估值调整[223] - 2022年6月30日，公司股东权益为165亿美元，2021年12月31日为183亿美元[225] - 截至2022年6月30日，公司在美联储和其他存款机构的现金存款约为182亿美元，较2021年12月31日的约281亿美元有所减少[254] 各业务线贷款数据变化 - 商业和工业贷款自2021年末增加47亿美元，6月30日余额中包含2.54亿美元PPP贷款，较2021年末减少4.94亿美元[177] - 2022年6月30日，商业贷款总额为5.3976亿美元，未偿还承诺为4.4675亿美元，总风险敞口为9.8651亿美元[178] - 投资者房地产贷款较2021年末余额增加5.85亿美元，主要因定期贷款承诺增长和先前承诺的建设贷款资金到位[181] - 住宅第一抵押贷款较2021年末余额增加3.8亿美元，主要由于提前还款率下降和ARM产品留存增加，部分被2022年第一季度出售的2.85亿美元Ginnie Mae贷款抵消[182] - 房屋净值信贷额度较2021年末余额减少1.94亿美元，还款和偿还速度超过新增贷款[183] - 其他消费者退出投资组合自2021年末起余额减少2.96亿美元，其他消费者贷款自2021年末起增加5.3亿美元[191][192] 房屋净值信贷额度支付情况 - 2022 - 2036年及以后，房屋净值信贷额度未来本金支付中，2027 - 2032年占比最高，为36.61%，金额达13亿美元[185] 贷款担保与估值方式 - 房屋净值贷款主要通过公司分行网络发放，以借款人住宅的第一或第二抵押贷款作为担保[186] - 公司使用第三方编制的房价指数估算住宅第一抵押贷款和房屋净值贷款产品的当前贷款与价值比率（LTV）[187] 贷款组合风险 - 公司认为其贷款组合按产品、客户和地理位置实现了良好多元化，但可能面临特定信用风险集中问题[177] 高LTV贷款情况 - 截至2022年6月30日，公司贷款与估值比率（LTV）高于100%的第一住宅抵押贷款为200万美元，100%以上的第一房屋净值留置权为100万美元等[189] 贷款损失准备金相关 - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金和未使用信贷承诺准备金总计15亿美元，低于2021年12月31日的16亿美元[194] - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金为14.25亿美元，上年同期为15.97亿美元[201] - 截至2022年6月30日，未使用信贷承诺准备金为8900万美元，上年同期为8700万美元[201] - 截至2022年6月30日，信贷损失准备金为15.14亿美元，上年同期为16.84亿美元[201] - 截至2022年6月30日，期末信贷损失准备金与贷款净额的比率为1.62%，上年同期为2.00%[203] - 截至2022年6月30日，期末贷款损失准备金与非不良贷款（不包括待售贷款）的比率为386%，上年同期为240%[203] TDR贷款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，总TDR贷款余额分别为6.01亿美元和5.18亿美元，对应信贷损失拨备分别为6200万美元和6600万美元[208] - 2022年上半年，商业和投资者房地产TDR期初余额分别为1.68亿美元和100万美元，期末余额分别为1.58亿美元和3600万美元；2021年同期期初余额分别为2.01亿美元和4400万美元，期末余额分别为1.86亿美元和7500万美元[211] 非 performing资产与贷款比例 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，非 performing资产分别为3.83亿美元和4.74亿美元[214] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，非 performing贷款与贷款及非 performing贷款持有待售的比例分别为0.40%和0.53%[214] 非应计贷款情况 - 2022年上半年，非应计贷款（不包括持有待售贷款）期初余额为4.51亿美元，期末余额为3.69亿美元；2021年同期期初余额为7.45亿美元，期末余额为6.66亿美元[217][218] 商誉情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，商誉均为57亿美元[219] 股东权益变动因素 - 2022年前六个月，净收入使股东权益增加11亿美元，普通股现金股息使股东权益减少3.18亿美元，优先股现金股息使股东权益减少4900万美元[225] - 2022年前六个月，其他综合收益的变化使股东权益减少24亿美元，主要由于证券和衍生工具未实现损益的净变化[225] GAAP总营收与运营杠杆率 - 2022年第二季度GAAP总营收为17.48亿美元，2021年同期为15.82亿美元；2022年前六个月为33.47亿美元，2021年同期为31.90亿美元[231] - 2022年第二季度GAAP运营杠杆率为1.9%，调整后运营杠杆率为1.6%；2021年同期分别为3.9%和1.8%[231] 平均盈利资产与计息负债情况 - 2022年第二季度平均盈利资产余额为146.588亿美元，收益为1.166亿美元，收益率为3.18%；2021年同期余额为139.209亿美元，收益为1.018亿美元，收益率为2.92%[234] - 2022年第二季度平均计息负债余额为83.016亿美元，利息支出为4700万美元，利率为0.22%；2021年同期余额为77.438亿美元，利息支出为4300万美元，利率为0.22%[234] 总存款成本率 - 2022年前六个月总存款成本率为0.05%，2021年同期为0.06%[236] 公司资产与负债平均余额及收益情况 - 公司总生息资产平均余额为14.6222亿美元，收益2.229亿美元，收益率3.06%；总资产为16.1778亿美元[237] - 公司总付息负债平均余额为8.3016亿美元，支出8400万美元，利率0.20%；总资金来源为14.1532亿美元[237] 存款余额变化及相关情景 - 自2019年末以来，存款余额增加约400亿美元，约250亿美元归因于疫情相关的激增存款[242] - 激增存款在加息情景中约有70%的重定价贝塔系数，基础情景中付息存款使用约30%的累积贝塔系数重定价[242] - 情景一中渐进+100个基点冲击下，传统存款付息存款贝塔系数约为25% - 30%[242] - 该情景下存款定价表现超/逊预期5%，净利息收入将分别增减约3900万美元[242] - 加息情景中，传统存款组合会发生变化，渐进+100个基点情景下12个月内约有30亿美元从无息产品转向付息产品[242] 利率风险衡量与影响 - 截至2022年6月30日，公司在12个月测量期内对渐进和瞬时平行收益率曲线变动呈资产敏感[240] - 公司主要通过金融模拟模型衡量利率风险，标准利率情景包括±100和200个基点的瞬时平行利率变动[240] - 利率敏感性情景一和情景二下，利率变动对净利息收入有不同影响，如情景一中利率+200个基点时，渐进变化估计年净利息收入变动为4.12亿美元，瞬时变化为5.08亿美元[245] 套期保值与证券购买 - 2022年第二季度，公司执行了83亿美元名义价值的现金流套期保值衍生工具交易，并购买了12亿美元可供出售债务证券[245] - 现金流套期保值衍生工具的固定利率平均为2.99%，支付隔夜SOFR，购买的可供出售债务证券

