利率风险与净利息收入 - 公司净利息收入受利率变化影响，利率下降或上升可能导致净利息收入减少[89][90] - 2019年利率变化对净利息收入的正面影响为60万美元，而利息负债成本的上升对净利息收入的负面影响为1350万美元[172] - 2019年利息收益资产和利息负债的规模变化对净利息收入的正面影响为1680万美元[173] - 2019年12月31日，利率逐步上升200个基点时，净利息收入预计减少12,540千美元，下降4.52%[256] - 2019年12月31日，利率立即上升200个基点时，净利息收入预计减少41,661千美元，下降15.02%[257] 贷款组合与房地产担保 - 截至2019年12月31日，公司68%的贷款由房地产担保，其中住宅房地产贷款占27%，商业房地产贷款占34%，房地产建设贷款占7%[92] - 公司贷款组合中大量房地产担保贷款可能面临环境责任风险，导致修复成本和其他财务责任[112] - 2019年贷款组合是公司合并财务状况表中最大的资产类别，占主要资产比例[163] - 2019年贷款组合总额为61.89148亿美元，同比增长7%，其中商业、金融和农业贷款增长1.034亿美元，同比增长9%[202] 网络安全与系统依赖 - 公司依赖技术系统和互联网进行金融交易，面临网络安全风险，可能导致客户信息泄露或资产损失[100] - 公司依赖外部供应商提供核心处理系统，供应商未能履行合同可能导致运营中断和财务报告问题[111] 商誉与资产减值 - 截至2019年12月31日，公司商誉占总资产的4%，商誉减值测试可能导致非现金减值损失，影响财务表现[101] 股息与资本结构 - 公司主要收入来自子公司的股息，若子公司无法支付股息，可能影响公司债务偿还和股东分红[103] - 公司未来可能无法继续支付普通股股息，且股息支付受联邦监管考虑因素限制，包括资本充足率和股息支付指南[122] - 公司未来可能需要筹集额外资本，资本市场的条件和公司财务状况将影响其融资能力，资本不足可能对公司业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响[125] 竞争与市场风险 - 公司面临来自其他金融机构的激烈竞争，可能被迫降低贷款利率或提高存款利率，减少净利息收入[104] - 公司股价可能因多种因素波动，包括季度业绩变化、分析师建议、竞争对手表现、行业趋势、市场对公司及其竞争对手的认知等[118] - 公司普通股的交易量低于其他大型金融服务公司，可能导致股价波动较大[120] 外部事件与系统性风险 - 极端天气、自然灾害、战争或恐怖主义等外部事件可能对公司业务产生重大影响，包括存款基础稳定性、借款人还款能力、抵押品价值、收入损失和额外费用[113] - 其他金融机构的稳健性可能对公司产生不利影响，系统性风险可能导致流动性问题或违约，进而影响公司的流动性和业务[115] 会计准则与财务报告 - 会计准则的变化可能对公司财务报表产生重大影响，包括追溯应用新标准导致的历史财务结果变更或留存收益的累计费用[117] - 公司采用ASU 2016-13后，预计不会对其债务证券记录任何信用损失准备金[276] - 公司采用ASU 2017-04后，预计不会对其财务状况或经营结果产生重大影响[280] - 公司采用ASU 2018-13后，预计不会对其财务状况或经营结果产生重大影响，仅涉及披露要求[281] 信贷损失与不良贷款 - 2019年信贷损失拨备基于管理层对贷款组合可能损失的估计，考虑冲销和回收[179] - 2019年信贷损失准备金总额为1450万美元，同比增长200万美元，增幅16.0%[180] - 2019年净核销额为1070万美元，较2018年的1310万美元有所下降[183] - 公司不良贷款总额从2018年的32.0百万美元增加到2019年的32.2百万美元，增幅为0.2百万美元[214] - 2019年不良贷款占总贷款的比例从2018年的0.6%下降至0.5%[214] - 2019年净冲销额为10.7百万美元，较2018年的13.1百万美元有所下降[215] - 2019年信贷损失拨备占净冲销的比例从2018年的95.9%上升至136.3%[215] - 2019年信贷损失拨备总额为51.6百万美元，较2018年的47.8百万美元增加了3.9百万美元[218] - 2019年信贷损失拨备占期末贷款的比例为0.83%，与2018年持平[218] - 2019年特定拨备占不良贷款的比例从2018年的5.1%上升至7.5%[218] - 2019年信贷损失拨备占不良贷款的比例为160.3%，高于2018年的149.1%[218] 投资证券与资产组合 - 2019年公司出售、赎回或到期的投资证券总额为2.438亿美元，其中高收益证券的替换导致投资组合收益率下降[198] - 2019年可供出售证券的摊余成本为896.5百万美元，较2018年的924.1百万美元有所下降[222] - 2019年可供出售证券的公允价值为902.3百万美元，未实现收益为8.9百万美元，未实现损失为3.1百万美元[222] - 公司持有的美国政府和公司债券在1年内的摊销成本为306,000美元，加权平均收益率为3.53%[224] - 公司持有的证券在1至5年内的摊销成本为40,551,000美元，加权平均收益率为3.21%[224] - 公司持有的证券在5至10年内的摊销成本为195,561,000美元，加权平均收益率为2.06%[224] - 公司持有的证券在10年以上的摊销成本为660,077,000美元，加权平均收益率为2.67%[224] - 公司持有的证券总摊销成本为896,495,000美元，加权平均收益率为2.56%[224] - 公司可供出售投资组合的摊销成本在2019年减少了27.6百万美元，降幅为3%[226] - 公司持有的到期证券投资组合在2019年减少了56.7百万美元，降幅为14%[229] 存款与借款 - 2019年公司存款为6,677,615千美元，较2018年的5,897,992千美元增长13.2%[153] - 公司总存款在2019年增加了779.6百万美元，增幅为13%，其中471.4百万美元的增长来自Santander分支机构的收购[232] - 公司短期借款在2019年减少了520.0百万美元，降幅为72%[233] - 公司长期债务在2019年增加了49.1百万美元，增幅为27%[233] 非利息收入与支出 - 2019年非利息收入为8548.5万美元，同比下降315.2万美元，降幅4%[188] - 2019年信用卡相关交换收入增长149万美元，主要由于客户账户和交易的增长[188] - 2019年互换费用收入增长152.3万美元，主要由于商业客户利率互换的增长[188] - 2019年存款账户服务费收入增长75.1万美元，主要由于客户账户的增长[188] - 2019年银行自有寿险收入下降68.4万美元，主要由于2018年死亡索赔收益的减少[188] - 2019年抵押贷款销售收益增长232.9万美元，主要由于抵押贷款业务的增长[189] - 2019年净证券收益下降808万美元，主要由于2018年信托优先证券的赎回和销售[189] - 2019年非利息支出总额为2.09965亿美元，同比增长7%，主要由于员工薪酬和福利增加712万美元，以及并购相关费用增加189.9万美元[192][193] 并购与资本运作 - 2019年公司总资产增加4.805亿美元，贷款总额增加4.191亿美元，同比增长7%，其中桑坦德银行分支收购贡献了1亿美元贷款[197] - 2019年存款总额增加7.796亿美元，同比增长13%，其中桑坦德银行分支收购贡献了4.714亿美元存款[199] - 2019年公司并购相关费用增加189.9万美元，主要由于桑坦德银行分支收购，而2018年并购费用主要与Garfield收购相关[193] 股东权益与回报 - 2019年公司股东权益为1,055,665千美元，较2018年的975,389千美元增长8.2%[153] - 2019年公司平均资产回报率为1.31%，较2018年的1.42%有所下降[153] - 2019年公司平均股本回报率为10.32%，较2018年的11.41%有所下降[153] - 2019年股东权益增加8030万美元，主要由于净利润1.053亿美元和其他综合收益增加1690万美元[200] 信用损失准备金与不良贷款 - 公司信用损失准备金的评估方法包括对超过25万美元的个别不良贷款的评估、损失经验趋势和其他相关因素[262] - 截至2019年12月31日，信用损失准备金为5160万美元，占未偿还贷款的0.83%，与2018年12月31日的4780万美元（占未偿还贷款的0.83%）相比有所增加[267] - 2019年12月31日，批评贷款减少了2660万美元，从2018年12月31日的1.272亿美元降至1.006亿美元[267] - 2019年12月31日，分类资产增加了1180万美元，从2018年12月31日的4020万美元增至5200万美元[267] - 2019年12月31日，信用损失准备金占不良贷款的比例为160.3%，而2018年12月31日为149.1%[268] - 