业绩总结 - Aptar第一季度报告销售额为8.6亿美元，同比增长2%[4] - 报告每股收益为0.82美元，同比下降12%[9] - 调整后每股收益为0.95美元，同比增长2%[9] - 2023年第一季度的净销售额为860,067千美元，同比增长1.4%[22] - 报告的净收入为54,586千美元，较2022年第一季度的62,371千美元下降12.8%[23] - 调整后的息税前利润（Adjusted EBIT）为94,416千美元，较2022年第一季度的97,650千美元下降2.4%[23] - 调整后的息税折旧摊销前利润（Adjusted EBITDA）为153,675千美元，较2022年第一季度的156,315千美元下降1.6%[23] - 2023年第一季度的调整后EBITDA利润率为17.9%[23] - 2023年第一季度的自由现金流为20,479千美元，较2022年第一季度的26,974千美元下降24%[28] 用户数据 - Aptar Pharma部门销售增长4%，核心销售增长7%[5] - Aptar Beauty部门销售增长6%，核心销售增长9%[5] 未来展望 - Aptar预计2023年第二季度每股收益在1.11至1.19美元之间[10] - 公司预计在北美的Closures部门将逐步恢复[10] 新产品和新技术研发 - 第一季度重组费用为1152万美元，较去年同期的291万美元显著增加[18] 市场扩张和并购 - 2023年第一季度的总资产为4,302,798千美元，较2022年末的4,203,458千美元增长2.4%[20] - 2023年第一季度的总股东权益为2,112,823千美元，较2022年末的2,053,935千美元增长2.9%[20] 负面信息 - 每股稀释后净收入为0.82美元，较2022年第一季度的0.93美元下降11.8%[26] - 短期负债在2023年第一季度为231,464千美元，较2022年末的122,791千美元增长88.5%[20]

销售情况 - 2023年第一季度，公司净销售额增长2%，达到8.601亿美元，核心销售增长4%[95] - Aptar Pharma部门2023年第一季度净销售额增长4%，核心销售增长7%[96] - Aptar Beauty部门2023年第一季度净销售额增长6%，核心销售增长9%[106] - 2023年第一季度，公司的净销售额同比下降了8%，为1.776亿美元，主要受到货币汇率变动的负面影响，净销售额下降了1%[111] - 2023年第一季度，公司的核心销售增长率为9%，其中个人护理产品增长13%，美容产品增长17%[108] 财务表现 - 公司运营利润2023年第一季度下降至8,390万美元，净利润为6,480万美元[101] - Aptar Pharma部门2023年第一季度调整后EBITDA为1.09298亿美元，调整后EBITDA利润率为30.7%[103] - Aptar Beauty部门2023年第一季度调整后EBITDA为3,720.5万美元，调整后EBITDA利润率为11.4%[107] - 2023年第一季度，调整后的EBITDA较去年同期增长了8%，达到3,720万美元，主要归功于运营改进和销售量的提高[109] 现金流及资金运作 - 公司在2023年第一季度的运营现金流为9830万美元，较去年同期的9210万美元有所增长[128] - 公司在2023年第一季度的投资活动中使用了8920万美元，较去年同期的6840万美元增加[129] - 公司在2023年第一季度的融资活动中使用了2480万美元，较去年同期的2119万美元减少[130] - 公司在2023年第一季度的现金及等价物和受限制现金从2022年12月31日的1.427亿美元减少至2023年3月31日的1.278亿美元[126] 其他 - 公司2023年的股票期权费用预计为4134.8万美元，较2022年的4093.7万美元略有增加[126] - 公司在2023年第一季度的投资活动中，用于资助iD Scent收购的资金约为910万美元，用于资助Gulf Closures收购的资金约为210万美元[129] - 公司在2023年第一季度的融资活动中支付了2480万美元的股息，从股票期权行使中获得了1380万美元，购买了1970万美元的库藏股[130] - 截至2023年3月31日，公司外汇远期汇率合同的平均合同金额为68140万美元[145] - 公司于2023年第一季度回购约171,000股股票，总价值为1970万美元[147] - 公司于2023年第一季度购买了共171,000股股票，平均价格为115.38美元，剩余授权回购金额为8850万美元[148]

