财务数据关键指标变化 - 资产负债表相关 - 2022年1月2日现金及现金等价物为1.1402亿美元，2021年1月3日为1.5554亿美元[402] - 2022年1月2日应收账款为564.9万美元，2021年1月3日为383.2万美元[402] - 2022年1月2日存货净额为2217.6万美元，2021年1月3日为1689.5万美元[402] - 2022年1月2日总资产为1.13776亿美元，2021年1月3日为1.05076亿美元[402] - 2022年1月2日总负债为6925.4万美元，2021年1月3日为1.40627亿美元[402] - 2022年1月2日股东权益为4452.2万美元，2021年1月3日股东权益赤字为1.69001亿美元[402] - 2022年1月2日和2021年1月3日，单一批发客户分别占公司应收账款余额的24%和51% [425] - 2022年1月2日和2021年1月3日，现金及现金等价物、受限现金、应付账款、应计费用和其他流动负债的账面价值接近公允价值[488] - 2022年1月2日和2021年1月3日，物业和设备净值分别为323.1万美元和309万美元[489] - 2022年1月2日和2021年1月3日，应计费用和其他流动负债分别为2194.8万美元和753.3万美元[491] - 2022年1月2日，应计薪酬和福利为813.6万美元，2021年1月3日为293.2万美元[491] - 2022年1月2日，应计营销费用为362.1万美元，2021年1月3日为49.5万美元[491] - 2022年1月2日，应计库存为292.8万美元，2021年1月3日为9万美元[491] - 截至2022年1月2日和2021年1月3日，其他非流动资产中未摊销债务发行成本分别为40万美元和10万美元[504] - 截至2022年1月2日和2021年1月3日，已发行和流通的普通股分别为38421124股和17462283股，公司获授权发行2.5亿股面值0.001美元的普通股[529] - 2018年12月30日递延收入余额为65.2万美元，储值卡余额为303.3万美元[452] - 2019年12月29日递延收入余额为54.7万美元，储值卡余额为460.5万美元[452] - 2021年1月3日递延收入余额为79.2万美元，储值卡余额为497.3万美元[452] - 2022年1月2日递延收入余额为14.5万美元，储值卡余额为724万美元[452] 财务数据关键指标变化 - 利润表相关 - 2022年1月2日财年净收入为375,625千美元，2021年1月3日财年为248,656千美元，2019年12月29日财年为369,622千美元[404] - 2022年1月2日财年毛利润为176,732千美元，2021年1月3日财年为110,292千美元，2019年12月29日财年为161,204千美元[404] - 2022年1月2日财年运营收入为22,338千美元，2021年1月3日财年运营亏损为4,675千美元，2019年12月29日财年运营收入为14,943千美元[404] - 2022年1月2日财年净收入为2,045千美元，2021年1月3日财年净亏损为19,304千美元，2019年12月29日财年净亏损为469千美元[404] - 2022年1月2日财年归属于普通股股东的净亏损为122,948千美元，2021年为19,808千美元，2019年为469千美元[404] - 2022年1月2日财年基本和摊薄后归属于普通股股东的每股净亏损均为6.08美元，2021年为1.13美元，2019年为0.03美元[404] - 2022年1月2日财年计算归属于普通股股东每股净亏损的加权平均股数（基本和摊薄）为20,229,675股，2021年和2019年为17,462,283股[404] - 2022年1月2日财年末股东权益为44,522千美元，2021年1月3日财年末为 - 169,001千美元，2019年12月29日财年末为 - 158,279千美元[407] - 2022财年支付的所得税净额为611.2万美元，2021财年为17.1万美元，2019财年为138.3万美元[412] - 2022财年支付的利息为855.5万美元，2021财年为1273.2万美元，2019财年为1306.8万美元[412] - 2022年所得税费用为621.2万美元，2021年所得税收益为127.1万美元，2022年有效税率为75.2%，2021年为6.2%[560] - 2022年递延所得税资产为977.7万美元，递延所得税负债为685.6万美元，净递延所得税资产为292.1万美元；2021年递延所得税资产为761.1万美元，递延所得税负债为635.2万美元，净递延所得税资产为125.9万美元[563] 财务数据关键指标变化 - 现金流量表相关 - 2022财年经营活动提供的净现金为2.69亿美元，2021财年为4856万美元，2019财年为1.19亿美元[409] - 