2019年12月31日，商业、金融、农业贷款和住宅房地产贷款占不良贷款的最大比例，分别为31.69%和40.30%[271] - 公司预计采用ASU 2016-13将导致2019年12月31日的信用损失准备金增加约20%至30%，即从5160万美元增加至6192万至6708万美元[275] - 公司已建立CECL实施团队，并在2018年第四季度聘请第三方协助评估与该标准相关的数据和方法[273] 利率敏感资产与负债 - 2019年12月31日，利率敏感资产与利率敏感负债的重新定价比率在一年内为0.80，2018年为0.74[250] - 2019年12月31日，0-90天内的利率敏感资产为2,940,918千美元，利率敏感负债为4,547,033千美元，缺口为-1,606,115千美元[252] - 2019年12月31日，利率敏感资产与利率敏感负债的比率在0-90天内为0.65，91-180天内为2.43，181-365天内为2.16[252] - 2019年12月31日，利率敏感资产与利率敏感负债的比率在0-365天内为0.80，超过1年至5年内为7.68，超过5年内为12.73[252] - 2019年12月31日，利率敏感资产与利率敏感负债的缺口占总资产的比率为19.33%[252] 其他财务指标 - 2019年公司净利息收入为269,862千美元，较2018年的252,222千美元增长7%[153] - 2019年公司净收入为105,333千美元，每股基本收益为1.07美元，每股股息为0.40美元[153] - 2019年公司总资产为8,308,773千美元，较2018年的7,828,255千美元增长6.1%[153] - 2019年公司贷款和租赁净额为6,189,148千美元，较2018年的5,774,139千美元增长7.2%[153] - 2019年公司贷款净额与存款比率为91.91%，较2018年的97.09%有所下降[153] - 2019年净收入为1.053亿美元，每股摊薄收益为1.07美元，相比2018年的1.075亿美元和1.08美元有所下降[164] - 2019年净利息收入为2.716亿美元，同比增长7%，净息差为3.75%，较2018年上升4个基点[167] - 2019年平均收益资产增加3.991亿美元，同比增长6%，其中4.0亿美元的利率敏感资产将在未来12个月内重新定价或到期[169] - 2019年利息收益资产的应税等价收益率为4.51%，较2018年上升21个基点，主要得益于贷款组合收益率的提升[170] - 2019年利息负债成本为1.03%，较2018年的0.78%有所上升，主要受市场利率上升影响[171] - 2019年平均净自由资金增加1.729亿美元，主要得益于非利息需求存款的增加[174] - 2019年公司回购了630万美元的普通股，导致平均摊薄股份较2018年减少1%[165] - 2019年总利息收入为327.01亿美元，同比增长32.78亿美元，主要由于贷款收入增长34.36亿美元[177][178] - 2019年净利息收入为271.61亿美元，同比增长17.41亿美元，净收益率为3.75%[177][178] - 2019年贷款平均余额为5987.40亿美元，同比增长404.75亿美元，贷款收益率为4.90%[177] - 2019年利息支出为55.40亿美元，同比增长15.37亿美元，主要由于存款利率上升[177][178] - 2019年存款平均余额为1293.59亿美元，同比增长114.15亿美元，存款收益率为0.54%[177] - 2019年投资证券平均余额为1180.70亿美元，同比下降13.43亿美元，收益率为2.66%[177] - 2019年长期债务平均余额为216.38亿美元，同比增长68.47亿美元，利率为4.80%[177] - 2019年公司有效税率为19%，与2018年持平，主要由于免税利息和银行自有寿险收入的税收优惠[195] - 2019年公司总部位于宾夕法尼亚州印第安纳县的历史建筑，拥有147个社区银行办公室，其中56个为租赁，91个为自有[130] - 2019年第四季度公司最高销售额为14.86美元，最低销售额为12.67美元，每股股息为0.10美元[147]

资产与负债增长 - 公司总资产从2018年的7,828,255千美元增长至2019年的8,152,027千美元，增长4.1%[12] - 贷款组合从2018年的5,774,139千美元增长至2019年的6,099,561千美元，增长5.6%[12] - 存款总额从2018年的5,897,992千美元增长至2019年的6,677,996千美元，增长13.2%[12] - 股东权益从2018年的975,389千美元增长至2019年的1,039,030千美元，增长6.5%[12] - 公司第三季度股东权益总额为1,039,030千美元，同比增长7%[21] - 公司2019年9月30日的贷款总额为60.99561亿美元，较2018年12月31日的57.74139亿美元有所增加[78] - 公司2019年9月30日的存款总额为66.779亿美元，公允价值为66.850亿美元[172] - 公司2019年9月30日的短期借款为8373万美元，公允价值为8369万美元[172] - 公司2019年9月30日的次级债务为1.704亿美元，公允价值为1.696亿美元[172] - 公司2019年9月30日的长期债务为5707万美元，公允价值为5738万美元[172] - 公司2019年9月30日的资本租赁义务为691万美元，与账面价值一致[172] 收入与支出 - 净利息收入从2018年的187,173千美元增长至2019年的201,057千美元，增长7.4%[15] - 非利息收入从2018年的68,108千美元下降至2019年的62,957千美元，下降7.6%[15] - 利息收入从2018年的214,312千美元增长至2019年的244,226千美元，增长14%[15] - 利息支出从2018年的27,139千美元增长至2019年的43,169千美元，增长59%[15] - 公司第三季度净收入为26,644千美元，同比增长6%[16] - 公司第三季度每股基本收益为0.27美元，同比增长8%[16] - 公司第三季度现金股息为每股0.10美元，同比增长11%[16] - 公司第三季度综合收入为29,028千美元，同比增长38%[18] - 公司第三季度其他综合收入为2,384千美元，去年同期为亏损4,096千美元[18] - 公司第三季度所得税支出为6,375千美元，同比增长8%[16] - 公司2019年9月的净收入为78,513千美元，较2018年同期的80,500千美元略有下降[25] - 公司2019年9月的净现金流入为76,833千美元，较2018年同期的93,539千美元有所减少[25] - 公司2019年9月的投资活动净现金流入为268,305千美元，较2018年同期的净现金流出206,048千美元有显著改善[25] - 公司2019年9月的融资活动净现金流出为315,436千美元，较2018年同期的净现金流入101,401千美元有较大变化[25] - 公司2019年9月30日的现金及现金等价物为128,649千美元，较2018年同期的96,184千美元有所增加[26] - 公司2019年第三季度基本每股收益为0.27美元，稀释每股收益为0.27美元，与2018年同期相比基本持平[44] - 公司2019年第三季度加权平均普通股数量为98,267,229股，较2018年同期的100,226,647股有所下降[44] - 公司2019年9月30日的信贷承诺总额为19.9亿美元，较2018年12月31日的18.8亿美元有所增加[47] - 公司2019年9月30日的金融备用信用证总额为1828.9万美元，与2018年12月31日的1829.8万美元基本持平[47] - 公司2019年9月30日的投资证券摊余成本为8.051亿美元，估计公允价值为8.124亿美元[53] - 公司2019年9月30日的抵押贷款支持证券摊余成本为7.593亿美元，估计公允价值为7.652亿美元[57] - 公司2019年前九个月证券销售和到期实现的净收益为1.5万美元，较2018年同期的810.2万美元大幅下降[58] - 公司2019年9月30日质押的证券估计公允价值为6.294亿美元，较2018年12月31日的6.363亿美元有所下降[59] - 截至2019年9月30日，公司持有的到期债务证券的摊余成本为357.89亿美元，估计公允价值为360.224亿美元[61] - 2019年9月30日，公司持有的抵押贷款支持证券（MBS）的摊余成本为315.392亿美元，估计公允价值为317.104亿美元[62] - 2019年9月30日，公司持有的40种债务证券处于未实现亏损状态，总未实现亏损为300.3万美元[68] - 2019年9月30日，公司持有的公司证券的摊余成本为2290万美元，估计公允价值为2400万美元[70] - 