财务数据和关键指标变化 - 第二季度盈利5.58亿美元，每股收益0.59美元，调整后的税前预拨备收入创历史最高水平 [4] - 平均贷款增长3%，期末贷款增长5%，预计全年平均贷款增长约8% [11][13] - 存款方面，平均存款余额增长，期末余额下降，预计全年整体余额减少50 - 100亿美元 [14] - 净利息收入环比增长9300万美元或9%，预计第三季度增长8% - 10%，第四季度比第一季度高23% - 25% [15][16] - 调整后的非利息收入环比增长10%，预计2022年调整后总收入同比增长7.5% - 8.5% [19][21] - 调整后的非利息支出环比增长2%，预计2022年调整后非利息支出同比增长4.5% - 5.5%，2022年有望实现约3%的正调整运营杠杆 [21][22] - 年化净坏账率下降4个基点至17个基点，不良贷款略有增加但低于疫情前水平，拨备费用为6000万美元 [23] - 核心一级资本充足率为9.2%，董事会批准普通股股息提高18%至每股0.20美元 [6][25] 各条业务线数据和关键指标变化 公司银行 - 持续投资人才、技术和战略收购，自2019年以来新增超200个职位，约85%为创收或支持岗位 [6] - 最近收购的Sabal Capital Partners和Clearsight Advisors推动2022年资本市场收入增长 [6] 小企业信贷 - Ascentium Capital作为设备融资提供商表现超预期，近期重组了SBA组织并投资关键人才发展非餐厅特许经营贷款部门 [7] 财资管理和支付业务 - 多年投资后实现强劲收入增长，提供全面且有竞争力的解决方案，在iTreasury平台推出新产品和增强功能 [7] 消费银行 - 扩大抵押贷款发起团队，升级抵押客户关系管理平台，简化销售流程，年初至今完成约130亿美元抵押贷款服务权的批量购买 [8] 财富管理 - 自2019年以来在财富管理集团新增44个创收职位，上月推出数字投资产品 [8][9] 各个市场数据和关键指标变化 - 商业客户情绪谨慎乐观，贷款承诺和管道保持强劲，利用率持续提高 [4] - 消费者保持健康，市场净人口流入强劲，多数地区就业水平恢复到疫情前或更好水平，6个主要存款市场失业率处于历史低位 [5] - 消费者存款账户仍有大量缓冲，疫情前平均支票账户余额低于1000美元的消费者，目前平均余额约为疫情前的6倍 [5] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司有坚实的战略计划，持续执行战略并取得强劲业绩，投资各业务领域以提升产品、能力和专业知识 [4][6] - 注重资产质量和风险管理，有强大的信用风险管理框架和动态的集中度风险管理方法 [9] - 利用稳定的存款基础和大量现金资产，在利率上升环境中受益，与行业相比具有竞争优势 [16][17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 商业和消费者情绪总体积极，但会继续监控投资组合的压力指标，以应对经济环境变化 [9] - 预计美联储今年末将利率提高到3.25% - 3.50%，未来可能需要更宽松的政策，公司已采取套期保值措施应对利率风险 [28] - 贷款增长方面，下半年将谨慎行事，预计市场需求仍在，但增速会放缓，部分大客户可能会在资本市场情况明朗后偿还贷款 [31][33] - 预计资本市场活动未来会回升，目前处于短期低迷期，并购咨询和贷款银团业务有望保持强劲 [56][57] 其他重要信息 - 公司在第二季度进行了套期保值活动，新增83亿美元远期固定利率互换和12亿美元即期证券，上半年共新增150亿美元互换和证券 [17][18] - 预计2022年服务收费约为6亿美元，2023年约为5.5亿美元，2023年将实施宽限期政策 [20][21] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 若美联储年底停止加息，明年净利息收入的大趋势如何 - 公司预计美联储今年末将利率提高到3.25% - 3.50%，未来可能需更宽松政策，已采取套期保值措施应对 公司认为存款基础是优势，即使美联储年底停止加息，存款beta值低于同行，仍有竞争优势 [28][29] 问题2: 下半年贷款增长放缓的原因 - 行业贷款增长在第一季度强劲，目前有所放缓，公司需谨慎选择客户，确保风险与回报匹配 市场波动导致资本市场混乱，大客户依赖银行市场融资，未来资本市场情况明朗后，部分大客户可能偿还贷款 [31][33] 问题3: 达到3.75% - 3.80%净息差所需的联邦基金利率，以及套期保值策略下净息差的稳定性 - 若联邦基金利率接近3%并维持一段时间，净息差有望达到3.80%左右 若美联储降息，目前可保护净息差至3.60%，完成套期保值计划后，有望提高下行保护水平 [36][37] 问题4: 近期客户对高利率的反应，以及存款beta值是否会高于上一周期 - 目前公司累计存款beta值为5%，低于同行中位数 预计美联储加息后，企业存款会寻求更高回报，公司会协助客户并赚取费用 [39] 问题5: 劳动力市场强劲、消费者账户余额和支出对通胀的影响，以及公司的应对措施 - 公司认为美联储希望尽快达到“中性”利率，但每次加息后需观察对经济的影响 公司会研究客户情况，预计美联储年底将利率提高到3.25% - 3.50%，并会为各种情况做好准备 [43][45] 问题6: EnerBank的增长数学动态、储备建立与收益的关系，以及储备率的未来趋势 - EnerBank年业务量约17亿美元，实现两位数增长，公司注重为客户提供信贷，储备建立不影响贷款决策 EnerBank的主要盈利来自净利息收入，收益率约为9% 公司根据季度末经济预测设置储备，目前储备率为1.62%，认为较为稳健，预计未来会有一定正常化，2023年损失可能增加 [47][50][53] 问题7: 下一季度资本市场费用处于较低区间的原因，以及未来资本市场的优势领域 - 剔除CVA和DVA影响后，目前资本市场费用处于较低区间，短期内预计仍将如此 并购咨询和贷款银团业务有望保持强劲，房地产资本市场和Sabal Capital Partners的收购有一定帮助，但整体资本市场环境仍具挑战 [56][57] 问题8: 经济周期末端，公司如何确保贷款业务的稳健性 - 公司从2009 - 2010年吸取经验，注重平衡和多元化，83%的新业务来自现有客户 公司专注于资本回收和风险调整回报，有严格的信用风险管理文化和指标体系，对不同情景进行压力测试 [59][60] 问题9: 假设未来季度存款流出50 - 100亿美元，公司对存款增长的预期，以及存款增长与优化存款组合和成本的权衡 - 公司预计企业客户的超额存款会寻求更高收益，同时会继续发展优质存款和财资管理关系 消费者方面，公司所在地区人口流入有望促进核心支票账户增长 公司贷款存款比率较低，有竞争优势，会继续优化存款组合并控制成本 [63][65] 问题10: 假设达到净利息收入运行率且无进一步增长，2023年是否可能实现加速的正运营杠杆 - 公司有持续改进计划，本季度调整后效率比率约为54%，希望降至50% 公司会将盈利再投资于人才、技术和业务转型，同时控制成本增长，有望实现正运营杠杆 [67][68] 问题11: 公司对证券投资组合和现金余额的计划 - 公司对现金保持耐心，本季度将部分现金用于证券投资，证券投资是套期保值计划的一部分 本季度末现金余额约为180亿美元，正常情况下需保留5 - 