公司整体财务状况 - 2023财年第三季度，公司现金及现金等价物和受限现金为2.54亿美元，债务、融资租赁和其他融资义务为4.92亿美元，截至2023年7月1日，信贷安排下借款为2.97亿美元，5亿美元循环信贷额度中还有2.03亿美元可用，且可与银行协商将循环信贷额度扩大至7.5亿美元[86][87] - 截至2023年7月1日，现金及现金等价物和受限现金为2.536亿美元，低于2022年10月1日的2.755亿美元；其中92%由海外子公司持有[130][131] 一次性非经常性款项 - 2023年6月，公司支付了一笔1580万美元的一次性非经常性款项，与挪威的一项仲裁裁决有关[84] 净销售额情况 - 截至2023年7月1日的三个月，净销售额为10.216亿美元，较2022年同期增加4030万美元，增幅4.1%；截至2023年7月1日的九个月，净销售额为31.864亿美元，较2022年同期增加4.989亿美元，增幅18.6%[88][89] - 2023年7月1日止三个月总净销售额为10.216亿美元，2022年同期为9.813亿美元；九个月总净销售额为31.864亿美元，2022年同期为26.875亿美元[98] 各地区净销售额情况 - 截至2023年7月1日的三个月，AMER地区净销售额为3.714亿美元，较2022年同期增加2880万美元，增幅8.4%；截至2023年7月1日的九个月，该地区净销售额为11.688亿美元，较2022年同期增加2.377亿美元，增幅25.5%[91][92] - 截至2023年7月1日的三个月，APAC地区净销售额为5.721亿美元，较2022年同期减少1420万美元，降幅2.4%；截至2023年7月1日的九个月，该地区净销售额为18.013亿美元，较2022年同期增加1.894亿美元，增幅11.8%[91][93][95] - 截至2023年7月1日的三个月，EMEA地区净销售额为1.044亿美元，较2022年同期增加2020万美元，增幅24.0%；截至2023年7月1日的九个月，该地区净销售额为2956万美元，较2022年同期增加649万美元，增幅28.1%[91][96][97] 各业务部门净销售额情况 - 2023年7月1日止三个月工业部门净销售额减少2670万美元，降幅5.9%；九个月增加1.062亿美元，增幅8.6%[98][99] - 2023年7月1日止三个月医疗保健/生命科学部门净销售额增加5020万美元，增幅12.5%；九个月增加3.277亿美元，增幅29.8%[100][101] - 2023年7月1日止三个月航空航天/国防部门净销售额增加1680万美元，增幅13.3%；九个月增加6500万美元，增幅18.3%[102][103] 毛利润及毛利率情况 - 截至2023年7月1日的三个月，公司毛利润为9360万美元，毛利率9.2%；截至2023年7月1日的九个月，毛利润为2.978亿美元，毛利率9.3%[88] - 2023年7月1日止三个月毛利润持平，毛利率9.2%，较2022年同期下降30个基点；九个月毛利润增加5770万美元，增幅24.0%，毛利率9.3%，较2022年同期增加40个基点[105][107] 营业利润及营业利润率情况 - 截至2023年7月1日的三个月，公司营业利润为2820万美元，营业利润率2.8%；截至2023年7月1日的九个月，营业利润为1.425亿美元，营业利润率4.5%[88] - 2023年7月1日止三个月营业收入减少2140万美元，降幅43.1%，营业利润率2.8%，较2022年同期下降230个基点；九个月营业收入增加2660万美元，增幅23.0%，营业利润率4.5%，较2022年同期增加20个基点[108][109] 净利润及每股收益情况 - 截至2023年7月1日的三个月，公司净利润为1580万美元，摊薄后每股收益0.56美元；截至2023年7月1日的九个月，净利润为9880万美元，摊薄后每股收益3.51美元[88] - 2023年7月1日止三个月净利润减少2170万美元，降幅57.9%至1580万美元；九个月净利润增加1100万美元，增幅12.5%至9880万美元[120][121] 全球最低税进展 - 2023财年前九个月，部分司法管辖区同意实施全球最低税，公司将持续关注相关进展[83] 销售成本情况 - 2023年7月1日止三个月销售成本增加4030万美元，增幅4.5%；九个月增加4.411亿美元，增幅18.0%[104] 其他费用情况 - 2023年7月1日止三个月其他费用增加450万美元；九个月增加1340万美元[116][117] 所得税费用情况 - 2023年7月1日止三个月所得税费用为160万美元，2022年同期为580万美元；九个月所得税费用为1580万美元，2022年同期为1360万美元[118] 资本成本及回报率情况 - 2023财年加权平均资本成本（WACC）为9.0%，低于2022财年的9.3%；2023年7月1日止九个月的投资资本回报率（ROIC）为13.5%，经济回报率为4.5%；2022年7月2日止九个月的ROIC为11.5%，经济回报率为2.2%[127][129] 现金流相关情况 - 未来因美国联邦税支付将减少4200万美元现金流，2024 - 2026年分别支付1060万、1410万和1730万美元[132] - 2023年7月1日止九个月经营活动提供现金流7600万美元，2022年同期使用现金流2580万美元，变化主要因净收入增加、库存现金流等因素[132] - 2023年7月1日止三个月年化现金周期为111天，较2022年同期增加9天，主要因应收账款天数、库存天数等变化[135][136] - 2023年7月1日止九个月自由现金流（FCF）为 - 380万美元，较2022年同期的 - 1.108亿美元改善1.07亿美元[140] - 2023年7月1日止九个月投资活动使用现金流7770万美元，较2022年同期的8510万美元减少，因资本支出减少520万美元[142] - 2023年7月1日止九个月融资活动使用现金流2240万美元，2022年同期提供现金流1.221亿美元，主要因信贷额度借款增加减少和股票回购现金使用减少[144] 股票回购情况 - 2023年7月1日止九个月按2023年股票回购计划回购39.1145万股，花费3740万美元，剩余910万美元额度[147] 应收账款融资情况 - 截至2023年7月1日，MUFG RPA和HSBC RPA的最大融资额度分别为3.4亿美元和6000万美元；2023年7月1日止九个月分别出售6.166亿美元和5.638亿美元应收账款[148][149] 非美元货币交易占比情况 - 2023年7月1日和2022年7月2日，非美元货币净销售交易占比均为9%，总成本交易占比分别为16%和15%[157] 货币价值变动影响情况 - 截至2023年7月1日，美元相对其他交易货币价值变动10.0%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[157] 利率风险情况 - 截至2023年7月1日，公司唯一重大利率风险与信贷安排有关，借款利率为SOFR加1.10%[159] - 2018年票据购买协议下的借款基于固定利率，减轻了公司大部分利率风险[159] - 截至2023年7月1日，利率变动10.0%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[159] 披露控制和程序情况 - 公司维持披露控制和程序，确保向美国证券交易委员会提交的信息及时记录、处理、汇总和报告[160] - 截至评估日，公司披露控制和程序在合理保证水平上有效[160] 财务报告内部控制情况 - 2023财年第三季度，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[161] 风险因素情况 - 除本文讨论的风险外，2022财年年度报告中列出的风险因素无重大变化[162] 外汇风险对冲情况 - 公司通过外汇合约对冲非功能性货币计价的资产和负债相关的外汇风险[156]

