分组1：公司债券与融资相关 - 公司债“3+2”模式下，综合融资成本7%高于市场债权融资成本，调整利率并用银行融资置换公司债可降低财务成本 [2] - 增发若被否决，公司会根据需求提交融资方案由董事会、股东大会审议；若本次定增方案被否，维持生产经营无风险，但快速成长受制约，也可通过银行渠道融资，但债权融资有弊端 [3][8] - 向大股东定增有利于募资方案实施，项目进度易控制，资金和时间更确定，增发价格按法规确定，不存在低价独增情况 [6] - 允许八折锁价入股的是控股股东与战略投资人，他们长期大比例持股能带来积极效应，本次控股股东认购股份锁定36个月 [4] 分组2：业绩与报告披露相关 - 原计划8月6日披露半年报，因7月22日召开投资者说明会，基于相关要求调整至8月24日披露 [2] - 2021年第一季度，华明和长征营业收入2.5亿，同比增长约40%，上半年财务数据参考8月披露的半年度报告 [5] - 半年报业绩、利润、净资产增减、出口业务增长等情况请关注8月24日披露的半年度报告 [6][7] 分组3：股价与市值相关 - 公司股价波动属市场行为，中小市值企业被边缘化，投资者二级市场收益不大，公司将提高经营业绩、扩大宣传、加强沟通，利用资本市场工具提升公司价值 [3][6] - 大股东及上市公司未干预压低二级市场价格，股价波动是市场正常反应 [6] 分组4：公司业务与发展相关 - 分接开关行业细分狭小，公司在业内有较高品牌知名度，未来会加强与投资者沟通 [4] - 公司计划开发高附加值新产品、开拓分接开关检修业务、做大海外市场，还将在资本市场树立品牌，优化股权结构 [7] - 碳中和目标下电网建设给公司主营业务带来新需求，新能源发电厂站用电比例上升，硅碳行业需求也是近年增长因素之一 [7] - 公司除保持主营业务外，积极寻找相关领域投资和并购，后续进展按规定披露 [8] - 成熟电力设备市场服务利润占比1/3 - 1/2，华明目前仅10%左右，公司正开发在线监测手段，未来将披露服务收入财务数据 [9] - 公司主营电力设备是新能源重要产品，分接开关是特高压电网核心部件，电力工程业务参与新能源项目建设并将扩大业务量 [12] 分组5：公司收购与交易相关 - 上海华明电力设备制造公司参与2019年长征电气20%股权司法拍卖未成功，后续购买价格查阅公司历史公告 [8] - 溢价五六千万购买大股东物业公司为不实信息，交易定价公允，已履行必要审议程序，可增强长征电气资产独立性，优化产能布局 [10][11] 分组6：其他相关 - 华明与巴菲特旗下公司BHE合作受政治影响，业务量较少但合作继续，产品仍在发货 [11] - 公司不存在资金断链、高利贷情况，对相关谣言保留追究法律责任权利 [13] - 根据法规不允许对全体股民进行非公开发行，向大股东定增有优势 [13]