20亿美元现金以应对存款流出和贷款增长，目前无需使用替代资金来源 [70][71] 问题12: 从第二季度净息差3.06%到联邦基金利率3%时达到3.70% - 3.80%净息差的情况，以及美联储降息时的保护水平 - 当联邦基金利率达到3%时，净息差有望达到3.70% - 3.80%，美联储降息时，互换计划可保护净息差至3.60% [72][73] 问题13: 在温和衰退情况下，从1.62%的信用损失准备金率可能需要增加的幅度 - 目前准备金率已考虑经济放缓因素，信用质量指标稳定 若经济下滑，未来需增加拨备，公司会在季度末重新评估 [75] 问题14: 商业和工业贷款收益率未随净息差上升的原因 - 主要是套期保值的影响，公司旧的套期保值部分到期，但仍有部分在发挥作用，调整后的净利息收入显示公司在信用风险方面得到了合理回报 [78] 问题15: 核心一级资本充足率为9.2%，公司希望回到9.25% - 9.75%区间的原因，以及资本回报与风险加权资产的关系 - 公司希望保持在该区间以获得投资灵活性，本季度资本充足率下降主要是由于贷款增长带来的风险加权资产增加 公司每季度可产生约50个基点的核心一级资本，三分之一用于支付股息，其余用于投资 公司会先积累资本至9.5%左右，再考虑股票回购 [80][81] 问题16: 证券投资组合的再定价速度、久期，以及旧证券向新证券收益率迁移的情况 - 证券投资组合的整体收益率从2.23%提高到3.13%，久期约为五年，每年的滚动率约为20% [84][85] 问题17: 幻灯片22中的基本经济展望是否为概率加权情景，以及是否用于CECL储备分析 - 公司使用情景分析进行CECL拨备，不进行概率加权，幻灯片22中的2022年情况是CECL拨备的驱动因素 [87] 问题18: 公司的流动资产是否会降至7.5亿美元 - 正常情况下，公司的现金余额可降至5 - 20亿美元，但不会短期内实现 公司需保持大量流动性以应对存款流动，同时可使用联邦住房贷款银行作为备用资金来源 [89] 问题19: 哪些商业领域出现了早期正常化迹象 - 公司关注小企业、运输行业（特别是零担运输）、办公室和老年住房领域的信用风险，但目前仅小企业有早期正常化迹象 [91]

业绩总结 - 2022年第二季度可供普通股东的净收入为5.58亿美元，稀释每股收益为0.59美元[2] - 总收入达到17亿美元，调整后的税前准备收入为7.94亿美元，创下历史最高水平[2] - 2022年第二季度的净利息收入为11.08亿美元，环比增长9.2%，同比增长15.1%[53] - 2022年第二季度的非利息收入为6.4亿美元，环比增长9.6%，同比增长3.4%[53] - 2022年第二季度净收入为5.83亿美元，环比增长6.4%，同比下降26.2%[53] 用户数据 - 平均商业贷款增长5%，承诺增加55亿美元，利用率提升至44.4%[6] - 2022年第二季度的财富管理收入为1.02亿美元，同比增长6.3%[24] - 2022年第二季度不良贷款率为17个基点，环比下降4个基点[40] - 2022年6月的消费者信贷总额为31870万美元，拨备率为2.38%[75] - 2022年6月的商业贷款总额为53976万美元，拨备率为1.21%[75] 未来展望 - 预计2022年全年的平均贷款余额将增长约8%[6] - 预计2022年全年的净利息收入增长为16-18%，不包括PPP贷款的增长为19-21%[15] - 预计2022年调整后的总收入将比2021年增长7.5-8.5%[27] - 预计2022年第三季度净利息收入将增长8-10%[49] - 2022年净贷款平均增长约8%[48] 成本与支出 - 非利息支出为9.48亿美元，效率比率为53.9%[2] - 2022年第二季度的年度化净拨备比率为0.17%[2] - 非利息支出同比增长约2%，预计2022年调整后的非利息支出将比2021年增长4.5-5.5%[32] - 2022年第二季度拨备费用为6000万美元，较上一季度增加2100万美元[71] 风险与挑战 - 经济不确定性主要源于通货膨胀和利率上升[71] - 可能的利率变化和资本市场波动可能对收入和支出产生不利影响[102] - COVID-19疫情的持续影响可能会对公司的资本和流动性状况产生负面影响[102] - 公司面临的风险包括经济和市场条件的变化，可能影响贷款和其他业务的财务结果[101] ESG与可持续发展 - 公司计划到2030年将其Scope 1和Scope 2的碳排放减少50%[86] - 公司已发布首份独立的TCFD报告，增强了对ESG进展的透明度[86]

整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度公司归属于普通股股东的净利润为5.24亿美元，摊薄后每股收益0.55美元，2021年同期分别为6.14亿美元和0.63美元[149] - 2022年第一季度净利息收入（应税等价基础）达10亿美元，较2021年第一季度增加4800万美元；净息差（应税等价基础）为2.85%，2021年第一季度为3.02%[149] - 2022年第一季度信贷损失收益为3600万美元，2021年第一季度为1.42亿美元；净冲销额为4600万美元，占平均贷款的年化比例为0.21%，2021年第一季度分别为8300万美元和0.40%[149] - 截至2022年3月31日，贷款拨备率为1.67%，2021年12月31日为1.79%；拨备覆盖率为446%，2021年12月31日为349%[149] - 2022年第一季度非利息收入为5.84亿美元，较2021年第一季度减少5700万美元；非利息支出为9.33亿美元，较2021年第一季度增加500万美元[149] - 2022年3月31日CET1比率估计为9.39%；2021年第四季度至2022年第三季度压力资本缓冲下限为2.5%[149] - 2022年公司预计总调整后收入增长4.5 - 5.5%，调整后非利息支出增长3 - 4%，平均贷款增长4 - 5%，净冲销/平均贷款约为20 - 30个基点，有效税率为21 - 23%，CET1接近9.25 - 9.75%运营区间中点[151] - 截至2022年3月31日，现金及现金等价物较2021年末减少约15亿美元，主要因在美联储的存款现金减少[151] - 截至2022年3月31日，债务证券较2021年12月31日增加8.68亿美元，主要因联邦机构证券和住宅机构证券增加[152][153] - 截至2022年3月31日，待售贷款总计6.94亿美元，2021年12月31日为10亿美元[154] - 2022年3月31日公司贷款总额为8.9335亿美元，2021年12月31日为8.7784亿美元[156] - 2022年3月31日商业贷款总额为5.1097亿美元，2021年12月31日为4.9309亿美元[156] - 2022年3月31日消费者贷款总额为3.1074亿美元，2021年12月31日为3.1448亿美元[156] - 截至2022年3月31日，贷款损失准备金总额为15亿美元，较2021年12月31日的16亿美元有所减少[176] - 2022年第一季度净冲销额为4600万美元，2021年同期为8300万美元；总拨备超过（低于）净冲销额为-8200万美元，2021年同期为-2.25亿美元[177] - 与2021年第四季度相比，商业和投资者房地产批评性余额减少约3.66亿美元，分类余额减少2.38亿美元；非不良贷款（不包括待售）和非不良资产分别减少约1.16亿美元和1.23亿美元[177] - 