核心财务表现 - 2025年上半年股东应得溢利68.8亿港元 同比下滑30.46% [1] - 净利息收入143.39亿港元 同比减少7.39% [1][2] - 除税前溢利80.97亿港元 同比下跌28.39% [1] - 每股基本盈利3.34港元 同比减少34% [1] - 营业收入209.75亿港元 同比增长3% [1] 净利息收入与息差分析 - 净利息收益率较2024年上半年减少30个基点至1.99% [3] - 平均总客户贷款减少3%及香港银行同业拆息自2025年5月起持续处于低位导致净利息收入下降 [2] - 采取积极措施管理产品利润率并实施长期对冲以维持利息稳定性 [3] 信贷损失与拨备 - 预期信贷损失达48.61亿港元 主要因市场不确定性、贸易关税威胁、持续利率高企及商业房地产市场长期低迷 [4] - 总减值贷款由2024年12月31日的510亿港元增加至550亿港元 [7] 非利息收入增长 - 服务费及其他收入同比增长34%至66.36亿港元 占总收入比重从2024年的25.9%提升至31.6% [4] - 财富管理及投资服务收入同比激增43% 证券经纪收入大幅增长60% [4] - 以公平价值计入收益表之金融工具收入净额107.16亿港元 较去年同期28.22亿港元显著提升 [2] 业务板块表现 - 零售银行及财富管理业务中有关财富收入同比增长43% [5] - 新造人寿保险保费同比增长57% 恒生保险位列香港人寿保险市场第二位 [5] - 资讯科技行业贷款增长37% 贸易融资贷款结余较2024年底增长16% 中小企业贷款结余增长49% [5] 客户与跨境业务 - 过去三年富裕客户数目每年增长10% 新开立优越理财Family+账户数目同比增加51% [5] - 来自内地的新客户数量及有财富管理需求的内地优越理财客户数目均同比增长20% [5] - 2025年上半年新吸纳富裕客户数量增长75% 内地零售客户新开户数同比增81% [8] 绿色金融与可持续发展 - 800亿港元可持续发展Power Up融资基金已贷出超过三分之二 包括首笔用于购买电动建筑工程设备的绿色贷款 [6] 资本管理与股东回报 - 宣布派发第二次中期股息每股1.30港元 上半年累计派息每股2.60港元 同比增长8% [7] - 启动30亿港元股份回购计划 [7] - 普通股权一级资本比率21.3% 较上年末提升3.6个百分点 一级资本比率23.3% 总资本比率24.9% [8] 成本控制与运营效率 - 2025年上半年营业支出75.65亿港元 仅增长1% [7] - 进行业务调整 受影响员工数目占银行核心业务员工总数约1% [7][8] 行业环境与挑战 - 香港银行业普遍面临净息差收窄压力 汇丰控股上半年净利润同比下降30% [9] - 2025年6月底香港综合利率降至1.26% 较5月大幅下跌35基点 [9] - 市场预期HIBOR将在低位持续较长时间 考验银行净息差管理能力 [9] 战略方向与领导层 - 新任董事长郑维新强调聚焦策略重点 拓展多元化收入来源 建立面向未来的业务体系 [1][8][9] - 通过投资人才及数字科技打造面向未来的业务 实现可持续增长 [8]

港股公司股份回购概况 - 8月7日5家港股公司合计回购162.09万股 金额2783.04万港元 [1] 单日回购金额排名 - 恒生银行回购金额最高达2289.15万港元 [1] - 元征科技回购金额425.10万港元位列第二 [1] - 捷利交易宝回购金额55.89万港元居第三 [1] 单日回购数量排名 - 百心安-B回购51.99万股位列第一 [1] - 捷利交易宝回购40.00万股位列第二 [1] - 元征科技回购35.10万股位列第三 [1] 重点公司回购细节 - 恒生银行回购20.00万股 价格区间113.200-115.100港元 年内累计回购1.14亿港元 [1][2] - 元征科技回购35.10万股 价格区间12.000-12.260港元 年内累计回购4162.02万港元 [1] - 捷利交易宝回购40.00万股 价格区间1.380-1.400港元 年内累计回购3671.47万港元 [1] 特殊回购案例 - 百心安-B为年内首次回购 数量51.99万股 [2] - 国际家居零售回购15.00万股 金额12.90万港元 年内累计回购314.37万港元 [2]

公司回购概况 - 2025年8月7日四家港股公司进行股份回购 包括捷利交易宝(08017) 国际家居零售(01373) 恒生银行(00011)和元征科技(02488) [1] - 恒生银行以2289.15万元回购额成为当日回购金额最高的公司 回购数量达20.00万股 [1][2] - 元征科技回购35.10万股 涉及资金425.10万元 [2] 具体回购数据 - 恒生银行年累计回购100.00万股 占总股本比例0.053% [2] - 元征科技年累计回购98.70万股 占总股本比例达0.611% [2] - 捷利交易宝年累计回购4928.80万股 占总股本比例8.210% 显著高于其他公司 [2] - 国际家居零售年累计回购312.00万股 占总股本比例0.431% [2] 回购规模比较 - 捷利交易宝单日回购数量最高达40.00万股 但回购金额仅55.89万元 [2] - 国际家居零售单日回购数量15.00万股 回购金额12.90万元为四家公司中最低 [2] - 恒生银行单股回购均价约114.46元 远高于其他三家公司 [2]