2022财年投资活动使用的净现金为3394万美元，2021财年为1913万美元，2019财年为4042万美元[409] - 2022财年融资活动使用的净现金为2.77亿美元，2021财年提供的净现金为6755万美元，2019财年使用的净现金为9721万美元[409] - 2022财年资本化软件开发成本为1522万美元，2021财年为1273万美元，2019财年为1830万美元[409] - 2022财年购买财产和设备支出为1447万美元，2021财年为700万美元，2019财年为2212万美元[409] - 2022财年债务发行成本为51.4万美元，2021财年为43.7万美元，2019财年为87.5万美元[409] 财务数据关键指标变化 - 其他费用相关 - 2021 - 2019年无形资产摊销费用分别为160万美元、170万美元和160万美元[439] - 2020年约200万美元递延发行成本因发行推迟被冲销至综合损益表中的一般及行政费用[442] - 2021 - 2019年销售和营销费用中的广告成本分别为5360万美元、3810万美元和6050万美元[455] - 2021 - 2019年物业和设备折旧分别为130万美元、150万美元和140万美元[489] - 2021 - 2019年经营租赁租金费用分别为330万美元、310万美元和300万美元，2021年签订新租赁协议，未来最低租赁付款总额为2452.2万美元[508][511] 公司业务风险 - 公司业务面临无法维持商品种类、疫情影响、竞争激烈等风险[22] - 公司运营主要在美国，面临外汇波动、利率变化和通胀等市场风险[387] - 公司现金及现金等价物公允价值受利率变动影响不大，预计利率变化对经营结果无重大影响[388] - 公司所有销售和运营费用以美元计价，目前净收入不受外汇风险影响[389] 公司融资与股权相关 - 2022年发行B - 1系列可赎回优先股，净发行成本23千美元，发行数量1,450,000股，金额2,908千美元[407] - 2022年首次公开募股（IPO）发行普通股，净发行成本10,016千美元，发行数量5,750,000股，金额5千美元，额外实收资本增加81,983千美元[407] - 2021年11月公司完成IPO，发行575万股普通股，每股发行价16美元，净收益约8200万美元[417] - 2021年11月公司与美国银行达成信贷协议，新循环信贷额度最高可达7500万美元，可用于借款和开具最高750万美元的信用证，截至2022年1月2日已借款2500万美元，使用信用证25万美元[492] - 新循环信贷额度于2024年11月15日到期，信用证于2024年11月8日到期，截至2022年1月2日有2500万美元可借，725万美元可用于开信用证[493] - 信贷协议借款利率可选，截至2022年1月2日新循环信贷额度利率为1.92%，2021年有效利率为2.5%，未使用额度需付37.5个基点承诺费[494] - 2017年8月公司签订1.35亿美元定期贷款和1000万美元循环信贷额度协议，2021年11月用IPO和新循环信贷额度资金偿还1.058亿美元本金和140万美元利息，终止信贷安排并确认140万美元债务清偿损失[498][501] - 定期贷款2021 - 2019年有效利率分别为15.3%、13.3%和12.2%，循环信贷额度2021 - 2019年有效利率分别为11.6%、10.4%和10.3%[502][503] - 公司有权发行1000万股优先股，截至2022年1月2日无优先股发行和流通，2021年IPO时可转换优先股转换为普通股，赎回可赎回优先股[516][520] - 2020年6月公司发行750.0001万股B系列优先股，收到750万美元现金，产生20万美元发行成本，部分记录为股权补偿和视同股息[521] - 2021年2月公司修改B系列优先股清算优先权，2022年8月28日前为每股2美元，之后在此基础上加15%年利率及未付股息[522] - 2021年3月，公司向现任高管发行并出售145万股B - 1系列优先股，每股1美元，获毛现金收益150万美元，发行时该优先股公允价值为每股2.02美元，超额部分记为150万美元基于股权的薪酬[523] - 公司修订公司章程，授权发行最多250万股B - 1系列优先股，普通股授权股数增至2400万股[524] - B系列优先股期权定价模型输入参数含3年变现时间、0.21%无风险利率和72.0%波动率；B - 1系列优先股含0.5 - 1.5年变现时间、0.11%无风险利率和78.0%波动率[525][528] - 2021年11月15日IPO完成，公司发行并出售575万股普通股，每股公开发行价16美元，扣除成本后净收益8200万美元，所有可转换优先股转换为1500万股普通股[530] - 