财务数据和关键指标变化 - 公司第四季度核心销售额增长4%，调整后每股收益为0.92美元，超出此前0.73至0.83美元的预期 [5] - 全年核心销售额增长9%，其中制药业务增长13%，美容和家居业务增长7%，食品和饮料业务增长5% [7] - 第四季度调整后EBITDA为1.47亿美元，同比下降，其中约一半的下降是由于外汇逆风 [21] - 2022年全年自由现金流为1.96亿美元，较2021年的5800万美元大幅增长，主要得益于营运资本管理的改善和重组成本的降低 [29] 各条业务线数据和关键指标变化 - 制药业务第四季度核心销售额增长8%，其中处方药业务增长9%，消费者健康业务增长11%，注射剂业务增长6% [23] - 美容和家居业务第四季度核心销售额增长2%，主要得益于高端香水和护肤品的价格调整和销量增长 [25] - 食品和饮料业务第四季度核心销售额下降4%，主要由于树脂价格下降和客户库存调整 [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 北美市场在食品、个人护理和家居护理领域面临去库存压力，订单量下降，但食品领域的订单开始趋于稳定 [6][27] - 欧洲市场表现强劲，美容和家居业务全年调整后EBITDA利润率达到14%，克服了通胀压力 [13] - 中国市场由于疫情重新开放和感染率上升，销售受到负面影响 [25] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司进行了业务重组，将闭包业务和非制药复杂多组件分配解决方案整合，以增强市场地位、进入新市场、提高运营效率和资本效率 [9] - 公司继续投资于高增长和高利润的制药业务，特别是在注射剂和数字健康领域 [34] - 公司通过关闭北美工厂和减少区域员工数量来优化成本结构，预计在2023年下半年和2024年产生一次性成本 [13][14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层预计2023年第一季度调整后每股收益在0.85至0.93美元之间，预计外汇逆风将带来约0.02美元的负面影响 [30] - 公司预计北美市场的食品、个人护理和家居护理市场将继续面临挑战，但制药和美容市场的需求将保持强劲 [33] - 公司对长期增长前景持乐观态度，特别是在制药和美容领域，预计未来几年将继续保持6%至10%的增长 [60] 其他重要信息 - 公司在可持续发展方面取得了显著进展，获得了EcoVadis的铂金级评级，并在多个市场获得了社会责任和女性友好企业的认可 [6][7] - 公司推出了多项创新产品，包括无金属鼻喷雾泵和含有回收材料的美容包装 [17][18] - 公司在法国和中国的新工厂预计将在2023年和2024年逐步投入使用，进一步支持业务增长 [15][16] 问答环节所有的提问和回答 问题: 供应链库存情况 - 制药业务的订单量强劲，特别是处方药和消费者健康产品，但紧急药物领域存在库存积压 [38] - 北美市场的个人护理、家居护理和饮料领域仍在去库存，预计这一过程将持续到2023年第一季度甚至第二季度 [39][40] 问题: 原材料成本影响 - 第四季度原材料成本对整体影响较小，预计2023年第一季度树脂价格将略有上升，但仍低于去年同期水平 [42] 问题: 美容业务重组和成本效益 - 美容业务重组预计将带来数千万美元的固定成本节约，特别是在欧洲市场 [46][47] - 非美容业务在美容板块中的收入占比约为35%至40% [48] 问题: 制药业务的EBITDA利润率目标 - 制药业务的长期EBITDA利润率目标为32%至36%，尽管目前面临注射剂业务扩张和数字健康投资的短期成本压力 [60] 问题: 制药业务的长期增长前景 - 公司对制药业务的长期增长前景持乐观态度，预计未来几年将继续保持6%至10%的增长，特别是在鼻内给药和注射剂领域 [65] 问题: 公司资本支出计划 - 公司预计2023年资本支出在2.6亿至2.8亿美元之间，随着大型项目的完成，资本支出将逐步减少 [50][51] 问题: 公司杠杆率和资本分配 - 公司目前的杠杆率为1.7，处于1至3倍的舒适区间，未来将继续通过股息和股票回购为股东创造价值 [73][74] 问题: 美容和香水市场的新产品发布 - 公司预计随着市场不确定性减少，客户将推出更多新产品，特别是在香水和护肤领域 [77] 问题: 可持续发展进展 - 公司在消费者产品中的可回收材料占比约为15%，制药产品中的可回收材料应用刚刚起步 [81]

业绩总结 - 2022年第四季度销售额为8.14亿美元，同比下降2%[13] - 调整后的每股收益（EPS）为0.92美元，同比增长5%[17] - 调整后的EBITDA为1.47亿美元，同比下降4%[17] - 2022年调整后的每股收益为3.79美元，同比增长5%[19] 用户数据 - 制药部门实现强劲增长，主要得益于处方和消费者医疗保健部门的销量增加[14] - 美容和家居部门在高端香水和护肤解决方案方面实现了销量增长，欧洲市场再次实现强劲的两位数增长[15] 未来展望 - 预计2023年资本支出范围为2.6亿至2.8亿美元[27] - 预计2023年折旧和摊销费用范围为2.4亿至2.5亿美元[27] 现金流与股东回报 - 2022年自由现金流因营运资本管理改善和重组成本降低而增加[21] - 2022年向股东返还超过1.9亿美元，通过股票回购和分红[9]