财务数据和关键指标变化 - 第三财季GAAP运营利润率为2.8%，GAAP每股收益为0.56美元，其中包括每股0.14美元的基于股票的薪酬费用以及每股0.76美元与仲裁决定和非经常性重组费用相关的费用；调整后运营利润率为5.0%，达到指引区间高端 [36] - 预计第四财季营收10 - 10.4亿美元，GAAP运营利润率4.7% - 5.2%，GAAP每股收益1.18 - 1.36美元；预计2023财年营收增长连续第二年超过10%，调整后运营利润率超过5% [39] - 第三财季非GAAP运营利润率为5%，处于指引高端；非运营费用略高于预期，因外汇损失超出预期 [50] - 第三财季回购约15万股股票，花费1.35亿美元，当前授权下还剩约900万美元，预计第四财季完成回购 [51] - 应收账款周转天数环比增加7天，主要因应收账款保理计划业务减少和客户付款条款变化 [52] - 预计第四财季毛利率8.9% - 9.3%，中点略低于第三财季 [52] - 预计第四财季改善后的现金周期将产生1000 - 3000万美元自由现金流，使2023财年实现正自由现金流；预计财年资本支出1.15 - 1.25亿美元，略低于此前指引 [53] - 第三财季营收10.2亿美元，符合指引；非GAAP每股收益1.32美元，超出指引，受益于团队对卓越运营的关注和低于预期的税收 [57][58] - 第三财季末现金2.54亿美元，总债务4.92亿美元，信贷额度下还有超2亿美元可借，保守的总债务与EBITDA比率为1.8倍；第三财季投资资本回报率为13.5%，比加权平均资本成本高450个基点；第三财季末现金周期为111天，略高于预期且环比增加7天 [99] - 预计第四财季有效税率在13% - 15%；预计资产负债表上的营运资金投资较第三财季略有改善，基于营收预测，预计营运资金水平将使现金周期天数在106 - 110天，中点环比改善3天 [75] 各条业务线数据和关键指标变化 - 工业部门第三财季营收下降3%，好于预期；第四财季预计出现中个位数下降 [42] - 医疗保健、生命科学部门第四财季预计持平；2023财年有望实现20%左右的增长；第三财季营收下降7%，主要因供应链挑战和终端市场疲软 [43][64] - 航空航天与国防部门第三财季下降1%，好于预期；第四财季预计增长约10%，2023财年增长将达高 teens [43][65] - 第三财季赢得30个新制造项目，全面投产后预计产生创纪录的3.21亿美元年化收入；工业团队赢得18个新项目，投产后价值1.93亿美元；医疗保健、生命科学团队赢得7个新项目，价值9000万美元；航空航天与国防团队赢得5个新项目，价值3800万美元 [37][44][45] 各个市场数据和关键指标变化 - 半导体资本设备市场出现疲软，但有迹象显示已触底；工业市场中的测试与测量以及通信子行业也出现疲软 [1][61][84] - 商业航空航天市场需求强劲，团队改善物料流的行动产生积极影响，预计第四财季与前六大航空航天和国防客户的发货量将大幅增加 [15][65] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正式推出以可持续发展为导向的产品生命周期解决方案套件，通过与客户的咨询合作，为产品整个生命周期制定减排和成本降低战略路线图 [38] - 公司凭借卓越的客户服务和运营能力，赢得多个新制造项目，包括现有客户的业务整合和新客户的合作，体现了公司在市场中的竞争力 [37][46][47] - 公司持续投资于工具和流程创新，如在所有美洲制造基地部署机器学习和预测分析到规划算法中，以优化物料定位和生产计划 [111] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 进入2024财年，当前需求和供应链动态将保持稳定，随后随着某些市场需求稳定、新项目加速推进和供应链挑战缓解，营收和盈利能力将加速增长 [40] - 公司有信心在2025财年实现50亿美元营收和5.5%的GAAP运营利润率目标，长期来看，公司具备行业领先的营收增长和盈利能力 [62] - 宏观环境是实现目标的最大风险，如果宏观情况恶化，可能会对公司业绩产生影响 [16] 其他重要信息 - 第三财季末合格制造机会漏斗规模达40亿美元，新机会包括内部制造外包和供应链整合，显示客户正在考虑更大型、更具战略意义的采购决策 [48] - 公司发布首份可持续发展报告，展示了2022财年的多项成就，如能源强度降低、员工资源组增加、慈善捐赠等，2023财年还有更多环保项目和计划正在推进 [59] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 半导体设备业务疲软情况及客户库存策略是否改变 - 半导体设备业务已下滑，有触底迹象，公司与客户紧密管理库存，客户关注业务回升时的库存水平和产品组合，目前难以准确预测业务何时增强，但大家更关注回升而非下行管理 [1] 问题: 除半导体外工业领域疲软的具体情况、是否为客户推迟以及半导体与其他工业业务的营收拆分 - 从供应链整体看，大宗商品交货期正常化，价格随之变化，部分供应商在建立库存；挑战点在于定制工程组件和机电大宗商品仍存在供应限制；未提供本季度营收拆分数据 [5] 问题: 第一季度与第四季度持平的原因及业务内部是否有变动 - 疫情后供应挑战缓解，客户从关注产品交付转向关注最佳供应商，公司与客户就长期供应计划进行战略对话，预计未来几个季度机会将持续增加 [11] 问题: 对12月季度及以后的展望以及如何实现2025财年50亿美元目标 - 2024财年实现9% - 12%的增长目标有难度，但预计营收将加速增长，使2025财年实现50亿美元目标具有可行性 [20] 问题: 未发货的1亿美元是否会在未来几个季度持续以及供应链限制缓解后能否减少积压 - 未明确回复该金额是否会持续，但随着供应链限制缓解，有望减少积压 [21] 问题: 漏斗规模下降的原因 - 漏斗规模虽有所下降，但仍处于公司历史第二高，且年初漏斗规模为34亿美元，预计年底达40亿美元，情况良好；此外，早期漏斗处于创纪录水平 [54][78][103] 问题: 半导体业务复苏后的预期增长情况 - 2015 - 2022年半导体业务复合年增长率为30%，在市场低迷期公司通过份额增长跑赢市场，预计市场复苏时该子行业将实现大幅增长 [80] 问题: 工业领域疲软的子行业以及半导体业务在工业部门和整体营收中的占比 - 工业领域中测试与测量以及通信子行业疲软，通信子行业的疲软是技术转换导致的暂停，测试与测量预计后期会复苏；半导体业务约占工业部门的40%，占公司整体营收的中高 teens [84] 问题: 下财年年初业务情况及后续展望 - 第一季度与第四季度情况相似，第二季度可能开始增长，但该季度利润率通常面临挑战；下半年随着市场稳定、新项目推进和供应链改善，营收将加速增长 [113] 问题: 新赢得项目中竞争替代的情况及共同原因 - 新赢得项目中有竞争替代情况，各市场领域均有体现，原因包括公司在工程设计、制造和服务方面的价值主张，以及市场的区域化和本地化趋势 [91][123] 问题: 商业航空航天业务增长的原因是积压工作完成还是新增长以及实现50亿美元目标的最大风险 - 商业航空航天业务增长得益于团队改善物料流以满足积压需求，同时巴黎航展显示未来需求可能进一步增强；实现50亿美元目标的最大风险是宏观环境恶化 [15][16][121] 问题: 30个新赢得项目中工程赢得的占比以及工程赢得如何转化为新项目赢得 - 本季度新赢得项目中战略采购决策主导，工程驱动的项目较少，但未提供具体数据 [26] 问题: 医疗保健业务本季度低于预期的原因及此前暂停和重启情况的更新 - 本季度医疗保健业务下降主要因供应链挑战和终端市场疲软；未提及此前暂停和重启情况的更新 [64] 问题: 库存组件热点情况、价格以及整体库存是否会继续下降 - 滞后边缘半导体的低产量专业组件仍面临较长交货期、意外取消订单和市场零库存等问题，公司正与供应商合作改善；预计第四财季库存美元金额将减少，进入2024财年有进一步减少的机会 [109][110] 问题: EMEA地区业务强劲的原因 - EMEA地区业务强劲得益于公司多年来在该市场的投资，包括制造设施和团队建设，形成了良好的价值主张；同时市场的区域化和本地化趋势也使公司受益，预计该地区2024年将实现大幅增长 [123]