恒生指数ADR表现 - 恒生指数ADR收报24979.45点，较前日下跌102.18点，跌幅0.41% [1] - 当日最高价25085.26点，最低价24911.17点，振幅0.69% [1] - 成交量3548万股，平均价24998.22点 [1] 大型蓝筹股表现 - 汇丰控股ADR收报98.823港元，较香港收市下跌0.03% [2] - 腾讯控股ADR收报564.761港元，较香港收市下跌0.39% [2] 个股ADR价格对比 - 腾讯控股ADR换算价564.761港元，较港股567.000港元低2.239港元 [3] - 阿里巴巴-W ADR换算价118.682港元，较港股119.200港元低0.518港元 [3] - 建设银行ADR换算价7.983港元，较港股8.030港元低0.047港元 [3] - 小米集团-W ADR换算价51.476港元，较港股51.850港元低0.374港元 [3] - 美团-W ADR换算价120.958港元，较港股122.000港元低1.042港元 [3] - 快手-W ADR换算价83.988港元，较港股80.000港元高3.988港元 [3] - 腾讯音乐-SW ADR换算价86.225港元，较港股85.250港元高0.975港元 [3] 港股市场个股涨跌 - 阿里巴巴-W港股上涨2.500港元至119.200港元，涨幅2.14% [3] - 汇丰控股港股上涨1.850港元至98.850港元，涨幅1.91% [3] - 小米集团-W港股下跌2.150港元至51.850港元，跌幅3.98% [3] - 新鸿基地产港股上涨2.500港元至96.250港元，涨幅2.67% [3] - 携程集团-S港股上涨9.800港元至493.200港元，涨幅2.03% [3]

公司回购动态 - 恒生银行于8月7日以每股113.200港元至115.100港元价格回购20.00万股 回购金额2289.15万港元[2] - 该股当日收盘价114.400港元 较前日上涨1.15% 全天成交额达3.60亿港元[2] - 自8月1日起连续5日进行回购 累计回购100.00万股 总金额1.14亿港元[2] 股价表现 - 5日回购期间公司股价累计下跌0.17% 显示回购行为与短期股价走势未形成正相关[2] - 单日最高回购价115.100港元(8月7日)与最低回购价111.900港元(8月4日)价差达2.86%[2] - 每日回购金额稳定在2259万至2289万港元区间 单次回购规模保持20万股一致性[2]

恒生银行股份回购 - 公司于2025年8月7日斥资2289 15万港元回购股份20万股 [1] - 每股回购价格区间为113 2-115 1港元 [1]

公司回购 - 恒生银行于8月7日回购20万股股份 [1] - 回购金额达2289万港元 [1]

股份数据 - 2025年8月6 - 7日已发行股份（不含库存）1,882,267,536股，库存0股[3] - 2025年8月1 - 7日每日购回待注销股份200,000股，占比0.0106%[4] 购回情况 - 2025年8月7日购回200,000股，付出22,891,480港元[12] - 公司可购回总数188,226,753股，已购回1,000,000股[12] - 已购回占比0.0531%，购回授权通过于2025年5月8日[12] 授权期限 - 普通决议案授权2026年股东周年常会前购回不超10%普通股[13] - 股份购回后新股发行暂停期至2025年9月6日[12]

股价表现 - 渣打集团涨4.09%至147.7港元 东亚银行涨2.32%至12.78港元 汇丰控股涨1.96%至98.9港元 恒生银行涨1.77%至115.1港元 [1] 银行业绩表现 - 渣打及汇丰上半年扣非后业绩超市场预期 非息收入表现亮眼并成为营收增长主要支撑 [1] - 汇丰及渣打二季度本地贷款均出现环比收缩 反映香港信贷需求疲软 [1] 行业风险因素 - HIBOR持续低位导致银行息差下行 对二季度净利息收入造成拖累 [1] - 香港商业地产不良率环比提升 地产行业压力持续 [1] 货币政策动态 - 香港金管局因港元触及7.85弱方兑换保证 买入84.39亿港元并沽出美元 [1] - 银行体系总结余将于8月8日降至640.62亿港元 为7天内第4次干预 [1] - 未来弱方兑换保证再触发时 金管局将继续买入港元 银行总结余下降将逐步推高拆息 [1]

香港银行股表现 - 渣打集团(02888)涨4 09%报147 7港元 [1] - 东亚银行(00023)涨2 32%报12 78港元 [1] - 汇丰控股(00005)涨1 96%报98 9港元 [1] - 恒生银行(00011)涨1 77%报115 1港元 [1] 银行业绩表现 - 渣打 汇丰扣非后业绩超市场预期 [1] - 上半年非息收入表现亮眼 为营收增长提供主要支撑 [1] - 渣打 汇丰二季度本地贷款环比收缩 [1] 行业风险因素 - HIBOR持续低位导致息差下行 拖累二季度净利息收入 [1] - 香港信贷需求疲软 [1] - 香港商业地产不良率环比提升 地产行业压力持续 [1] 香港金管局干预 - 8月6日港元汇率触及7 85弱方兑换保证 香港金管局买入84 39亿港元 [1] - 银行体系总结余将于8月8日降至640 62亿港元 [1] - 7天内第4次干预 [1] - 未来若弱方兑换保证再被触发 香港金管局将继续买入港元 [1] - 银行总结余下降将逐步推高拆息 [1]