投资者关系活动基本信息 - 活动类别为 2017 广东上市公司投资者关系管理月活动中的机构投资者交流会 [2] - 参与单位包括广发资产管理、招商证券等 24 家机构及人员 [2][3] - 活动时间为 2017 年 5 月 18 日下午 15:00 - 16:00，地点在广州珠江宾馆多功能厅 [3] - 上市公司接待人员为副总裁兼董事会秘书黄征 [3] 公司主营业务发展情况 业务构成 - 主要从事移动通信网络规划设计、通信类印制电路板制造、专网集成三大业务，主要收入和利润来自前两项，专用网络等主要贡献收入，三大业务近年收入占比约各三成，利润占比五四一 [3][4] 移动通信技术服务 - 能为三大电信运营商提供全产业链网络建设技术服务，主要从事产业链前端附加值较高的规划设计业务，是该领域最大独立第三方设计院 [4] 印制电路板业务 - 定位军、民品多品种、中小批量等细分市场，是国内最大军工 PCB 生产上市公司，每年生产产品种类达 10 万种，优势在于市场定位和先进管理手段 [4] - 全资子公司珠海杰赛购置约 146 亩土地建设珠海通信产业园，一期印制电路板项目已投产 [4][5] 海外市场拓展 - 响应“一带一路”战略，在马来西亚、柬埔寨和缅甸设海外子公司，复制印尼经验，开拓东南亚市场，打通产业链带动主营业务发展 [5] 公司重大资产重组情况 重组进展 - 2017 年 4 月 28 日会议通过相关议案，取消注入上海协同资产，交易标的估值从 19 亿元调减为 17 亿元，配套募资总额由 18.5 亿元调减为 16.5 亿元 [5][6] - 方案调整不涉及股份发行价格和募集配套资金发行底价，中电科投资公司认购承诺不变 [6] - 方案不构成重大调整，将继续推进重组，编制反馈意见回复并申请恢复审查 [6][7] 标的公司业绩及影响 - 将要注入的五个标的公司 2016 年营业收入合计 21.03 亿元、净利润 0.95 亿元，杰赛科技 2016 年营业收入 26.96 亿元、净利润 1.06 亿元，交易完成后 2016 年度营业收入和净利润将分别增加 78% 和 89% [7] 新规影响 - 公司发行股份购买资产并募集配套资金申请于 2016 年 12 月 7 日受理，不受证监会再融资新规影响 [7] 信息披露 - 2017 年 4 月 29 日和 5 月 10 日披露相关公告并申请恢复审查 [7][8] 中国电科通信事业部情况 事业部概况 - 2015 年 4 月成立，受中国电科委托管理 5 家军工研究所，预计 2017 年组建为通信子集团并注册 [8] 研究所业务 - 54 所从事军事通信等前沿领域技术研发等；7 所是特种通信技术总体单位；50 所重点发展特种通信等技术；39 所是精密天线系统专业化研究所；34 所从事光通信系统研发 [8][9] 重组标的优势 - 4 个主要标的地处京津冀地区，利于发挥业务优势，把握国家战略机遇，华通天畅注入使公司在首都经济圈有办公场所 [9][10] 重组意义 - 涉及通信类、导航类民品资产，提升公司抗风险能力，突出主营业务优势，增强综合竞争力和可持续发展能力，未来推进军民结合及军工资产证券化 [10]