业绩总结 - PLEXUS CORP. Q2F23的收入为10.7亿美元，处于指导范围的上限1.02亿至1.07亿美元[3] - GAAP稀释每股收益为1.45美元，超出指导范围的1.06至1.24美元[3] - Q2F23的毛利率为9.6%，高于指导范围的8.8%至9.2%[17] - Q2F23的GAAP运营利润率为5.3%，超出指导范围的4.5%至5.0%[17] - Q2F23的自由现金流为7960万美元，运营现金流为1.06亿美元[68] - PLEXUS CORP.在Q2F23的制造赢利为2.75亿美元，合格制造机会的总额达到42亿美元[40] - Q3F23的收入指导为10亿至10.5亿美元，GAAP稀释每股收益指导为0.76至0.94美元[35] - PLEXUS CORP.的总债务为4.83亿美元，现金余额为2.7亿美元[68] - Q2F23的非GAAP运营利润率预计在4.5%至5.0%之间[57] - PLEXUS CORP.的客户未满足需求超过1亿美元[6] 地区收入 - AMER地区收入为1.32亿美元[74] - EMEA地区收入为7200万美元[74] - APAC地区收入为7100万美元[74] - IND地区收入为1.42亿美元[74] - Q2F23总收入为8100万美元[74] 生产与客户 - 生产地点位于墨西哥瓜达拉哈拉[76] - 新平台来自现有客户[76]

财务数据和关键指标变化 - 二财季营收10.71亿美元，同比增长21%，超指引上限，得益于美洲和EMEA地区缓解供应限制及工程和维护服务团队表现出色 [47] - GAAP运营利润率5.3%，含55个基点基于股票的薪酬费用，超指引并接近5.5%目标水平，各地区盈利能力均有提升 [48] - GAAP每股收益1.45美元，含0.21美元基于股票的薪酬费用，超指引 [48] - 二财季产生8000万美元自由现金流，远超预期，团队持续实施工具和流程以更好预测和管理客户库存需求 [49] - 二财季毛利润率9.6%，超指引上限，较一财季提高30个基点，得益于更好的业务组合和多数地区的运营表现 [84] - 销售和管理费用4600万美元，略高于指引，主要因激励薪酬费用增加，但占营收比例4.3%，符合预期 [85] - 非运营费用低于预期，因利息和杂项收入高于预期 [85] - 二财季投资资本回报率13.8%，比加权平均资本成本高480个基点 [88] - 二财季末现金周期为104天，好于预期，较上一季度改善两天 [88] - 预计三财季营收10 - 10.5亿美元，非GAAP运营利润率4.5% - 5%，含约60个基点基于股票的薪酬费用，非GAAP每股收益1.05 - 1.23美元 [59] - 预计三财季毛利润率在8.9% - 9.3%之间，中点较二财季低约50个基点，因近期营收下降降低固定成本杠杆 [91] - 预计三财季销售和管理费用在4350 - 4450万美元之间，占营收比例与二财季一致为4.3% [91][92] - 预计三财季非运营费用在1000 - 1050万美元之间，较上一季度有所增加，部分被预期的利息费用减少所抵消 [92] - 预计三财季和全年非GAAP有效税率在14% - 16%之间 [93] - 预计三财季现金周期天数在106 - 110天之间，营运资本投资与二财季保持一致，预计收支平衡或略有现金使用 [93] - 全年资本支出预计在1.1 - 1.3亿美元之间，不包括任何场地增加，预计全年自由现金流接近5000万美元 [94] 各条业务线数据和关键指标变化 - 工业部门二财季营收下降7%，好于约10%的预期降幅，供应链团队改善受限材料交付，运营团队将材料转化为成品，部分抵消半导体资本设备部门疲软 [64] - 医疗保健/生命科学部门二财季营收持平，但出现有意义的组合变化，近期客户预测波动和供应挑战及市场不确定性影响该部门，预计三财季将出现中个位数下降 [65][72] - 航空航天和国防部门二财季营收增长8%，高于低个位数增长的预期，库存销售、供应链改善和需求增加推动业绩提升，预计三财季营收将出现中个位数下降，四季度新计划爬坡和商业航空的强劲需求将弥补下降 [66][73] - 二财季赢得31个新制造项目，预计全面投产后将产生2.75亿美元年化营收，制造漏斗的转化速度加快 [74] - 工业团队二财季赢得15个新项目，全面投产后价值1.42亿美元；医疗保健/生命科学团队赢得7个新项目，价值8100万美元；航空航天和国防团队赢得9个新项目，价值5200万美元 [75] - 美洲地区二财季赢得1.32亿美元项目，约三分之二来自工业部门，三分之一来自航空航天和国防部门；APAC地区从医疗保健/生命科学部门赢得5000万美元项目，总计7100万美元；EMEA地区赢得7200万美元项目，工业和医疗保健/生命科学部门的强劲表现使该地区过去四个季度的赢得项目接近3亿美元，接近该地区过去四个季度的营收 [76][77] 各个市场数据和关键指标变化 - 半导体资本设备市场短期内需求仍面临挑战，预计工业部门三财季将出现中个位数下降 [71] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司目标是到2025财年实现50亿美元营收和5.5%的GAAP运营利润率，目前认为该目标有望实现，并着眼于未来投资以抓住增长机会 [3] - 进行重组以应对宏观环境和运营费用问题，为投资增长计划和提高效率提供平台，预计三财季SG&A指引下调，其中约100万美元与重组活动收益相关，未来每季度预计收益200 - 250万美元 [1][5] - 公司独特的产品生命周期解决方案使其成为客户的首选合作伙伴，通过设计、制造和服务产品，专注于可持续性，帮助客户创造价值 [53] - 随着全球供应链逐渐宽松，客户开始重新评估战略，更多客户考虑将制造业务外包，公司在新机会方面有更多讨论，现有项目的回流较少 [20][22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司未来增长机会持乐观态度，认为公司有能力实现长期增长和盈利目标，包括9% - 12%的营收复合年增长率和5.5%的运营利润率 [36] - 团队为减轻供应环境挑战所做的努力在外部更加明显，本季度产生了大量自由现金流 [37] - 公司在为客户开发创新解决方案以及与团队成员和社区合作方面取得进展，展示了在ESG方面的领导地位 [37] 其他重要信息 - 公司预计本财年可能进行潜在土地收购，为未来增长做准备，但今年不会进行场地或建筑收购或建设 [25] - 二财季马来西亚团队通过筹款活动支持当地学校和儿童之家；德国达姆施塔特的工程团队向当地食品银行和临终关怀中心捐款；威斯康星州的女性网络员工资源组与人类栖息地合作，为当地家庭提供资金和建造房屋，预计将支持超过900小时的志愿者服务 [54][55] - 地球日期间，威斯康星州团队接待了智能饮水机供应商Bevi的领导，Plexus在其设施安装Bevi机器后，已节省了超过3.3万个塑料水瓶 [56][57] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请谈谈提到的取消订单情况，以及上季度暂停项目的最新情况 - 从公司角度，上季度谈到的项目更新已完成且成功，但仍面临第三方供应和需求方面的挑战，影响项目近期需求，但长期需求强劲，公司对此保持乐观，此外还有一些大型项目处于早期爬坡阶段，预计在2024财年产生影响 [97][98] - 半导体平均交货期仍约为300天，较90天前下降约20天，滞后边缘半导体供应仍有限，特别是模拟产品和微控制器，行业产能增加，但后端产能上线较慢，导致一些关键供应商重新安排和取消订单 [99] 问题2: 项目中标规模逐季上升，这是异常情况还是预计未来会持续看到更大规模项目 - 过去几个季度平均中标规模较低，与两年前相比，近期漏斗中的项目规模在增加，这两个因素导致本季度中标规模明显高于以往 [101] - 公司内部跟踪超过2000万美元规模的机会，目前漏斗中的此类机会处于创纪录水平，对未来中标表现有利 [102] 问题3: 半导体资本设备情况比之前稍差，之前预计的10%下降是否仍然合理 - 公司认为10%的下降幅度大致正确，目前处于该区间，根据客户评论，市场似乎接近底部，但公司暂无半导体资本设备市场复苏的预测 [103] 问题4: 请谈谈重组的好处，以及是否与泰国新产能扩张有关，还是因宏观环境和业务部分情况加速重组 - 重组与泰国无关，主要是因为宏观环境下运营费用增长超过公司增长率，公司希望在问题出现前解决，为投资增长计划和提高效率提供平台 [1][4] 问题5: 医疗保健/生命科学市场预期较3个月前有所缓和，宏观逆风是否起更大作用，这种情况是否会持续到第四季度 - 公司在医疗保健/生命科学领域的新机会表现强劲，仍看好该领域增长潜力，但在清理资本设备积压时，其他供应商的一次性设备或一次性产品供应问题开始显现，导致客户需求波动，此外医院和诊所的人员配置问题也受到关注，公司认为该领域仍有乐观前景，只是需要解决供应问题和客户库存调整 [7][8] - 预计2023财年医疗保健/生命科学领域将有出色表现，该部门增长率约为20% [9] 问题6: 本季度采购行动和满足需求的能力提升是由内部举措驱动，还是约20天的交货期缩短起作用，1亿美元未完成积压订单是否仍受组件限制，是否对某一业务部门影响更大 - 非滞后边缘半导体和其他组件供应有所改善，对本季度有一定作用，同时公司供应链团队采用新工具和流程，通过机器学习更好理解客户预测和产品实际交货期，这些创新举措有助于获取组件 [11] - 滞后边缘半导体影响公司所有行业部门，但具体因产品而异，1亿美元以上未完成积压订单受供应限制，需求存在，主要限制因素仍是滞后边缘半导体，涉及所有部门 [13][14] 问题7: 能否提供重组影响的地区或终端市场细节 - 重组具有全球影响，运营费用在全球范围内减少，运营方面根据产能与需求情况正常调整 [15] 问题8: 请解释毛利率和运营利润率大幅下降的原因，以及9月季度收入预计环比增长时，利润率是否会回到5%以上 - 第三季度指引中点下调约50个基点，固定成本从第二季度到第三季度略有下降，固定成本杠杆影响约40个基点，另外10个基点与业务客户组合有关 [18] - 预计第四季度毛利率将回到9%中值范围，结合较低的4% SG&A百分比，利润率有望超过5%，接近2023财年末5.5%的目标 [19] 问题9: 新计划漏斗中客户从内部制造转向外包趋势有所增加的原因，是否涉及特定行业或地区转移 - 随着全球供应链逐渐宽松，客户开始重新评估战略，此前因供应链问题搁置的计划重新启动，导致活动增加 [20] - 这种情况涉及各个行业，现有项目的回流较少，因为转移成本过高，新机会方面客户会考虑环境影响、物流成本等因素，重新评估战略 [22] 问题10: 资本支出指引不包括场地增加，近期是否有进一步场地增加计划 - 从长期增长前景看，公司需要考虑未来扩张，本财年可能进行潜在土地收购，为未来增长做准备，但今年不会进行场地或建筑收购或建设 [25] 问题11: 公司预计2023财年表现良好，2024财年情况如何，第四季度同比增长情况如何，如何考虑关键变量，包括定价收益、外汇、供应改善和终端市场需求 - 公司认为目前为2023和2024财年做好了坚实准备，2024年有望实现良好增长，第四季度同比增长取决于宏观环境 [26] - 组件价格去年达到峰值，2023财年开始下降 [27] 问题12: 本季度现金流表现强劲的驱动因素是什么，第三季度现金周期天数环比上升，第四季度现金周期基数应如何考虑，接近5000万美元的自由现金流是否可实现 - 第二季度现金流改善主要来自营运资本改善，包括应收账款回收更好、额外应收账款保理、库存水平稳定以及为陈旧库存获得额外存款等多项举措 [28] - 第三季度现金周期天数指引上调，主要由营收驱动，营运资本美元数与2022财年相比基本持平，预计2023财年结束时约为100天，在营收强劲增长的情况下能保持营运资本美元数与2022财年相似，公司对库存和应收账款管理感到满意 [34]

公司整体财务状况 - 截至2023财年第二季度，公司现金及现金等价物和受限现金为2.7亿美元，债务、融资租赁义务和其他融资为4.83亿美元；截至2023年4月1日，信贷安排下借款为2.84亿美元，5亿美元循环授信额度中还有2.16亿美元可用，且可与银行协商将循环授信额度扩大至7.5亿美元[84] - 截至2023年4月1日，公司86%的现金及现金等价物余额由海外子公司持有在美国境外[128] 公司净销售额情况 - 2023年4月1日止三个月净销售额为10.708亿美元，较2022年4月2日止三个月增加1.821亿美元，增幅20.5%；2023年4月1日止六个月净销售额为21.647亿美元，较2022年4月2日止六个月增加4.585亿美元，增幅26.9%[85][86] 各地区净销售额情况 - 2023年4月1日止三个月，美洲地区净销售额为4.078亿美元，较2022年同期增加9660万美元，增幅31.0%；2023年4月1日止六个月，该地区净销售额为7.975亿美元，较2022年同期增加2.09亿美元，增幅35.5%[88][89] - 2023年4月1日止三个月，亚太地区净销售额为5.873亿美元，较2022年同期增加5340万美元，增幅10.0%；2023年4月1日止六个月，该地区净销售额为12.292亿美元，较2022年同期增加2.036亿美元，增幅19.9%[88][92] - 2023年4月1日止三个月，欧洲、中东和非洲地区净销售额为1.018亿美元，较2022年同期增加2810万美元，增幅38.1%；2023年4月1日止六个月，该地区净销售额为1912万美元，较2022年同期增加4460万美元，增幅30.4%[88][94] 各部门净销售额情况 - 2023年4月1日止三个月，工业部门净销售额为4.393亿美元，较2022年同期增加2460万美元，增幅5.9%；2023年4月1日止六个月，该部门净销售额为9.114亿美元，较2022年同期增加1.329亿美元，增幅17.1%[95][96] - 2023年4月1日止三个月，医疗保健/生命科学部门净销售额为4.873亿美元，2022年同期为3.532亿美元；2023年4月1日止六个月，该部门净销售额为9.752亿美元，2022年同期为6.977亿美元[95] - 2023年4月1日止三个月，航空航天/国防部门净销售额为1.442亿美元，2022年同期为1.208亿美元；2023年4月1日止六个月，该部门净销售额为2.781亿美元，2022年同期为2.3亿美元[95] - 