商認資產减值风险 - 公司在2022年12月31日记录的商認資產约为9.456亿美元，未来业务状况的变化可能导致该资产减值，需要进行减值准备，从而降低公司的营业收入[111] 法律法规风险 - 公司受到各种法律法规的监管，对这些法律或法规的变化或未遵守可能对公司的声誉、业务和运营结果产生不利影响[112] 诉讼和索赔风险 - 公司面临来自诉讼和索赔的风险，包括产品责任索赔，以及调查、审计和其他程序，这可能导致巨额成本和费用或中断我们正常的业务运营[113] 环境政府监管风险 - 公司可能受到环境事务方面的政府监管影响，包括回收或环境可持续性政策，未来政府法规对某些材料的使用或限制可能影响我们的供应商、制造过程或所使用的技术，并迫使更快地开发和采用替代材料或资产[118] 医疗保健成本控制政策风险 - 未来的医疗保健成本控制政策的政府监管可能影响我们的制药销售，政府或私人保险公司对支付其保险系统中的药物数量和价格的成本控制政策的审查可能影响未来对制药行业的销售，从而对我们的制药产品的价格和需求产生不利影响[119]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度核心销售额增长9%，调整后每股收益为0.95美元，处于此前指引区间的中点 [6] - 调整后每股收益包括一次性通胀支付，约合每股0.05美元 [7] - 调整后EBITDA为1.54亿美元，其中包括约1300万美元的外汇逆风和500万美元的一次性通胀支付 [17] - 报告净收入和每股收益包括720万美元的税务费用，与法律实体重组相关 [17] - 前三季度核心销售额增长11%，调整后每股收益增长5% [18] - 前三季度经营活动现金流为3.06亿美元，自由现金流同比翻倍至9700万美元 [18] 各条业务线数据和关键指标变化 制药业务 - 制药业务核心销售额增长20%，其中16%来自销量增长，其余来自工具销售和价格调整 [18] - 处方药核心销售额增长17%，主要由于过敏性和哮喘治疗需求恢复 [19] - 消费者医疗保健核心销售额增长26%，主要由于鼻塞和盐水冲洗产品需求强劲 [19] - 注射剂市场弹性体解决方案核心销售额增长5%，主要由于生物制剂和疫苗销量增加 [19] - 活性材料科学解决方案核心销售额增长33%，其中工具销售占21% [20] - 制药业务调整后EBITDA利润率为31%，包括220万美元的一次性通胀支付 [20] 美容与家居业务 - 美容与家居业务核心销售额增长4%，主要由于通胀成本回收的价格调整，但整体销量下降3% [21] - 欧洲市场表现强劲，尤其是香水领域，但北美市场因供应链问题和需求疲软而下滑 [21] - 美容市场核心销售额增长6%，主要由于高端香水和彩妆类别销售增加 [21] - 个人护理核心销售额增长5%，主要由于护发和防晒产品分配系统销售增加 [21] - 家居护理核心销售额下降6%，主要由于家用清洁剂和洗衣护理类别销售下滑 [21] - 该业务调整后EBITDA利润率为12%，包括190万美元的一次性通胀支付 [21] 食品与饮料业务 - 食品与饮料业务核心销售额与去年同期持平，主要由于北美消费者需求疲软 [22] - 食品核心销售额增长7%，其中工具销售增长9% [22] - 饮料核心销售额下降16%，其中工具销售下降14% [22] - 该业务调整后EBITDA利润率为14%，受食品封口销量下降和工具销售增加影响 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 欧洲市场表现强劲，尤其是香水领域，部分受益于西方旅游零售 [7] - 中国市场受疫情封锁影响，部分业务受到冲击 [7] - 北美市场消费者需求疲软，导致食品与饮料业务表现不佳 [8][22] - 拉丁美洲市场在美容与家居业务中表现良好，但饮料业务在第四季度有所下滑 [44] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续投资数字健康领域，近期与一家欧洲大型制药公司签订合同 [7] - 公司通过收购Voluntis等公司扩展制药服务和数字健康产品 [10] - 公司收购Metaphase Design Group，增强人机工程设计和人类因素工程能力 [11] - 公司通过技术创新和可持续解决方案推动业务增长，例如推出完全可回收的单材料泵Future [13] - 公司资本分配策略侧重于高利润、快速增长的制药业务，同时通过股息和股票回购回报股东 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计第四季度调整后每股收益在0.73至0.83美元之间，包括约0.05美元的启动和ERP实施成本 [25] - 公司预计外汇逆风将持续，尤其是美元走强对海外业务的影响 [23][24] - 北美消费者包装商品市场正在快速放缓，尤其是食品、饮料和个人护理领域 [27] - 