2022年第一季度至2024年第一季度，实际GDP年化变化率从1.1%到4.8%不等，失业率从3.0%到3.8%不等，HPI同比变化率从2.5%到19.0%不等，CPI同比变化率从2.0%到7.9%不等[179] - 净冲销额同比减少3700万美元，主要受商业和工业投资组合以及商业投资者房地产抵押贷款投资组合净冲销额下降推动，部分被EnerBank新增的900万美元净冲销额抵消[181] - 2022年3月31日贷款损失拨备为14.16亿美元，2021年为19.76亿美元[182] - 2022年一季度净冲销（回收）为4600万美元，2021年为8300万美元[182] - 2022年3月31日未使用信贷承诺准备金为7600万美元，2021年为9200万美元[182] - 2022年3月31日信贷损失拨备为14.92亿美元，2021年为20.68亿美元[182] - 期末净应收贷款余额2022年为893.35亿美元，2021年为847.55亿美元[182] - 2022年商业及工业贷款净冲销（回收）年化占平均贷款的0.09%，2021年为0.28%[184] - 2022年消费信用卡贷款净冲销（回收）年化占平均贷款的2.83%，2021年为3.19%[184] - 2022年末信贷损失拨备与净应收贷款的比率为1.67%，2021年为2.44%[184] - 2022年商业及工业贷款拨备分配为5.57亿美元，占贷款的1.2%，2021年分别为6.13亿美元和1.4%[185] - 2022年消费信用卡贷款拨备分配为1.22亿美元，占贷款的10.8%，2021年分别为1.2亿美元和10.2%[185] - 截至2022年3月31日，总问题债务重组（TDRs）贷款余额为5.37亿美元，拨备为6700万美元；2021年12月31日余额为5.18亿美元，拨备为6600万美元[188] - 截至2022年3月31日，非performing资产总计3.51亿美元，2021年12月31日为4.74亿美元；非performing贷款与贷款及非performing贷款持有待售的比例为0.38%，2021年为0.53%[194] - 商誉在2022年3月31日和2021年12月31日均为57亿美元[199] - 截至2022年3月31日，存款总计1410.22亿美元，2021年12月31日为1390.72亿美元，较2021年末增加约20亿美元[202] - 2022年3月31日，非利息活期存款为595.9亿美元，2021年12月31日为583.69亿美元；有息支票存款为280.01亿美元，2021年为280.18亿美元；储蓄存款为161.01亿美元，2021年为151.34亿美元；国内货币市场存款为316.77亿美元，2021年为314.08亿美元；定期存款为56.53亿美元，2021年为61.43亿美元[202] - 存款增长主要由非利息活期、储蓄和货币市场存款推动，定期存款因到期和低利率而下降，有息支票存款保持稳定[202] - 长期借款自2021年末减少约6400万美元，至2022年3月31日为23.43亿美元，主要因估值调整[203] - 2022年3月31日股东权益为170亿美元，较2021年12月31日的183亿美元减少[205] - 2022年前三个月，净利润使股东权益增加5.48亿美元，普通股现金股息减少1.59亿美元，优先股现金股息减少2400万美元[205] - 2022年前三个月，AOCI变动使股东权益减少15亿美元，主要因证券和衍生品未实现损益变化[205] - 2022年前三个月，普通股回购使股东权益减少2.15亿美元[205] - 2022年3月31日，CET1加回净额约3.06亿美元，约26个基点，2023和2024年将分别减少约1亿美元或10个基点[205] - 2022年3月31日，Regions Financial Corporation普通股一级资本比率为9.39%，低于2021年12月31日的9.57%[206] - 2022年第一季度，非利息费用（GAAP）为9.33亿美元，调整后非利息费用（non - GAAP）为9.32亿美元[2023] - 2022年第一季度，净利息收入（GAAP）为10.15亿美元，应税等价基础上为10.26亿美元[2023] - 2022年第一季度，非利息收入（GAAP）为5.84亿美元，调整后非利息收入（non - GAAP）为5.83亿美元[2023] - 2022年第一季度净利息收入（应税等价基础）为10.26亿美元，收益率2.85%，2021年同期为9.78亿美元，收益率3.02%[216] - 2022年第一季度末总生息资产平均余额为1458.52亿美元，收入10.63亿美元，收益率2.93%；2021年同期平均余额为1313.26亿美元，收入10.24亿美元，收益率3.14%[216] - 2022年第一季度末总付息负债平均余额为830.16亿美元，支出0.37亿美元，收益率0.18%；2021年同期平均余额为742.90亿美元，支出0.46亿美元，收益率0.25%[216] - 2022年第一季度净息差为2.75%，2021年为2.89%[216] - 2022年第一季度FOMC将联邦基金利率提高25个基点，预计2022年还会加息[216] - 自2019年末以来，存款余额增加约420亿美元，其中约270亿美元归因于疫情相关的激增存款[220] - 基础情景中，计息存款以约30%的贝塔系数重新定价[220] - 情景一中，逐步+100个基点冲击下，传统存款的计息存款贝塔系数约为25% - 30%[220] - 情景中存款定价表现超/低于预期5%，净利息收入将分别增加/减少约3100万美元[220] - 逐步+100个基点情景下，12个月内约有30亿美元从无息产品转向有息产品[220] - 利率变动200个基点时，情景一预计年度净利息收入变化为4.17亿美元（渐进）和4.84亿美元（瞬时），情景二为2.07亿美元（渐进）和2.26亿美元（瞬时）[223] - 利率变动100个基点时，情景一预计年度净利息收入变化为2.21亿美元（渐进）和2.71亿美元（瞬时），情景二为1.16亿美元（渐进）和1.42亿美元（瞬时）[223] - 利率下降100个基点（下限）时，情景一和情景二预计年度净利息收入变化均为 -2.6亿美元（渐进）和 -3.32亿美元（瞬时）[223] - 2022年第一季度末，公司执行42亿美元名义价值现金流套期保值衍生品交易，购买15亿美元可供出售债务证券[223] - 2022年4月1日至5月4日，公司签订约35亿美元名义价值远期起始现金流套期保值合约，购买约7亿美元可供出售债务证券[223] - 现金流套期保值衍生品接收固定利率范围为2.1% - 2.6%（2022年第一季度）和2.8% - 3.1%（2022年4 - 5月）[223] - 2022年第一季度信贷损失收益为3600万美元，而2021年第一季度为1.42亿美元[236] - 2022年第一季度非利息收入为5.84亿美元，较2021年同期的6.41亿美元减少8.9% [238] - 2022年第一季度非利息支出为9.33亿美元，较2021年同期的9.28亿美元增加0.5% [240] - 2022年3月31日全职等效员工人数从2021年3月31日的18926人增至19723人[240] - 服务收费账户服务费从2021年第一季度的1.57亿美元增至2022年第一季度的1.68亿美元，增幅7.0% [238] - 信用卡和ATM手续费从2021年第一季度的1.15亿美元增至2022年第一季度的1.24亿美元，增幅7.8% [238] - 