2023年第一季度医疗保健/生命科学部门净销售额增加1.341亿美元，增幅38.0%；上半年增加2.775亿美元，增幅39.8%[97][98] - 2023年第一季度航空航天/国防部门净销售额增加2340万美元，增幅19.4%；上半年增加4810万美元，增幅20.9%[99][100] 公司毛利润与营业利润情况 - 2023年4月1日止三个月，公司毛利润为1.03亿美元，毛利率为9.6%；2023年4月1日止六个月，毛利润为2.042亿美元，毛利率为9.4%[85] - 2023年4月1日止三个月，公司营业利润为5690万美元，营业利润率为5.3%；2023年4月1日止六个月，营业利润为1.143亿美元，营业利润率为5.3%[85] 公司各项费用及利润变化情况 - 2023年第一季度销售成本增加1.556亿美元，增幅19.2%；上半年增加4.009亿美元，增幅25.7%[101] - 2023年第一季度毛利润增加2650万美元，增幅34.6%，毛利率为9.6%，增加100个基点；上半年毛利润增加5770万美元，增幅39.4%，毛利率为9.4%，增加80个基点[103][104] - 2023年第一季度营业收入增加2110万美元，增幅58.9%，营业利润率为5.3%，增加130个基点；上半年营业收入增加4800万美元，增幅72.4%，营业利润率为5.3%，增加140个基点[105][106] - 2023年第一季度其他费用增加460万美元；上半年增加880万美元[113][114] - 2023年第一季度和上半年所得税费用分别为700万美元和1420万美元，2022年同期分别为440万美元和780万美元[115] - 2023年第一季度净利润增加1390万美元，增幅51.7%，达4080万美元；上半年净利润增加3270万美元，增幅65.0%，达8300万美元[117][118] - 2023年第一季度摊薄后每股收益从0.95美元增至1.45美元；上半年从1.76美元增至2.94美元[119][120] 公司投资回报率情况 - 2023年上半年投资资本回报率（ROIC）为13.8%，经济回报率为4.8%；2022年同期ROIC为10.2%，经济回报率为0.9%[124][126] 公司现金流情况 - 因美国联邦税现金支付，未来经营活动现金流将减少4200万美元，2024 - 2026年分别支出1060万、1410万和1730万美元[129] - 2023年4月1日止六个月经营活动现金流为5720万美元，2022年同期为 - 470万美元，主要因净收入增加3270万美元、库存现金流增加3.717亿美元等因素[129] - 2023年4月1日止三个月年化现金周期为104天，较2022年同期增加6天，主要因应收账款、合同资产天数减少，库存、现金存款天数增加，应付账款天数大幅减少[136][137] - 2023年4月1日止六个月自由现金流为770万美元，2022年同期为 - 6880万美元，改善7650万美元，主要因库存营运资金投资降低[141] - 2023年4月1日止六个月投资活动现金流为 - 4760万美元，2022年同期为 - 6430万美元，减少因资本支出减少1470万美元[143] - 2023年4月1日止六个月融资活动现金流为 - 1840万美元，2022年同期为1.078亿美元，减少因信贷额度借款减少和股票回购现金使用减少[145] 公司资本支出与股份回购情况 - 预计2023财年资本支出约为1.1 - 1.3亿美元，用于支持新项目和更换旧设备[144] - 截至2023年4月1日，2023年股份回购计划剩余2260万美元可用于回购股份[148] 公司应收账款出售情况 - 2023年4月1日止三个月和六个月，公司分别出售2.257亿和4.113亿美元应收账款，换取2.229亿和4.065亿美元现金[150] 公司利率风险情况 - 截至2023年4月1日，公司唯一重大利率风险与信贷安排有关，信贷安排借款利率为SOFR加1.10%[160] - 2018年票据购买协议下的借款基于固定利率，可减轻利率风险[160] - 截至2023年4月1日，利率变动10.0%对公司财务状况、经营成果或现金流无重大影响[160] 公司内部控制与风险因素情况 - 公司首席执行官和首席财务官认为截至评估日，公司披露控制和程序有效[161] - 2023财年第二季度，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[162] - 2022财年10月1日结束的年度报告中所述风险因素无重大变化[163]

财务数据关键指标变化 - 2022年12月31日止三个月净销售额为10.939亿美元，较2022年1月1日止三个月增加2.764亿美元，增幅33.8%[80][81] - 2022年12月31日止三个月销售成本为9.927亿美元，较2022年1月1日止三个月增加2.452亿美元，增幅32.8%[80][89] - 2022年12月31日止三个月毛利润为1.012亿美元，较2022年1月1日止三个月增加3120万美元，增幅44.6%；毛利率为9.3%，较2022年1月1日止三个月增加70个基点[80][92] - 2022年第四季度总运营收入为5730万美元，较2022年第一季度的3050万美元有所增加[94] - 2022年第四季度净收入为4220万美元，较2022年第一季度增加1880万美元，增幅80.3%[100] - 2022年第四季度摊薄后每股收益为1.49美元，高于2022年第一季度的0.82美元[101] - 2023财年加权平均资本成本（WACC）为9.0%，低于2022财年的9.3%；2022年第四季度投资资本回报率（ROIC）为13.8%，经济回报率为4.8%[106] - 截至2022年12月31日，现金及现金等价物和受限现金为2.479亿美元，低于截至2022年10月1日的2.755亿美元[108] - 未来因美国联邦税支付将减少现金流4770万美元，2023 - 2026年分别为570万、1060万、1410万和1730万美元[110] - 2022年第四季度经营活动使用现金流4880万美元，少于2022年第一季度的8900万美元[111] - 2022年第四季度自由现金流为 - 7190万美元，较2022年第一季度的 - 1.222亿美元有所改善，增加5030万美元[123] - 2022年第四季度投资活动使用现金流2160万美元，少于2022年第一季度的3340万美元[125] - 2022年第四季度融资活动提供现金流3940万美元，少于2022年第一季度的7000万美元[127] - 2022年第四季度和2022年1月1日所在季度，公司分别出售1.856亿美元和1.48亿美元应收账款，获得现金1.836亿美元和1.475亿美元，截至2022年12月31日和2022年1月1日，未收回的应收账款分别为1.968亿美元和1.51亿美元[132] - 2022年第四季度和2022年1月1日所在季度，非美元货币交易的净销售额占比分别为7%和10%，总成本占比分别为15%和18%[139] 各地区业务线数据关键指标变化 - 2022年12月31日止三个月，美洲地区净销售额为3.897亿美元，较2022年1月1日止三个月增加1.124亿美元，增幅40.5%[83] - 2022年12月31日止三个月，亚太地区净销售额为6.419亿美元，较2022年1月1日止三个月增加1.502亿美元，增幅30.5%[84] - 2022年12月31日止三个月，欧洲、中东和非洲地区净销售额为8940万美元，较2022年1月1日止三个月增加1650万美元，增幅22.6%[85] 各领域业务线数据关键指标变化 - 