欧洲能源成本上升，公司已采取措施通过价格调整和能源附加费应对 [28] - 公司对未来充满信心，将继续推动价格调整并保持资产负债表稳健 [29] 其他重要信息 - 公司欢迎Matt Trerotola加入董事会，他在医疗设备领域拥有丰富经验 [15] - 公司预计2022年折旧和摊销在2.3亿至2.4亿美元之间，资本支出在3亿至3.2亿美元之间 [25] 问答环节所有的提问和回答 问题1: 当前经济环境与过去衰退的比较 - 管理层表示，当前需求放缓的速度前所未见，尤其是北美市场的供应链问题导致库存积压 [32][33] 问题2: 制药业务启动成本和ERP实施的影响 - 公司预计制药业务的启动成本和ERP实施将在第四季度和2023年第一季度对每股收益产生约0.05美元的影响 [36][37] 问题3: 价格与成本的关系 - 公司在第三季度实现了轻微的正向价格成本关系，预计第四季度将进一步改善 [39] 问题4: 第四季度业绩指引的详细分析 - 公司解释了从第三季度到第四季度业绩下滑的原因，包括工具销售减少和北美市场需求疲软 [43][44] 问题5: 北美市场需求疲软的原因 - 管理层认为，北美市场需求疲软主要是由于供应链中断和库存调整，而非终端消费者需求大幅下降 [46][47] 问题6: 制药业务的长期增长预期 - 公司对制药业务6%至10%的长期增长目标充满信心，订单量保持强劲 [53] 问题7: 外汇和利息支出对2023年业绩的影响 - 公司预计2023年外汇逆风将逐步减弱，利息支出将增加约0.04美元 [55] 问题8: 欧洲市场需求和能源成本的影响 - 公司表示，欧洲市场需求相对稳定，但能源成本和劳动力成本上升将对未来业绩产生影响 [62][63] 问题9: 制药业务第四季度预期 - 公司预计处方药和消费者医疗保健业务将继续保持强劲增长，但活性材料业务将面临去年同期高基数的挑战 [67] 问题10: 美容与家居业务的长期利润率目标 - 公司重申了15%至17%的长期利润率目标，并表示将继续通过产品线优化和创新推动业务增长 [89][90]

业绩总结 - 第三季度报告销售额为8.25亿美元，同比增长1%[12] - 核心销售额增长9%，主要受制药部门强劲需求推动[4][13] - 调整后每股收益（EPS）为1.20美元，同比增长12%[15] - 调整后EBITDA为1.54亿美元，较去年持平[15] 资本支出与费用 - 2022年截至目前的资本支出约为2.1亿美元，主要集中在制药部门[11] - 预计2022年折旧和摊销费用在2.3亿至2.4亿美元之间[25] - 预计2022年资本支出在3亿至3.2亿美元之间[25] 市场影响因素 - 由于原材料和其他输入成本上涨，约5%的核心销售增长来自价格调整[17] - 由于美元兑欧元及其他主要货币汇率的变化，造成6%的负货币转换影响[17] 股息政策 - 2022年将是连续第29年增加年度股息支付[11]

财务表现 - 2022年第三季度净销售额为8.368亿美元，同比增长1.4%[16] - 2022年第三季度净收入为5417.7万美元，同比增长15.5%[16] - 2022年前九个月净销售额为25.263亿美元，同比增长4.7%[16] - 2022年前九个月净收入为1.8016亿美元，同比下降3.2%[16] - 2022年第三季度每股基本收益为0.83美元，同比增长15.3%[16] - 2022年第三季度净收入为54,244千美元，同比增长14.8%[28] - 2022年前九个月净收入为180,292千美元，同比下降3.3%[30] - 公司2022年前九个月的净收入为180,161美元，较2021年的186,107美元略有下降[32] - 2022年第三季度，公司净收入为1.80亿美元，稀释后每股收益为2.70美元[144] - 2022年前九个月，公司净收入为5.56亿美元，稀释后每股收益为8.34美元[149] - 公司2022年第三季度净销售额为8.369亿美元，同比增长1%，核心销售额增长9%，其中5%来自Pharma部门的销量增长，4%来自原材料成本上涨的价格调整[181] - 2022年前九个月净销售额为25.3亿美元，同比增长5%，核心销售额增长11%，其中5%来自价格调整，6%来自销量和产品组合的改善[183] - 公司2022年第三季度营业利润率为11.4%，较2021年同期的10.0%有所提升[178] - 公司2022年第三季度调整后EBITDA利润率为18.4%，略低于2021年同期的18.7%[178] - 公司2022年第三季度净收入为6.5%，较2021年同期的5.7%有所提升[178] - 公司2022年第三季度有效税率为36.2%，高于2021年同期的29.2%[178] - 2022年前九个月，公司运营收入增加至294.1百万美元，同比增长34.1百万美元，运营收入占净销售额的比例上升至11.6%[196] 现金流与资产负债 - 2022年第三季度现金及等价物为1.248亿美元，同比增长1.5%[21] - 