综合股权计划初始预留3719000股普通股，自2022年起每年自动增加，最多为上一年末流通普通股总数的4%；员工股票购买计划初始预留743803股，每年自动增加最多为上一年末总数的1%[535][536] - 2021年4月公司授予CEO购买322793股普通股的股票期权，行权价11.35美元，IPO完成后部分期权加速行权[538] - CEO将在2022年3月31日和2023年3月31日分别获得价值300万美元的全额归属普通股奖金，共计600万美元，290万美元从负债重分类为额外实收资本[541] - 2021年授予股票期权加权平均授予日公允价值为16.44美元，估算期权公允价值假设含25.86美元普通股公允价值、6.48年预期期限、50.62%预期波动率、1.17%无风险利率和0%股息率[542][543] - 2021年和2020年，公司分别记录与已发行和已归属基于服务的P类单位相关的股权薪酬费用190万美元和880万美元（修改后为840万美元）[551] - 2021年初未归属P类单位为1,729,938个，年末为0个，全年归属的P类单位总公允价值为340万美元[554] - 首次公开募股前，P类单位持有人获得1,964,103股普通股，包括1,536,304股归属普通股和427,799股未归属受限股，截至2022年1月2日，有服务条件的受限股未确认股权薪酬费用为400万美元，将在1.76年加权平均期内确认[555] - 2021年公司为已满足服务和绩效归属条件的受限股确认了260万美元的累计追补费用，截至2022年1月2日，有服务和绩效条件的受限股未确认股权薪酬费用为30万美元，将在1.00年加权平均期内确认[556] - 2021年初未归属受限股为0股，年末为381,612股，全年归属的受限股总公允价值为20万美元[557] - 2021年公司与有限合伙企业相关的股权薪酬为450万美元，2020年为910万美元，2019年与预归属分配相关的股权薪酬为200万美元，2021年确认260万美元累计追补费用[571] - 2021年公司向H.I.G. Capital, LLC支付管理和咨询费40万美元，向其他关联方支付30万美元；2020年分别为50万美元和20万美元；2019年分别为60万美元和20万美元，首次公开募股时结清所有未付管理费并终止协议[579] 公司资产会计

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年10月3日，公司总资产为14.5252亿美元，较1月3日的10.5076亿美元增长38.23%[25] - 截至2021年10月3日，公司总负债为16.5188亿美元，较1月3日的14.0627亿美元增长17.46%[25] - 2021年前三季度，公司净收入为2.78861亿美元，较2020年同期的1.94129亿美元增长43.65%[26] - 2021年前三季度，公司毛利润为1.333亿美元，较2020年同期的0.86921亿美元增长53.36%[26] - 2021年前三季度，公司运营收入为0.26856亿美元，而2020年同期运营亏损0.03152亿美元[26] - 2021年前三季度，公司净收入为0.10819亿美元，而2020年同期净亏损0.15152亿美元[26] - 截至2021年10月3日，公司现金及现金等价物为4.0927亿美元，较1月3日的1.5554亿美元增长163.14%[25] - 截至2021年10月3日，公司应收账款为0.6389亿美元，较1月3日的0.3832亿美元增长66.73%[25] - 截至2021年10月3日，公司库存净值为2.34亿美元，较1月3日的1.6895亿美元增长38.5%[25] - 2021年前三季度，归属于普通股股东的净收入为0.06497亿美元，而2020年同期净亏损0.15656亿美元[26] - 截至2021年10月3日的九个月，公司净收入为1.0819亿美元，而2020年同期净亏损为1.5152亿美元[33] - 截至2021年10月3日的九个月，经营活动提供的净现金为4.1788亿美元，2020年同期为2.1184亿美元[33] - 截至2021年10月3日的九个月，投资活动使用的净现金为0.1587亿美元，2020年同期为0.1605亿美元[33] - 截至2021年10月3日的九个月，融资活动使用的净现金为1.4828亿美元，2020年同期提供的净现金为1.0472亿美元[33] - 截至2021年10月3日和2021年1月3日，单个批发客户分别占公司应收账款余额的26%和51%；在截至2021年10月3日和2020年9月27日的三个月和九个月内，无客户占公司净收入的比例超过10%[53] - 截至2021年10月3日，现金及现金等价物为4.0927亿美元，受限现金为50.5万美元，总计4.1432亿美元；截至2021年1月3日，现金及现金等价物为1.5554亿美元，受限现金为50.5万美元，总计1.6059亿美元[54] - 