2022年12月31日止三个月，工业领域净销售额为4.721亿美元，较2022年1月1日止三个月增加1.083亿美元，增幅29.8%[86] - 2022年12月31日止三个月，医疗保健/生命科学领域净销售额为4.879亿美元，较2022年1月1日止三个月增加1.434亿美元，增幅41.6%[87] - 2022年12月31日止三个月，航空航天/国防领域净销售额为1.339亿美元，较2022年1月1日止三个月增加2470万美元，增幅22.6%[88] 资金与信贷情况 - 截至2023财年第一季度，公司现金及现金等价物和受限现金为2.48亿美元，债务、融资租赁义务和其他融资为5.16亿美元；截至2022年12月31日，信贷安排下借款为3.2亿美元，5亿美元循环授信额度中还有1.8亿美元可用，经与银行协商可将循环授信额度扩大至7.5亿美元[79] - 截至2023财年第一季度末，公司现金及现金等价物和受限现金为2.479亿美元，债务、融资租赁义务和其他融资为5.163亿美元[134] - 截至2022年12月31日，MUFG RPA和HSBC RPA的最大信贷额度分别为3.4亿美元和6000万美元[131] 公司股票回购情况 - 2022年第四季度公司回购115,723股，花费1150万美元，均价99.12美元/股，截至2022年12月31日，2023年回购计划剩余授权金额3500万美元[130] 财务风险情况 - 截至2022年12月31日，美元相对其他交易货币价值变动10%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[139] - 截至2022年12月31日，公司唯一重大利率风险与信贷安排有关，信贷安排借款利率为SOFR加1.10%[141] - 截至2022年12月31日，利率变动10%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[141] 财务控制情况 - 公司首席执行官和首席财务官认为，截至评估日，公司的披露控制和程序有效[142] - 2023财年第一季度，公司财务报告内部控制没有发生重大变化[143]

财务数据和关键指标变化 - 第一财季GAAP运营利润率为5.2%，包含基于股票的薪酬费用和泰国曼谷新工厂业务扩张相关成本 [3] - 第一财季GAAP每股收益为1.49美元，包含0.21美元基于股票的薪酬费用 [3] - 第一财季交付的投资资本回报率为13.8%，比加权平均资本成本高480个基点，与上一财年第一季度相比，ROIC提高了380个基点 [7] - 第一财季现金投资运营总计4900万美元，资本支出总计2300万美元，以平均每股99.12美元的价格回购了约11.6万股股票，花费1150万美元 [7] - 第一财季末资产负债表包括2.48亿美元现金和5.16亿美元债务，信贷额度下有1.8亿美元可用借款 [7] - 第二财季营收指引为10.2亿 - 10.7亿美元，GAAP运营利润率为4.5% - 5%，包含约60个基点基于股票的薪酬费用，GAAP每股收益为1.06 - 1.24美元，包含0.21美元基于股票的薪酬费用 [24] - 第二财季毛利率预计在8.8% - 9.2%，中点比第一财季低约30个基点 [28] - 第二财季销售和管理费用预计在4450万 - 4550万美元，非运营费用预计在1020万 - 1070万美元，税率预计在15% - 17%，全年税率预计在14% - 16% [28] 各条业务线数据和关键指标变化 工业部门 - 第一财季营收下降9%，低于中个位数下降的预期，预计第二财季下降约10%，下半年有望实现连续增长 [25] - 第一财季赢得14个新制造项目，包括两个新客户标志，价值7400万美元 [26] 医疗保健/生命科学部门 - 第一财季在2022财年第四季度17%的出色增长基础上，又增长了4%，符合中个位数增长预期，第二财季预计营收持平，第三财季将恢复健康的连续增长 [82] - 第一财季赢得9个新制造项目，包括一个新客户标志，价值6100万美元 [26] 航空航天与国防部门 - 第一财季营收下降2%，符合低个位数下降预期，预计第二财季实现低个位数增长 [82] - 第一财季赢得价值2300万美元的新制造项目 [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 合格制造机会漏斗在第一财季环比增加近2.5亿美元，达到创纪录的36亿美元 [3] - 第一财季赢得29个新制造项目，预计全面投入生产后将产生1.58亿美元的年化收入 [5] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于成为环境、社会和治理方面的领导者，去年年底加入半导体气候联盟，还获得ASM国际的供应链可持续发展创新PRISM奖 [60] - 公司预计2023财年下半年恢复季度连续营收增长，专注于实现财年末5.5%的GAAP运营利润率目标 [81] - 不同市场部门受供应链和宏观经济不确定性影响，客户采购策略有所调整，公司从中受益 [49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临半导体供应链挑战和需求波动，但公司对2023财年表现仍持乐观态度，预计下半年营收增长，实现运营利润率目标 [80][81] - 各市场部门前景良好，医疗保健/生命科学部门有望实现大幅增长，工业部门参与长期增长市场，有望实现健康增长，航空航天与国防部门需求持续复苏 [81] 其他重要信息 - 公司平均半导体交货期较上一季度仅下降4%，仍超过300天 [3] - 公司有超过1亿美元的未完成客户需求，预计随着时间推移继续推进 [36] - 公司计划在2023财年持续进行股票回购，目前5000万美元授权下约有3500万美元可用 [7] 问答环节所有提问和回答 问题: 请详细说明项目进度变更情况，涉及哪些市场领域，是公司特定情况还是宏观环境影响 - 项目进度变更主要是产品工程方面的变化，并非市场动态，部分影响医疗保健部门，导致该部门本季度营收持平而非持续增长，项目仍有很大潜力，预计在第二财季及以后继续快速推进 [87][88] 问题: 能否从项目数量角度分析进度变更情况，涉及多少客户和项目 - 是少数几个重要项目的工程变更导致进度放缓，并非市场因素 [88] 问题: 对供应链挑战改善的假设是什么 - 假设供应链情况大致保持不变，但预计在航空航天与国防领域继续解决更多供应挑战，因为其他部门需求在2022财年末已得到大量满足，而该领域供应一直是限制因素，目前相关努力开始取得成效 [89][93] 问题: 史蒂夫提到新业务项目中标低于预期，客户推迟决策的原因是否有共性 - 未明确提及客户推迟决策原因的共性，但指出宏观经济和地缘政治不确定性延长了决策周期 [5] 问题: 航空航天与国防需求似乎在增强，但漏斗和营收环比下降，是新业务项目推动需求改善，还是需求即将改善的信号 - 需求一直很强劲，主要挑战是与客户合作确保材料供应管道畅通，目前在解决供应挑战方面取得进展，预计该领域将实现增长 [93] 问题: 仓库和工厂自动化产品需求情况如何，公司在市场中的竞争地位，以及是否有需求暂停情况 - 工厂自动化产品项目继续推进，有起有伏，未观察到明显的积极或消极趋势 [40] 问题: 请说明2023财年下半年的增长节奏和自由现金流情况 - 预计下半年每季度实现4000万 - 5000万美元的连续营收增长，通过降低库存天数，预计下半年产生接近5000万美元的自由现金流 [39][41] 问题: 5.5%的运营利润率是指节奏还是全年目标 - 是财年末要实现的GAAP运营利润率目标 [41] 问题: 商业航空复苏处于什么阶段 - 处于早期阶段，商业航空需求强劲，但供应尚未跟上需求，类似于12 - 18个月前的选择性医疗或半导体资本设备领域 [52] 问题: EMEA地区新业务项目中标强劲，哪些地区表现突出 - 罗马尼亚的奥拉迪亚工厂受益最大，多数中标项目将在该工厂进行，预计未来几个季度将实现显著增长 [53]