2022年第三季度总资产为40.2647亿美元，同比下降2.8%[21] - 2022年第三季度总负债为20.1364亿美元，同比下降2.5%[24] - 2022年第三季度股东权益为18.8812亿美元，同比下降4.9%[25] - 2022年前九个月的经营活动产生的净现金流为306,349美元，较2021年的259,373美元有所增加[32] - 2022年前九个月的投资活动净现金流为-222,400美元，主要用于资本支出226,131美元[32] - 2022年前九个月的融资活动净现金流为-80,105美元，主要用于偿还长期债务262,245美元[32] - 公司2022年前九个月的现金及等价物和限制性现金总额为125,812美元，较2021年的114,557美元有所增加[35] - 公司循环信贷额度为6亿美元，截至2022年9月30日，英国子公司使用了5000万欧元（约4900万美元）[79] - 公司于2022年3月发行了4亿美元、利率为3.60%的2032年到期的优先票据[82] - 公司长期债务总额为1,139,082百万美元，其中2032年到期的优先票据净值为399,024百万美元[84] - 公司未来五年长期债务到期金额分别为107,873百万美元、104,859百万美元、251,033百万美元、254,048百万美元和175百万美元[85] - 公司2022年第三季度经营租赁费用为4,870百万美元，较2021年同期的5,423百万美元有所下降[90] - 公司2022年第三季度财务租赁费用为1,357百万美元，较2021年同期的1,450百万美元有所下降[90] - 公司在2022年前九个月的经营租赁现金流出为15,001千美元，融资租赁现金流出为2,749千美元[91] 外汇与衍生品 - 2022年第三季度外汇调整损失为91,321千美元，较2021年同期的29,944千美元显著增加[28] - 2022年第三季度衍生品收益为3,542千美元，较2021年同期的230千美元大幅增长[28] - 2022年前九个月外汇调整损失为182,432千美元，较2021年同期的57,317千美元显著增加[30] - 2022年前九个月衍生品收益为3,663千美元，较2021年同期的1,039千美元增长[30] - 公司在2022年前九个月的外汇风险对冲策略包括使用外汇远期合约、期权和交叉货币互换[102] - 公司在2022年7月6日签订了一项7年期的美元/欧元固定利率互换协议，以对冲2.03亿美元的利率风险[107] - 截至2022年9月30日，公司衍生资产总额为4,954万美元，其中外汇合约为176万美元，交叉货币互换协议为4,778万美元[118] - 截至2022年9月30日，公司衍生负债总额为914万美元，全部为外汇合约[118] - 2022年第三季度，公司外汇合约的损失为853万美元，而2021年同期为盈利1,518万美元[117] - 2022年第三季度，公司交叉货币互换协议的外汇部分损失为1,238万美元，而2021年同期为盈利3,052万美元[113] 部门表现 - 公司2022年第三季度总收入为836,860万美元，其中欧洲市场贡献最大，达到436,833万美元[52] - 公司2022年前九个月总收入为2,526,335万美元，同比增长4.7%[54] - 公司2022年前九个月药品部门收入为1,026,090万美元，同比增长7.7%[54] - 公司2022年前九个月美容和家居部门收入为1,099,368万美元，同比增长1.7%[54] - 公司2022年前九个月食品和饮料部门收入为400,877万美元，同比增长5.6%[54] - 公司2022年第三季度总销售额为8.44亿美元，同比增长1.2%，其中Pharma、Beauty + Home和Food + Beverage分别贡献3.45亿美元、3.65亿美元和1.34亿美元[149] - 2022年前九个月，公司总销售额为25.56亿美元，同比增长4.7%，Pharma、Beauty + Home和Food + Beverage分别贡献10.37亿美元、11.17亿美元和4.02亿美元[149] - 2022年第三季度，Pharma、Beauty + Home和Food + Beverage的Adjusted EBITDA分别为1.07亿美元、4123万美元和1881.6万美元[149] - 制药部门第三季度净销售额增长10%至3.434亿美元，核心销售额增长20%，主要由于过敏鼻炎和哮喘设备需求强劲[204] - 消费者保健市场核心销售额增长26%，主要由于鼻塞和盐水冲洗解决方案需求增加[204] - 注射剂市场核心销售额增长5%，主要由于疫苗和生物制剂组件需求持续强劲[204] - 活性材料科学解决方案核心销售额增长33%，主要由于工具销售和口服剂量产品需求增加[204] - 2022年前九个月净销售额增长8%至10.3亿美元，核心销售额增长15%[205] - 第三季度调整后EBITDA增长6%至1.072亿美元，但EBITDA利润率下降至31.2%[206] - 2022年前九个月调整后EBITDA增长6%至3.338亿美元，EBITDA利润率下降至32.5%[207] - 美容+家居部门第三季度净销售额下降4%至3.598亿美元，核心销售额增长4%[209] - 2022年前九个月美容市场核心销售额增长13%，个人护理核心销售额增长6%[210] - 第三季度调整后EBITDA下降6%至4120万美元，主要由于外汇影响和一次性通胀支付[211] 收购与投资 - 公司于2022年8月31日完成对Metaphase Design Group Inc.