2018年，公司通过拍卖或出售清算了所有信托优先担保债务证券，未实现亏损在2008年、2009年和2010年已确认[71] - 截至2019年9月30日，公司持有的联邦住房贷款银行（FHLB）股票受限于只能以面值出售给FHLB或其他成员机构[72] - 截至2019年9月30日，公司持有的FHLB股票总价值为990万美元，2018年12月31日为3050万美元，计入“其他投资”项下[74] - 公司2019年9月30日的贷款总额为60.99561亿美元，较2018年12月31日的57.74139亿美元有所增加[78] - 公司2019年9月30日的商业、金融、农业及其他贷款总额为12.10936亿美元，较2018年12月31日的11.38473亿美元有所增长[78] - 公司2019年9月30日的住宅房地产贷款总额为16.6622亿美元，较2018年12月31日的15.62405亿美元有所增加[78] - 公司2019年9月30日的商业房地产贷款总额为21.2424亿美元，与2018年12月31日的21.23544亿美元基本持平[78] - 公司2019年9月30日的个人贷款总额为6.77884亿美元，较2018年12月31日的5.90739亿美元有所增长[78] - 公司2019年9月30日的贷款组合中“Pass”类贷款总额为54.65611亿美元，占贷款总额的89.6%[85] - 公司2019年9月30日的贷款组合中“Non-Pass”类贷款总额为1.11878亿美元，占贷款总额的1.8%[85] - 公司2019年9月30日的贷款组合中“OAEM”类贷款总额为7248.1万美元，占贷款总额的1.2%[85] - 公司2019年9月30日的贷款组合中“Substandard”类贷款总额为3939.7万美元，占贷款总额的0.6%[85] - 公司总贷款中，逾期30-59天的贷款为8,682千美元，逾期60-89天的贷款为2,964千美元，逾期90天及以上的贷款为1,909千美元，非应计贷款为19,165千美元，总计逾期和非应计贷款为32,720千美元[92] - 公司总贷款中，当前贷款为5,544,769千美元，总贷款为5,577,489千美元[92] - 公司商业、金融、农业及其他贷款中，逾期30-59天的贷款为165千美元，逾期60-89天的贷款为345千美元，逾期90天及以上的贷款为26千美元，非应计贷款为4,808千美元，总计逾期和非应计贷款为5,344千美元[92] - 公司住宅房地产贷款中，逾期30-59天的贷款为4,756千美元，逾期60-89天的贷款为1,438千美元，逾期90天及以上的贷款为935千美元，非应计贷款为6,465千美元，总计逾期和非应计贷款为13,594千美元[92] - 公司商业房地产贷款中，逾期30-59天的贷款为671千美元，逾期60-89天的贷款为406千美元，逾期90天及以上的贷款为103千美元，非应计贷款为7,590千美元，总计逾期和非应计贷款为8,770千美元[92] - 公司个人贷款中，逾期30-59天的贷款为3,090千美元，逾期60-89天的贷款为775千美元，逾期90天及以上的贷款为845千美元，非应计贷款为302千美元，总计逾期和非应计贷款为5,012千美元[92] - 公司2019年9月30日的受损贷款总额为27,036千美元，未偿还本金余额为36,530千美元，相关准备金为1,527千美元[104] - 公司2018年12月31日的受损贷款总额为28,735千美元，未偿还本金余额为38,787千美元，相关准备金为1,500千美元[104] - 公司2019年9月30日的受损贷款中，商业、金融、农业及其他贷款的记录投资为1,638千美元，未偿还本金余额为7,014千美元[104] - 公司2019年9月30日的受损贷款中，住宅房地产贷款的记录投资为9,760千美元，未偿还本金余额为11,516千美元[104] - 公司总记录投资为8,289千美元，未偿还本金余额为10,153千美元，相关拨备为19千美元[106] - 商业、金融、农业及其他贷款的平均记录投资为2,129千美元，利息收入为10千美元[106] - 住宅房地产贷款的平均记录投资为10,751千美元，利息收入为280千美元[106] - 商业房地产贷款的平均记录投资为3,854千美元，利息收入为129千美元[106] - 个人贷款的平均记录投资为356千美元，利息收入为11千美元[106] - 公司总贷款利息收入为474千美元，其中2019年九个月期间的利息收入为5,031千美元[106] - 2019年9月30日，公司不良债务重组贷款总额为19,098千美元，其中非应计状态贷款为11,074千美元[109] - 2019年9月30日，公司不良债务重组贷款的承诺总额为191千美元，其中未使用的信用额度为131千美元[109] - 2019年九个月期间，公司对商业、金融、农业及其他贷款的特定拨备为156千美元[114] - 2019年九个月期间，公司对商业房地产贷款的特定拨备为6,119千美元[114] - 公司总共有42笔贷款进行了重组，涉及金额为10,219千美元，其中商业、金融、农业和其他类贷款占8,250千美元[115] - 住宅房地产贷款重组数量为24笔，涉及金额为959千美元，其中145笔贷款进行了利率调整[115] - 公司总贷款重组后，修改后的未偿还记录投资为9,547千美元，较修改前的10,600千美元有所下降[115] - 2019年9月30日结束的三个月内，公司总共有6笔贷款进行了重组，涉及金额为185千美元[117] - 2018年9月30日结束的三个月内，公司总共有14笔贷款进行了重组，涉及金额为247千美元[117] - 2019年9月30日结束的九个月内，公司总共有3笔重组贷款违约，涉及金额为70千美元[118] - 2019年9月30日结束的三个月内，公司总共有2笔重组贷款违约，涉及金额为49千美元[120] - 公司2019年9月30日的信用损失准备金总额为50,035千美元，其中19,947千美元用于商业、金融、农业和其他类贷款[120] - 公司2019年9月30日的贷款总额为6,099,561千美元，其中1,210,936千美元为商业、金融、农业和其他类贷款[120] - 公司2019年9月30日的贷款中，25,344千美元被单独评估为减值贷款[120] - 公司2019年1月1日采用ASU 2016-02租赁准则，确认了3850万美元的使用权资产和4180万美元的租赁负债[124] - 截至2019年9月30日，公司运营租赁资产为4954.8万美元，租赁负债为5373.7万美元[127] - 2019年前九个月运营租赁成本为395.9万美元，其中第三季度为127.5万美元[127] - 公司租赁合同的加权平均租赁期限为15.44年，加权平均贴现率为3.42%[127] - 截至2019年9月30日，公司未来最低租赁付款总额为7065.7万美元，扣除剩余隐含利息后现值为5373.7万美元[127] - 2018年9月30日，公司贷款总额为56.63亿美元，其中商业、金融、农业贷款为11.16亿美元，房地产建设贷款为2.98亿美元[121] - 2018年9月30日，公司贷款损失准备总额为5074.6万美元，其中商业、金融、农业贷款损失准备为2200.9万美元[121] - 2019年9月30日，公司贷款损失准备总额为5003.5万美元，其中商业、金融、农业贷款损失准备为1994.7万美元[123] - 2019年前九个月，公司贷款核销总额为413万美元，其中商业、金融、农业贷款核销为79.1万美元[123] - 2019年前九个月，公司贷款回收总额为39.6万美元，其中商业、金融、农业贷款回收为6.2万美元[123] - 公司在2018年第一季度采用了ASU No. 2018-02，将因2017年12月税改产生的130万美元其他累计收入从累计其他综合收益重新分类为留存收益[130] - 公司采用FASB ASC Topic 820将金融资产和负债按公允价值分为三个层级，其中Level 2包括美国政府机构证券、州和地方政府的债务、公司证券等[134] - Level 2投资证券的估值由第三方定价服务使用可观察的输入数据，包括基准收益率、交易报告、经纪商报价等[135] - 公司通过另一家定价服务对第三方提供的市场价值进行验证，每年对所有证券进行定价，并每季度随机抽样[136] - 公司持有的贷款按公允价值计量，其中住宅抵押贷款的估值基于二级市场的利率，商业贷款的估值基于潜在买家的市场报价[137] - 利率衍生工具的估值使用Level 2输入，包括利率互换、利率上限和利率领等，估值基于市场利率和收益率曲线[138] - 公司使用外汇远期合约对冲外汇风险，其公允价值基于合同价格与市场远期汇率的差异[143] - Level 3资产和负债的估值使用其他估值方法，如期权定价模型和贴现现金流模型，包括信托优先证券、非市场化股权投资等[144] - 2019年9月30日，Level 3公允价值测量中使用的未观察输入包括折扣率、天然气价格和石油价格，这些输入的变化会影响贷款的估值[149] - 截至2019年9月30日，公司按公允价值计量的资产总额为875,934千美元，其中Level 