业绩总结 - PLEXUS CORP. Q1F23的收入为10.9亿美元，符合1.08亿至1.13亿美元的指导范围[33] - Q1F23的GAAP稀释每股收益为1.49美元，处于1.40至1.58美元的指导范围内[33] - Q1F23的GAAP运营利润率为5.2%，包括53个基点的股票补偿费用[57] - Q1F23的毛利率为9.3%，在9.1%至9.5%的指导范围内[27] - Q1F23的自由现金流为-7190万美元，运营现金流为-4880万美元[73] - Q1F23的销售和管理费用为4390万美元，低于指导范围的4500万至4600万美元[27] 未来展望 - PLEXUS CORP.预计Q2F23的收入在10.2亿至10.7亿美元之间[39] - 制造机会的合格漏斗扩大至创纪录的36亿美元[44] 财务状况 - PLEXUS CORP.的总债务为5.16亿美元，信用额度下可借款1.8亿美元[73] - Q1F23的现金周期天数为106天，超出98至102天的指导范围[73]

财务数据关键指标变化 - 净销售与成本 - 2022财年和2021财年非美元货币计价的净销售占比分别为9%和10%，总成本占比均为16%[225] - 2022财年公司净销售额为38亿美元[242] - 2022财年净销售为38.11368亿美元，成本销售为34.64139亿美元，毛利润为3.47229亿美元[248] - 2022、2021和2020财年净销售额分别为38.11368亿美元、33.68865亿美元和33.90394亿美元[341] - 2022财年公司总营收为39.27643亿美元，2021财年为34.80676亿美元，2020财年为35.01782亿美元[368][369] 财务数据关键指标变化 - 每股收益与收入 - 2022财年基本每股收益为4.96美元，摊薄后每股收益为4.86美元[248] - 2022财年净收入为1.38243亿美元，综合收入为1.05199亿美元[248] - 2022年净收入为1.38243亿美元，2021年为1.38912亿美元，2020年为1.17479亿美元[253][257] - 2022、2021和2020财年，公司基本每股收益分别为4.96美元、4.86美元和4.02美元，摊薄每股收益分别为4.86美元、4.76美元和3.93美元[319] 财务数据关键指标变化 - 资产与负债 - 2022年总资产为33.93225亿美元，较2021年的24.61893亿美元增长37.83%[251] - 2022年总负债为22.97494亿美元，较2021年的14.33661亿美元增长60.26%[251] - 2022年股东权益为10.95731亿美元，较2021年的10.28232亿美元增长6.56%[251] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，现金及现金等价物和受限现金总额分别为275,470千美元和270,513千美元[263] - 2022年10月1日存货总计16.02783亿美元，2021年10月2日为9.72312亿美元；对应客户存款分别为4.632亿美元和2.006亿美元[290] - 2022年10月1日物业、厂房及设备净值为4.44705亿美元，2021年10月2日为3.95094亿美元[291] - 2022年10月1日债务和融资租赁义务总计4.61747亿美元，2021年10月2日为2.53346亿美元；长期债务和融资租赁义务净值分别为1.87776亿美元和1.87033亿美元[293] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，公司债务（不包括融资租赁和其他融资义务）的公允价值分别为4.016亿美元和2.171亿美元[283] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，公司债务的账面价值分别为4.13亿美元和2.05亿美元[283] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，长期资产分别为5.09839亿美元和4.67181亿美元[342] - 其他长期资产、递延所得税资产和无形资产在2022年10月1日和2021年10月2日分别为6730万美元和6380万美元[343] 财务数据关键指标变化 - 现金流 - 2022年经营活动产生的现金流为 - 2624万美元，2021年为1.42577亿美元，2020年为2.10368亿美元[257] - 2022年投资活动使用的现金流为1.01561亿美元，2021年为5697.3万美元，2020年为4985.1万美元[257] - 2022年融资活动提供的现金流为1.39295亿美元，2021年使用的现金流为2.03885亿美元，2020年为 - 145.8万美元[257] - 2022年现金及现金等价物和受限现金净增加495.7万美元，2021年净减少1.17381亿美元，2020年净增加1.6164亿美元[257] 财务数据关键指标变化 - 利息与所得税 - 2022年支付利息1529.3万美元，2021年为1411.6万美元，2020年为1488.5万美元[257] - 2022年支付所得税1691.6万美元，2021年为3993.2万美元，2020年为3145.8万美元[257] - 2022、2021和2020财年，公司税前收入分别为1.58303亿美元、1.60411亿美元和1.35397亿美元[303] - 2022、2021和2020财年，公司所得税费用分别为2006万美元、2149.9万美元和1791.8万美元[303] - 2022、2021和2020财年，公司联邦法定所得税税率均为21%，有效所得税税率分别为12.7%、13.4%和13.2%[305] - 2022、2021和2020财年，公司分别记录了280万美元、590万美元的估值备抵减少和480万美元的估值备抵增加[306][307][308] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，公司净递延所得税资产分别为3274.8万美元和2170.8万美元[310] - 截至2022年10月1日，公司约有1.987亿美元的税前州净营业亏损结转和约4650万美元的税前外国净营业亏损结转[311] - 2022、2021和2020财年，公司税收假期分别带来约3530万美元、3440万美元和2830万美元的税收减免[312] 财务数据关键指标变化 - 衍生工具与外汇 - 2022财年衍生工具和其他公允价值调整为 - 5201万美元，外币折算调整为 - 2.7843亿美元[248] - 截至2022年10月1日，美元相对其他交易货币价值变动10.0%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[225] - 2022财年、2021财年和2020财年，外币交易汇兑损失分别为070万美元、110万美元和040万美元[278] - 2022财年、2021财年和2020财年，部分远期外汇合约作为现金流套期，分别在“累计其他综合损失”中记录了 - 500万美元、 - 220万美元和180万美元[279] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，累计其他综合损失分别为36,028千美元和2,984千美元[282] - 