的收购，收购价格为510万美元，该公司的业务已纳入Pharma板块[152] - 公司于2021年9月2日完成对Voluntis S.A. 64.3%股权的收购，总对价为6040万美元，后续通过强制收购完成100%控股，总对价达9290万美元[153] - 公司于2021年8月17日完成对Hengyu 80%股权的收购，总对价为5360万美元，剩余20%股权可在五年后收购[155] - Voluntis的收购中，技术无形资产估值为2790万美元，采用多期超额收益法（MPEEM）进行估值[154] - Hengyu的收购中，客户关系无形资产估值为2410万美元，采用多期超额收益法（MPEEM）进行估值[156] - 公司记录了与Voluntis和Hengyu收购相关的1.044亿美元商誉，主要用于扩展数字健康解决方案市场，并增强在高增长经济体的能力[160] - 2022年第一季度，公司投资500万美元于Enable Injections, Inc.的可转换票据，该投资为三级公允价值计量[123] - 2022年第二季度，公司投资100万美元于Siklus Refill Pte. Ltd.的可转换票据，该投资为三级公允价值计量[123] - 截至2022年9月30日，公司对Fusion Packaging, Inc.的或有对价义务估值为26,681万美元，较2021年12月31日的27,166万美元有所下降[127] - 截至2022年9月30日，公司对Noble International Holdings, Inc.的或有对价义务估值为4,962万美元，较2021年12月31日的6,742万美元有所下降[127] 股票与期权 - 2022年第三季度库存股购买金额为19,241千美元，较2021年同期的28,398千美元减少[28] - 2022年前九个月库存股购买金额为72,329千美元，较2021年同期的28,398千美元大幅增加[30] - 公司截至2022年9月30日的股票回购计划中，已回购669,000股，总金额为7,230万美元，剩余授权回购金额为1.281亿美元[132] - 公司截至2022年9月30日的未归属限制性股票单位（RSUs）中，时间基础的RSUs为531,119单位，加权平均授予日公允价值为110.39美元；绩效基础的RSUs为781,771单位，加权平均授予日公允价值为113.73美元[136] - 公司截至2022年9月30日的股票期权中，未行使的股票期权为2,787,218份，加权平均行权价格为72.74美元[140] - 公司截至2022年9月30日的RSUs相关未确认补偿成本为5,730万美元，预计将在2.1年内确认[137] - 公司截至2022年9月30日的股票期权内在价值为6,465.4万美元[140] - 公司截至2022年9月30日的RSUs相关实际税收优惠为620万美元[137] - 公司截至2022年9月30日的股票期权相关实际税收优惠为280万美元[140] - 公司截至2022年9月30日的RSUs相关补偿费用为3,192.5万美元[137] - 公司截至2022年9月30日的股票期权相关补偿费用为227万美元[140] 其他财务信息 - 2022年第三季度综合亏损为3192.8万美元，同比下降259.7%[18] - 公司2022年前九个月的折旧费用为142,046美元，较2021年的144,637美元略有下降[32] - 公司2022年前九个月的摊销费用为32,772美元，较2021年的29,871美元有所增加[32] - 公司2022年前九个月的股票补偿费用为31,941美元，较2021年的29,720美元有所增加[32] - 公司2022年前九个月的CECL拨备为3,344美元，较2021年的1,016美元大幅增加[32] - 2022年第三季度合同资产减少4,383万美元，合同负债增加3,233万美元[56] - 2022年第三季度库存总额为462,752万美元，同比增长4.8%[70] - 2022年第三季度商誉总额为910,041万美元，同比下降6.6%[72] - 2022年第三季度药品部门商誉为471,382万美元，同比下降9.4%[72] - 2022年第三季度美容和家居部门商誉为311,257万美元，同比下降4.4%[72] - 公司无形资产总净值为317,144百万美元，较2021年底的362,343百万美元有所下降[73] - 