2资产为870,133千美元，Level 3资产为5,801千美元[152] - Level 3资产在2019年9月30日的期末余额为580.1万美元，较期初的436.6万美元有所增加[154] - 2019年9月30日，公司持有的信托优先担保债务证券（Trust Preferred Collateralized Debt Obligations）期末余额为0美元，较期初的2364.6万美元大幅减少[154] - 2019年9月30日，公司持有的其他资产（Other Assets）期末余额为252.1万美元，较期初的214.3万美元有所增加[154] - 2019年9月30日，公司持有的受损贷款（Impaired Loans）公允价值为3377.9万美元，其中Level 2资产为2040.7万美元，Level 3资产为1372.2万美元[157] - 2019年9月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）公允价值为198.1万美元，全部为Level 2资产[157] - 2019年9月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）的账面价值为160万美元，主要由宾夕法尼亚州的住宅和商业房地产组成[159] - 2019年9月30日，公司持有的备用信用证（Standby Letters of Credit）的账面价值和公允价值均为20万美元[167] - 2019年9月30日，公司持有的受损贷款（Impaired Loans）在三个月内的公允价值损失为95.4万美元，九个月内为260.6万美元[158] - 2019年9月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）在三个月内的公允价值损失为4.2万美元，九个月内为5.1万美元[158] - 截至2019年9月30日，公司持有的现金及银行存款为1.122亿美元，与账面价值一致[172] - 公司2019年9月30日的贷款总额为60.995亿美元，公允价值为62.135亿美元[172] - 公司2019年9月30日的存款总额为66.779亿美元，公允价值为66.850亿美元[172] - 公司2019年9月30日的短期借款为8373万美元，公允价值为8369万美元[172] - 公司2019年9月30日的次级债务为1.704亿美元，公允价值为1.696亿美元[172] - 公司2019年9月30日的长期债务为5707万美元，公允价值为5738万美元[172] - 公司2019

资产与负债增长 - 公司总资产从2018年底的78.28亿美元增长至2019年6月30日的80.71亿美元，增长3.1%[12] - 贷款组合从2018年底的57.74亿美元增长至2019年6月30日的60.03亿美元，增长4.0%[12] - 存款总额从2018年底的58.98亿美元增长至2019年6月30日的61.56亿美元，增长4.4%[12] - 股东权益从2018年底的9.75亿美元增长至2019年6月30日的10.22亿美元，增长4.8%[12] - 2019年上半年总资产为793.3亿美元，较2018年同期的741.1亿美元增长7.0%[210] - 2019年上半年总股东权益为9.98亿美元，较2018年同期的9.15亿美元增长9.1%[210] 收入与支出变化 - 净利息收入从2018年上半年的12.34亿美元增长至2019年上半年的13.26亿美元，增长7.5%[15] - 非利息收入从2018年上半年的4.84亿美元下降至2019年上半年的4.08亿美元，下降15.7%[15] - 利息支出从2018年上半年的1.61亿美元增加至2019年上半年的2.90亿美元，增长80.2%[15] - 非利息支出从2018年上半年的8.10亿美元增加至2019年上半年的8.54亿美元，增长5.4%[15] - 2019年上半年非利息收入总额为4077.8万美元，同比下降15.7%[198] - 2019年上半年净收入为5190万美元，较2018年同期的5540万美元下降6.3%[211] 贷款与信贷风险 - 贷款损失准备金从2018年底的4776万美元增加至2019年6月30日的5106万美元，增长6.9%[12] - 公司总贷款中，逾期30-59天的贷款为6750万美元，逾期60-89天的贷款为2713万美元，逾期90天及以上的贷款为2491万美元，非应计贷款为1.9656亿美元，总计逾期和非应计贷款为3.161亿美元[84] - 公司总贷款中，当前贷款为55.1879亿美元，总贷款为55.504亿美元[84] - 公司贷款组合中“通过”类贷款占比为90.7%，较2018年12月31日的89.4%有所提升[77][79] - 公司贷款组合中“非通过”类贷款总额为1.18亿美元，较2018年12月31日的1.27亿美元有所下降[77][79] - 公司贷款组合中“特别提及”类贷款占比为1.7%，较2018年12月31日的2.2%有所下降[77][79] - 公司贷款组合中“次级”类贷款占比为0.7%，较2018年12月31日的0.6%有所上升[77][79] - 公司贷款组合中“可疑”类贷款占比为0%，与2018年12月31日持平[77][79] 证券投资与公允价值 - 证券投资组合从2018年底的13.03亿美元减少至2019年6月30日的12.39亿美元，下降4.9%[12] - 2019年6月30日结束的三个月内，公司证券未实现持有收益为9,873千美元，税后净收益为7,800千美元[35] - 2019年6月30日结束的六个月内，公司证券未实现持有收益为18,903千美元，税后净收益为14,934千美元[35] - 2019年6月30日结束的六个月内，公司衍生品未实现持有收益为133千美元，税后净收益为105千美元[35] - 2019年6月30日结束的六个月内，公司累计其他综合收益为15,034千美元[36] - 2019年6月30日结束的三个月内，公司累计其他综合收益为7,795千美元[36] - 2019年6月30日，公司持有的美国政府和政府支持机构发行的证券占未实现亏损的87%，主要受市场利率变化影响[62] - 2019年6月30日，公司持有的公司证券的摊余成本为22.9百万美元，公允价值为23.9百万美元[64] - 2018年12月31日，公司持有的公司证券的摊余成本为20.9百万美元，公允价值为21.0百万美元[64] - 2019年6月30日，公司持有的57只债务证券处于未实现亏损状态[62] - 2019年6月30日，公司持有的证券中，12个月以上的未实现亏损总额为5,631千美元[62] - 2018年12月31日，公司持有的证券中，12个月以上的未实现亏损总额为24,933千美元[64] - 2018年，公司通过拍卖或出售清算了所有信托优先证券，未实现亏损已在2008年至2010年期间确认[65] - 2019年6月30日，公司持有的证券中，12个月以内的未实现亏损总额为18千美元[62] 股息与股票回购 - 公司2023年第二季度现金股息为每股0.10美元，同比增长11.1%[16] - 公司2023年上半年现金股息为每股0.20美元，同比增长17.6%[16] - 公司2023年第二季度回购库存股142,190股，支出1,886千美元[22] - 公司2023年上半年回购库存股301,752股，支出3,960千美元[21] 会计准则与财务披露 - 公司2019年1月1日采用新租赁会计准则，确认使用权资产3850万美元，租赁负债4180万美元[28] - 公司预计在2020年1月1日采用CECL会计准则，目前正在进行并行测试[199] - 公司预计2017-04号会计准则更新不会对财务状况产生重大影响[200] - 公司预计2018-13号会计准则更新仅影响披露要求，不会对财务状况产生重大影响[202] - 公司使用非GAAP财务指标如完全应税等值净利息收入来增强投资者对业务表现的理解[206] - 公司已建立CECL实施团队，包括财务和信贷领域的成员，由CEO、CFO和首席信贷官监督[199] - 公司在2018年第四季度聘请第三方协助评估与CECL标准相关的数据和方法[199] 其他财务指标 - 公司2023年第二季度净收入为27,280千美元，同比下降15.0%[16] - 公司2023年上半年净收入为51,869千美元，同比下降6.3%[16] - 公司2023年第二季度每股基本收益为0.28美元，同比下降12.5%[16] - 公司2023年上半年每股基本收益为0.53美元，同比下降5.4%[16] - 公司2023年第二季度其他综合收益为7,795千美元，同比增长319.5%[18] - 公司2023年上半年其他综合收益为15,034千美元，同比增长266.2%[18] - 2019年上半年稀释每股收益为0.53美元，较2018年同期的0.56美元下降5.4%[211] - 2019年上半年平均资产回报率为1.32%，较2018年同期的1.51%下降0.19个百分点[211] - 