2022年第一季度所得税费用为1.54亿美元，2021年同期为1.8亿美元，两个时期有效税率均为21.9%[241] - 2022年3月31日公司净递延所得税资产为1.36亿美元，2021年12月31日为净递延所得税负债3.06亿美元[241] - 2022年第一季度公司共回购909.9589万股普通股，平均每股价格23.56美元，总成本2.15亿美元[253] - 2022年1月1 - 31日，公司回购62.4589万股，平均每股价格22.84美元[253] - 2022年2月1 - 28日，公司回购555万股，平均每股价格24.04美元[253] - 2022年3月1 - 31日，公司回购292.5万股，平均每股价格22.81美元[253] - 2021年4月21日，公司宣布董事会授权回购至多25亿美元普通股，截至2022年3月31日，已回购约910万股，总成本2.15亿美元[253] - 2022年4月20日，董事会授权回购至多25亿美元普通股，截至2022年5月4日，已回购约72.5万股，总成本1500万美元[253] - 截至2022年5月4日，公司有9.34499667亿股普通股流通在外，每股面值0.01美元[261] - 截至2022年3月31日，公司总资产为1640.82亿美元，较2021年12月31日的1629.38亿美元增长0.7%[277] - 2022年3月31日，现金及银行存款为22.27亿美元，2021年12月31日为13.5亿美元[277] - 2022年3月31日，贷款净额为879.19亿美元，2021年12月31日为863.05亿美元[277] - 2022年3月31日，存款总额为1410.22亿美元，

财务数据和关键指标变化 - 第一季度盈利5.24亿美元，每股收益0.55美元 [4] - 平均贷款增长1.5%，期末贷款增长2%；预计2022年全年平均贷款余额较2021年增长4% - 5%，剔除PPP贷款和消费者退出投资组合后增长9% - 10% [6][7] - 净利息收入季度环比稳定，剔除PPP贡献后增长2%；预计第二季度净利息收入增长5% - 7%，第四季度较第一季度增长约15% [9][11] - 调整后非利息收入较上一季度下降5%；预计2022年调整后总收入较上一年增长4.5% - 5.5% [13][16] - 调整后非利息费用季度下降4%；预计2022年调整后非利息费用较2021年增长3% - 4% [17] - 年化净坏账率增加1个基点至21个基点；不良贷款占总贷款的比例降至37个基点 [18] - 信贷损失准备金占总贷款的比例降至1.67%；作为不良贷款的百分比增加97个百分点至446% [18] - 本季度末普通股一级资本充足率降至约9.4%，预计维持在9.25% - 9.75%运营区间的中点附近 [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 平均商业贷款增长3%，商业贷款额度利用率本季度末约为43.9%，较上一季度增加160个基点；贷款承诺较上一季度增加约16亿美元 [6] - 平均消费者贷款下降1%，其中EnerBank银行间贷款较第四季度增长约2% [6][7] - 消费者和财富管理平均存款较第四季度增加，企业存款相对稳定；约35%的存款增加（150亿美元）预计更稳定，其余65%预计对利率更敏感 [7] - 资本市场业务中，并购咨询活动受季节性和交易时间影响减弱，债务和房地产资本市场受利率、地缘政治和信用利差波动影响；预计资本市场季度收入9000万 - 1.1亿美元 [13][14] - 卡和ATM手续费因借记卡和信用卡交换费季节性降低，借记卡手续费还受季度天数减少影响；抵押贷款收入相对稳定，包括约1200万美元与此前回购的吉利美贷款出售相关的收益 [15] - 财富管理收入本季度在市场波动加剧的情况下保持稳定；服务收费在季度内保持稳定，尽管NSF和透支相关费用季节性下降 [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司所在市场的净人口流入仍然强劲，大部分地区的就业水平已恢复到疫情前水平或更好 [4] - 贷款和固定收益市场出现一定稳定迹象，预计未来几个季度情况将有所改善 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 继续推进Sabal、EnerBank和Clearsight的整合，预计其贡献将不断增加 [5] - 持续投资人才和技术，以支持战略增长计划 [5] - 利用连续改进计划，专注于通过技术和流程改进降低成本，并将节省的资金重新投资于数字、人才等领域以实现业务增长 [31] - 资本部署优先用于支持有机增长，其次是支付适当股息，然后考虑非银行收购，最后通过股票回购维持资本在最佳水平 [48][49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临地缘政治挑战和高通胀，但对2022年仍持乐观态度，公司资产负债表强劲，能够承受各种经济条件 [4] - 商业客户大多已适应并在新的运营环境中繁荣发展，消费者保持健康 [4] - 预计信贷损失将在2022年下半年开始缓慢正常化，全年净坏账率预计在20 - 30个基点之间 [18] - 随着经济复苏的持续，公司处于有利的增长地位，税前、拨备前收入保持强劲，费用得到有效控制，信用风险相对较低，资本和流动性状况良好 [19] 其他重要信息 - 已开始实施新的套期保值计划，年初至今增加了47亿美元的远期起息固定利率互换和15亿美元的即期起息证券，约占本周期所需套期保值总额的30% [12] - 第一阶段NSF和透支政策变更已于第一季度末生效，其余变更将在第二、三季度实施；预计2022年服务收费约为6亿美元，2023年约为5.75亿美元 [16] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 存款增长预期及高贝塔存款的权衡 - 公司原本预计第一季度有50 - 100亿美元存款流出，但实际消费者存款增长；约三分之一的激增存款预计与传统存款贝塔相似，三分之一为高贝塔企业存款可能流出，中间三分之一较难预测 [22][23][24] 问题2: 新套期保值计划的思路和时机 - 采用远期起息互换是为了将利润率提升至最佳水平并提供保护，避免利率下行风险；这些互换期限为5年，不影响当前资产敏感性，且定价相对合理 [26][27] 问题3: 为何保持2022年成本指引不变及对扩大正运营杠杆的信心 - 公司资产负债表结构使净利息收入全年增长，尤其在第四季度强劲，为2023年奠定良好基础；公司注重成本控制，通过持续改进计划和技术流程改进降低成本，并将节省资金用于业务增长；预计2022年实现正运营杠杆并在2023年延续 [31][32] 问题4: 多余现金在何种联邦基金利率下不再影响净利息利润率 - 这取决于激增存款的流动情况，公司保留多余现金是为应对存款流出；预计短期内现金将降至正常水平（10 - 20亿美元），且PPP贷款今年大部分将到期 [35] 问题5: 其他综合收益（AOCI）何时会成为银行问题 - AOCI变化对公司资本管理和评级机构评估无影响，公司按监管规则管理资本；市场未考虑存款公允价值，而公司存款公允价值因利率上升而增加，将体现在净利息收入和利润率增长上 [38][39] 问题6: 净利息收入指引是否包含存款增加和70%贝塔的重复计算 - 50 - 100亿美元存款流出已包含在指引中，若未流出，贝塔将降低；预计这些主要为企业非运营存款将在5月加息50个基点后流出 [41] 问题7: 净利息收入指引下的盈利资产增长范围 - 贷款预计有较好增长（剔除PPP和流出投资组合后增长9% - 10%），但50 - 100亿美元存款流出会使现金减少，盈利资产变化主要体现在资产组合和收益率上；预计利润率将继续上升，第四季度净利息收入较第一季度增长15% [43] 问题8: 对EnerBank贷款前景的看法及是否收紧承销标准 - 对EnerBank持乐观态度，本季度增长2%（年化8%）受季节性影响；该业务为优质业务，信用质量良好，有望成为公司增长的重要组成部分 [46] 问题9: 未来资本管理策略，包括收购和回购的激进程度 - 资本优先用于支持有机增长，其次是支付股息，然后考虑非银行收购，最后通过股票回购维持资本在最佳水平；股票回购需确保普通股一级资本充足率在9.25% - 9.75%范围内 [48][49][50] 问题10: 本季度净利息收入中的信贷利息回收金额 - 本季度为400万美元 [61] 问题11: 通胀对客户基础的影响及相关领先指标 - 目前客户存款余额仍保持较高水平，未明显受通胀影响；公司客户以大众市场为主，会关注通胀影响但尚未看到变化 [54] 问题12: 商业贷款中不良贷款和受批评资产大幅下降的原因 - 这是广泛的改善，反映了团队与客户密切合作评估风险、退出高风险业务的工作成果；餐厅和酒店业务的改善较为明显 [56] 问题13: 对服务收费预期的信心及产品实施的早期反馈 - 第一季度服务收费略好于预期，由于第一季度末刚进行部分变更，第二、三季度还有更多变更，目前不宜改变此前给出的2022年6亿美元、2023年5.75亿美元的指引，下次财报电话会议可能有更明确判断 [58] 问题14: 信贷损失正常化时预计哪些投资组合先出现坏账增加 - 需密切关注消费者、小企业和杠杆贷款投资组合；预计正常损失率低于历史水平，因公司对整个信贷组合进行了风险降低操作 [60][61] 问题15: 若收入背景弱于预期，费用灵活性如何及正运营杠杆是否可持续 - 若收入挑战来自资本市场、并购、抵押贷款等可变成本业务，公司可通过降低相关薪酬来应对；若未达到利率增长预期，激励薪酬可能降低；公司对指引中的运营杠杆数字有信心并致力于长期实现 [64][65] 问题16: 今年剩余时间贷款增长的主要驱动因素 - 贷款增长在公司银行、中端市场商业和房地产三个业务板块广泛分布；客户因重建库存、应对成本上升、进行资本支出和业务扩张而增加信贷额度使用；增长行业包括医疗保健、交通、科技、国防和资产支持贷款等；房地产市场因人口流入和房地产投资信托业务增长而表现良好 [67][68] 问题17: 如何应对激增存款活动及是否争取保留这些存款 - 高贝塔（80% - 100%）的非运营企业存款可能先流出；中贝塔（40% - 60%）的刺激资金或小企业账户部分会流出，部分公司可能提高价格保留；公司有存款利率委员会每月评估，预计存款贝塔仍处于同业较低水平；对于流出存款，公司有表外业务机会获取一定费用补偿 [71][72] 问题18: 第二季度是否会看到激增存款流出 - 预计5月加息50个基点后，公司此前预计的50 - 100亿美元存款将开始流出，第二季度存款可能下降 [74] 问题19: 促使公司将多余现金转移至证券的因素 - 公司上季度已将15亿美元现金投入证券（如机构CMBS），随着利差扩大，投资回报增加；若贝塔假设更好，公司有更多现金可用于投资；相关操作已纳入套期保值策略，目标是在联邦基金利率达到2.5%时将净利息利润率推高至3.75% [76] 问题20: 本季度AOCI损失是否与上季度类似及套期保值策略的影响 - 预计AOCI仍会产生负面影响，但程度小于上季度，因长期利率变化预计不如上季度严重；套期保值策略有助于减轻影响 [78][79] 问题21: 如何回应衰退时银行股将跌至有形账面价值的观点 - 有形账面价值概念源于衰退，但衰退时利率下降，证券价值将上升；AOCI仅对资产负债表的一部分（证券）进行公允价值标记，未考虑贷款和存款，不能准确反映真实有形账面价值；从根本上讲，这是会计噪音，不影响公司运营和资本管理 [83] 问题22: 是否考虑保护有形账面价值或引入剔除可供出售证券的有形账面价值概念 - 公司不使用有形账面价值进行银行管理和资本评估，将证券转为持有至到期会限制投资组合管理能力；建议投资者计算公司存款公允价值并纳入有形账面价值计算 [85]

业绩总结 - 2022年第一季度净收入为5.24亿美元，稀释每股收益为0.55美元[2] - 总收入为16亿美元，非利息支出为9.33亿美元，税前预备收入为6.66亿美元[2] - 2022年第一季度的净收入（GAAP）为524百万美元，较2021年第四季度的624百万美元下降16.06%[95] - 2022年第一季度的非利息收入（GAAP）为584百万美元，较2021年第四季度的615百万美元下降5.04%[97] - 2022年第一季度的净利息收入（GAAP）为1015百万美元，较2021年第四季度的1019百万美元下降0.4%[97] - 2022年第一季度的总收入为1599百万美元，较2021年第四季度的1634百万美元下降2.14%[97] - 2022年第一季度的效率比率（GAAP）为57.9%，较2021年第四季度的59.8%有所改善[97] - 2022年第一季度可供普通股东的净收入为524百万美元，较2021年第四季度的414百万美元增长26.6%[100] 用户数据 - 贷款和租赁在平均基础上增长1%，在期末基础上增长2%[6] - 商业贷款增长3%，主要受企业、中型市场和房地产贷款的推动[6] - 消费贷款下降1%，抵押贷款和其他消费贷款的增长被其他类别的下降所抵消[7] - 2022年第一季度的消费者信贷总额为310.74亿美元，拨备为737百万美元，拨备率为2.37%[82] - 2022年第一季度的商业贷款总额为510.97亿美元，拨备为672百万美元，拨备率为1.31%[82] 未来展望 - 预计2022年全年的平均贷款余额将比2021年增长4-5%[7] - 预计2022年净利息收入将增长约10-12%，不包括PPP贷款的增长预计为13-16%[19] - 预计2022年调整后总收入将比2021年增长4.5-5.5%[33] - 2022年第二季度净利息收入(NII)预计增长5-7%[50] - 预计2022年资本市场将产生每季度9000万至1.1亿美元的收入[54] - 2022年有效税率预计在21-23%之间[54] - 2022年净收费损失(NCO)预计在20-30个基点范围内[43] 新产品和新技术研发 - 预计到2030年，公司的Scope 1和Scope 2碳排放量将减少50%[84] 负面信息 - 预计未来经济和市场条件可能会对公司的贷款和其他业务产生不利影响[101] - 可能的利率变化将对公司的收入和支出产生负面影响[102] - 公司面临的风险包括客户信用状况的变化和贷款可收回性的潜在减弱[103] - 公司在技术变革方面的滞后可能导致客户流失[105]