2022年第三季度无形资产摊销费用为10,678百万美元，较2021年同期的10,249百万美元有所增加[73] - 2022年剩余预计摊销费用为10,685百万美元，2023年预计摊销费用为42,362百万美元[75] - 公司在2022年前九个月为国内养老金计划贡献了1,500万美元，预计2022年不会有额外的重大支付[95] - 公司在2022年前九个月的净周期性福利成本为12,384千美元，较2021年同期的15,363千美元有所下降[94] - 公司在2022年前九个月的累计其他综合亏损为490,748千美元，较2021年同期的330,327千美元有所增加[97] - 公司在2022年前九个月的外汇衍生工具公允价值为0.2百万美元，未平仓合约总名义金额为56.9百万美元[109] - 公司在2022年前九个月的养老金计划服务成本为11,838千美元，较2021年同期的12,242千美元有所下降[94] - 公司在2022年前九个月的养老金计划利息成本为5,227千美元，较2021年同期的4,816千美元有所增加[94] - 公司在2022年前九个月的养老金计划资产预期回报为-9,684千美元，较2021年同期的-9,197千美元有所下降[94] - 截至2022年9月30日，公司公允价值资产总额为17,277万美元，其中6,323万美元为一级资产，4,954万美元为二级资产[121] - 截至2022年9月30日，公司公允价值负债总额为32,557万美元，其中914万美元为二级资产，31,643万美元为或有对价义务[121] - 公司截至2022年9月30日的每股收益（稀释后）为0.81美元[143] - 2022年第三季度，公司投资组合中PureCycle的净投资收益为649,000美元，而2021年同期为净亏损9,021,000美元[169] - 公司2022年第三季度员工遣散费用为2,052,000美元，主要用于优化运营和SG&A费用[175] - 2022年第三季度，公司国内销售额为279,810美元，占总销售额的33%，欧洲销售额为436,833美元，占总销售额的52%[185] - 2022年第三季度，公司销售成本占净销售额的比例上升至65.3%，主要由于通胀成本增加和部分生产基地产量下降[186] - 2022年前九个月，公司销售成本占净销售额的比例上升至64.9%，主要由于通胀成本增加[187] - 2022年第三季度，公司销售、研发及行政费用（SG&A）减少至135.4百万美元，占净销售额的16.2%[188] - 2022年第三季度，公司净其他费用减少至10.3百万美元，主要由于PureCycle投资的公允价值变动[197] - 2022年前九个月，公司净其他费用增加至33.1百万美元，主要由于PureCycle投资的公允价值变动和利息费用增加[198] - 2022年第三季度，公司制药部门净销售额为343,397美元，调整后EBITDA为107,235美元，调整后EBITDA利润率为31.2%[202] - 2022年前九个月，公司制药部门净销售额为1,026,090美元，调整后EBITDA为333,793美元，调整后EBITDA利润率为32.5%[202]

业绩总结 - 2022年第二季度报告销售增长为4%，核心销售增长为10%[15] - 2022年调整后的每股收益为0.96美元，较2021年同期的0.85美元增长13%[21] - 2022年截至目前的调整后每股收益为2.50美元，较2021年同期的2.05美元增长20%[28] - 2022年调整后的EBITDA为1.5亿美元，调整后EBITDA利润率为33%[36] - 2022年第二季度的股息支付比率为40%，三年平均为38%，长期目标为30-40%[51] 用户数据 - Aptar Pharma实现了双位数的核心销售增长，主要受益于对鼻用设备的需求增加[18] - Aptar Beauty + Home通过价格调整和美容个人护理市场的销量增长实现了增长[18] - 2022年截至目前的核心销售增长为11%[51] - 公司在食品和饮料领域每年提供80亿个解决方案[78] - 公司在美容和家居领域的销售中，欧洲市场占比为55%[69] 未来展望 - 2022年预计资本支出范围为2.9亿至3.2亿美元[33] - 2022年第三季度预计有效税率范围为28%至30%[32] - 核心销售增长在2022年第二季度为10%，三年平均为3%，长期目标为4-7%[51] - 调整后的EBITDA利润率在2022年第二季度为19%，三年平均为20%，长期目标为20-22%[51] - 公司在2022年第二季度的投资回报率（ROIC）为10%，长期目标为10-13%[51] 资本支出与投资 - 2022年上半年资本支出约为1.5亿美元，主要集中在制药部门的产能扩张[13] - 自2017年以来，公司已部署超过30亿美元用于投资、收购和股息回购[13] - 2022年第二季度的杠杆比率约为2倍，长期目标为1-3倍[51] 可持续发展与多样性 - Aptar致力于加速其企业气候目标[89] - Aptar的可持续发展报告符合全球报告倡议（GRI）标准，并包含绝对能源、碳排放和可再生能源采购的保证声明[91] - Aptar在减少垃圾填埋、采购可再生能源和评估新设备效率方面取得了进展[91] - Aptar被纳入SPDR® SSGA性别多样性指数ETF（SHE）[92] - Aptar是性别和多样性KPI联盟的成员[92]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度报告销售额增长4%，核心销售额增长10%，其中约一半增长来自销量提升，另一半来自价格调整 [17] - 调整后每股收益为0.96美元，调整后EBITDA为1.6亿美元 [17] - 公司预计第三季度调整后每股收益在0.90至1美元之间，假设税率为28%至30% [25] - 2022年预计折旧和摊销费用为2.3亿至2.4亿美元，资本支出为2.9亿至3.2亿美元 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 制药业务 - 制药业务核心销售额增长12%，其中9%来自需求增长，3%来自价格调整 [19] - 处方药核心销售额增长15%，主要由于过敏、急救和肺部药物输送设备需求恢复 [19] - 消费者医疗保健销售额增长13%，主要由于鼻塞药物设备需求增加 [20] - 注射药物组件销售额增长9%，主要由于生物制剂需求增加 [20] 美容与家居业务 - 美容与家居业务核心销售额增长10%，其中7%来自价格调整，3%来自销量增长 [20] - 美容市场销售额增长19%，主要由于高端香水和面部护肤产品需求强劲 [21] - 个人护理销售额增长6%，主要由于护发和防晒产品需求增加 [21] - 家居护理销售额下降17%，主要由于工具销售减少和家用清洁产品需求下降 [21] 食品与饮料业务 - 食品与饮料业务核心销售额增长8%，其中6%来自价格调整 [22] - 食品销售额增长8%，主要由于食品服务解决方案需求增加 [23] - 饮料销售额增长11%，主要由于瓶装水封口需求增加 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 欧洲市场销售额增长15%，所有业务板块均实现两位数增长 [44] - 中国市场在美容和个人护理领域表现强劲，随着市场开放，客户对业务前景持乐观态度 [15] - 北美市场面临劳动力短缺和供应链问题，尤其是美容与家居和食品与饮料业务 [24] 公司战略和发展方向 - 公司将继续投资制药和美容业务的产能扩展，预计2022年底至2024年初逐步投产 [9] - 公司将继续通过价格调整来应对成本通胀，并管理成本以恢复长期利润率 [10] - 公司在过去5.5年部署了超过30亿美元资本，平衡了业务投资、收购和股东回报 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计第三季度将继续面临汇率逆风，尤其是美元走强的影响 [24] - 公司对处方药和消费者医疗保健市场的复苏感到鼓舞，预计下半年将继续保持强劲势头 [27] - 公司预计美容业务将继续复苏，尤其是在亚洲和西方市场的面部护肤领域 [29] 其他重要信息 - 公司在ESG方面取得显著进展，发布了2021年可持续发展报告，并发布了第二份联合国全球契约进展报告 [12] - 公司正在开发可持续解决方案，包括100%回收材料和单一材料泵，以满足客户对环保产品的需求 [93] 问答环节所有提问和回答 问题: 制药业务的启动成本 - 公司预计每季度将产生数百万美元的启动成本，主要用于设备验证和劳动力准备 [33] 问题: 食品与饮料业务的运营杠杆 - 食品与饮料业务的利润率受到北美市场需求疲软和生产效率下降的影响 [33] 问题: 欧洲市场的需求和成本压力 - 欧洲市场需求强劲，但面临能源和工资通胀的压力，预计第三季度将有一次性的工资支付 [42][48] 问题: 价格与成本的恢复 - 公司尚未完全恢复去年的成本增加，预计未来将继续通过价格调整来应对通胀 [49] 问题: 美容与家居业务的细分市场表现 - 美容市场接近2019年水平，个人护理市场增长，家居护理市场下降 [55][56] 问题: 消费者弹性与新产品开发 - 制药业务未受消费者弹性影响，美容业务需求强劲，食品业务可能受到消费者转向低价产品的影响 [59] 问题: 第四季度季节性模式 - 公司预计第四季度可能受到汇率和工资调整的影响，但制药业务需求强劲 [65] 问题: 劳动力短缺 - 北美劳动力短缺问题有所改善，但仍对生产效率和销售机会产生影响 [72] 问题: 制药业务的增长和利润率 - 公司对制药业务的增长和利润率前景感到乐观，预计下半年将继续保持强劲增长 [75] 问题: 可持续解决方案的接受度 - 客户对可持续解决方案的接受度因地区和品牌而异，欧洲市场对此更为关注 [93] 问题: 制药业务中的可持续解决方案 - 可持续解决方案正在从消费品市场向制药市场迁移，尤其是在消费者医疗保健领域 [96]