2019年上半年平均股东权益回报率为10.48%，较2018年同期的12.20%下降1.72个百分点[211] - 2019年上半年净贷款与存款比率为96.95%，较2018年同期的94.63%上升2.32个百分点[210] - 2019年上半年净利息收益率为3.75%，较2018年同期的3.74%基本持平[210] - 2019年上半年现金股息支付率为37.74%，较2018年同期的30.36%上升7.38个百分点[210] 收购与业务扩展 - 公司2019年4月22日宣布收购Santander Bank的14家分行，预计交易将在2019年第三季度完成[29] - 公司2018年5月1日完成对Garfield Acquisition Corporation的收购，总对价为5896.1万美元，获得贷款1.845亿美元和存款1.413亿美元[30][31] 现金流与融资活动 - 公司2019年6月经营活动产生的净现金为3011.3万美元，同比下降50.3%[25] - 公司2019年6月投资活动使用的净现金为1.5026亿美元，同比下降0.06%[25] - 公司2019年6月融资活动产生的净现金为1.1748亿美元，同比增长35.9%[25] - 公司2019年6月现金及现金等价物净减少266.7万美元，同比下降19.5%[26] - 公司2019年6月30日现金及现金等价物余额为9628万美元，同比下降7.4%[26] 衍生品与风险管理 - 公司参与了35项与利率互换相关的风险参与协议，其中11项作为牵头银行[167] - 2019年6月30日，已承诺的抵押贷款的公允价值为19.2百万美元，未承诺的抵押贷款的名义金额为28.0百万美元[172] - 2018年12月31日，已承诺的抵押贷款的公允价值为7.6百万美元，未承诺的抵押贷款的名义金额为9.9百万美元[172] - 2019年6月30日，外汇远期合约对非利息支出的影响为1千美元[172] - 2019年6月30日，利率互换对净利息收入的负面影响为0.1百万美元[171] - 截至2019年6月30日，公司衍生品的名义金额为451,566千美元，较2018年12月31日的411,645千美元有所增加[174] - 2019年6月30日，公司风险参与协议的名义金额为177,609千美元，较2018年12月31日的162,139千美元有所增加[174] - 2019年6月30日，公司未指定为对冲工具的利率衍生品的信用价值调整为-46千美元，较2018年12月31日的-3千美元有所下降[174] - 2019年6月30日，公司指定为对冲工具的利率远期合约的名义金额为33,000千美元，较2018年12月31日的15,000千美元有所增加[174] 商誉与次级债务 - 2019年6月30日，公司商誉的账面价值为2.742亿美元，与2018年12月31日持平，未发生减值[178] - 2019年6月30日，公司次级债券的总金额为170,369千美元，较2018年12月31日的170,288千美元略有增加[180] - 公司于2018年5月21日发行了10年期次级票据，总额为5000万美元，固定利率为4.875%，2023年6月1日后调整为LIBOR + 1.845%[180] - 公司于2018年5月21日发行了15年期次级票据，总额为5000万美元，固定利率为5.50%，2028年6月1日后调整为LIBOR + 2.37%[180] 收入确认与合同 - 公司采用ASC 606收入确认标准，未对2018年1月1日前的合同进行调整，且未对收入计量和确认产生重大影响[185] - 截至2019年6月30日，公司未持有任何重大合同余额，收入主要来自与客户的合同[187] - 保险和零售经纪佣金收入在2019年第二季度为201.4万美元，同比增长10.7%[198] - 零售经纪费用净额在2019年6月30日为160万美元，2018年同期为110万美元[193] - 卡相关交换收入在2019年第二季度为544.1万美元，同比增长5.8%[198] 其他财务信息 - 公司在2018年第一季度采用了ASU No. 2018-02，重新分类了由于2017年12月税改导致的130万美元的其他累计收入，从累计其他综合收益转移到留存收益[120] - 公司目前没有需要披露的非金融负债[121] - 公司未选择根据FASB ASC Topic 825对任何现有金融工具进行公允价值计量，但未来可能会选择对特定金融工具采用该准则[122] - 公司使用三级分类对金融资产和负债进行公允价值计量，其中Level 1为活跃市场交易，Level 2为较不活跃的市场交易，Level 3为基于其他估值方法的资产和负债[123][124] - Level 2投资证券的估值由第三方定价服务使用可观察的输入进行，包括市场、交易和报价信息[125] - 公司通过另一家定价服务对100%的证券进行年度验证，并对每季度的随机样本进行验证，以确保市场价值的准确性[126] - 公司持有的贷款公允价值基于二级市场利率确定，商业贷款的公允价值则基于潜在买家的市场报价[127] - 利率衍生品的公允价值使用Level 2输入进行估值，包括利率互换、利率上限和利率领等[128] - 公司在2019年未因交易对手无法支付未抵押头寸而产生任何损失[129] - 公司使用外汇远期合约对冲外汇风险，其公允价值基于合同价格与市场远期汇率的差异[131] - Level 3资产在2019年6月30日的期末余额为4,982千美元，较期初4,366千美元有所增加[143] - 2019年6月30日，公司持有的信托优先抵押债务证券（Trust Preferred Collateralized Debt Obligations）期末余额为0美元，较期初23,646千美元大幅减少[143] - 2019年6月30日，公司持有的其他资产（Other Assets）期末余额为2,297千美元，较期初2,143千美元有所增加[143] - 2019年6月30日，公司持有的受损贷款（Impaired Loans）公允价值为33,024千美元，其中Level 2为19,451千美元，Level 3为13,573千美元[146] - 2019年6月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）公允价值为2,128千美元，全部为Level 2[146] - 2019年6月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）账面价值为190万美元，主要为宾夕法尼亚州的住宅和商业房地产[149] - 2019年6月30日，公司持有的备用信用证（Standby Letters of Credit）的账面价值和公允价值均为20万美元[157] - 2019年6月30日，公司持有的受损贷款（Impaired Loans）在三个月内的公允价值损失为497千美元，六个月内为1,460千美元[148] - 2019年6月30日，公司持有的其他不动产（Other Real Estate Owned）在三个月内的公允价值损失为532千美元，六个月内为541千美元[148] - 存款负债的估计公允价值为6,158,427千美元，其中活期存款、储蓄账户和货币市场存款的金额为6,155,965千美元[162] - 短期借款的公允价值为555,081千美元，其中联邦住房贷款银行的借款基于类似借款的增量借款利率估算[159][162] - 次级债务、长期债务和资本租赁义务的公允价值分别为169,549千美元、57,863千美元和7,018千美元[160][162] - 2019年6月30日，贷款的公允价值为6,109,530千美元，其中19,451千美元使用二级估值，6,090,079千美元使用三级估值[162] - 2018年12月31日，贷款的公允价值为5,821,791千美元，其中15,076千美元使用二级估值，5,806,715千美元使用三级估值[165]