截至2022年10月1日，公司有现金流套期未到期合约名义价值1.432亿美元，公允价值为600万美元负债；2021年10月2日名义价值为1.074亿美元，公允价值为100万美元负债[298] - 截至2022年10月1日，公司有未指定为套期工具的外汇远期合约名义价值6010万美元，公允价值为30万美元资产；2021年10月2日名义价值为3860万美元，公允价值为20万美元负债[299] - 2022年10月1日和2021年10月2日，公司外汇远期合约公允价值分别为572.6万美元和126.6万美元[302] 财务数据关键指标变化 - 租赁相关 - 公司租赁组合包括房地产和非房地产租赁，剩余租赁期限从不到1年到38年不等[320] - 2022、2021、2020财年租赁总费用分别为2886.8万美元、2700.6万美元、2444.4万美元[322] - 2022、2021年租赁资产总额分别为1.05197亿美元、1.10744亿美元，租赁负债总额分别为8592万美元、8938.2万美元[323] - 2022、2021年融资租赁合同加权平均剩余租赁期限分别为11.1年、11.6年，经营租赁合同分别为17.6年、17.4年[324] - 2022、2021年融资租赁合同加权平均折现率分别为17.1%、17.4%，经营租赁合同分别为2.6%、2.5%[324] 财务数据关键指标变化 - 股份支付与薪酬 - 2016计划可发行的普莱克斯普通股最大数量为320万股，每位员工每年可获得的现金激励奖励最高为400万美元[326] - 2022、2021、2020财年与股份支付相关的薪酬费用分别为2330万美元、2480万美元、2430万美元[329] - 截至2022年10月1日，股票期权和SARs的数量为5000份，加权平均行使价格为44.02美元，总内在价值为21.5万美元[330] - 2022、2021、2020财年行使的期权和SARs的总内在价值分别为60万美元、540万美元、1090万美元[332] - 截至2022年10月1日，PSUs的未确认薪酬费用为660万美元，预计在1.8年的加权平均期间内确认[334] - 2022、2021、2020财年公司401(k)退休计划的匹配缴款分别为930万美元、930万美元、980万美元[334] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，信托持有的SERP资产分别为1000万美元和1410万美元，相关负债分别约为1000万美元和1410万美元[337] 财务数据关键指标变化 - 重组与减值 - 2022、2021和2020财年的重组和减值成本分别为200万美元、330万美元和600万美元[339] - 2022、2021和2020财年，公司分别记录了200万美元、330万美元和600万美元的重组和减值费用[373] - 2022、2021和2020财年，公司分别确认了20万美元、30万美元和60万美元与重组和减值费用相关的税收优惠[374] - 截至2022年10月1日，公司重组应计余额为11.2万美元[375] 财务数据关键指标变化 - 客户与销售占比 - 2022、2021和2020财年，通用电气公司占合并净销售额的比例分别为12.9%、11.2%和11.7%[343] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，通用电气分别占应收账款总额的16.2%和12.1%，美敦力公司分别占10.2%和3.9%[344] 财务数据关键指标变化 - 其他 - 普华永道自1985年起担任公司审计师[245] - 2019年9月29日，公司采用修改后的追溯法采用Topic 842，因两项现有建设 - 适用安排重新评估为融资租赁，留存收益减少110万美元[287] - 2022年9月FASB发布ASU 2022 - 04，公司自2024财年第一季度开始适用该准则，目前正在评估影响[288] - 截至2022年10月1日，公司债务义务到期金额总计4.13亿美元，融资租赁和其他融资义务到期金额总计5026.9万美元[295] - 公司预计未来十二个月将有600万美元与现金流套期相关的未实现损失（税后）从其他综合收益（损失）重分类至收益[297] - 截至2022年10月1日，有限保修负债为692.5万美元[348] - 2022财年，公司在2023年股票回购计划下回购38397股，花费350万美元，截至2022年10月1日，该计划剩余授权金额为4650万美元[353] - 截至2022年10月1日，MUFG RPA和HSBC RPA的最大信贷额度分别为3.4亿美元和6000万美元[355] - 2022、2021和2020财年，公司分别出售了7.875亿美元、7.305亿美元和8.344亿美元的应收账款，获得现金收益分别为7.831亿美元、7.284亿美元和8.312亿美元[357] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，公司出售且仍未收回的应收账款分别为2.225亿美元和1.76亿美元[357] - 2022财年约84%的收入在产品和服务转移时确认，2021和2020财年约91%的收入按此方式确认[370] - 2022和2021财年合同资产期初分别为1.15283亿美元和1.13946亿美元，期末分别为1.3854亿美元和1.15283亿美元[372] - 截至2022年10月1日和2021年10月2日，客户预付款余额分别为2.988亿美元和1.011亿美元[372] 各条业务线数据关键指标变化 - 工程设计和开发服务 - 工程设计和开发服务净销售额在2022财年、2021财年和2020财年均低于合并净销售额的5.0%[276] 财务数据关键指标变化 - 利率风险 - 截至2022年10月1日，公司唯一重大利率风险与信贷安排有关，信贷安排借款利率为SOFR加1.10%[227] - 截至2022年10月1日，利率变动10.0%，不会对公司财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[227] 财务数据关键指标变化 - 信贷额度 - 2022年6月9日公司将现有高级无抵押循环信贷额度从3.5亿美元扩大

业绩总结 - 财政2022年第四季度收入为11.24亿美元，同比增长33%[7] - GAAP稀释每股收益为1.78美元，超出指导范围1.19至1.35美元[47] - GAAP营业利润率为5.5%，超出指导范围4.7%至5.2%[47] - 2022财年制造业赢得合同总额达到10亿美元[7] - 自由现金流为负1710万美元，主要由于资本支出1670万美元[49] 用户数据 - 医疗保健和生命科学部门第四季度收入为4.67亿美元，同比增长17%[28] - 工业部门第四季度收入为5.20亿美元，同比增长14%[28] 未来展望 - 2023财年第一季度收入指导为10.8亿至11.3亿美元[26] - GAAP稀释每股收益预计为1.40至1.58美元[55] - 毛利率预计在9.1%至9.5%之间[55] - GAAP营业利润率预计为5.0%至5.5%[55] - 有效税率预计在14%至16%之间[55] 资本结构 - 总债务为4.62亿美元，信用额度下可借款2.37亿美元[49] - 折旧和摊销预计约为1700万美元[55] - 非经营性费用预计为900万至950万美元[55] 其他信息 - 合格制造机会的管道在2022财年末达到创纪录的34亿美元[41] - 销售和管理费用预计为4500万至4600万美元[55] - 稀释后加权平均流通股数约为2820万股[55] - 现金周期天数预计为98至102天[55]