公司财务数据关键指标（2021年末） - 截至2021年12月31日，公司总合并资产约为1629亿美元，总合并存款约为1391亿美元，总合并股东权益约为183亿美元[21] - 截至2021年12月31日，公司及其子公司有19,626名全职等效员工，2021年第四季度因收购新增约620名员工[56] - 截至2021年12月31日，消费者住宅房地产贷款约占公司总贷款组合的27.1%[70] - 截至2021年12月31日，约8.0%的公司贷款组合为投资者房地产贷款[71] - 截至2021年12月31日，公司63亿美元的房屋净值投资组合中，约37亿美元为房屋净值信贷额度，25亿美元为封闭式房屋净值贷款[71] - 截至2021年12月31日，公司约18亿美元的房屋净值信贷额度和贷款处于第二留置权地位[71] - 截至2021年12月31日，公司拥有57亿美元商誉和3.05亿美元其他无形资产[80] - 截至2021年12月31日，公司约有3.06亿美元净递延所得税负债，其中包括约6.03亿美元递延所得税资产（扣除2900万美元估值备抵）[81] - 截至2021年12月31日，公司子公司总存款和借款约为1396亿美元[101] - 截至2021年12月31日，公司总负债约为1446亿美元[107] - 截至2021年12月31日，公司银行子公司Regions Bank运营1302个银行办事处[111] - 截至2021年12月31日，EnerBank USA约占公司总资产和总负债的2%，全年总收入不到1%[278] - 截至2021年12月31日，Sabal Capital Partners LLC占公司总资产和总负债不到1%，全年总收入不到1%[278] - 截至2021年12月31日，EnerBank USA约占公司总资产和总负债的2%，占公司当年总收入的比例不到1%[281] - 截至2021年12月31日，Sabal Capital Partners LLC占公司总资产和总负债的比例不到1%，占公司当年总收入的比例不到1%[281] - 截至2021年12月31日，公司信用损失备抵（ACL）为16亿美元[290] - 2021年12月31日止年度，信用损失拨备（收益）为 - 5.24亿美元[290] - 2021年总资产为1629.38亿美元，2020年为1473.89亿美元[291] - 2021年总负债为1446.12亿美元，2020年为1292.78亿美元[291] - 2021年股东权益总额为183.26亿美元，2020年为181.11亿美元[291] - 2021年总利息收入为40.81亿美元，2020年为42.62亿美元[293] - 2021年总利息支出为1.67亿美元，2020年为3.68亿美元[293] - 2021年净利息收入为39.14亿美元，2020年为38.94亿美元[293] - 2021年净收入为25.21亿美元，2020年为10.94亿美元[293] - 2021年普通股股东可获得净收入为24亿美元，2020年为9.91亿美元[293] - 2021年基本每股收益为2.51美元，2020年为1.03美元[293] - 2021年综合收入为14.95亿美元，2020年为24.99亿美元[296] - 2021年净现金来自经营活动为30.3亿美元，2020年为23.24亿美元，2019年为25.81亿美元[302] - 2021年净现金来自投资活动为 - 28.65亿美元，2020年为 - 48.53亿美元，2019年为5.09亿美元[302] - 2021年净现金来自融资活动为112.9亿美元，2020年为163.71亿美元，2019年为 - 25.14亿美元[302] - 2021年现金及现金等价物净增加额为114.55亿美元，2020年为138.42亿美元，2019年为5.76亿美元[302] - 2021年末现金及现金等价物为294.11亿美元，2020年末为179.56亿美元，2019年末为41.14亿美元[302] - 2021年支付存款和借款利息为1.85亿美元，2020年为4.08亿美元，2019年为8.51亿美元[308] - 2021年支付所得税净额为3.67亿美元，2020年为1.32亿美元，2019年为0.85亿美元[308] - 2021年物业转为持有待售为3800万美元，2020年为3300万美元，2019年为6200万美元[307] - 2021年贷款持有待售和贷款转为其他不动产为1400万美元，2020年为3100万美元，2019年为6300万美元[308] - 2021年12月31日和2020年12月31日，公司其他投资资产分别约为2.07亿美元和1.62亿美元[341] - 2021年12月31日和2020年12月31日，权益法投资净余额分别约为1.36亿美元和1.00亿美元[341] - 2021年12月31日和2020年12月31日，不按权益法核算且无公允价值的权益投资账面价值分别为7100万美元和6200万美元[341] 公司业务网点分布 - 截至2021年12月31日，公司运营2068台ATM机和1302个分行网点[21] - 公司在佛罗里达州有280个分行[22] - 公司在田纳西州有200个分行[22] - 公司在阿拉巴马州有190个分行[22] - 公司在佐治亚州有114个分行[22] - 公司在密西西比州有101个分行[22] - 公司在得克萨斯州有93个分行[22] - 公司在路易斯安那州有84个分行[22] - 公司在阿肯色州有60个分行[22] 公司监管相关规定 - 公司作为联邦储备系统成员银行，需持有相当于其资本和盈余6%的亚特兰大联邦储备银行股票；总资产超100亿美元的成员银行，可获得与10年期美国国债挂钩的浮动股息，最高股息率为6%[26] - 公司作为总合并资产超1000亿美元的银行控股公司，适用2019年规则分配的第四类标准[26] - 美国基于巴塞尔协议III的资本规则规定，最低资本比率分别为：CET1资本与风险加权资产的比率为4.5%；一级资本与风险加权资产的比率为6.0%；总资本与风险加权资产的比率为8.0%；一级资本与总平均合并资产的杠杆比率为4.0%[29] - 公司作为第四类银行控股公司，压力资本缓冲（SCB）通过美联储的综合资本分析和审查（CCAR）监管压力测试确定，2021年第四季度至2022年第三季度的SCB最低为2.5%；地区银行的缓冲要求为静态2.5%的资本保护缓冲（CCB）[30] - 所有银行控股公司的一级资本与总合并平均有形资产的最低杠杆比率为4.0%[31] - 第四类公司且加权短期批发融资（wSTWF）低于500亿美元的公司，无需遵守流动性覆盖率（LCR）或净稳定资金比率（NSFR）要求，但需遵守最低月度流动性缓冲和流动性压力测试要求[32] - 第四类公司包括公司，现在每两年接受一次监管压力测试，不再需要进行公司自行开展的压力测试[33] - 总合并资产达1000亿美元或以上的美国银行控股公司，包括公司，必须制定并维护资本计划，并作为美联储CCAR流程的一部分提交给美联储[33] - 2021年1月，美联储最终确定一项规则，进一步调整适用于第四类公司的资本规划要求，以与第四类银行控股公司的两年监管压力测试周期保持一致[34] - 巴塞尔委员会2017年12月发布的标准，将于2023年1月1日生效，总产出下限将在2028年1月1日逐步实施[30] - 资产超1000亿美元的地区银行需按三年周期向FDIC提交解决方案计划，下次提交时间为2022年12月1日前[35] - 阿拉巴马州法律规定，地区银行支付股息不得超过净收益的90%，除非盈余至少为资本的20%[38] - 银行与任何关联方的涵盖交易限于银行资本和盈余的10%，与所有关联方的涵盖交易限于20%[40] - 大型机构（如地区银行）的FDIC总基本评估率年化后为1.5至40个基点[41] - BHC收购银行或储蓄贷款协会5%或以上有表决权股份需获美联储事先批准[42] - FHC收购资产超100亿美元的非银行金融公司需获美联储事先批准[42] - 2022年4月1日起，公司和地区银行需在36小时内通知主要联邦监管机构重大网络安全事件[47] - 2023年1月1日，加利福尼亚州隐私权利法案将生效[47] - 2023年，科罗拉多州和弗吉尼亚州的综合州隐私法将生效[47] - 