资产与负债 - 公司总资产从2018年的7,828,255千美元增长至2019年的7,972,673千美元，增长1.8%[11] - 贷款组合从2018年的5,774,139千美元增长至2019年的5,871,070千美元，增长1.7%[11] - 存款总额从2018年的5,897,992千美元增长至2019年的6,130,760千美元，增长3.9%[11] - 股东权益从2018年的975,389千美元增长至2019年的998,019千美元，增长2.3%[11] - 贷款损失准备金从2018年的47,764千美元增长至2019年的49,653千美元，增长4.0%[11] - 公司2019年第一季度现金及现金等价物增加2494.5万美元，达到1.2389亿美元[21] - 公司2019年第一季度股东权益增加2263万美元，达到9.9802亿美元[19] - 公司2019年第一季度新增使用权资产1000万美元[25] - 公司2019年第一季度信贷承诺总额为18.81亿美元，金融备用信用证为1812万美元[35] - 公司2019年第一季度未使用承诺和信用证的信用风险负债为460万美元[36] - 公司2019年第一季度法律诉讼可能损失范围为0至100万美元[37] - 公司2019年第一季度总贷款余额为5,871,070千美元，其中20,676千美元为单独评估的减值贷款[96] - 公司2019年第一季度总信用损失拨备余额为49,653千美元，其中2,045千美元为单独评估的减值拨备[96] - 公司贷款总额为53.73亿美元，其中商业、金融、农业和其他贷款为27.55亿美元，房地产建设贷款为1.11亿美元，住宅房地产贷款为3.15亿美元，商业房地产贷款为18.50亿美元，个人贷款为3.42亿美元[97] - 公司贷款损失准备总额为5.37亿美元，其中商业、金融、农业和其他贷款损失准备为2.75亿美元，房地产建设贷款损失准备为1114万美元，住宅房地产贷款损失准备为3141万美元，商业房地产贷款损失准备为1.85亿美元，个人贷款损失准备为3416万美元[97] - 公司租赁资产为4756.6万美元，租赁负债为5137.1万美元，租赁成本为133.7万美元，加权平均租赁期限为16.28年，加权平均贴现率为3.49%[100] - 公司未来最低租赁付款总额为6880.7万美元，其中2020年3月31日到期付款为449.9万美元，2021年3月31日到期付款为451.7万美元，2022年3月31日到期付款为448.0万美元，2023年3月31日到期付款为441.3万美元，2024年3月31日到期付款为437.0万美元，之后到期付款为4652.8万美元[100] - 公司2019年3月31日信贷损失拨备为4,970万美元，占总贷款的0.85%，较2018年12月31日的4,780万美元有所增加[209] - 公司2019年3月31日非不良贷款占总贷款的比例下降至45%[210] 收入与利润 - 净利息收入从2018年的59,685千美元增长至2019年的65,486千美元，增长9.7%[14] - 非利息收入从2018年的22,043千美元下降至2019年的18,872千美元，下降14.4%[14] - 净收入从2018年的23,270千美元增长至2019年的24,589千美元，增长5.7%[15] - 每股基本收益从2018年的0.24美元增长至2019年的0.25美元，增长4.2%[15] - 综合收入从2018年的17,778千美元增长至2019年的31,828千美元，增长79.0%[16] - 公司2019年第一季度净利润为2458.9万美元，同比增长5.7%[21] - 公司2019年第一季度净收入为2460万美元，同比增长5.6%，稀释每股收益为0.25美元[191][192] - 净利息收入同比增长9.6%，达到6590万美元，主要得益于平均生息资产增长515.6百万美元和生息资产收益率上升44个基点[193][199] - 净息差从2018年第一季度的3.69%上升至2019年第一季度的3.75%，增加了6个基点[194] - 贷款组合收益率同比上升53个基点，达到4.94%，主要由于可调整和可变利率商业贷款组合收益率上升69个基点[196] - 付息负债成本从2018年第一季度的0.56%上升至2019年第一季度的1.07%，主要由于短期借款成本上升89个基点和长期债务增加[197] - 平均生息资产同比增长7.8%，达到71.28亿美元，其中平均贷款增长7.4%，达到58.12亿美元[199] - 非利息收入占比从2018年第一季度的27%下降至2019年第一季度的22%，净利息收入占比相应上升[193] - 平均无息资金增加1.385亿美元，其中无息活期存款平均余额增长4.6%，达到6450万美元[200] - 公司2019年第一季度平均资产回报率为1.27%，平均股东权益回报率为10.11%，略低于2018年同期水平[191][192] - 2019年第一季度净利息收入为5,765千美元，其中3,694千美元来自量的变化，2,071千美元来自利率变化[205] - 2019年第一季度贷款利息收入为11,900千美元，其中4,327千美元来自量的变化，7,573千美元来自利率变化[205] - 2019年第一季度信贷损失拨备为4,095千美元，较2018年同期减少280万美元[207] - 2019年第一季度商业、金融、农业及其他贷款的信贷损失拨备为1,381千美元，占总拨备的34%[207] - 2019年第一季度个人贷款的信贷损失拨备为1,122千美元，占总拨备的27%[207] - 2019年第一季度信贷损失拨备减少主要由于净冲销220万美元，特定拨备增加40万美元[207] 现金流量 - 公司2019年第一季度经营活动产生的现金流量净额为1868.9万美元[21] - 公司2019年第一季度投资活动使用的现金流量净额为5852.7万美元[21] - 公司2019年第一季度融资活动产生的现金流量净额为6478.3万美元[21] - 2019年第一季度支付利息1266万美元，支付所得税6.1万美元[30] 贷款与信贷 - 公司贷款总额为5,392,752千美元，其中商业、金融、农业和其他贷款占比最高，达1,143,885千美元[68] - 非通过贷款（Non-Pass）总额为108,201千美元，其中商业房地产贷款占比最高，达51,737千美元[68] - 公司贷款组合中，逾期30-59天的贷款总额为7,276千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达2,995千美元[75] - 逾期90天及以上但仍计息的贷款总额为1,302千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达460千美元[75] - 非应计贷款总额为19,283千美元，其中商业房地产贷款占比最高，达8,539千美元[75] - 公司贷款组合中，逾期30-59天的贷款总额为6,893千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达3,697千美元[78] - 逾期90天及以上但仍计息的贷款总额为1,544千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达790千美元[78] - 非应计贷款总额为20,105千美元，其中商业、金融、农业和其他贷款占比最高，达10,223千美元[78] - 公司贷款组合中，逾期30-59天的贷款总额为273千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达226千美元[79] - 逾期90天及以上但仍计息的贷款总额为38千美元，其中住宅房地产贷款占比最高，达27千美元[79] - 截至2019年3月31日，公司持有的不良贷款总额为2828.2万美元，未偿还本金为3716.3万美元，相关拨备为204.5万美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，商业、金融、农业和其他类别的贷款记录投资为2599万美元，未偿还本金为9100万美元[86] - 2019年3月31日，住宅房地产类不良贷款记录投资为1054.5万美元，未偿还本金为1226.4万美元[86] - 2019年3月31日，商业房地产类不良贷款记录投资为375.2万美元，未偿还本金为404.2万美元[86] - 2019年3月31日，个人贷款类不良贷款记录投资为33.9万美元，未偿还本金为53万美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，有拨备的商业、金融、农业和其他类别贷款记录投资为331.7万美元，未偿还本金为347.9万美元，拨备为101.2万美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，有拨备的住宅房地产类贷款记录投资为71.3万美元，未偿还本金为71.3万美元，拨备为11.9万美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，有拨备的商业房地产类贷款记录投资为701.7万美元，未偿还本金为703.5万美元，拨备为91.4万美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，有拨备的个人贷款类贷款记录投资为0美元，未偿还本金为0美元，拨备为0美元[86] - 2019年3月31日，公司持有的不良贷款中，有拨备的贷款总额为1104.7万美元，未偿还本金为1122.7万美元，拨备为204.5万美元[86] - 截至2019年3月31日，公司重组贷款总额为14,994千美元，较2018年12月31日的20,518千美元下降26.9%[93] - 2019年3月31日，公司未使用的信贷额度为263千美元，较2018年12月31日的1,027千美元下降74.4%[93] - 2019年第一季度，公司商业、金融和农业贷款的重组合同数量为1个，重组后投资额为62千美元[93] - 2019年第一季度，公司住宅房地产贷款的重组合同数量为6个，重组后投资额为570千美元，特定准备金为40千美元[93] - 