截至2021年10月3日，递延收入余额为24.7万美元，储值卡余额为649.4万美元；截至2020年9月27日，递延收入余额为130万美元，储值卡余额为483.8万美元[62] - 截至2021年10月3日和2020年9月27日止三个月，销售和营销费用中的广告成本分别为1390万美元和730万美元；截至2021年10月3日和2020年9月27日止九个月，分别为3400万美元和2840万美元[63] - 2021年10月3日和2020年9月27日的三、九个月期间，计算普通股股东应占基本和摊薄净收入（亏损）每股收益时，因包含所有潜在流通普通股会产生反摊薄效应，故各期基本和摊薄每股收益相同[74] - 2021年10月3日和2020年9月27日的三、九个月期间，因包含以下证券会产生反摊薄效应，故将其排除在摊薄净亏损每股收益计算之外：2021年10月3日，A系列可转换优先股3129634股、股票期权322793股，共计3452427股；2020年9月27日，A系列可转换优先股3129634股[75] - 截至2021年10月3日和2021年1月3日，现金及现金等价物、受限现金、应付账款和应计费用的账面价值因短期到期而接近公允价值；长期债务和循环信贷额度的公允价值接近账面价值[89] - 2021年10月3日，预付软件订阅费116.8万美元、预付库存和履行用品费54万美元、预付保险费44.3万美元、预付租金28.1万美元、递延发行成本165.3万美元、其他55.9万美元，预付及其他流动资产共计464.4万美元；2021年1月3日，上述各项分别为89.7万美元、48.3万美元、39.1万美元、27.3万美元、0美元、63.1万美元，预付及其他流动资产共计267.5万美元[91] - 2021年10月3日和1月3日，物业和设备净值分别为275.4万美元和309万美元[92] - 2021年10月3日和1月3日，应计费用和其他流动负债分别为2686.4万美元和753.3万美元[93] - 2021年10月3日和1月3日，定期贷款总账面价值分别为10339.3万美元和10698.1万美元[96] - 2021年10月3日和1月3日，循环信贷安排总账面价值分别为 - 5.9万美元和847.3万美元[96] - 定期贷款有效利率在2021年10月3日和2020年9月27日三个月分别为13.0%和12.9%[101] - 循环信贷安排有效利率在2021年10月3日和2020年9月27日九个月分别为11.3%和10.3%[102] - 截至2021年10月3日，公司非取消经营租赁未来最低付款总额为2594.4万美元[110] - 截至2021年10月3日，公司授权发行2400万股普通股，已发行并流通17,462,283股，为可转换优先股预留3,129,634股，为行使股票期权预留322,793股[136] - 2021年10月3日止三个月和九个月，公司确认与两笔奖金相关的股权薪酬分别为120万美元和220万美元，未确认股权薪酬380万美元预计在1.09年内确认[141] - 截至2021年10月3日，公司授予322,793份股票期权，加权平均行权价为11.35美元，加权平均剩余合约期限为9.54年，合计内在价值为410.9万美元[142] - 2021年10月3日止九个月授予的期权加权平均授予日公允价值为16.44美元，普通股公允价值为25.86美元，预期期限为6.48年，预期波动率为50.62%，无风险利率为1.17%，股息收益率为0%[142][143] - 2021年10月3日止三个月和九个月，与股票期权相关的股权薪酬费用分别为30万美元和60万美元，截至该日，未归属股票期权的总未确认薪酬成本为440万美元，预计在3.49年内确认[147] - 2021年10月3日止三个月和九个月，与已发行和归属的服务型P类单位相关的股权薪酬费用分别为40万美元和130万美元，截至该日，有326,338份绩效型P类单位未确认股权薪酬费用280万美元[149] - 2021年10月3日止九个月，一名员工被终止，0.5百万美元的预归属分配被没收，290万美元的预归属分配将在满足条件时确认[150] - 2021年10月3日和2020年9月27日止三个月，公司所得税有效税率分别为 - 29.6%和188%；2021年10月3日和2020年9月27日止九个月，有效税率分别为 - 31.9%和 - 1.2%[154] - 2021年10月3日止九个月，公司因B - 1类可赎回优先股发行确认股权薪酬费用150万美元[158] - 截至2020年9月27日和2021年10月3日的三个月，毛利率分别为44.8%和47.7%，净收入分别为37.7万美元和385万美元，调整后EBITDA分别为524.9万美元和1188.5万美元，调整后EBITDA利润率分别为9.6%和11.2%，活跃客户分别为230万和250万，平均订单价值分别为102.69美元和125.07美元[178] - 