收购银行控股公司（BHC）10%或以上任何类别有表决权股票，会产生收购方“控制”该BHC的可反驳推定；收购银行超过5%有表决权股份需获美联储事先批准[103] - 根据阿拉巴马州法律，收购阿拉巴马州银行或控制该银行实体“控制权”，若满足特定条件需获银行监管专员批准，“控制权”定义涉及25%或10%有表决权证券[103][104] 公司员工相关情况 - 截至2021年12月，约62%的员工为女性，约35%的员工自我认定为少数族裔[56] - 2018年公司为入门级职位设定每小时15美元的最低起薪[57] - 公司401(k)计划为员工供款提供最高达工资5%的等额公司匹配，为未参与旧有养老金计划的员工提供2%的基本工资供款[57] - 2018年董事会将CHR委员会的职责范围扩大到涵盖公司所有人力资本管理工作[56] - 2019年CHR委员会通过实施HCM仪表盘加强对相关领域的监督[56] 公司法规政策动态 - 2020年5月OCC敲定规则，FDIC未跟进最终规则；2020年10月美联储提出自己的CRA现代化拟议规则制定预先通知[48] - 2021年1月AMLA法案颁布，6月FinCEN发布反洗钱和反恐融资政策优先事项[51] - 2021年12月14日，OCC发布最终规则撤销2020年5月的规则，并将与美联储和FDIC联合提出CRA提案[48] 公司子公司业务情况 - 公司子公司Regions Securities LLC和BlackArch Securities LLC是在SEC和FINRA注册的经纪交易商，Regions Investment Management, Inc.和Highland Associates, Inc.是在SEC注册的投资顾问[53] 公司面临的风险 - 公司业务受金融市场和经济状况影响，若经济恶化，贷款需求和资产价值或下降，不良资产和信贷损失或增加[61] - 公司受COVID - 19疫情影响，截至2021年末有7.48亿美元PPP贷款，该贷款影响营收和业绩预测[62] - 公司需有效管理流动性，若无法维持充足流动性，业务和财务状况或受不利影响[64] - 公司业务集中在南部、中西部和得克萨斯州，当地经济状况变化会影响贷款业务和财务状况[64] - 天气相关事件和自然灾害或扰乱公司运营，气候变化会加剧这些影响[64] - 公司面临环境、社会和治理风险，处理不当或影响声誉和普通股交易价格[66] - 若贷款组合信用损失超预期，公司收益或受不利影响[67] - 公司业务成功部分取决于高管和关键人员，人才市场竞争激烈，监管对薪酬的限制可能影响公司吸引和留住人才[83] - 公司面临多种运营风险，包括员工欺诈或盗窃风险，可能对业务和经营成果产生不利影响[84] - 公司声誉受损可能源于多种活动，会影响吸引和留住客户、管理和员工的能力，还可能影响信用评级和进入资本市场的机会[85] - 公司面临系统故障和网络安全风险，可能导致业务中断、信息泄露、声誉受损和财务损失[85] - 公司依赖第三方提供业务基础设施，第三方出现问题可能影响公司提供产品和服务的能力、声誉和业务运营[87] - 公司在决定是否向客户和交易对手提供信贷或进行其他交易时，依赖其提供的信息，信息不准确可能导致监管行动、声誉损害等不利影响[90] - 新冠疫情期间公司网络安全事件略有增加，分层控制环境有效防止了重大影响，但未来网络攻击可能更具破坏性[86] - 公司在取得房产所有权时面临环境责任风险，相关调查或修复活动成本可能很高[91] - 公司依赖抵押贷款二级市场获取流动性，若无法向机构出售合规贷款，业务运营结果将受不利影响[92] - 公司贷款销售面临多种风险，如需对购买方作出陈述和保证，若违反可能需赔偿或回购贷款[93] - 公司财务报告依赖管理层对会计方法的选择和假设估计，模型表现不佳或信息不足会影响业务和运营结果[94] - 公司面临法律诉讼、监管调查等风险，可能导致负债、声誉损害和业务运营受限[95] 公司贷款业务相关 - 2021年公司将45.1%的抵押贷款出售给机构[92] - 商业和投资者房地产贷款关系25万美元及以下，逾期180天需根据抵押品价值冲销或减记至估计公允价值；某些设备融资贷款逾期120天需冲销[314] - 房地产第一留置权消费贷款逾期180天、第二留置权房屋净值贷款和信贷额度逾期120天，公司评估非应计状态和潜在冲销；无房地产抵押消费贷款，封闭式贷款逾期120天、非信用卡开放式贷款逾期180天、信用卡逾期180天所在月末冲销[314] - 公司于2020年1月1日采用CECL，用预期损失法替代已发生损失法估计拨备[318] - 两年R&S预测期内，公司利用内部开发和批准的基础经济预测纳入前瞻性信息[319] - 公司采用指数回归方法，回归到从所有历史季度观察值的简单平均值得出的TTC比率，回归期长度因融资应收款类别而异[320] - 公司估计贷款合同期限内的预期信用损失，非循环贷款合同期限定义为合同到期日，扣除估计提前还款，不包括预期展期、续期和修改，除非满足特定条件[322] - 公司根据预期收款金额和时间估计信用卡应收款期限，信用卡拨备估计仅考虑

业绩总结 - 2021年净收入为4.14亿美元，稀释每股收益为2.49美元[8] - 2021年调整后的总收入为24亿美元，调整后的非利息支出为27亿美元[8] - 2021年调整后的税前预拨收入增长2%，为历史最高水平[8] - 2021年资本市场收入创纪录，达到3.31亿美元[11] - 2021年第四季度净收入为4.38亿美元，环比下降32.7%，同比下降28.9%[64] - 2021年全年净拨备总额为24个基点，为2006年以来的最低水平[56] 用户数据 - 2021年活跃数字用户增长7%，移动银行用户增长12%[13] - 2021年净零售账户增长超过过去三年总和，增长率是疫情前的三倍[11] - 截至2021年12月，Regions的存款增长约390亿美元，62%的增长来自于非利息-bearing支票账户[80] 未来展望 - 2022年预计调整后总收入将增长3.5%-4.5%[57] - 2022年预计调整后非利息支出将增长3%-4%[58] - 预计未来NII将受益于更高的利率，年复合增长率（CAGR）预计为4%至6%[83] 新产品和新技术研发 - Ascentium Capital为公司企业银行集团贡献了10%的年初至今总收入，贷款生产同比增长8%[112] - EnerBank在2021年第四季度为消费者银行贡献了约6%的总收入，额外获得了约$3,000百万的贷款[117] 市场扩张和并购 - Sabal Capital Partners的收购将进一步扩展公司的房地产资本市场能力，目前该业务贡献了总资本市场收入的20%[119] - Clearsight Advisors的收购预计将推动公司资本市场部门的增长，2018年至2021年间年均收入增长率超过35%[125] 负面信息 - 2021年调整后的非利息收入为6.15亿美元，同比下降5.2%[39] - 2021年非利息收入（GAAP）为$2,524百万，较2020年增加$131百万，增幅为5.5%[149] - 2021年保险赔偿为-$91百万，较2020年的-$50百万显著增加[150] 其他新策略和有价值的信息 - 2021年第四季度的净拨备为1.1亿美元，环比下降171.0%，同比下降389.5%[64] - 2021年第四季度普通股权益一级资本（CET1）比率下降130个基点，主要由于非银行收购和股票回购[56] - 公司的ESG评级为AA，R-Factor得分为68，显示出较低的ESG风险[127]