2019年第一季度，公司商业房地产贷款的重组合同数量为2个，重组后投资额为767千美元[93] - 2019年第一季度，公司个人贷款的重组合同数量为3个，重组后投资额为46千美元[93] - 2019年第一季度，公司总贷款重组合同数量为12个，重组后投资总额为1,445千美元，特定准备金为40千美元[93] - 2019年第一季度，公司信用损失拨备为3,688千美元，较2018年同期的775千美元大幅增加[93] 投资与证券 - 住宅抵押贷款支持证券的摊余成本为8731万美元，未实现收益为539万美元，未实现损失为24万美元，公允价值为9246万美元[40] - 商业抵押贷款支持证券的摊余成本为169153万美元，未实现收益为457万美元，未实现损失为1490万美元，公允价值为168120万美元[40] - 总可供出售证券的摊余成本为898877万美元，未实现收益为4620万美元，未实现损失为10396万美元，公允价值为893101万美元[40] - 2019年第一季度，公司未实现任何证券销售的收益或损失，而2018年同期实现了284万美元的净收益[44] - 截至2019年3月31日，公司持有的可供出售证券的公允价值为62520万美元，用于担保公共存款及其他法律允许的用途[45] - 持有至到期证券的摊余成本为384909万美元，未实现收益为752万美元，未实现损失为5218万美元，公允价值为380443万美元[47] - 截至2019年3月31日，公司持有的持有至到期证券的摊余成本为32470万美元，用于担保公共存款及其他法律允许的用途[48] - 2019年第一季度，公司未确认任何其他非暂时性减值损失[50] - 公司采用特定识别法确定债务证券的净损益，采用平均成本法确定权益证券的净损益[51] - 公司每季度审查投资组合以评估减值迹象，考虑公允价值低于成本的时间长度、发行人的财务状况及近期前景等因素[52] - 截至2019年3月31日，公司持有的固定收益证券中，美国政府和政府支持企业发行的证券分别占未实现亏损的21%和79%[54] - 截至2019年3月31日，公司持有的公司证券的摊余成本和公允价值分别为2290万美元和2350万美元[56] - 截至2019年3月31日，公司持有的FHLB股票总值为2370万美元，较2018年12月31日的3050万美元有所下降[58] - 截至2019年3月31日，公司持有的其他投资中包括170万美元的权益证券，这些证券没有可确定的公允价值，按成本计价[61] - 公司持有的证券可供出售总额为89.31亿美元，其中住宅抵押贷款支持证券为9.246亿美元[125] - 公司持有的其他资产公允价值为1081.3万美元，其中Level 3资产为320万美元[125] - 公司持有的受损贷款公允价值为2924万美元，其中Level 3资产为1484.9万美元[129] - 公司持有的其他房地产公允价值为430万美元，全部为Level 2资产[129] - 公司在2019年第一季度实现的受损贷款损失为96.9万美元，其他房地产损失为4.9万美元[129] - 公司持有的其他房地产当前账面价值为400万美元，主要为宾夕法尼亚州的住宅和商业房地产[130] - 现金及银行存款的账面价值与公允价值接近，2019年3月31日的现金及银行存款账面价值为100,724千美元[134] - 证券的公允价值基于市场报价或可比工具的报价，2019年3月31日可供出售证券的账面价值为893,101千美元[135] - 贷款的公允价值通过折现未来现金流估算，2019年3月31日贷款的账面价值为5,871,070千美元，公允价值为5,921,319千美元[136] - 待售贷款的公允价值基于潜在买家的市场报价，2019年3月31日待售贷款的账面价值为9,627千美元[137] - 备用信用证的账面价值和公允价值分别为0.3百万美元和0.2百万美元[138] - 存款负债的公允价值估算为报告日应付金额，2019年3月31日存款的账面价值为6,130,760千美元，公允价值为6,135,980千美元[139] - 短期借款的公允价值基于类似借款的增量借款利率估算，2019年3月31日短期借款的账面价值为565,616千美元，公允价值为565,522千美元[140] - 次级债务、长期债务和资本租赁义务的公允价值通过折现未来现金流估算，2019年3月31日次级债务的账面价值为170,328千美元，公允价值为169,764千美元[141] - 利率衍生工具的公允价值变化相互抵消，公司参与了31个风险参与协议[146][147] - 利率锁定承诺的公允价值基于当前利率和承诺关闭概率估算，2019年3月31日已融资抵押贷款承诺的账面价值为7.2百万美元，公允价值为8.2百万美元[151] - 截至2019年3月31日，公司未指定为对冲工具的衍生品的名义金额为370,693千美元，较2018年12月31日的411,645千美元有所下降[154] - 2019年第一季度，非对冲利率衍生品的其他收入减少了470千美元，而2018年同期增加了789千美元[154] - 截至2019年3月31日，公司的商誉账面价值为2.742亿美元，未发生减值[157] - 2019年3月31日，公司次级债券总额为170,328千美元，较2018年12月31日的170,288千美元略有增加[159] - 2018年5月21日，公司发行了总额为5000万美元的十年期次级债券，固定利率为4.875%，2023年后调整为LIBOR + 1.845%[159] - 2018年5月21日，公司发行了总额为5000万美元的十五年期次级债券，固定利率为5.50%，2028年后调整为LIBOR + 2.37%[159] - 公司持有的其他投资公允价值为167万美元，采用账面价值法进行估值[121] - 受损贷款的公允价值为104.4万美元，采用储备研究法进行估值，折现率为10.00%[121] - 天然气价格为每百万英热单位2.61至3.49美元，原油价格为每桶47.09至53.14美元[121] - 公司持有的有限合伙投资公允价值为320万美元，采用面值法进行估值[121] 会计准则与政策 - 公司采用ASU No. 2018-02，将130万美元的累计其他综合收入重新分类为留存收益，对总权益没有影响[103] - 公司未选择根据FASB ASC Topic 825对任何现有金融工具进行公允价值计量，但未来可能对特定金融工具采用该准则[106] - 公司根据FASB ASC Topic 820将金融资产和金融负债分为三个层次进行公允价值计量，其中Level 2包括美国政府机构证券、州和地方政府证券、公司证券、FHLB股票、待售贷款、利率衍生品等[107] - 公司使用第三方定价服务对Level 2投资证券进行

财务表现 - 2018年净利息收入为252,222千美元，同比增长10.25%[165] - 2018年净收入为107,498千美元，同比增长94.82%[165] - 2018年净收入为1.075亿美元，较2017年的5520万美元增长94.7%[180] - 2018年净利息收入为2.542亿美元，较2017年的2.33亿美元增长9%[183] - 2018年公司总利息收入为294.231亿美元，同比增长15.5%，主要得益于贷款收入增长至258.852亿美元，同比增长16.7%[194] - 2018年公司净利息收入为254.196亿美元，同比增长9.1%，主要由于利率上升带来的9.375亿美元增长[195] - 2018年非利息收入为8863.7万美元，较2017年增加830.6万美元，增长10%[206] - 2018年非利息支出总额为19.56亿美元，较2017年减少474万美元，降幅为2%[210] - 2018年所得税费用为2530万美元，较2017年减少2330万美元，主要由于税改法案将联邦税率从35%降至21%[213] - 2017年净收入为5,520万美元，较2016年的5,960万美元有所下降[291] - 2017年净利息收入为3,010万美元，同比增长15%，主要得益于生息资产的增长[293] - 2017年非利息收入增加1,570万美元，同比增长24%，主要得益于抵押贷款销售的增长[299] - 2017年非利息支出增加4,040万美元，主要由于员工薪酬和福利的增加[300] 资产与负债 - 2018年总资产为7,828,255千美元，同比增长7.11%[165] - 2018年贷款和租赁净额为5,774,139千美元，同比增长6.78%[165] - 2018年存款为5,897,992千美元，同比增长5.68%[165] - 2018年股东权益为975,389千美元，同比增长9.83%[165] - 2018年公司总资产为755.536亿美元，同比增长4.8%，其中生息资产占比90.7%[194] - 2018年总资产增加5.197亿美元，贷款增加3.638亿美元，增幅为7%[216] - 2018年存款增加3.173亿美元，增幅为6%，其中1.413亿美元来自Garfield收购[218] - 