截至2020年9月27日和2021年10月3日的九个月，毛利率分别为44.8%和47.8%，净收入分别为 - 1515.2万美元和1081.9万美元，调整后EBITDA分别为1900.9万美元和3505万美元，调整后EBITDA利润率分别为9.8%和12.6%，活跃客户分别为230万和250万，平均订单价值分别为107.99美元和119.99美元[178] - 2021年10月3日结束的12个月内，公司服务了250万活跃客户[198] - 2016 - 2019财年，公司净收入增长179%至3.7亿美元，年复合增长率为41%，2016 - 2017年增长75%，2017 - 2018年增长28%，2018 - 2019年增长24%；2020财年，净收入因疫情下降33%至2.49亿美元；2021年10月3日结束的三个月和九个月，净收入较上年同期分别增长95%和44%[202] - 2021年10月3日结束的三个月，净收入为1.0632亿美元，成本为5555.3万美元，毛利润为5076.7万美元；九个月净收入为2.78861亿美元，成本为1.45561亿美元，毛利润为1.333亿美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，销售和营销费用为2050.9万美元，一般和行政费用为2119.6万美元；九个月销售和营销费用为4900.8万美元，一般和行政费用为5743.6万美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，运营收入为906.2万美元，九个月为2685.6万美元；2020年9月27日结束的九个月运营亏损为315.2万美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，利息费用为361.2万美元，九个月为1103.6万美元；2020年9月27日结束的三个月利息费用为395.9万美元，九个月为1189.9万美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，税前收入为546.6万美元，九个月为1589.4万美元；2020年9月27日结束的九个月税前亏损为1496.5万美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，所得税费用为161.6万美元，九个月为507.5万美元；2020年9月27日结束的三个月所得税收益为24.6万美元，九个月为18.7万美元[216] - 2021年10月3日结束的三个月，净利润为385万美元，九个月为1081.9万美元；2020年9月27日结束的九个月净亏损为1515.2万美元[216] - 2021年10月3日止三个月净收入较2020年9月27日止三个月增加5180万美元，增幅95%[218] - 2021年10月3日止三个月收入成本较2020年9月27日止三个月增加2540万美元，增幅84%[219] - 2021年10月3日止三个月销售和营销费用较2020年9月27日止三个月增加1100万美元，增幅116%[220] - 2021年10月3日止三个月一般和行政费用较2020年9月27日止三个月增加1030万美元，增幅95%[221] - 2021年10月3日止三个月利息费用较2020年9月27日止三个月减少30万美元，降幅9%[222] - 2020年和2021年三个和九个月的净收入占比均为100%[217] - 2020年三个和九个月的收入成本占比为55%，2021年为52%[217] - 2020年三个和九个月的毛利润占比为45%，2021年为48%[217] - 2020年三个和九个月的销售和营销费用占比分别为17%和18%，2021年分别为19%和18%[217] - 2020年三个和九个月的一般和行政费用占比分别为20%和28%，2021年分别为20%和21%[217] 公司首次公开募股（IPO）相关情况 - 2021年11月10日，公司首次公开募股（IPO）的注册声明生效，11月11日普通股开始在纳斯达克全球市场交易[39] - 公司在IPO中发行并出售575万股普通股，每股公开发行价为16美元，扣除承销折扣和佣金后，净收益约为8560万美元[39] - IPO完成前，所有流通的A系列优先股转换为1500万股普通股[39] - IPO完成前，向LP发行215,702股普通股[39] - 2021年11月15日，公司赎回并注销所有B系列和B - 1系列优先股，总支付约1790万美元[39] - 公司于2021年11月15日完成首次公开募股，获得净收益8560万美元，同日借入2500万美元新循环信贷安排，并偿还现有定期贷款本金1.058亿美元及应计利息140万美元[41] - 2021年11月10日公司IPO注册声明生效，11月11日普通股在纳斯达克全球市场开始交易，1