2018年股东权益增加8730万美元，主要由于1.075亿美元的净利润和4160万美元的普通股发行[219] - 2018年贷款组合总额为57.74亿美元，较2017年增长3.668亿美元，增幅为7%[221] - 2018年存款总额增长3.173亿美元，增幅6%，其中1.413亿美元的增长来自Garfield收购[250] - 2018年短期借款增加1440万美元，增幅2%，长期债务增加9710万美元，增幅110%[252] - 2018年持有至到期投资组合减少2820万美元，降幅7%[248] - 2018年投资证券的出售、到期和赎回总额为2.043亿美元，为贷款和额外投资证券的购买提供了流动性[257] - 2018年存款占总负债的86%，较2017年的87%略有下降[257] - 2018年公司发行了1亿美元的次级债务，导致长期债务大幅增加[252] - 2018年公司未使用的信贷承诺和信用证的潜在损失准备金为500万美元[255] - 2018年公司通过联邦住房贷款银行和联邦储备银行的借款能力有所增加[258] - 公司在美联储的借款能力为7.687亿美元，截至2018年12月31日，未使用任何借款[260] - 公司在匹兹堡联邦住房贷款银行的最大借款能力为16亿美元，截至2018年12月31日，已使用6亿美元[260] - 公司在CDARS计划下的最大借款能力为12亿美元，截至2018年12月31日，未偿还金额为670万美元[261] - 公司未使用的联邦基金额度为2.05亿美元，截至2018年12月31日，已使用1100万美元[262] - 公司母公司2018年的流动性需求包括4260万美元的运营费用、债务支付和股东分红，以及2620万美元的股票回购[263] 贷款与信贷 - 2018年贷款和租赁净额为5,774,139千美元，同比增长6.78%[165] - 2018年公司贷款组合平均余额为558.265亿美元，同比增长5.8%，贷款收益率从2017年的4.20%上升至4.64%[194] - 2018年公司贷款收入增长主要来自贷款规模扩大带来的24.196亿美元增长和利率上升带来的12.774亿美元增长[195] - 2018年信贷损失拨备为52.609亿美元，较2017年增加2.8%[194] - 2018年信贷损失准备金总额为1250万美元，较2017年增加740万美元，增长146.3%[197] - 2018年商业、金融、农业及其他类别的信贷损失准备金为450万美元，其中330万美元与两家商业借款人的贷款出售或偿还有关[197] - 2018年住宅房地产类别的信贷损失准备金主要由于贷款组合增长1.075亿美元，以及100万美元的净冲销[197] - 2018年商业房地产类别的信贷损失准备金主要由于三笔商业贷款的340万美元冲销[197] - 2018年个人贷款类别的净冲销为400万美元，其中220万美元与间接汽车贷款有关，110万美元与个人信用额度有关[199] - 2018年信贷损失准备金为47.8百万美元，占总贷款的0.83%，较2017年的48.3百万美元（0.89%）有所下降[201] - 2018年净冲销为1310万美元，较2017年的700万美元增加87.1%[201] - 2018年不良贷款减少740万美元，降幅为24%[224] - 公司对单一借款人或紧密相关借款人群体的法定贷款限额为1.181亿美元[226] - 2018年12月31日，公司不良贷款总额为3202.7万美元，较2017年的4224万美元减少了1020万美元，不良贷款占总贷款的比例从0.8%下降至0.6%[233] - 2018年净冲销额为1306.5万美元，较2017年的697.4万美元有所增加，净冲销占平均贷款余额的比例为0.23%[233] - 2018年信贷损失拨备为1253.1万美元，占净冲销的比例为95.9%，较2017年的72.9%有所上升[234] - 2018年12月31日，公司贷款总额为57.74亿美元，较2017年的54.07亿美元有所增长[233] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备为4776.4万美元，占期末贷款余额的0.83%，较2017年的0.89%有所下降[236] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备占不良贷款的比例为149.14%，较2017年的114.34%有所上升[237] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备中，商业、金融、农业及其他贷款拨备占比最高，为20%[236] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备中，商业房地产贷款拨备占比为37%，与2017年持平[236] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备中，个人贷款拨备占比为10%，与2017年持平[236] - 2018年12月31日，公司信贷损失拨备中，住宅房地产贷款拨备占比为27%，较2017年的26%有所上升[236] - 2018年贷款损失准备金为4,780万美元，占贷款总额的0.83%，较2017年的0.89%有所下降[286] - 2018年不良贷款总额为3,202.7万美元，较2017年减少1,020万美元[286] - 2018年贷款损失准备金占不良贷款的149.1%，较2017年的114.3%有所提升[287] - 2018年商业、金融、农业贷款和住宅房地产贷款占不良贷款的主要部分，分别为37.41%和41.35%[290] 利率与收益 - 2018年平均资产回报率为1.42%，同比增长84.42%[165] - 2018年平均股东权益回报率为11.41%，同比增长76.90%[165] - 2018年净利息收益率上升14个基点至3.71%，主要由于利率上升和资产组合变化[183] - 2018年平均收益资产增加3.189亿美元，增幅为5%[184] - 2018年利息敏感资产总额为36亿美元，将在未来12个月内重新定价或到期[184] - 2018年利息收益资产的应税等价收益率为4.30%，较2017年的3.90%上升40个基点[185] - 2018年利息负债成本为0.78%，较2017年的0.44%上升34个基点[186] - 2018年长期债务成本上升101个基点，主要由于2018年第二季度发行了1亿美元的次级债务[187] - 2018年净自由资金增加1.432亿美元，主要由于非利息需求存款增加7810万美元[190] - 2018年定期存款平均余额增加1.713亿美元，增幅为30%，平均利率上升48个基点[190] - 2018年公司利息支出为40.035亿美元，同比增长83.9%，主要由于利率上升导致支出增加16.83亿美元[195] - 2018年公司存款平均余额为117.944亿美元，同比增长11.3%，存款利率从2017年的0.14%上升至0.39%[194] - 2018年公司长期债务平均余额为14.792亿美元，同比增长71.2%，债务利率从2017年的4.12%上升至5.13%[194] - 2018年公司存款利息支出增长主要来自利率上升带来的2.982亿美元增长[195] - 2018年净利息收入为-37,239美元，同比下降13.90%[273] - 2018年公司的利率敏感性资产总额为36.35亿美元，利率敏感性负债总额为48.86亿美元[270] - 2018年公司的利率敏感性资产与利率敏感性负债的比率在1年以上的期限中为6.16，表明长期资产远高于负债[270] - 2018年公司的净利息收入在利率上升100个基点时增加136.8万美元，增幅为0.51%[272] - 2018年公司的净利息收入在利率下降200个基点时减少1691.4万美元，降幅为6.32%[272] - 2018年公司的利率敏感性资产与利率敏感性负债的比率为0.74，表明未来12个月内重新定价的负债高于资产[268] 投资与证券 - 截至2018年12月31日，可供出售证券的摊余成本为9.24054亿美元，较2017年增长25%[245] - 2018年可供出售证券的公允价值为9.092亿美元，未实现收益为300万美元，未实现损失为1780万美元[241] - 2018年投资证券的出售、到期和赎回总额为2.043亿美元，为贷款和额外投资证券的购买提供了流动性[257] 其他 - 公司通过净利息收入、服务费和产品销售等多种方式获取收入[169] - 公司通过定期评估贷款组合的信用损失准备来管理信用风险[172] - 2018年数据处理费用增加140万美元，主要由于借记卡和数字渠道使用量的增加[211] - 2018年并购相关费用为163万美元，较2017年的1021万美元大幅减少84%[212] - 2018年卡相关互换收入增加140.7万美元，主要由于客户账户和交易的增长[206] - 2018年银行自有寿险收入增加98.7万美元，主要由于90万美元的死亡索赔收益[206] - 2017年平均生息资产增加4.221亿美元，同比增长7%[294]